郭雅潔

（蘭州財(cái)經(jīng)大學(xué)，甘肅 蘭州 730000）

近些年，隨著我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，經(jīng)濟(jì)體制改革的不斷深化，審計(jì)逐步獲得市場(chǎng)需求，審計(jì)制度也日趨完善，特別是新修訂《審計(jì)法》頒布以后，通過(guò)健全審計(jì)法規(guī)、拓展審計(jì)領(lǐng)域、規(guī)范審計(jì)工作、積極探索審計(jì)方式和方法，我國(guó)審計(jì)監(jiān)督逐步走上法制化、制度化、規(guī)范化的軌道。

但是，隨著市場(chǎng)主體的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)日益多元化，獲取資金的渠道也不斷拓寬，經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的一些不規(guī)范行為，甚至違法行為層出不窮。比如虛增利潤(rùn)的康得新事件、“扇貝跑路”的獐子島事件以及本文論述的R公司事件。在HS公司的做空?qǐng)?bào)告的披露之下，加之AY事務(wù)所對(duì)19年報(bào)表審計(jì)，R公司被步步緊逼，無(wú)奈之下自爆財(cái)務(wù)造假22億元，影響頗深。這些財(cái)務(wù)舞弊現(xiàn)象的大量出現(xiàn)，與審計(jì)監(jiān)督質(zhì)量不高直接相關(guān)。而造成審計(jì)監(jiān)督低下的原因又是多方面的。由此，必須嚴(yán)格規(guī)范審計(jì)監(jiān)督制度，多種監(jiān)督手段并用，減少市場(chǎng)的不規(guī)范行為，嚴(yán)懲財(cái)務(wù)舞弊案件的發(fā)生。

一、R公司案例分析

1.R公司簡(jiǎn)介

2017年6月成立的R公司，總部設(shè)立于廈門，采用新型的“快取+外賣廚房”的商業(yè)模式，打破了以往的傳統(tǒng)咖啡銷售模式，因此2019年年底迅速擠占市場(chǎng)，成為我國(guó)的咖啡服務(wù)中的佼佼者。2019年5月17日在美國(guó)納斯達(dá)克上市，創(chuàng)造了18個(gè)月快速上市的神話。2020年1月31日，HS做空機(jī)構(gòu)發(fā)布長(zhǎng)達(dá)89頁(yè)的做空?qǐng)?bào)告，揭露R公司財(cái)務(wù)造假22億元的事實(shí)，同年5月15日被強(qiáng)制退市。2020年12月16日，以1.8億美元與SEC和解。

2.R公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)分析

（1）毛利率水平過(guò)高且增速快

由表1可知：2018年R公司的毛利率為36.6%，2019年的前三季度毛利率為50%，而2019年行業(yè)毛利率為25.19%，說(shuō)明R公司的毛利率不僅增速過(guò)快，而且遠(yuǎn)高于行業(yè)毛利率。

表1 營(yíng)業(yè)毛利潤(rùn)

（2）存貨過(guò)多，遠(yuǎn)大于銷售能力

由R公司2019年披露年報(bào)可知：2019年前三季度的存貨高達(dá)2億元，咖啡一杯的價(jià)格大概20元至30元，按照2019年前三個(gè)季度的營(yíng)業(yè)收入表示需要大概賣0.93億至1.4億杯，存貨遠(yuǎn)高于銷售能力。這種食用快消品，存貨過(guò)多，不僅擠占公司流動(dòng)資金，而且所需要的存儲(chǔ)倉(cāng)庫(kù)容積很大，并且對(duì)倉(cāng)儲(chǔ)環(huán)境要求很高。因此，存貨量過(guò)大也是值得懷疑的。

（3）應(yīng)收賬款過(guò)高

由2019年披露年報(bào)可知：2019年前三季度應(yīng)收賬款金額高達(dá)2250.2萬(wàn)元，根據(jù)其銷售模式可知，不論是線下還是線上門店銷售，顧客的購(gòu)買方式通常是先付款再獲得產(chǎn)品，賒銷很難實(shí)現(xiàn)。因此，應(yīng)收賬款存在虛增的可能性。第三季度的應(yīng)收賬款遠(yuǎn)高于前兩季度，增速過(guò)快，很難不令人懷疑是為了完成業(yè)績(jī)指標(biāo)，而虛構(gòu)收入。

（4）企業(yè)擁有大額流動(dòng)資金，但短期借款仍存在數(shù)量較大的金額

由2019年的年報(bào)披露可知：2019年前9個(gè)月R公司的流動(dòng)資金高達(dá)45.14億元，但仍出現(xiàn)了2.37億元的短期負(fù)債，不符合資本運(yùn)行的正常操作。因?yàn)槎唐谪?fù)債需承擔(dān)一部分利息支出，而大額流動(dòng)資金被存放擱置，加大了企業(yè)的運(yùn)行成本，與企業(yè)追求的利益最大化背道而馳。由此，對(duì)這兩個(gè)賬戶金額存在疑慮。

3.R公司財(cái)務(wù)舞弊手段及動(dòng)因

（1）手段

虛增營(yíng)業(yè)收入。一方面，提高凈售價(jià)是虛增營(yíng)業(yè)收入的手段之一。HS報(bào)告表示，由于優(yōu)惠折扣力度，R公司產(chǎn)品的實(shí)際售價(jià)要遠(yuǎn)低于標(biāo)價(jià)，僅為46%，與管理層所說(shuō)的實(shí)際售價(jià)相比，每件商品至少虛增1.23元。另一方面，虛增銷量是迅速增加營(yíng)業(yè)收入的另一重要手段。R公司通過(guò)控制連續(xù)、自然生成的取餐碼，虛增取餐碼數(shù)量，從而增加了訂單量。報(bào)告表示，R公司每個(gè)商店每天的商品銷售數(shù)量都在逐季遞增，2019年第四季度達(dá)到88%。兩種手段共同作用，從而達(dá)到虛增營(yíng)業(yè)收入的目的。

關(guān)聯(lián)方交易。R公司的董事長(zhǎng)，還控股SZZC。曾聯(lián)合一些投資者對(duì)R公司股票進(jìn)行質(zhì)押，從關(guān)聯(lián)方SZZC套現(xiàn)獲得16億美元，吸走公司大量資金。這也是他們的慣用伎倆，即通過(guò)迅速上市、抵押融資等手段短期內(nèi)獲取高額利潤(rùn)。

虛增廣告費(fèi)用。HS報(bào)告表示2019年第三季度，R公司夸大廣告費(fèi)用高達(dá)150%，尤其在分眾傳媒上。根據(jù)市場(chǎng)數(shù)據(jù)顯示應(yīng)用于分眾傳媒的廣告支出僅為4600萬(wàn)元，但卻虛報(bào)廣告費(fèi)達(dá)3.36億元，將成本費(fèi)用調(diào)整至廣告費(fèi)中，從而將本為虧損的店鋪收入轉(zhuǎn)為盈利。

令人質(zhì)疑的商業(yè)模式。由于市場(chǎng)需求不同，中國(guó)茶文化貫穿古今，而咖啡市場(chǎng)是近期緩慢增長(zhǎng)起來(lái)的，想要突破這一傳統(tǒng)，短時(shí)間做不到。因此，針對(duì)核心功能性咖啡需求的主張，并不可取。并且星巴克、雀巢等品牌咖啡共同擠占中國(guó)的咖啡市場(chǎng)，R公司也曾放下狠話要在2019年趕超星巴克，作為一個(gè)新晉品牌為了完成這一目標(biāo)，財(cái)務(wù)舞弊成為了一種選擇。

（2）動(dòng)因分析——基于GONE理論

GONE理論主要是從貪婪、機(jī)會(huì)、需要和暴露四個(gè)方面對(duì)企業(yè)的舞弊行為進(jìn)行分析。本文的R公司咖啡適合從這四個(gè)方面闡述舞弊產(chǎn)生的動(dòng)因。

貪婪因子。貪婪源于公司高層對(duì)利益的過(guò)度追求。R公司成立了特別委員會(huì)進(jìn)行內(nèi)部調(diào)查，首席運(yùn)營(yíng)官及團(tuán)隊(duì)是此次財(cái)務(wù)造假主流核心，但是早在2020年6月有關(guān)部門就對(duì)董事長(zhǎng)的財(cái)務(wù)造假電子指令有所發(fā)現(xiàn)。由此說(shuō)明，對(duì)貪婪的關(guān)注度不應(yīng)僅僅停留于管理層，更要關(guān)注到實(shí)際控制人，從源頭進(jìn)行防范。

機(jī)會(huì)因子。機(jī)會(huì)源于高管團(tuán)隊(duì)與公司實(shí)際控制人常年合作，為串通舞弊、應(yīng)對(duì)調(diào)查提供了便利，為財(cái)務(wù)造假創(chuàng)造了環(huán)境基礎(chǔ)。LJ不僅在R公司任職首席運(yùn)營(yíng)官，而且先后擔(dān)任SZZC與SZYC管理人，L身為其創(chuàng)始人，可見，他們并不是第一次合作，雙方已經(jīng)達(dá)成默契，為財(cái)務(wù)舞弊創(chuàng)造了機(jī)會(huì)。

需要因子。需求源于目標(biāo)定位和融資需要。關(guān)于目標(biāo)定位，在2019年1月份召開的戰(zhàn)略目標(biāo)發(fā)布會(huì)上，R公司立志要在2019年年底成為中國(guó)最大的連鎖咖啡品牌，無(wú)論在門店還是銷量上均超過(guò)星巴克，總門店數(shù)量要超過(guò)4500家?；谶@一目標(biāo)壓力，不惜舞弊進(jìn)行銷量造假。關(guān)于融資需要，R公司的營(yíng)銷模式為通過(guò)團(tuán)購(gòu)、促銷等低價(jià)格策略擴(kuò)大市場(chǎng)，迅速增加門店數(shù)量，這些都需要大筆資金支持。因此，在營(yíng)業(yè)利潤(rùn)和現(xiàn)金率極低的情況下，融資成為重要支撐。為了吸引投資者就要有足夠的業(yè)績(jī)，造假成為一種選擇。

暴露因子。首先，R公司事件涉及的利益相關(guān)者眾多，從實(shí)際控股人，到高管、員工，他們各取所需，造假事件被揭露對(duì)他們有弊無(wú)利，所以內(nèi)部揭露的可能性極低。其次，面對(duì)事務(wù)所的年審，R公司依然選擇造假，說(shuō)明做好了掩蓋造假事實(shí)的充分準(zhǔn)備。但是HS出具的報(bào)告，使得R公司措手不及，也讓AY事務(wù)所在審計(jì)過(guò)程中提高了警惕，其舞弊行為的暴露已成必然。

二、審計(jì)監(jiān)督在R財(cái)務(wù)舞弊中的缺位及原因分析

1.內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督的缺失及原因

（1）內(nèi)部控制失效

企業(yè)內(nèi)部公司的治理結(jié)構(gòu)存在問(wèn)題。一方面，公司實(shí)際控制人或者說(shuō)大股東的權(quán)力約束不到位。管理層自身的職業(yè)道德缺失，過(guò)多的追求經(jīng)濟(jì)利益，采用不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)手段。另一方面，由于R公司股權(quán)的特殊性，即董事長(zhǎng)和創(chuàng)始人分別占了30.39%、19.59%的股權(quán)，股權(quán)集中在“神州系”手中，在以股權(quán)占比決定話語(yǔ)權(quán)股份制企業(yè)中，這無(wú)疑成為了家族企業(yè)，使得董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、股東會(huì)在其控制之下，喪失了原有的職能作用。兩者共同作用，使得內(nèi)部治理環(huán)境惡劣，內(nèi)控運(yùn)行無(wú)效。

（2）信息披露范圍受限，內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督機(jī)構(gòu)權(quán)力受限

R公司作為一個(gè)上市公司，其信息披露程度低的一個(gè)主要原因是財(cái)務(wù)狀況異常，主要通過(guò)隱瞞關(guān)聯(lián)方信息及交易等方式減少披露。而披露信息一般是由企業(yè)自主披露，報(bào)告使用者自行查閱使用。面對(duì)異常的財(cái)務(wù)狀況，內(nèi)部審計(jì)機(jī)構(gòu)對(duì)R公司的日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、工作流程沒有形成一個(gè)有效的監(jiān)督機(jī)制，或者說(shuō)是由于管理層股權(quán)過(guò)于集中，一定程度上影響到了企業(yè)監(jiān)督程序的實(shí)施。加之R公司高層放棄了誠(chéng)信的商業(yè)道德品質(zhì)，利用信息不對(duì)稱帶來(lái)的影響，隱瞞實(shí)際財(cái)務(wù)狀況及經(jīng)營(yíng)成果，造假財(cái)務(wù)報(bào)告。

（3）風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別或評(píng)估不充分

未做到充分的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別或評(píng)估。其一，內(nèi)部審計(jì)人員趨名逐利。高位套現(xiàn)的誘惑遠(yuǎn)大于企業(yè)制定的激勵(lì)政策，內(nèi)審人員即使查到問(wèn)題，在高層的不斷施壓以及利益誘惑下，很大程度上會(huì)選擇后者。因此，不難想象內(nèi)審的約束及管理已被利益所驅(qū)逐，作為R公司股東及利益相關(guān)者沒有充分考慮到識(shí)別和規(guī)避這一潛在風(fēng)險(xiǎn)。其二，企業(yè)為了獲得更大的中國(guó)市場(chǎng)，推行“小鹿茶”吸引咖啡愛好者以外的客戶，但是其并沒有按照相關(guān)法律在相關(guān)部門登記，“小鹿茶”也沒有達(dá)到特許經(jīng)營(yíng)權(quán)資格，存在潛在的品牌風(fēng)險(xiǎn)。其三，管理層質(zhì)押大量股票，到底是為獲取巨額資金進(jìn)行營(yíng)運(yùn)，還是套現(xiàn)跑路，不得而知。但是質(zhì)押大量股票，會(huì)導(dǎo)致股價(jià)暴跌，對(duì)公司的聲譽(yù)和發(fā)展都會(huì)造成巨大影響，得不償失，從而加大企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

2.外部審計(jì)監(jiān)督的缺失及原因

（1）外部審計(jì)機(jī)構(gòu)過(guò)度追求效率和利潤(rùn)

在三方關(guān)系人中，委托方和被審計(jì)單位為同一主體，審計(jì)機(jī)構(gòu)的選聘、酬金都由委托方自行決定，這在一定程度上影響到了審計(jì)機(jī)構(gòu)保持應(yīng)有的獨(dú)立。一方面，以盈利性為目標(biāo)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所，過(guò)度追求審計(jì)的高效率。R公司是擁有幾千家門店并且遍布全國(guó)各地的快銷品企業(yè)，對(duì)于存貨的監(jiān)盤實(shí)施存在很大難度，且成本過(guò)高，審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)很難降低。從而減少或放棄實(shí)施一些審計(jì)方法，致使對(duì)審計(jì)結(jié)論產(chǎn)生重大影響。另一方面，會(huì)計(jì)計(jì)量方法選擇的不同。比如對(duì)于存貨核查是否需要計(jì)提減值、依據(jù)什么方式計(jì)提減值，對(duì)于一些固定設(shè)備，又如何計(jì)提減值采用什么方式計(jì)提減值等，存在主觀判斷。審計(jì)人員在核查相關(guān)資料時(shí)，也很難界定一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)。由此，在外部利益的誘惑之下，很容易與被審計(jì)單位串通舞弊，在這些難以界定的事情上做文章。

（2）外部審計(jì)強(qiáng)制性不足，審計(jì)監(jiān)督受制于被審計(jì)單位的配合程度

外部審計(jì)機(jī)構(gòu)只是作為被委托的第三方，對(duì)委托單位進(jìn)行審計(jì)。審計(jì)的范圍取決于被審計(jì)單位的配合程度。如果管理層積極配合，則審計(jì)范圍將更廣泛深入；反之，審計(jì)范圍受到約束，審計(jì)有可能難以進(jìn)行。同時(shí)，即使存在重大錯(cuò)報(bào)，審計(jì)人員也無(wú)權(quán)強(qiáng)制要求被審計(jì)單位改正。R公司財(cái)務(wù)造假說(shuō)到底是管理層的造假，管理層虛增銷量、提高售價(jià)、虛增成本費(fèi)用等方式進(jìn)行造假，對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師有意隱瞞企業(yè)實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況，在審計(jì)過(guò)程中，也加大了注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審查難度。

（3）市場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制存在缺陷

社會(huì)中介機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性往往受到各種因素的干擾，不能有效制約公司管理層，使得會(huì)計(jì)信息保證質(zhì)量機(jī)制失靈；在市場(chǎng)轉(zhuǎn)型過(guò)程中，尚未形成一套有效的運(yùn)行機(jī)制，市場(chǎng)聲譽(yù)效應(yīng)在約束管理層的行為上成效不大。正是因?yàn)槭袌?chǎng)監(jiān)管存在漏洞，R公司管理層借助上市地與經(jīng)營(yíng)地不同，跨境監(jiān)管難度較大，也沒有形成一個(gè)規(guī)范化的、統(tǒng)一化的管理辦法，從而形成了潛在的舞弊機(jī)會(huì)。

三、加強(qiáng)審計(jì)監(jiān)督、防范財(cái)務(wù)舞弊的對(duì)策建議

1.優(yōu)化公司內(nèi)部控制體系

一是在權(quán)力配置方面，股份制公司應(yīng)該突破以股份多少?zèng)Q定權(quán)力多少的模式，降低一人集權(quán)或幾人集權(quán)的弊端?；蛘卟扇∫欢ǖ闹萍s手段，比如提高中小股東話語(yǔ)權(quán)，或者引進(jìn)國(guó)有投資，避免完全私有化。二是在財(cái)務(wù)制度方面，完善財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)收集、核實(shí)制度，建立獨(dú)立的舞弊舉報(bào)渠道，以及加強(qiáng)舞弊行為查處和內(nèi)部追責(zé)力度。三是在體系建設(shè)方面，形成一套合理的內(nèi)部控制體系，以風(fēng)險(xiǎn)管理為導(dǎo)向，做到事前預(yù)防、事中控制、事后反思。這樣，才能完善審計(jì)委員會(huì)制度，加強(qiáng)與管理層的信息溝通，監(jiān)督企業(yè)內(nèi)部控制體系實(shí)施的有效性。

2.提高審計(jì)部門的獨(dú)立性和權(quán)威性

首先，獨(dú)立性是審計(jì)機(jī)構(gòu)最重要的特點(diǎn)，要做到保持審計(jì)機(jī)構(gòu)的實(shí)質(zhì)上的獨(dú)立。比如：將審計(jì)機(jī)構(gòu)從管理層的治理之下獨(dú)立出來(lái)，內(nèi)審機(jī)構(gòu)對(duì)董事會(huì)下設(shè)的審計(jì)委員會(huì)負(fù)責(zé)，向其報(bào)告，并且擁有調(diào)動(dòng)企業(yè)特定資源和資料的權(quán)力。其次，企業(yè)內(nèi)部回避運(yùn)用有利害關(guān)系的個(gè)人充當(dāng)審計(jì)人員，從人員配置上就開始穩(wěn)固審計(jì)的權(quán)威性。

3.提高審計(jì)機(jī)構(gòu)和審計(jì)人員專業(yè)勝任能力

由于R公司的存貨居多，存貨地點(diǎn)復(fù)雜，面臨許多異地盤點(diǎn)問(wèn)題，出于成本和時(shí)間考量，事務(wù)所都有可能出現(xiàn)審計(jì)失敗的情況，但無(wú)論是何種原因，審計(jì)機(jī)構(gòu)的執(zhí)業(yè)能力和審計(jì)人員的專業(yè)勝任能力都需注重。因此，審計(jì)機(jī)構(gòu)需要加強(qiáng)誠(chéng)信建設(shè)，建立聲譽(yù)機(jī)制，要不斷吸收各方面專業(yè)以及復(fù)合人才，包括法務(wù)、計(jì)算機(jī)等，提高審計(jì)人員的專業(yè)性，以適應(yīng)發(fā)展需要，提高審計(jì)效率和效果。

4.進(jìn)一步完善審計(jì)準(zhǔn)則，規(guī)范審計(jì)秩序

我國(guó)審計(jì)發(fā)展時(shí)間短，又依托西方審計(jì)制度，由于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的制度和形式各有差異，我國(guó)還需進(jìn)一步探究適合我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的審計(jì)制度。針對(duì)跨地域上市經(jīng)營(yíng)的企業(yè)，明確責(zé)任劃分，建立相關(guān)法律法規(guī)，做到有法可依，減少市場(chǎng)監(jiān)管漏洞，使審計(jì)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中有效運(yùn)行，發(fā)揮更大的作用。針對(duì)審計(jì)機(jī)構(gòu)的選聘，由企業(yè)自由選擇改為企業(yè)選擇國(guó)家審核，給予審計(jì)機(jī)構(gòu)一定程度的權(quán)力，提高審計(jì)機(jī)構(gòu)地位，防止被審計(jì)與審計(jì)關(guān)系失衡，從而使得審計(jì)機(jī)構(gòu)因增加國(guó)家使命而合理保持其應(yīng)有的獨(dú)立性。針對(duì)公司誠(chéng)信問(wèn)題，要高度關(guān)注公司實(shí)際控制人的誠(chéng)信問(wèn)題，在公司發(fā)起、設(shè)立、以及募集資金時(shí)，要求相關(guān)部門深入調(diào)查控制人的市場(chǎng)背景，并由相關(guān)監(jiān)管部門披露，將其作為公司成立、募資的重要依據(jù)。對(duì)于存在誠(chéng)信不良記錄的控股人，不予批準(zhǔn)或者增加其他方作為控股人進(jìn)行制衡。

5.創(chuàng)新審計(jì)監(jiān)督方法

目前，審計(jì)監(jiān)督中的計(jì)算機(jī)運(yùn)用仍處于起步階段。以計(jì)算機(jī)技術(shù)為依托，加強(qiáng)信息化建設(shè)，通過(guò)在線、實(shí)時(shí)監(jiān)督建立起預(yù)警系統(tǒng)；不斷探索多種信息系統(tǒng)監(jiān)督方法，使其成為重要的監(jiān)督內(nèi)容，并成為常規(guī)監(jiān)督的基礎(chǔ)；建立監(jiān)督數(shù)據(jù)中心，使其完備，開發(fā)各個(gè)行業(yè)的計(jì)算機(jī)審計(jì)監(jiān)督程序，創(chuàng)造計(jì)算機(jī)監(jiān)督的良好環(huán)境。

四、結(jié)語(yǔ)

隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，越來(lái)越多的財(cái)務(wù)舞弊案件出現(xiàn)在公眾視線里，審計(jì)監(jiān)督制度的缺陷也越來(lái)越明顯。本文以R公司財(cái)務(wù)造假事件為例，從其舞弊的手段和動(dòng)機(jī)方面剖析，通過(guò)對(duì)內(nèi)外部審計(jì)缺位及原因的分析，提出了一些審計(jì)建設(shè)的舉措。未來(lái)審計(jì)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的作用會(huì)越來(lái)越大，因此，審計(jì)的目標(biāo)應(yīng)該更清晰，審計(jì)部門的地位應(yīng)該被重視，政府也應(yīng)加強(qiáng)審計(jì)制度建設(shè)，通過(guò)內(nèi)外部審計(jì)降低市場(chǎng)運(yùn)行成本、凈化市場(chǎng)環(huán)境。