朱潔西，李俊江

（吉林大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，吉林長(zhǎng)春 130012）

歷經(jīng)四十余年的改革與發(fā)展，中國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)現(xiàn)了飛速增長(zhǎng)，年均增速達(dá)到9.5%。中國(guó)與世界各國(guó)的聯(lián)系也日益緊密，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)從內(nèi)需依存型逐步轉(zhuǎn)變?yōu)槌隹趯?dǎo)向型。然而，隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)進(jìn)入新常態(tài)，過(guò)去高投入、高能耗、高增長(zhǎng)的發(fā)展模式已經(jīng)無(wú)法滿足現(xiàn)實(shí)的需要，帶來(lái)了環(huán)境污染、效率低下、資源短缺等一系列問(wèn)題。黨的十九大報(bào)告明確提出中國(guó)經(jīng)濟(jì)已由高速增長(zhǎng)階段轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，這意味著現(xiàn)階段國(guó)家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo)不再單純地追求短期內(nèi)數(shù)量型的高速增長(zhǎng)，而是更加關(guān)注長(zhǎng)期中效益型的高質(zhì)量發(fā)展。我國(guó)“十四五”規(guī)劃和2035 年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要指出，必須全面落實(shí)立足新發(fā)展階段、貫徹新發(fā)展理念、構(gòu)建新發(fā)展格局要求，推動(dòng)質(zhì)量變革、效率變革和動(dòng)力變革，實(shí)現(xiàn)更高質(zhì)量、更有效率、更加公平、更可持續(xù)、更為安全的發(fā)展。

在此背景下，中國(guó)政府不斷鼓勵(lì)企業(yè)“走出去”，著力實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)互促互進(jìn)，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。2020 年中國(guó)的對(duì)外直接投資（outward foreign direct investment，OFDI）高 達(dá)1 537.1 億 美元，首次躍居全球第一，是2002 年的57 倍，在全球OFDI 中的占比為20.2%；存量為25 806.6 億美元，是2002 年末存量的86.3 倍，在全球OFDI 中的占比僅次于美國(guó)和荷蘭［1］。OFDI 的逆向技術(shù)溢出可以為母國(guó)帶來(lái)積極的效應(yīng)，例如科技創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)升級(jí)和全要素生產(chǎn)率的提升。因此，從逆向技術(shù)溢出的視角來(lái)看，高質(zhì)量發(fā)展階段中國(guó)OFDI 的創(chuàng)新效果如何？是否能夠通過(guò)增強(qiáng)地區(qū)創(chuàng)新能力來(lái)提升經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量？對(duì)不同發(fā)展水平的東道國(guó)進(jìn)行OFDI 產(chǎn)生的逆向技術(shù)溢出，其效應(yīng)存在哪些差異？探討這些問(wèn)題有利于充分釋放中國(guó)OFDI 的創(chuàng)新效應(yīng)，實(shí)現(xiàn)更高水平的開(kāi)放和更加融合、高效的創(chuàng)新。

1 文獻(xiàn)綜述

1.1 經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展

張軍擴(kuò)等［2］提出經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的本質(zhì)內(nèi)涵是高效、公平、綠色可持續(xù)的發(fā)展，其目標(biāo)是滿足人民日益增長(zhǎng)的美好生活需要，具有要素投入少、環(huán)境成本低、社會(huì)效益好等特征。關(guān)于經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的測(cè)度，王偉［3］基于層次分析法建立了由創(chuàng)新、協(xié)調(diào)、綠色、開(kāi)放、共享五個(gè)指數(shù)構(gòu)成的經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展評(píng)估體系，得到我國(guó)省級(jí)地區(qū)的高質(zhì)量發(fā)展綜合指數(shù)。王文舉等［4］從經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀態(tài)、創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)、生態(tài)文明、社會(huì)民生和基礎(chǔ)設(shè)施方面構(gòu)建指標(biāo)體系，采用熵權(quán)法測(cè)度了北京的經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展水平。還有一些學(xué)者關(guān)注到經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的影響因素，王慧艷等［5］認(rèn)為研發(fā)經(jīng)費(fèi)投入、對(duì)外開(kāi)放度、人均地區(qū)生產(chǎn)總值（GDP）顯著影響科技創(chuàng)新和經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展兩階段效率。劉淑春［6］提出增強(qiáng)數(shù)字經(jīng)濟(jì)的核心競(jìng)爭(zhēng)力、加快其與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的深度融合是中國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的必由之路。

1.2 OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)母國(guó)創(chuàng)新能力的影響

Liu 等［7］發(fā)現(xiàn)只有在考慮吸收能力的情況下，中國(guó)OFDI 逆向技術(shù)溢出才會(huì)顯著影響本土企業(yè)的創(chuàng)新績(jī)效。杜龍政等［8］認(rèn)為我國(guó)正處于創(chuàng)新加速階段，OFDI 逆向技術(shù)溢出進(jìn)一步增強(qiáng)且已成為提升我國(guó)自主創(chuàng)新能力的第三大創(chuàng)新主渠道。周鳳秀等［9］構(gòu)建超越對(duì)數(shù)隨機(jī)前沿模型發(fā)現(xiàn)技術(shù)搜尋動(dòng)機(jī)的跨國(guó)并購(gòu)可以顯著提高技術(shù)創(chuàng)新效率，這種創(chuàng)新效應(yīng)主要體現(xiàn)在專利創(chuàng)新產(chǎn)出績(jī)效上而非產(chǎn)品創(chuàng)新產(chǎn)出上。宋躍剛等［10］闡明了OFDI 逆向技術(shù)溢出提高區(qū)域技術(shù)創(chuàng)新能力的內(nèi)在機(jī)理，即逆向技術(shù)溢出通過(guò)提升投入產(chǎn)出能力、技術(shù)擴(kuò)散能力和環(huán)境支持能力來(lái)實(shí)現(xiàn)區(qū)域技術(shù)創(chuàng)新。

1.3 OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)母國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的影響

Kogut 等［11］發(fā)現(xiàn)日本對(duì)美國(guó)的OFDI 明顯提升了日本的技術(shù)水平，獲取東道國(guó)的逆向技術(shù)溢出是日本制造業(yè)OFDI 的重要?jiǎng)訖C(jī)。Lichtenberg 等［12］將OFDI 引入CH 模型，利用日本、德國(guó)等國(guó)的數(shù)據(jù)證實(shí)了對(duì)研發(fā)密集型國(guó)家進(jìn)行OFDI 可以促進(jìn)跨國(guó)技術(shù)轉(zhuǎn)移，提高母國(guó)的生產(chǎn)效率。王恕立等［13］從OFDI動(dòng)機(jī)的角度實(shí)證分析了OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)全要素生產(chǎn)率的影響和地區(qū)差異，認(rèn)為積極的OFDI 逆向技術(shù)溢出主要來(lái)源于技術(shù)尋求型OFDI。傅元海等［14］提出OFDI 與FDI 的良性互動(dòng)機(jī)制能夠產(chǎn)生技術(shù)進(jìn)步效應(yīng)及優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的資源配置效應(yīng)，進(jìn)而助推中國(guó)經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。

上述文獻(xiàn)證實(shí)了母國(guó)可以通過(guò)OFDI 逆向技術(shù)溢出來(lái)提高創(chuàng)新能力，這種創(chuàng)新效應(yīng)對(duì)全要素生產(chǎn)率的積極作用有利于經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展，對(duì)不同東道國(guó)OFDI 的逆向技術(shù)溢出會(huì)產(chǎn)生不同的實(shí)際效果。但已有研究可能存在一定局限性：第一，多數(shù)文獻(xiàn)僅考察了OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)國(guó)內(nèi)或地區(qū)創(chuàng)新能力的直接效應(yīng)，而較少關(guān)注由此產(chǎn)生的對(duì)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的間接效應(yīng)，OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的影響方向與作用機(jī)制并不明確。第二，經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的測(cè)度指標(biāo)和方法尚未統(tǒng)一，缺乏全面客觀、科學(xué)合理的測(cè)度體系，導(dǎo)致定性分析多于定量分析。第三，關(guān)于OFDI 逆向技術(shù)溢出創(chuàng)新效應(yīng)的研究依然停留在全要素生產(chǎn)率提升、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)合理化等層面，不能完全適應(yīng)新發(fā)展階段以新發(fā)展理念引領(lǐng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的時(shí)代要求。鑒于此，本文結(jié)合“創(chuàng)新、協(xié)調(diào)、綠色、開(kāi)放、共享”的新發(fā)展理念和習(xí)近平總書記關(guān)于人民生活幸福是“國(guó)之大者”的重要論述精神，引入數(shù)字經(jīng)濟(jì)相關(guān)指標(biāo)，從五個(gè)維度建立經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的復(fù)合指標(biāo)體系。利用省級(jí)面板數(shù)據(jù)構(gòu)建聯(lián)立方程模型，實(shí)證研究OFDI 逆向技術(shù)溢出效應(yīng)與地區(qū)創(chuàng)新能力及經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的互動(dòng)關(guān)系，并考慮投資來(lái)源地和東道國(guó)的異質(zhì)性。

2 研究設(shè)計(jì)與方法

2.1 模型設(shè)定

因?yàn)镺FDI、地區(qū)創(chuàng)新能力與經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展之間可能存在雙向因果關(guān)系，為避免模型誤設(shè)和異方差問(wèn)題，本文建立聯(lián)立方程模型來(lái)綜合考察三者的關(guān)系，具體的模型設(shè)定如下：

OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)地區(qū)創(chuàng)新能力、經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的總效應(yīng)通過(guò)直接效應(yīng)和間接效應(yīng)計(jì)算而得，中國(guó)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出總效應(yīng)為：

中國(guó)對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出總效應(yīng)為：

本文運(yùn)用三階段最小二乘法（3SLS）來(lái)估計(jì)方程（1）～（5），與兩階段最小二乘法（2SLS）相比，該方法能更好地克服各方程隨機(jī)誤差項(xiàng)同期相關(guān)等問(wèn)題。OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展五大細(xì)分維度的效應(yīng)可以通過(guò)式（6）和式（7）計(jì)算得出。

2.2 變量說(shuō)明

2.2.1 經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量（EDQ）

（1）指標(biāo)體系與測(cè)度方法。為了全面、準(zhǔn)確、科學(xué)地衡量經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，本文在明確新發(fā)展理念的基礎(chǔ)上，結(jié)合滿足人民美好生活需要的奮斗目標(biāo)，創(chuàng)新性地引入數(shù)字經(jīng)濟(jì)層面的指標(biāo)，構(gòu)建涵蓋創(chuàng)新效率提升、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化、生態(tài)文明建設(shè)、開(kāi)放穩(wěn)定共享和人民生活幸福5 個(gè)子系統(tǒng)36 個(gè)基礎(chǔ)指標(biāo)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量測(cè)度體系，如表1 所示。

表1 經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的測(cè)度指標(biāo)體系

本文運(yùn)用二次加權(quán)的主成分-熵權(quán)（PCA-EM）評(píng)價(jià)模型測(cè)度我國(guó)省級(jí)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量。與傳統(tǒng)的主成分分析法相比，該方法不僅降低了基礎(chǔ)指標(biāo)的相關(guān)性，而且能充分體現(xiàn)各方面指標(biāo)的重要程度差異，達(dá)到整合信息量、平衡多個(gè)評(píng)價(jià)準(zhǔn)則的目的［15］。

首先，采用功效系數(shù)法對(duì)原始數(shù)據(jù)進(jìn)行無(wú)量綱化處理，假設(shè)被評(píng)價(jià)對(duì)象集是和分別為數(shù)據(jù)所在列的極大值和極小值，為使最終得到的值在［60,100］范圍內(nèi)，便于對(duì)比各地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，本文的處理過(guò)程如下：

最后，結(jié)合PCA 法下的各維度指標(biāo)分值和EM法下的對(duì)應(yīng)權(quán)重值，可得地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量得分：

（2）省域經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的測(cè)度結(jié)果。2003—2020 年中國(guó)省域經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的綜合得分均值見(jiàn)圖1，北京、上海和廣東位列前3 名，經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的得分均值分別是82.76、80.26 和78.17。而新疆、貴州和寧夏排在后三位，得分均值分別為60.19、61.05和62.34。可以發(fā)現(xiàn)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量較高的省份大多為東部沿海地區(qū)，具備優(yōu)越的開(kāi)放條件，市場(chǎng)和政策環(huán)境相對(duì)完善。而內(nèi)陸地區(qū)特別是西部地區(qū)受創(chuàng)新效率較低、產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)困難等因素的影響，經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量比較落后，凸顯了我國(guó)區(qū)域間發(fā)展不平衡不充分的矛盾。

圖1 2003—2020 年中國(guó)省域經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的綜合得分均值

2.2.2 OFDI 逆向技術(shù)溢出（SOFDI）

參照Potterie 等［16］的方法，中國(guó)從OFDI 渠道獲取的國(guó)外研發(fā)資本存量計(jì)算公式如下：

OFDI 逆向技術(shù)溢出的創(chuàng)新效應(yīng)可能存在東道國(guó)差異，本文區(qū)分了對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出和對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出

2.2.3 FDI 技術(shù)溢出（TS）

FDI 渠道技術(shù)溢出與OFDI 逆向技術(shù)溢出指標(biāo)的計(jì)算方式類似，可用FDI 替換式（9）中的OFDI 計(jì)算得出。

2.2.4 地區(qū)創(chuàng)新能力（INN）

專利具有相對(duì)明確的審核標(biāo)準(zhǔn)，通用性較強(qiáng)，能直觀地體現(xiàn)一個(gè)地區(qū)的創(chuàng)新產(chǎn)出。與實(shí)用新型專利和外觀設(shè)計(jì)專利相比，發(fā)明專利的技術(shù)含量、審查客觀性與潛在商業(yè)價(jià)值更高，且授權(quán)數(shù)比申請(qǐng)數(shù)更能準(zhǔn)確地反映實(shí)際的創(chuàng)新產(chǎn)出。鑒于此，本文選擇發(fā)明專利授權(quán)數(shù)作為表征地區(qū)創(chuàng)新能力的指標(biāo)［17］。

2.2.5 控制變量

參照周經(jīng)等［18］的做法，使用地區(qū)研發(fā)經(jīng)費(fèi)內(nèi)部支出和研發(fā)人員全時(shí)當(dāng)量分別表征研發(fā)經(jīng)費(fèi)投入（RD）和研發(fā)人員投入（POP）；將人均GDP 作為經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平（ECO）的代理變量；對(duì)外開(kāi)放程度（OPEN）選取FDI 與GDP 的比值來(lái)測(cè)度；市場(chǎng)一體化程度（MAR）使用相對(duì)價(jià)格法測(cè)度的產(chǎn)品市場(chǎng)分割指數(shù)來(lái)表示；以城鎮(zhèn)人口與總?cè)丝谥葋?lái)表示城鎮(zhèn)化率（URB）；環(huán)境規(guī)制強(qiáng)度（ERP）采用實(shí)際GDP 與能源消費(fèi)總量之比來(lái)衡量。

2.2.6 數(shù)據(jù)來(lái)源

本文選取除西藏和港澳臺(tái)地區(qū)外的中國(guó)30 個(gè)省自治區(qū)、直轄市2003—2020 年的面板數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)來(lái)自《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》《中國(guó)科技統(tǒng)計(jì)年鑒》《中國(guó)對(duì)外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)》和中經(jīng)網(wǎng)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)庫(kù)及世界銀行數(shù)據(jù)庫(kù)。數(shù)據(jù)均經(jīng)過(guò)對(duì)數(shù)化處理以消除不同量綱的影響，少量缺失的數(shù)據(jù)通過(guò)插值法來(lái)補(bǔ)齊。

投資東道國(guó)（地區(qū)）樣本分為兩組，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體包括中國(guó)香港、美國(guó)、新加坡、澳大利亞、荷蘭、瑞典、德國(guó)、英國(guó)、盧森堡、日本；發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體包括俄羅斯、印度尼西亞、泰國(guó)、越南、阿聯(lián)酋、老撾、馬來(lái)西亞、柬埔寨、巴基斯坦、孟加拉國(guó)。它們均為中國(guó)OFDI 的主要集中地，2020 年吸引中國(guó)OFDI 額共計(jì)1 245.29 億美元，在中國(guó)OFDI 總額中的占比超過(guò)80%［1］。

3 實(shí)證回歸結(jié)果

將經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量綜合指標(biāo)（EDQ）、創(chuàng)新效率提升（EDQ1）、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化（EDQ2）、生態(tài)文明建設(shè)（EDQ3）、開(kāi)放穩(wěn)定共享（EDQ4）、人民生活幸福（EDQ5）分別作為方程（1）的內(nèi)生變量，并通過(guò)3SLS 方法估計(jì)聯(lián)立方程模型（1）～（5），結(jié)果見(jiàn)表2、表3。

表2 全樣本聯(lián)立方程模型（1）（2）的估計(jì)結(jié)果

表3 全樣本聯(lián)立方程模型（3）～（5）的估計(jì)結(jié)果

表3（續(xù)）

全樣本回歸結(jié)果顯示，OFDI 逆向技術(shù)溢出不僅可以直接作用于經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，而且能夠通過(guò)提高地區(qū)創(chuàng)新能力間接作用于經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量。由此可計(jì)算得出OFDI 逆向技術(shù)溢出、地區(qū)創(chuàng)新能力對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的直接效應(yīng)、間接效應(yīng)及總效應(yīng)，如表4 和表5 所示。

表4 中國(guó)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 逆向技術(shù)溢出的創(chuàng)新效應(yīng)

表5 中國(guó)對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 逆向技術(shù)溢出的創(chuàng)新效應(yīng)

上述負(fù)向效應(yīng)的原因在于：第一，OFDI 和國(guó)內(nèi)投資存在一定的替代關(guān)系，投資于發(fā)達(dá)國(guó)家可能擠占對(duì)本地環(huán)境和福利水平的資金投入，不利于從根本上改善人民生活質(zhì)量；第二，一部分生產(chǎn)環(huán)節(jié)和就業(yè)機(jī)會(huì)也會(huì)伴隨著OFDI 轉(zhuǎn)移至國(guó)外，引起勞動(dòng)者收入減少和失業(yè)率上升；第三，地區(qū)的吸收能力對(duì)OFDI 逆向技術(shù)溢出效應(yīng)的發(fā)揮具有重要的作用，而我國(guó)大部分跨國(guó)公司正處在技術(shù)模仿的階段，自主創(chuàng)新能力與研發(fā)資源比較有限，很難實(shí)現(xiàn)技術(shù)的有效轉(zhuǎn)化。當(dāng)前，我國(guó)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 占OFDI 總量的比重低于對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的OFDI，再加上一些發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體正加緊對(duì)中國(guó)企業(yè)在重點(diǎn)領(lǐng)域的技術(shù)封鎖，使得OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的總效應(yīng)為負(fù)。

由于基礎(chǔ)設(shè)施和創(chuàng)新環(huán)境尚未完善，發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的技術(shù)創(chuàng)新條件不利于國(guó)際技術(shù)溢出效應(yīng)的充分發(fā)揮，導(dǎo)致中國(guó)對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出在提升創(chuàng)新效率方面的效果并不明顯。出于資源尋求動(dòng)機(jī)的OFDI 通常會(huì)為了減少生產(chǎn)成本而選擇發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體進(jìn)行垂直型投資，特別是隨著“一帶一路”建設(shè)進(jìn)程的不斷推進(jìn)，中國(guó)與其他發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體開(kāi)展產(chǎn)能合作，有利于實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)。對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出也會(huì)促進(jìn)開(kāi)放穩(wěn)定共享與人民生活幸福，在一定程度上降低經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。

4 異質(zhì)性分析與穩(wěn)健性檢驗(yàn)

4.1 分區(qū)域子樣本分析結(jié)果

為進(jìn)一步探究地區(qū)差異，本文將30 個(gè)省級(jí)地區(qū)劃分成東、中、西三大區(qū)域1），分區(qū)域的估計(jì)結(jié)果如表6 和表7 所示。

表6 分區(qū)域樣本對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 逆向技術(shù)溢出的創(chuàng)新效應(yīng)

表7 分區(qū)域樣本對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 逆向技術(shù)溢出的創(chuàng)新效應(yīng)

表6 顯示，我國(guó)東部地區(qū)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI的逆向技術(shù)溢出能直接和間接地促進(jìn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。這是由于其吸收能力相對(duì)較強(qiáng)，對(duì)外投資企業(yè)具備資金、規(guī)模、研發(fā)及人才優(yōu)勢(shì)。而中西部地區(qū)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出負(fù)向影響經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，經(jīng)過(guò)地區(qū)創(chuàng)新能力傳導(dǎo)后的效應(yīng)也較小或不顯著。這是因?yàn)橹形鞑康貐^(qū)的人力資本水平較低，與發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的技術(shù)差距和追趕難度較大，不利于經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。

表7 顯示，東部地區(qū)對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出能直接促進(jìn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展，但間接效應(yīng)卻為負(fù)，因?yàn)闁|部地區(qū)的經(jīng)濟(jì)整體發(fā)展和自主創(chuàng)新能力已經(jīng)處于較高水平，OFDI 渠道對(duì)地區(qū)創(chuàng)新能力的影響并不突出，但總效應(yīng)依然為正。中部地區(qū)OFDI 逆向技術(shù)溢出效應(yīng)可能增加國(guó)內(nèi)企業(yè)對(duì)國(guó)外先進(jìn)技術(shù)的依賴，降低其自主研發(fā)的動(dòng)力，所以通過(guò)地區(qū)創(chuàng)新能力產(chǎn)生的間接效應(yīng)為負(fù)，但不影響提升經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的總效應(yīng)。西部地區(qū)對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出并沒(méi)有直接影響經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，因?yàn)樵摰貐^(qū)的創(chuàng)新能力相對(duì)較差，科技成果的轉(zhuǎn)化率也比較低，但通過(guò)地區(qū)創(chuàng)新能力可以間接促進(jìn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。這表明盡管基礎(chǔ)條件不具備優(yōu)勢(shì)，但西部地區(qū)也在主動(dòng)借助OFDI 逆向技術(shù)溢出渠道來(lái)提高地區(qū)創(chuàng)新能力，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。

4.2 變異系數(shù)法與層次分析法組合賦權(quán)

考慮到經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量測(cè)度體系的權(quán)重計(jì)算方法選擇可能影響實(shí)證結(jié)果，本文使用變異系數(shù)法與層次分析法相結(jié)合的組合賦權(quán)法來(lái)替換二次加權(quán)的PCA-EM 法，綜合評(píng)價(jià)省域經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量作為被解釋變量。在使用變異系數(shù)法區(qū)分基礎(chǔ)指標(biāo)的信息量進(jìn)行客觀賦權(quán)后，再采用層次分析法進(jìn)行主觀賦權(quán)，得到的回歸結(jié)果與前文基本一致，各變量的系數(shù)符號(hào)和顯著性水平并無(wú)明顯變化。

4.3 核心變量替換

核心解釋變量指標(biāo)的測(cè)定角度可能影響機(jī)制的穩(wěn)定性，故本文使用新產(chǎn)品銷售收入來(lái)表征地區(qū)創(chuàng)新能力。該方法下的回歸結(jié)果表明中國(guó)OFDI 逆向技術(shù)溢出依然顯著影響經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，且它通過(guò)地區(qū)創(chuàng)新能力對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的間接效應(yīng)也同前文一致，證明本文的回歸結(jié)果穩(wěn)健的（限于篇幅，回歸結(jié)果未列示）。

5 研究結(jié)論與啟示

5.1 研究結(jié)論

（1）我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的地區(qū)間差異明顯，東部沿海地區(qū)省份的經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量普遍高于內(nèi)陸地區(qū)省份，反映出不平衡不充分的發(fā)展問(wèn)題。

（2）中國(guó)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 的總體規(guī)模較小導(dǎo)致逆向技術(shù)溢出對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的直接效應(yīng)為負(fù)，雖然它有利于提升地區(qū)創(chuàng)新能力，但這種正向的間接效應(yīng)難以扭轉(zhuǎn)負(fù)向的直接效應(yīng)，使中國(guó)對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出在一定程度上抑制了經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量提升，其中經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化、開(kāi)放穩(wěn)定共享和人民生活幸福指標(biāo)略有下降。

（3）中國(guó)對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體OFDI 的逆向技術(shù)溢出通過(guò)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化、開(kāi)放穩(wěn)定共享和人民生活幸福對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量帶來(lái)了正向直接效應(yīng)，且不受其對(duì)地區(qū)創(chuàng)新能力負(fù)向間接效應(yīng)的影響。

（4）在對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的OFDI 中，東部地區(qū)較強(qiáng)的吸收能力和區(qū)位優(yōu)勢(shì)使逆向技術(shù)溢出顯著提高了地區(qū)創(chuàng)新能力和經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量。但中西部地區(qū)相對(duì)薄弱的基礎(chǔ)條件使逆向技術(shù)溢出降低了經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，經(jīng)過(guò)地區(qū)創(chuàng)新能力傳導(dǎo)后的間接效應(yīng)也并不明顯。

（5）在對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體的OFDI 中，東部和中部地區(qū)的逆向技術(shù)溢出極大提升了經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量，地區(qū)創(chuàng)新能力的降低并未影響逆向技術(shù)溢出對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的積極效應(yīng)。西部地區(qū)的逆向技術(shù)溢出對(duì)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量的直接效應(yīng)不明顯，但通過(guò)地區(qū)創(chuàng)新能力間接促進(jìn)了經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。

5.2 啟示

（1）在經(jīng)濟(jì)發(fā)展步入新常態(tài)后，中國(guó)政府應(yīng)加快推動(dòng)更高水平的對(duì)外開(kāi)放，鼓勵(lì)和引導(dǎo)更多本土企業(yè)“走出去”，積極融入全球和地區(qū)生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)，在擴(kuò)大OFDI 規(guī)模的同時(shí)優(yōu)化OFDI 結(jié)構(gòu)。充分發(fā)揮OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)科技創(chuàng)新的促進(jìn)效應(yīng)，帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。

（2）根據(jù)不同區(qū)域的區(qū)位特征與基礎(chǔ)條件實(shí)施差異化的OFDI 政策，東部地區(qū)應(yīng)利用自身優(yōu)勢(shì)合理布局OFDI，特別是擴(kuò)大對(duì)發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的投資以吸收國(guó)際前沿技術(shù)。中西部地區(qū)采取對(duì)外投資與內(nèi)部投資并重的策略，落實(shí)國(guó)際國(guó)內(nèi)雙循環(huán)戰(zhàn)略，促進(jìn)三大區(qū)域的創(chuàng)新效率提升、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化、生態(tài)文明建設(shè)、開(kāi)放穩(wěn)定共享和人民生活幸福。

（3）持續(xù)增強(qiáng)技術(shù)吸收能力，在更大程度上發(fā)揮OFDI 逆向技術(shù)溢出對(duì)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的支撐作用。加快實(shí)現(xiàn)技術(shù)供給同技術(shù)需求的有效銜接，合理配置人力資本。同時(shí)，為對(duì)外投資企業(yè)的科技創(chuàng)新提供有力的財(cái)政保障，加快實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)由量向質(zhì)轉(zhuǎn)變。

注釋：

1）東部地區(qū)包括北京、天津、河北、遼寧、山東、上海、江蘇、浙江、福建、廣東、海南；中部地區(qū)包括山西、安徽、江西、河南、湖北、湖南、吉林、黑龍江；西部地區(qū)包括重慶、四川、貴州、云南、陜西、甘肅、青海、寧夏、新疆、廣西、內(nèi)蒙古。