李明順，張 豆

（長(zhǎng)沙理工大學(xué) 交通運(yùn)輸工程學(xué)院，湖南 長(zhǎng)沙 410114，E-mail：2439169567@qq.com）

2020 年7 月，在國(guó)務(wù)院辦公廳《關(guān)于全面推進(jìn)城鎮(zhèn)老舊小區(qū)改造工作的指導(dǎo)意見》[1]中，明確提出支持各類企業(yè)以政府和社會(huì)資本合作模式參與老舊小區(qū)改造。城鎮(zhèn)老舊小區(qū)是指城市或縣城建成年代較早、失養(yǎng)失修失管、市政配套設(shè)施不完善、社區(qū)服務(wù)設(shè)施不健全、居民改造意愿強(qiáng)烈的住宅小區(qū)。其因年代久遠(yuǎn)、沒有配套的服務(wù)設(shè)施等原因存在大量安全隱患，需要對(duì)其加快改造。但在實(shí)際改造過程中，由于市場(chǎng)機(jī)制不完善、居民協(xié)調(diào)困難及改造利益相關(guān)方利益分配不合理等原因，社會(huì)資本參與積極性不高，缺乏進(jìn)入改造市場(chǎng)的動(dòng)力。目前處于老舊小區(qū)改造全面推進(jìn)的關(guān)鍵時(shí)刻，如何提高老舊小區(qū)改造項(xiàng)目吸引社會(huì)資本參與的動(dòng)力，推動(dòng)改造項(xiàng)目順利實(shí)施，成為亟待解決的問題，因此有必要對(duì)社會(huì)資本參與老舊小區(qū)改造的影響因素進(jìn)行歸納與分析，為加快城市更新建設(shè)提供建議。

近年來，由于國(guó)家政策支持及發(fā)展需要，社會(huì)資本逐步參與到文化、體育及城市更新等項(xiàng)目，我國(guó)學(xué)者對(duì)于社會(huì)資本參與項(xiàng)目的影響因素進(jìn)行了大量研究。劉洪波等[2]、陳科宇[3]及馮興元等[4]對(duì)PPP 項(xiàng)目、特色小鎮(zhèn)及鄉(xiāng)村振興和農(nóng)業(yè)農(nóng)村現(xiàn)代化項(xiàng)目吸引社會(huì)資本參與的因素進(jìn)行了分析。從城市更新工作開展以來，我國(guó)學(xué)者的研究主要集中于改造方案、意愿及評(píng)價(jià)體系，李德智等[5]和沈麗娜等[6]分別從老舊小區(qū)改造的精細(xì)化治理績(jī)效評(píng)價(jià)體系及韌性評(píng)價(jià)體系出發(fā)，對(duì)改造中的績(jī)效及韌性進(jìn)行分析并提出建議。張國(guó)宗等[7]從老舊小區(qū)綠色可持續(xù)改造出發(fā)，對(duì)居民意愿進(jìn)行研究，從而提出綠色可持續(xù)改造方案優(yōu)化的對(duì)策建議。李嘉珣[8]對(duì)新形勢(shì)下老舊小區(qū)資金的籌措進(jìn)行探究，提出了“政金合作”及“社會(huì)資本自主維育”兩種資金籌措模式，并分析其流程、優(yōu)勢(shì)及建議。何琴琴等[9]采用結(jié)構(gòu)方程模型（SEM）對(duì)老舊小區(qū)改造內(nèi)容的先后順序加以分析，為編制老舊小區(qū)改建方案提出了重要依據(jù)。李奕锜等[10]對(duì)老舊小區(qū)的改造潛力運(yùn)用蒙特卡洛模擬進(jìn)行測(cè)算，以便于領(lǐng)導(dǎo)者進(jìn)行更新決策。

綜上，關(guān)于老舊小區(qū)改造的研究主要集中于改造方案、意愿及評(píng)價(jià)體系，而對(duì)社會(huì)資本參與老舊小區(qū)改造項(xiàng)目影響因素及作用路徑的研究較少，本文通過DEMATEL 耦合ISM 模型對(duì)社會(huì)資本改造老舊小區(qū)進(jìn)行影響因素分析，識(shí)別出影響社會(huì)資本參與意愿的主要因素，從項(xiàng)目、居民、政策、投資回報(bào)及市場(chǎng)5 個(gè)維度對(duì)因素之間的層級(jí)關(guān)系及作用路徑進(jìn)行分析，可有效提升社會(huì)企業(yè)參與類似老舊小區(qū)改造民生工程的積極性，為政府解決改造過程中出現(xiàn)的資金缺口大、改造緩慢等問題提供意見和建議。

1 影響因素體系構(gòu)建

老舊小區(qū)市場(chǎng)化改造主要涉及三方利益相關(guān)者，分別為居民、政府及社會(huì)資本，而社會(huì)資本有決定是否參與改造的權(quán)力，是三方利益相關(guān)者的主導(dǎo)者，因此影響因素體系構(gòu)建的核心要從社會(huì)資本的關(guān)注點(diǎn)開始。對(duì)可以參與進(jìn)老舊小區(qū)改造的社會(huì)企業(yè)的高級(jí)管理人員進(jìn)行咨詢，得出項(xiàng)目、居民、政策、投資回報(bào)及市場(chǎng)是社會(huì)資本是否進(jìn)行老舊小區(qū)改造投資關(guān)注的重點(diǎn)。因此本文通過這5 個(gè)維度進(jìn)行影響因素體系的構(gòu)建。

自2020 年全面推進(jìn)城鎮(zhèn)老舊小區(qū)改造工作以來，依據(jù)2020、2021 兩年各省的政府工作報(bào)告，河南、四川及山東老舊小區(qū)改造數(shù)量年均達(dá)到60萬戶以上，位于我國(guó)各省份前列，是老舊小區(qū)改造大省。本文通過歸納整合有關(guān)老舊小區(qū)改造的相關(guān)文獻(xiàn)[11～16]，研究老舊小區(qū)改造大省頒布的各種關(guān)于老舊小區(qū)改造的文件政策，對(duì)引入社會(huì)企業(yè)的改造項(xiàng)目（如廣州市花都區(qū)新民社區(qū)）實(shí)地調(diào)研，并結(jié)合從事老舊小區(qū)改造研究方面的專家及教授的意見，識(shí)別出影響社會(huì)資本參與老舊小區(qū)改造項(xiàng)目的因素體系，因素之間相互作用，從而組成改造項(xiàng)目吸納社會(huì)資本投資的動(dòng)力機(jī)制。影響因素體系如表1 所示。

表1 影響因素體系

（1）項(xiàng)目因素。改造內(nèi)容包括基礎(chǔ)類、完善類、提升類三類。不同的改造內(nèi)容對(duì)應(yīng)不同的改造方式、改造規(guī)劃和資金需求；改造工期是指改造時(shí)間的長(zhǎng)短；改造難度是指施工難度與協(xié)調(diào)難度。施工難度如帶戶施工、場(chǎng)地狹小、工期緊張、質(zhì)量難控等；協(xié)調(diào)難度如加裝電梯時(shí)要征得受到采光、噪音及通風(fēng)影響業(yè)主及一樓業(yè)主的同意，并協(xié)調(diào)好電梯運(yùn)營(yíng)費(fèi)用。

（2）居民因素。居民意愿是指社會(huì)資本的引入需要征求民意，居民是否允許社會(huì)資本進(jìn)行老舊小區(qū)改造是政府和社會(huì)資本需要考慮的的因素。居民是老舊小區(qū)更新的直接受益人，同時(shí)改造的主戰(zhàn)場(chǎng)也是居民的家，居民意愿是十分關(guān)鍵的因素；居民認(rèn)知程度是指居民對(duì)于老舊小區(qū)改造的相關(guān)政策及社會(huì)資本參與改造是否可行的認(rèn)知程度。

（3）政策因素。有利的政策可以減少社會(huì)資本參與改造項(xiàng)目的顧忌。老舊小區(qū)改造中資金流問題、改造中及改造后社會(huì)資本承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)、改造中人員資金設(shè)備管理等都需要政府制定相關(guān)法律法規(guī)讓社會(huì)資本積極參與且放心參與，法律法規(guī)健全程度及政府激勵(lì)力度是其中的核心。

（4）投資回報(bào)因素。資本增值指投入的資金所能獲得的利潤(rùn)。對(duì)于社會(huì)資本來說，獲取讓企業(yè)滿意的收益是參與改造項(xiàng)目的根本目的。在保證居民利益不受損害及改造項(xiàng)目順利進(jìn)行的前提下，提高投資回報(bào)率是吸引社會(huì)資本參與的最大動(dòng)力，只有社會(huì)資本從中獲取滿意的收益，才能促進(jìn)其積極參與城鎮(zhèn)更新等民生項(xiàng)目；投入成本是社會(huì)資本考慮是否參與改造十分重要的因素，社會(huì)企業(yè)自身資本實(shí)力存在差異，需要社會(huì)資本在保證自己公司運(yùn)營(yíng)正常的情況下，有富余的資金投入到改造中；額外收益指的是稅收減免、品牌樹立、占領(lǐng)潛在市場(chǎng)、政府給予的財(cái)政補(bǔ)貼、提升資信評(píng)級(jí)等能夠提升社會(huì)資本實(shí)力的措施。

（5）市場(chǎng)因素。市場(chǎng)機(jī)制指老舊小區(qū)改造建設(shè)配套指標(biāo)體系、統(tǒng)籌協(xié)調(diào)機(jī)制、市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)機(jī)制及社區(qū)治理的市場(chǎng)模式[12]；合作模式指社會(huì)資本的資金如何投入到改造中，收益如何獲取，改造中社會(huì)資本與業(yè)主的利益產(chǎn)生交叉或捆綁。合作模式如小區(qū)改造+物業(yè)管理等；市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻是指在可以參與進(jìn)老舊小區(qū)改造的社會(huì)力量中，政府比較偏向于采用國(guó)有資產(chǎn)的企業(yè)，對(duì)私企及小型公司持有懷疑態(tài)度，對(duì)他們能否負(fù)責(zé)任的完成改造工作比較擔(dān)心，因此會(huì)設(shè)置市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻；外部環(huán)境包括行業(yè)自律性、企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)壓力及新冠疫情持續(xù)存在狀態(tài)下經(jīng)濟(jì)低迷的環(huán)境。

2 DEMA TEL-ISM 模型構(gòu)建

2.1 理論基礎(chǔ)

DEMATEL（決策實(shí)驗(yàn)室法）是一個(gè)通過綜合圖論和矩陣?yán)碚摷右匝芯康姆椒?，其中心思想是確定影響因素體系，研究因素之間的互相影響關(guān)系，量化進(jìn)行計(jì)算，從而可以判斷因素之間的因果關(guān)系及每個(gè)因素的重要程度[17]，但該方法僅能確定單個(gè)影響因素之間各種參數(shù)的大小順序及因果關(guān)系，無法確定因素之間的層級(jí)結(jié)構(gòu)。

ISM（解釋結(jié)構(gòu)模型）是用于分析現(xiàn)代系統(tǒng)內(nèi)部關(guān)系的方法，其中心思想是通過一系列核心的數(shù)學(xué)拓?fù)溥\(yùn)算，將影響因素之間的層級(jí)關(guān)系進(jìn)行分析，得到一個(gè)多層級(jí)遞階有向拓?fù)鋱D，把影響各種因素間的邏輯關(guān)系用清晰的梯形結(jié)構(gòu)圖表達(dá)[18]，但該方法無法確定因素對(duì)整個(gè)系統(tǒng)的影響程度。

在城鎮(zhèn)更新過程中，與社會(huì)資本進(jìn)行直接溝通的利益主體眾多，因此影響社會(huì)資本參與改造的因素多樣且復(fù)雜，需要一套能夠能對(duì)影響因素進(jìn)行分析和評(píng)估的模型和方法。通過DEMATEL 耦合ISM來對(duì)社會(huì)資本參與影響因素進(jìn)行分析，既能篩選出系統(tǒng)中的關(guān)鍵影響因素及影響程度，也能對(duì)每個(gè)影響因素進(jìn)行層次劃分，構(gòu)建多層級(jí)結(jié)構(gòu)拓?fù)鋱D。因此本文采用DEMATEL-ISM 來對(duì)引入社會(huì)資本改造老舊小區(qū)的影響因素進(jìn)行分析。

2.2 模型構(gòu)建步驟

（1）構(gòu)建影響因素體系。明確影響社會(huì)資本改造老舊小區(qū)的因素，依次記為S1，S2，S3，…，Sn。

（2）構(gòu)造直接影響矩陣A。采用打分法，按照兩個(gè)因素之間的直接影響情況進(jìn)行打分，劃定5 種級(jí)別，分別賦值0～4，得到矩陣A=(aij)n×n。設(shè)定當(dāng)i=j時(shí)，aij=0。

（3）計(jì)算規(guī)范化影響矩陣B。對(duì)直接影響矩陣A依據(jù)下式進(jìn)行運(yùn)算處理得到矩陣B。

（4）計(jì)算綜合影響矩陣C。

式中，cij表示影響因素i和j之間的間接影響關(guān)系；E表示單位矩陣。

（5）以矩陣C為基礎(chǔ)，依次計(jì)算影響度Xi、被影響度Yi、中心度Mi、原因度Ni。此時(shí)可以對(duì)DEMATEL 模型進(jìn)行分析，得到因素之間的因果關(guān)系及重要程度。

（6）計(jì)算可達(dá)矩陣E。將綜合影響矩陣C加上單位矩陣E得到整體影響矩陣D=(dij)n×n，以整體影響矩陣為依據(jù)，設(shè)置閾值λ，若dij≥λ，則eij=1；若dijλ，則eij=0。

（7）將各因素劃分層級(jí)。在可達(dá)矩陣E的基礎(chǔ)上，求得因素Si的可達(dá)集R(Si)、前因集A(Si)，若元素滿足R(Si)=R(Si)∩A(Si)，則可將這些因素作為第一個(gè)層級(jí)，刪除第一個(gè)層級(jí)的因素，繼續(xù)上述步驟，直至把所有的影響因素分層級(jí)。

（8）根據(jù)劃分的層級(jí)，得到多層遞階結(jié)構(gòu)模型，對(duì)其進(jìn)行分析，可以得到因素之間的層級(jí)結(jié)構(gòu)及影響路徑。

3 模型分析

3.1 DEMATEL 模型分析

采用問卷調(diào)查法來收集數(shù)據(jù)。調(diào)查對(duì)象為可以參與進(jìn)老舊小區(qū)改造項(xiàng)目的社會(huì)力量、從事城市更新研究的高校教授及湖南省長(zhǎng)沙市即將進(jìn)行老舊小區(qū)改造的業(yè)主：社會(huì)力量如：物業(yè)管理公司、家政服務(wù)公司、電梯加裝公司及裝修公司等企業(yè)的高級(jí)管理人員。問卷采用電子郵箱及現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研形式進(jìn)行，總共發(fā)放53 份，其中電子郵箱發(fā)送33 份，包括社會(huì)企業(yè)的高級(jí)管理人員發(fā)放25 份，專家及教授發(fā)放8 份，對(duì)即將進(jìn)行老舊小區(qū)改造的業(yè)主進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研獲得問卷20 份，共收回有效答卷45 份，對(duì)其進(jìn)行信效度分析，信度效度檢驗(yàn)合格，以此數(shù)據(jù)來構(gòu)建直接影響矩陣A（見表2）。

表2 直接影響矩陣A

基于得到的直接影響矩陣A，按照式（1）、式（2）采用Matlab 軟件計(jì)算綜合影響矩陣C（見表3），然后按照式（3）～式（6）計(jì)算影響度Xi、被影響度Yi、中心度Mi、原因度Ni（見表4）。

表3 綜合影響矩陣C

表4 影響度、被影響度、中心度和原因度

由表4 可得DEMATEL 模型分析結(jié)果如下：

（1）影響度。排名前三的影響因素為法律法規(guī)健全程度S7、合作模式S12及資本增值S8，影響度大小分別為2.31、1.76、1.74，表明這3 項(xiàng)要素對(duì)其他因素的影響程度較大。

（2）被影響度。排名前三的影響因素為市場(chǎng)機(jī)制S11、額外收益S10及市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻S13，被影響度大小分別為1.85、1.81、1.76，說明這些因素比較容易受到其他因素的影響。

（3）中心度。排名前三的影響因素為法律法規(guī)健全程度S7、市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻S13及市場(chǎng)機(jī)制S11，其中心度分別為3.64、3.48、3.26。中心度的大小表明該因素在老舊小區(qū)改造系統(tǒng)的關(guān)鍵程度，即中心度越大，該因素在老舊小區(qū)改造參與主體中的影響程度越大，更加值得關(guān)注。

（4）原因度。在14 個(gè)影響因素中，原因因素共有6 個(gè)，分別為改造內(nèi)容S1、政府激勵(lì)力度S6、法律法規(guī)健全程度S7、資本增值S8、投入成本S9、合作模式S12，表明上述因子可以對(duì)其他因子產(chǎn)生影響，其中法律法規(guī)健全程度和合作模式是社會(huì)資本參與老舊小區(qū)改造的主要因素。結(jié)果因素共有8 個(gè)，分別為改造工期S2、改造難度S3、居民意愿S4、居民認(rèn)知程度S5、額外收益S10、市場(chǎng)機(jī)制S11、市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻S13、外部環(huán)境S14，表明這些因子很容易受到其他因子的影響，其中額外收益和居民意愿是結(jié)果因素中比較重要的因素。

3.2 ISM 模型分析

為了得到可達(dá)矩陣，需要引入閾值λ，設(shè)置λ的目的是篩去影響程度弱的指標(biāo)之間的影響關(guān)系，λ值的大小會(huì)影響系統(tǒng)的復(fù)雜程度。λ值越大，系統(tǒng)層次越少，但各影響因素的相互影響關(guān)系難以描述清楚；λ值越小，系統(tǒng)層次越多，但又缺乏整體性。首先計(jì)算綜合影響矩陣C的平均值為0.1，然后閾值λ分別取0.06、0.08、0.1、0.12、0.14、0.16 情況下推導(dǎo)結(jié)構(gòu)模型層次，當(dāng)λ=0.06、0.08、0.1、0.12時(shí)，得到的影響層次均過多，影響因素沒有整體性；當(dāng)λ=0.16 時(shí)，得到的影響層次過少，無法描述出14 個(gè)影響因素之間的關(guān)系。因此選擇分成5 個(gè)層次建立多層遞階級(jí)結(jié)構(gòu)模型，即λ取值0.14。

取閾值λ=0.14，計(jì)算可達(dá)矩陣E如表5 所示。求得因素Si的前因集A(Si)，可達(dá)集R(Si)及R(Si)∩A(Si)，如表6 所示，將各因素劃分層級(jí)，得到影響社會(huì)資本參與老舊小區(qū)改造項(xiàng)目影響因素的多層次遞階結(jié)構(gòu)圖，如圖1 所示。

表6 可達(dá)集R(Si)、前因集A(Si)以及R(Si)∩A(Si)

圖1 多層次遞階結(jié)構(gòu)模型圖

表5 可達(dá)矩陣E

分析得到的多層遞階結(jié)構(gòu)模型圖，可以看到因素之間存在復(fù)雜的聯(lián)系關(guān)系。通過影響因素可以分為5 個(gè)層次，隨著層級(jí)的增加，影響因素對(duì)老舊小區(qū)改造系統(tǒng)的重要程度也在逐步增加，最上層的是表層影響因素，最下層的是根源影響因素，中間的影響程度逐漸增加。

表層影響因素有改造內(nèi)容、改造工期、改造難度、居民意愿、額外收益、市場(chǎng)機(jī)制，這些是社會(huì)資本直接關(guān)注的內(nèi)容，是影響社會(huì)資本參與改造最直接的因素；居民認(rèn)知程度及投入成本為淺層影響因素；市場(chǎng)的準(zhǔn)入門檻為中層影響因素，它在模型圖中節(jié)點(diǎn)數(shù)是比較多的，連接著淺層影響因素和深層影響因素，串聯(lián)了整個(gè)影響因素體系，需要對(duì)此因素進(jìn)行重點(diǎn)關(guān)注；法律法規(guī)的健全程度、資本增值、外部環(huán)境為深層影響因素，也是比較深層次的因素，也對(duì)吸引社會(huì)資本參與進(jìn)老舊小區(qū)改造起著重要作用；政府激勵(lì)力度及合作模式影響社會(huì)資本參與改造項(xiàng)目的根源影響因素，是社會(huì)資本在參與投資改造項(xiàng)目前十分關(guān)注的，也是本質(zhì)影響因素，需引起重視。

4 建議

為加快推進(jìn)老舊小區(qū)改造建設(shè)，本文提出以下建議：

（1）加大政府激勵(lì)力度，完善激勵(lì)機(jī)制。對(duì)于現(xiàn)在改造項(xiàng)目社會(huì)資本參與積極性低、融資困難的情形下，政府應(yīng)建立科學(xué)、合理、有效的激勵(lì)機(jī)制，如給與社會(huì)資本一定的財(cái)政補(bǔ)貼、稅收減免、增加其資信評(píng)級(jí)及社會(huì)榮譽(yù)，提高社會(huì)企業(yè)參與改造的動(dòng)力，引導(dǎo)其積極參與。

（2）建立多種合作模式。政府、社會(huì)資本、小區(qū)業(yè)主是老舊小區(qū)改造的參與主體，可以根據(jù)改造小區(qū)的實(shí)際情況制定不同的合作模式，如社會(huì)資本與業(yè)主利益捆綁模式等合作模式。政府要根據(jù)不同的地域文化、小區(qū)風(fēng)格、小區(qū)構(gòu)造及當(dāng)?shù)卣咧贫ǘ嘣暮献髂Ｊ健?/p>

（3）適當(dāng)降低市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻。政府比較偏向于擁有國(guó)有資產(chǎn)的企業(yè)來參與改造，這嚴(yán)重降低了私人企業(yè)參與改造的積極性，因此要逐步放寬老舊小區(qū)改造這種民生項(xiàng)目的市場(chǎng)準(zhǔn)入條件，因此建議政府對(duì)那些資信評(píng)級(jí)良好且有意愿參與進(jìn)城鎮(zhèn)老舊小區(qū)改造的私人企業(yè)給與寬容，引導(dǎo)私人企業(yè)及中小型企業(yè)與政府合作參與利于人民群眾的民生項(xiàng)目，并根據(jù)國(guó)民經(jīng)濟(jì)效益給與相應(yīng)補(bǔ)償。

5 結(jié)語

本文通過采用DEMATEL 耦合ISM 模型來對(duì)社會(huì)資本參與老舊小區(qū)的影響因素進(jìn)行分析，通過DEMATEL 模型分析得到，法律法規(guī)的健全程度對(duì)社會(huì)資本參與老舊小區(qū)改造的影響最大。中心度排名前三的影響因素分別是法律法規(guī)健全程度、市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻以及市場(chǎng)機(jī)制，說明除了法律法規(guī)健全程度以外，市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻、市場(chǎng)機(jī)制也對(duì)社會(huì)資本參與改造產(chǎn)生較大影響。通過ISM 模型分析得到，社會(huì)資本改造老舊小區(qū)的影響因素分為5 個(gè)層次，其中改造內(nèi)容、改造工期、改造難度、居民意愿、額外收益、市場(chǎng)機(jī)制是影響社會(huì)資本參與改造的表層影響因素，而政府激勵(lì)力度及合作模式是社會(huì)資本參與改造的根源影響因素，法律法規(guī)的健全程度、資本增值、外部環(huán)境這3 個(gè)影響因素是深層影響因素，也對(duì)社會(huì)資本的投資決策起著非常關(guān)鍵的影響。