姚鳳閣 教授 滿(mǎn)小莉 博士后 通訊作者 趙 娜 博士生

（哈爾濱商業(yè)大學(xué) 黑龍江哈爾濱 150028）

農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)展的歷史演變

農(nóng)村商業(yè)銀行是由農(nóng)村信用合作社歷經(jīng)股份制改造，由民營(yíng)企業(yè)、有限責(zé)任公司、股份制公司和自然人等出資組成的地方性股份制銀行。因此，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的發(fā)展歷程實(shí)質(zhì)上是一個(gè)從合作制的農(nóng)村信用合作社向股份制農(nóng)村商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變的過(guò)程，這一轉(zhuǎn)變過(guò)程也是我國(guó)農(nóng)村金融改革30多年來(lái)的成果展現(xiàn)（見(jiàn)圖1）。自1978年十一屆三中全會(huì)至今，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的發(fā)展大致經(jīng)歷了以下四個(gè)階段：

恢復(fù)與發(fā)展并進(jìn)期（1978年～1996年8月）。1978年十一屆三中全會(huì)的召開(kāi)標(biāo)志著農(nóng)村信用合作社正式進(jìn)入恢復(fù)與發(fā)展并進(jìn)的時(shí)期，在20世紀(jì)80年代末召開(kāi)的農(nóng)業(yè)銀行總行行長(zhǎng)會(huì)議中，參會(huì)人員首次就合作社由政府主導(dǎo)的機(jī)制展開(kāi)了討論。1984年8月中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行總行向國(guó)務(wù)院提交了《關(guān)于改革農(nóng)村信用合作社管理體制的報(bào)告》，報(bào)告中提出有必要對(duì)農(nóng)村信用合作社進(jìn)行改革，使其從政府主導(dǎo)過(guò)渡為民主管理，經(jīng)營(yíng)相對(duì)靈活，自己承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)；同年，國(guó)務(wù)院將這一報(bào)告轉(zhuǎn)發(fā)給各相關(guān)單位，這意味著農(nóng)村信用合作社開(kāi)始進(jìn)入改革的快車(chē)道。政府主導(dǎo)的合作社制度的反思和初步調(diào)整是恢復(fù)與發(fā)展并進(jìn)期的主要標(biāo)志。

改革試點(diǎn)期（1996年8月～2003年6月）。這一時(shí)期以1996年國(guó)務(wù)院頒布的《關(guān)于農(nóng)村金融體制改革的決定》為轉(zhuǎn)折點(diǎn)。《決定》中指出將中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行中的農(nóng)村信用合作社獨(dú)立出來(lái)，改變其行政隸屬關(guān)系，由中國(guó)人民銀行統(tǒng)一對(duì)其進(jìn)行金融監(jiān)管，金融業(yè)務(wù)由農(nóng)村信用合作社聯(lián)社實(shí)行一人一票的管理制度。農(nóng)村信用合作社和中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行的脫鉤，意味著農(nóng)村信用合作社正式步入獨(dú)立發(fā)展之路，2000年8月經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，中國(guó)人民銀行將農(nóng)村信用合作社和農(nóng)村信用合作社聯(lián)社法人統(tǒng)一在一起，組建了省社聯(lián)，并以江蘇為試點(diǎn)以縣為單位統(tǒng)一法人，根據(jù)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和發(fā)展?jié)摿M建了我國(guó)歷史上第一批股份制農(nóng)村商業(yè)銀行，這標(biāo)志著我國(guó)農(nóng)村信用合作社股份制改革發(fā)展進(jìn)程進(jìn)入了新的歷史階段。農(nóng)村商業(yè)銀行的試點(diǎn)運(yùn)營(yíng)從原有農(nóng)村信用合作社的股權(quán)結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)方式、管理理念和組織形式上發(fā)生了轉(zhuǎn)變。

改革深入期（2003年6月～2009年）。2003年6月，國(guó)務(wù)院《深化農(nóng)村信用合作社改革試點(diǎn)方案》指出，總結(jié)江蘇省農(nóng)村信用合作社試點(diǎn)改革的利弊，按照產(chǎn)權(quán)關(guān)系明晰化、約束機(jī)制清晰的總體思路，擴(kuò)大改革試點(diǎn)范圍。同年8月，按照改革整體思路對(duì)浙江、山東等八個(gè)省（市）的農(nóng)村信用合作社進(jìn)行改革，這也標(biāo)志著新一輪的改革序幕正式開(kāi)啟。截至2004年8月，改革試點(diǎn)也初見(jiàn)成效，全國(guó)范圍除了西藏、海南以外的29個(gè)省級(jí)區(qū)域都進(jìn)行了農(nóng)村信用合作社改革試點(diǎn)的初探，2007年海南省也正式成立了農(nóng)村信用合作社海南省聯(lián)社。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2009年末我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行總數(shù)已經(jīng)達(dá)到了43家。在這期間，政府在財(cái)政稅收方面給予了有力的政策支持，同時(shí)農(nóng)村信用合作社體制機(jī)制不斷健全，逐步地?cái)[脫了原始的虧損狀態(tài)，農(nóng)村信用合作社向農(nóng)村商業(yè)銀行改革的進(jìn)程也不斷加快，改革成效顯著。

快速發(fā)展期（2010年至今）。2010年，銀監(jiān)會(huì)表示停止設(shè)立新的農(nóng)村合作銀行，滿(mǎn)足相關(guān)條件的農(nóng)村信用合作社可直接改革成為農(nóng)村商業(yè)銀行，這一規(guī)定使得我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行進(jìn)入快速發(fā)展時(shí)期，并延續(xù)至今。在這一階段，農(nóng)村商業(yè)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量不斷提高，管理模式日趨成熟，綜合競(jìng)爭(zhēng)力與日俱增。據(jù)銀監(jiān)會(huì)網(wǎng)站的相關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2011年底我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行數(shù)目達(dá)到212家，2013年包括正在籌建的農(nóng)村商業(yè)銀行在內(nèi)共計(jì)468家。數(shù)據(jù)顯示，2016年底我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的數(shù)目增加至1055家，較2011年底增長(zhǎng)近5倍，2017年底已有11家農(nóng)村商業(yè)銀行成功上市。農(nóng)村商業(yè)銀行隨著農(nóng)村信用合作社改革進(jìn)程的推進(jìn)，已逐步成為了農(nóng)村金融的主要力量，為新農(nóng)村建設(shè)和鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)發(fā)展提供支撐，進(jìn)而促進(jìn)了農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)健康發(fā)展。

農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)展的現(xiàn)實(shí)困境

目前，在我國(guó)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展和農(nóng)村資金需求逐漸加大的背景下，農(nóng)村商業(yè)銀行也不斷發(fā)展，不管是在規(guī)模方面還是在公司治理方面，都取得了重大進(jìn)展與突破，“三會(huì)一層”模式的建立使得股權(quán)結(jié)構(gòu)趨于合理。但是，在農(nóng)村金融迅速發(fā)展的階段，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的發(fā)展也面臨著“低效化”的現(xiàn)實(shí)困境。主要表現(xiàn)為以下幾個(gè)方面：

圖1 我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)展的歷史演變

表2 2014～2017年我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行撥備覆蓋率和資本充足率

表1 2011～2017年我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行存貸款總額

風(fēng)險(xiǎn)管理能力的“低效化”。第一，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模的飛速增加，增加了金融監(jiān)管的壓力。我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的總資產(chǎn)從2007年的6097億增長(zhǎng)到2017年的23萬(wàn)億元，增長(zhǎng)了37.72倍，總負(fù)債從2007年的5767億元增長(zhǎng)到2016年的21.2萬(wàn)億，增長(zhǎng)了近36.76倍。相應(yīng)地，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的所有者權(quán)益也呈現(xiàn)出穩(wěn)定增長(zhǎng)的趨勢(shì)。從存貸款業(yè)務(wù)來(lái)看，由表1可看出，農(nóng)村商業(yè)銀行的存款總額和貸款總額都表現(xiàn)出逐漸增長(zhǎng)的趨勢(shì)，到2017年底存貸款總額分別達(dá)到172066.24億和106531.99億，較2011年分別增長(zhǎng)5.22倍和5.04倍。而且，較同行業(yè)機(jī)構(gòu)的存款份額相比，不少農(nóng)村商業(yè)銀行的份額也位于首位。以A股上市的五家農(nóng)村商業(yè)銀行為例，其存款份額普遍在20%以上，貸款份額基本在15%以上，在本地的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)中存貸款份額排名位于前列（王繼康等，2018）。第二，撥備覆蓋率和資本充足率的降低，提升了誘發(fā)金融風(fēng)險(xiǎn)的隱患。由表2可看出，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的撥備覆蓋率從2014年的236.54%減少到2017年的163.31%，表現(xiàn)出下降的趨勢(shì)，且在2017年首次低于商業(yè)銀行撥備覆蓋率的平均水平181.41%。同時(shí)，資本充足率也表現(xiàn)出下降的趨勢(shì)，在2017年也低于了商業(yè)銀行平均水平。這說(shuō)明在利率市場(chǎng)化和農(nóng)村金融改革不斷深化的背景下，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，缺乏科學(xué)有效的風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制，因此我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行要以降低不良貸款率、提高貸款質(zhì)量，確定科學(xué)合理的撥備覆蓋率和資本充足率水平為目標(biāo)，不斷加強(qiáng)自身風(fēng)險(xiǎn)管理的能力。

市場(chǎng)份額比重的“低效化”。截止到2017年底，銀行業(yè)總資產(chǎn)規(guī)模為252.4萬(wàn)億元，其中大型商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模為92.8萬(wàn)億元，占比為36.77%；股份制商業(yè)銀行為45.01萬(wàn)億元，占比為17.83%；城市商業(yè)銀行為31.7萬(wàn)億元，占比為12.6%；農(nóng)村商業(yè)銀行為23.7萬(wàn)億元，占比為9.4%。相對(duì)于銀行業(yè)總資產(chǎn)規(guī)模來(lái)說(shuō)，農(nóng)村商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模較低，市場(chǎng)占有率偏低。即使農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)展迅猛，資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張速度較快，但是對(duì)比大型商業(yè)銀行與股份制商業(yè)銀行，還是有不小的差距，市場(chǎng)份額仍然處于偏低的狀態(tài)。

資產(chǎn)質(zhì)量的“低效化”。由于歷史原因，大量的不良資產(chǎn)在農(nóng)村商業(yè)銀行轉(zhuǎn)制初期就承接到了農(nóng)村商業(yè)銀行的賬面上，雖然改制之后的農(nóng)村商業(yè)銀行嚴(yán)格把控風(fēng)險(xiǎn)，規(guī)范信貸流程，但是其不良貸款率在我國(guó)各類(lèi)型商業(yè)銀行中仍為處于最高水平。從2008年到2018年我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行不良貸款率呈現(xiàn)出先下降后上升的U型變化趨勢(shì)，其中2008～2011年不良貸款率逐年下降，而2011年以后則表現(xiàn)出上升的趨勢(shì)，到2018年底不良貸款率增加到3.96%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于商業(yè)銀行不良貸款率的平均水平1.83%。農(nóng)村商業(yè)銀行不良貸款率的升高既有歷史原因，也有主要貸款企業(yè)資質(zhì)的高風(fēng)險(xiǎn)性，但是最主要的因素仍是農(nóng)村商業(yè)銀行自身的風(fēng)險(xiǎn)防控能力不足導(dǎo)致，從資產(chǎn)質(zhì)量上看，我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)控制體系需要進(jìn)一步的增強(qiáng)，同時(shí)高標(biāo)準(zhǔn)的資產(chǎn)質(zhì)量管控水平也是促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)展的重要因素。

農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率影響因素及機(jī)理分析

（一）經(jīng)濟(jì)發(fā)展因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響

影響農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的經(jīng)濟(jì)發(fā)展因素有兩個(gè)方面：

一是經(jīng)濟(jì)實(shí)力，宏觀經(jīng)濟(jì)情況是農(nóng)村商業(yè)銀行業(yè)務(wù)開(kāi)展的基礎(chǔ)條件，宏觀經(jīng)濟(jì)情況的變化會(huì)直接影響農(nóng)村商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)狀況。當(dāng)宏觀經(jīng)濟(jì)處于繁榮狀態(tài)，經(jīng)濟(jì)環(huán)境和市場(chǎng)環(huán)境都很活躍，相應(yīng)的市場(chǎng)需求就會(huì)變得旺盛，企業(yè)的生產(chǎn)和投資需求也會(huì)隨之攀升，企業(yè)就會(huì)通過(guò)農(nóng)村商業(yè)銀行獲得間接融資，從而促進(jìn)貸款業(yè)務(wù)量的攀升，農(nóng)村商業(yè)銀行的盈利空間也會(huì)隨著貸款業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)得到提升，進(jìn)而促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率提升。相反，當(dāng)經(jīng)濟(jì)處于蕭條或衰退時(shí)期，市場(chǎng)交易需求會(huì)相應(yīng)地縮減，農(nóng)村商業(yè)銀行貸款等資產(chǎn)業(yè)務(wù)量也會(huì)縮減，導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率降低。

圖2 經(jīng)濟(jì)發(fā)展因素對(duì)我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的作用機(jī)理

圖3 發(fā)展戰(zhàn)略因素對(duì)我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的作用機(jī)理

二是投資規(guī)模，投資規(guī)模的增加主要是提高固定資產(chǎn)投資，而固定資產(chǎn)投資的融資方式主要來(lái)自商業(yè)銀行貸款的間接融資，特別是第一產(chǎn)業(yè)固定資產(chǎn)投資的增長(zhǎng)，會(huì)拉動(dòng)農(nóng)村商業(yè)銀行增加貸款業(yè)務(wù)，進(jìn)而促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的提升。固定資產(chǎn)投資能夠有效帶動(dòng)相關(guān)產(chǎn)業(yè)和本地企業(yè)發(fā)展，特別是第一產(chǎn)業(yè)固定資產(chǎn)投資的增長(zhǎng)，會(huì)帶動(dòng)第一產(chǎn)業(yè)和本地相關(guān)企業(yè)的發(fā)展，帶動(dòng)農(nóng)業(yè)廢棄物資源化利用、農(nóng)業(yè)發(fā)展、鄉(xiāng)村旅游等新業(yè)態(tài)新產(chǎn)業(yè)固定資產(chǎn)投資的增加，能夠帶來(lái)更多的就業(yè)崗位，本地居民有更多的就業(yè)機(jī)會(huì)，農(nóng)村商業(yè)銀行目標(biāo)客戶(hù)群體不斷擴(kuò)大，促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的提升。

經(jīng)濟(jì)發(fā)展因素對(duì)我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的機(jī)理分析如圖2所示。

（二）發(fā)展戰(zhàn)略因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響

銀行規(guī)模對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響。從規(guī)模經(jīng)濟(jì)的角度，可以解釋農(nóng)村商業(yè)銀行規(guī)模與農(nóng)村商業(yè)銀行效率之間的關(guān)系。隨著銀行網(wǎng)點(diǎn)規(guī)模的增多、金融產(chǎn)品的不斷豐富，銀行的單位運(yùn)營(yíng)成本會(huì)下降，單位收益會(huì)提升，銀行達(dá)到規(guī)模經(jīng)濟(jì)狀態(tài)。然而，隨著農(nóng)村商業(yè)銀行規(guī)模的不斷擴(kuò)大，就會(huì)引發(fā)農(nóng)村商業(yè)銀行的規(guī)模不經(jīng)濟(jì)。對(duì)于單個(gè)農(nóng)村商業(yè)銀行，可能銀行規(guī)模擴(kuò)大是由于過(guò)度放貸帶來(lái)的，為今后貸款回收埋下巨大隱患，同時(shí)銀行規(guī)模越大，交易成本越高，都可能會(huì)損害農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率。

資源配置對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響。農(nóng)村商業(yè)銀行的存貸比反映了商業(yè)銀行資產(chǎn)的流動(dòng)狀況，也是資源配置最重要的指標(biāo)。利潤(rùn)最大化是農(nóng)村商業(yè)銀行的發(fā)展目標(biāo)，存貸比越高，存貸利差就越大，農(nóng)村商業(yè)銀行資產(chǎn)流動(dòng)性越高，經(jīng)營(yíng)效率也會(huì)得到改善。從農(nóng)村商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制來(lái)看，存貸比也不是越高越好，如果農(nóng)村商業(yè)銀行的存貸比過(guò)高，就會(huì)導(dǎo)致庫(kù)存現(xiàn)金不足，更嚴(yán)重的情況會(huì)帶來(lái)支付危機(jī)；也就是說(shuō)，過(guò)高的存貸比會(huì)通過(guò)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)而使農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率降低。

發(fā)展戰(zhàn)略因素對(duì)我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的機(jī)理分析如圖3所示。

（三）管理水平因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響

資本水平對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響。資本充足率越高說(shuō)明農(nóng)村商業(yè)銀行業(yè)務(wù)安全性越高，能夠保證經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略的可持續(xù)性，同時(shí)較高的資本水平能夠減輕管理者與股東代理問(wèn)題，股東在高資本充足率的情況下，監(jiān)督銀行經(jīng)理業(yè)績(jī)的動(dòng)力會(huì)更大，會(huì)加強(qiáng)對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理，通過(guò)優(yōu)化資產(chǎn)配置減少資源浪費(fèi)，從而促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率提升。

資產(chǎn)質(zhì)量對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響。農(nóng)村商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量不高的一部分原因，是因?yàn)檩^高的不良貸款率，導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行獲利能力降低，效率低下；相反，較低的不良貸款率意味著農(nóng)村商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量較好，進(jìn)而產(chǎn)生較多的利潤(rùn)，經(jīng)營(yíng)效率得到提高。如果農(nóng)村商業(yè)銀行不良貸款率持續(xù)升高，貸款損失的可能性就會(huì)增大，從而會(huì)嚴(yán)重影響農(nóng)村商業(yè)銀行的盈利能力，同時(shí)也阻止了農(nóng)村商業(yè)銀行再次放貸，增加農(nóng)村商業(yè)銀行貸款成本和融資成本。另外，由于不良貸款的增加，農(nóng)村商業(yè)銀行不得不通過(guò)提高貸款損失準(zhǔn)備金的方式維持經(jīng)營(yíng)效率來(lái)預(yù)防貸款損失發(fā)生，無(wú)形中又占用了農(nóng)村商業(yè)銀行的一部分資金，增加其機(jī)會(huì)成本。

管理水平因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的機(jī)理分析如圖4所示。

（四）創(chuàng)新能力因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的影響

金融創(chuàng)新會(huì)促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行突破傳統(tǒng)的盈利模式，改變以存貸利差為主要收入來(lái)源的現(xiàn)狀，增加銀行營(yíng)業(yè)利潤(rùn)，降低交易成本，從而促進(jìn)銀行經(jīng)營(yíng)效率的提升?，F(xiàn)階段，農(nóng)村商業(yè)銀行的收入仍然是以利息收入為主，但農(nóng)村商業(yè)銀行通過(guò)創(chuàng)新能力的提升，會(huì)改變以利差利益為唯一收入來(lái)源的傳統(tǒng)模式。這將帶來(lái)盈利渠道的擴(kuò)展，降低交易成本，對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的提升起到促進(jìn)作用。

創(chuàng)新能力因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的機(jī)理分析如圖5所示。

我國(guó)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率提升的路徑選擇

（一）大力加強(qiáng)農(nóng)村商業(yè)銀行的政策扶持力度

通過(guò)貸款貼息和稅收減免加大對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行的扶持力度。目前，政府已經(jīng)采取貸款利率調(diào)整的方式，減少了農(nóng)戶(hù)的貸款成本，規(guī)定了農(nóng)村商業(yè)銀行小額貸款利率的上限不得超過(guò)基準(zhǔn)利率的4倍（雷曜、焦琦斌，2012）。但是在很多農(nóng)村商業(yè)銀行，即使按照基準(zhǔn)利率向農(nóng)村發(fā)放貸款，并未對(duì)貸款利率進(jìn)行上浮，也仍然無(wú)法平衡貸款的資金和自身的營(yíng)業(yè)成本。因此，政府應(yīng)該充分考慮實(shí)施貸款貼息減稅政策，這一手段的有效實(shí)施能夠促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)放小額信貸的積極性，同時(shí)能夠有效降低農(nóng)村商業(yè)銀行承擔(dān)的農(nóng)戶(hù)信用風(fēng)險(xiǎn)，達(dá)到農(nóng)村商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)可控條件下的可持續(xù)經(jīng)營(yíng)。

圖4 管理水平因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的作用機(jī)理

圖5 創(chuàng)新能力因素對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率的作用機(jī)理

通過(guò)農(nóng)村信用體系建設(shè)的加強(qiáng)加大對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行的扶持。農(nóng)村信用環(huán)境的營(yíng)造可以從兩方面來(lái)實(shí)現(xiàn)，一個(gè)是注重農(nóng)民的還款意識(shí)也就是信用意識(shí)的培養(yǎng)，另一個(gè)是通過(guò)收集、歸納、處理和保管農(nóng)戶(hù)信用數(shù)據(jù)和建設(shè)覆蓋廣泛的農(nóng)村信用檔案數(shù)據(jù)庫(kù)來(lái)推進(jìn)農(nóng)村征信機(jī)構(gòu)和征信體系的建立完善。作為農(nóng)村地區(qū)最重要的金融機(jī)構(gòu)之一，農(nóng)村商業(yè)銀行的客戶(hù)信用信息必須納入數(shù)據(jù)庫(kù)統(tǒng)一建設(shè)管理。同時(shí)，農(nóng)村商業(yè)銀行所在區(qū)域的特征應(yīng)作為考察重點(diǎn)，因地制宜地穩(wěn)步推進(jìn)農(nóng)村信用數(shù)據(jù)庫(kù)建設(shè)。目前，在農(nóng)村地區(qū)缺乏系統(tǒng)的信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，更沒(méi)有完整科學(xué)的評(píng)估方法，急需建立農(nóng)村地區(qū)、官方的信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，幫助農(nóng)村商業(yè)銀行開(kāi)展貸款業(yè)務(wù)。

通過(guò)抵押擔(dān)保體系的健全加大對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行的扶持。長(zhǎng)期以來(lái)，阻礙農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)展的重要瓶頸之一就是抵押擔(dān)保問(wèn)題。農(nóng)戶(hù)由于缺乏有效抵押、擔(dān)保物很難得到貸款的機(jī)會(huì)，農(nóng)村商業(yè)銀行的抵押擔(dān)保體系必須建立。一個(gè)行之有效的辦法就是通過(guò)深化農(nóng)村土地流轉(zhuǎn)制度改革為農(nóng)戶(hù)創(chuàng)造抵押擔(dān)保物。但是，《物權(quán)法》《擔(dān)保法》等法律法規(guī)又限制了農(nóng)戶(hù)可能擁有的抵押物，這就要求國(guó)家對(duì)相關(guān)法律法規(guī)進(jìn)行調(diào)整，主要是準(zhǔn)許農(nóng)戶(hù)利用土地承包權(quán)這一幾乎是僅有的抵押物進(jìn)行抵押，從而獲得農(nóng)村商業(yè)銀行的貸款。因此，推進(jìn)抵押擔(dān)保機(jī)制改革，關(guān)鍵是要在充分了解資金需求方信貸特點(diǎn)的前提下，創(chuàng)新完善抵押擔(dān)保方式和形式。

（二）逐步實(shí)現(xiàn)農(nóng)村商業(yè)銀行的戰(zhàn)略規(guī)劃管理

通過(guò)明確市場(chǎng)定位確定農(nóng)村商業(yè)銀行的合理資產(chǎn)規(guī)模。農(nóng)村商業(yè)銀行呈現(xiàn)出了向輕資產(chǎn)化經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型的趨勢(shì)，盡管農(nóng)村商業(yè)銀行從其商業(yè)屬性上看是以利潤(rùn)最大化為目標(biāo)，但是這一目標(biāo)的重要前提是農(nóng)村商業(yè)銀行扎根農(nóng)村、服務(wù)“三農(nóng)”的準(zhǔn)確定位是其得以存在和發(fā)展的前提。同時(shí)，農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)展起步較晚，大多數(shù)農(nóng)村商業(yè)銀行現(xiàn)階段仍然處于規(guī)模經(jīng)濟(jì)的范疇，規(guī)模大到一定程度后的規(guī)模不經(jīng)濟(jì)還不存在。因此，農(nóng)村商業(yè)銀行還是應(yīng)處理好輕資產(chǎn)化改革與傳統(tǒng)業(yè)務(wù)支農(nóng)的平衡，確定一個(gè)合理的資產(chǎn)規(guī)模，不應(yīng)該單純考慮商業(yè)性動(dòng)機(jī)，而是從關(guān)注中間業(yè)務(wù)對(duì)“三農(nóng)”支持力度的角度促進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行的發(fā)展。

通過(guò)樹(shù)立穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)理念保障農(nóng)村商業(yè)銀行的合理資源配置。農(nóng)村商業(yè)銀行服務(wù)“三農(nóng)”的職責(zé)定位決定其服務(wù)對(duì)象的主體，以農(nóng)業(yè)為主體的生產(chǎn)模式具有周期長(zhǎng)、弱質(zhì)性等特點(diǎn)，需要農(nóng)村商業(yè)銀行較強(qiáng)的流動(dòng)性來(lái)抵御可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)國(guó)有商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，較高的存貸比能夠帶來(lái)更多利息差，實(shí)現(xiàn)更大收益；對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，平衡的流動(dòng)性和盈利性對(duì)農(nóng)村商業(yè)銀行至關(guān)重要，應(yīng)在確保農(nóng)村商業(yè)銀行流動(dòng)性的前提下，通過(guò)適當(dāng)提高農(nóng)村商業(yè)銀行存貸比，盡可能降低資金成本的同時(shí)，努力提高農(nóng)戶(hù)融資獲得率。

（三）提升農(nóng)村商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理水平

建立健全農(nóng)村商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系。農(nóng)村商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立健全風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系，完善信貸風(fēng)險(xiǎn)的審批制度，使其符合謹(jǐn)慎性的原則。一是定期全面考核農(nóng)村商業(yè)銀行高級(jí)管理人員資格，以此完善公司內(nèi)部結(jié)構(gòu)，把風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的幾率降到最低。二是通過(guò)對(duì)每個(gè)人每項(xiàng)考核進(jìn)行量化登記記錄的方式，建立健全農(nóng)村商業(yè)銀行激勵(lì)獎(jiǎng)勵(lì)和責(zé)任追究等制度，進(jìn)而達(dá)到有效地防止由于信貸員評(píng)估錯(cuò)誤導(dǎo)致農(nóng)村商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)的目的，通過(guò)這樣的措施促進(jìn)信貸員和管理層人員加強(qiáng)自我約束，讓自覺(jué)提高信用貸款質(zhì)量的良好信貸氛圍在農(nóng)村商業(yè)銀行內(nèi)蔚然成風(fēng)。

建立健全農(nóng)村商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移補(bǔ)償機(jī)制。農(nóng)村商業(yè)銀行應(yīng)該通過(guò)實(shí)地調(diào)研、探訪等方式研究總結(jié)本區(qū)域農(nóng)民的償債意愿、能力，查找根本原因及其影響因素，減少由于信息不對(duì)稱(chēng)導(dǎo)致的銀行呆賬壞賬，在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，通過(guò)有針對(duì)性地為農(nóng)戶(hù)提供金融創(chuàng)新產(chǎn)品來(lái)提高貸款償還率。同時(shí)，農(nóng)村商業(yè)銀行可以通過(guò)加強(qiáng)與保險(xiǎn)公司等相關(guān)企業(yè)和組織的合作來(lái)轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)，盡可能降低借款人違約損失，還可以通過(guò)與企業(yè)的合作讓企業(yè)成為借款擔(dān)保人的方式來(lái)提高貸款安全性和盈利性。

（四）加大力度提升農(nóng)村商業(yè)銀行服務(wù)創(chuàng)新能力

在農(nóng)村商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)上進(jìn)行創(chuàng)新。農(nóng)村商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)依舊是的傳統(tǒng)資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)，農(nóng)村商業(yè)銀行要提高非利息收入來(lái)源，就要在加強(qiáng)中間業(yè)務(wù)上進(jìn)行創(chuàng)新。可通過(guò)舉辦講座等方式，努力在農(nóng)村推廣普及銀行卡、ATM機(jī)、證券、基金、代理保險(xiǎn)等金融業(yè)務(wù)，宣傳家庭理財(cái)金融產(chǎn)品、代繳水電費(fèi)服務(wù)。但是，不同規(guī)模的農(nóng)村商業(yè)銀行必須根據(jù)自身實(shí)際情況發(fā)展中間業(yè)務(wù)，盲目跟風(fēng)是不可取的。規(guī)模較大、發(fā)展相對(duì)成熟的農(nóng)村商業(yè)銀行應(yīng)充分利用自身的規(guī)模優(yōu)勢(shì)，逐漸擴(kuò)展中間業(yè)務(wù)，努力達(dá)到中間業(yè)務(wù)成本最小化的目標(biāo)（王正耀等，2018），促進(jìn)經(jīng)營(yíng)效率不斷提升。規(guī)模較小、實(shí)力較弱的農(nóng)村商業(yè)銀行不能盲目跟風(fēng)，確實(shí)不具備大力拓展中間業(yè)務(wù)實(shí)力的農(nóng)村商業(yè)銀行應(yīng)在短期內(nèi)繼續(xù)開(kāi)展好傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)，通過(guò)積極主動(dòng)向農(nóng)戶(hù)和小微企業(yè)提供資金支持，將目標(biāo)客戶(hù)群體范圍進(jìn)一步擴(kuò)寬，為下一階段規(guī)模擴(kuò)張后拓展中間業(yè)務(wù)打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

在農(nóng)村商業(yè)銀行“互聯(lián)網(wǎng)+”等技術(shù)運(yùn)營(yíng)上進(jìn)行創(chuàng)新。以風(fēng)險(xiǎn)可控為基準(zhǔn)點(diǎn)，進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新是金融發(fā)展的必然選擇。農(nóng)村商業(yè)銀行減少成本投入、提升信息化利潤(rùn)空間的關(guān)鍵，是加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)和人工智能等的應(yīng)用。農(nóng)村商業(yè)銀行應(yīng)該通過(guò)手機(jī)銀行等科技支付手段來(lái)解決農(nóng)村商業(yè)銀行金融服務(wù)欠佳、網(wǎng)點(diǎn)少等問(wèn)題。與傳統(tǒng)方式比較，手機(jī)銀行不但可以有效降低辦理小額交易、銀行經(jīng)營(yíng)實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)的成本，也可以為農(nóng)民大幅度節(jié)省時(shí)間成本。

在建立有效的激勵(lì)機(jī)制上進(jìn)行創(chuàng)新。農(nóng)村商業(yè)銀行必須設(shè)法吸引專(zhuān)業(yè)人才、留住專(zhuān)業(yè)人才、用好專(zhuān)業(yè)人才，特別是要通過(guò)完善的設(shè)計(jì)架構(gòu)、合理的用人機(jī)制與激勵(lì)機(jī)制等，吸引年齡結(jié)構(gòu)偏向年輕化的人才，克服地理、交通、經(jīng)濟(jì)、生活等方面困難扎根農(nóng)村。在績(jī)效考核上，農(nóng)村商業(yè)銀行也應(yīng)該完善激勵(lì)機(jī)制，并通過(guò)激勵(lì)機(jī)制督促工作人員主動(dòng)工作、積極創(chuàng)造工作業(yè)績(jī)。此外，農(nóng)村商業(yè)銀行還可以通過(guò)實(shí)行鼓勵(lì)工作人員內(nèi)部持股制度，持股數(shù)目可以根據(jù)工作人員的等級(jí)、貢獻(xiàn)大小進(jìn)行持股，通過(guò)這種工作人員分享經(jīng)營(yíng)成果的方式增強(qiáng)員工工作動(dòng)力的動(dòng)態(tài)激勵(lì)，更好更高效地服務(wù)“三農(nóng)”。