陳海燕 山東省泰安市中醫(yī)二院 王亞飛 山東省泰安市中心醫(yī)院

威廉·R·斯科特（1997）曾指出，投資者在選擇上市公司進(jìn)行投資時(shí)，往往是因?yàn)樽詴?huì)計(jì)師出具的無保留審計(jì)意見，而不是投資者親自閱讀了該公司的年度會(huì)計(jì)報(bào)告和審計(jì)報(bào)告[1]。因此，注冊會(huì)計(jì)師提供的真實(shí)、有效、可靠的審計(jì)意見信息，便于投資者選擇上市公司，增強(qiáng)了投資交易各方的信心，同時(shí)也維護(hù)了投資市場的經(jīng)濟(jì)秩序。但是國內(nèi)外層出不窮的會(huì)計(jì)信息造假和舞弊丑聞，使得審計(jì)領(lǐng)域面臨更加嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)，研究審計(jì)質(zhì)量也成為熱門領(lǐng)域，提高審計(jì)質(zhì)量也是大勢所趨。有很多角度可以研究內(nèi)部控制和審計(jì)質(zhì)量，本文從公司股權(quán)結(jié)構(gòu)和組織結(jié)構(gòu)的視角，來綜合論述影響審計(jì)質(zhì)量的各種因素。

一、公司股權(quán)結(jié)構(gòu)與審計(jì)質(zhì)量的關(guān)系

股權(quán)結(jié)構(gòu)是指在一個(gè)公司中不同性質(zhì)的股份所占的比例及其相互關(guān)系。公司具有什么樣的股權(quán)結(jié)構(gòu)對公司組織結(jié)構(gòu)、管理結(jié)構(gòu)的形成以及公司的長遠(yuǎn)發(fā)展都具有重大的影響。股權(quán)結(jié)構(gòu)決定著公司管理階層的形式、股份持有者與實(shí)際經(jīng)營管理者之間關(guān)系的性質(zhì)，是公司得以存續(xù)發(fā)展的基礎(chǔ)。股權(quán)結(jié)構(gòu)影響審計(jì)過程的強(qiáng)度，進(jìn)而影響審計(jì)質(zhì)量[2]。以下從管理者持股、第一大股東持股和股權(quán)性質(zhì)三個(gè)方面分別論述。

（一）管理者持股與審計(jì)質(zhì)量

學(xué)術(shù)界對于管理者持股對審計(jì)質(zhì)量的影響有兩種不同的觀點(diǎn)。一方面詹森·麥克林（1976）提出利益趨同假說，認(rèn)為實(shí)際經(jīng)營管理者持有公司一定數(shù)量的股份，使實(shí)際經(jīng)營管理者做出更加有利于股東的決定，減少了實(shí)際經(jīng)營管理者為了自身利益而造成公司不必要的損失。另外，詹森還認(rèn)為實(shí)際經(jīng)營管理者和股東的利益趨同會(huì)減少公司所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)的分離所造成的不必要的高額代理成本，緩解實(shí)際經(jīng)營管理者和公司股東之間的利益矛盾，因此實(shí)際經(jīng)營管理者持有公司的一定數(shù)量股份，與審計(jì)質(zhì)量呈負(fù)相關(guān)的關(guān)系。另一方面費(fèi)馬·約翰遜（1983）提出壕溝假說，他們認(rèn)為隨著經(jīng)營者持有公司股份比例的提高，其在公司的影響力越來越強(qiáng)，有可能做出背離公司經(jīng)營目標(biāo)的經(jīng)營決策；當(dāng)實(shí)際經(jīng)營管理者僅僅持有一定數(shù)量公司的股權(quán)時(shí)，市場紀(jì)律、代理關(guān)系仍可迫使實(shí)際經(jīng)營管理者以公司利益最大化為目標(biāo)。因此實(shí)際經(jīng)營管理者持股比例過高，會(huì)使董事會(huì)無法對實(shí)際經(jīng)營管理者進(jìn)行有效監(jiān)督和控制。

（二）第一大股東持股比例和審計(jì)質(zhì)量

第一大股東持股比例對公司治理、審計(jì)質(zhì)量的影響也存在以下兩種觀點(diǎn)。一是施萊佛和維什尼（1986）認(rèn)為公司股權(quán)的過度集中于一個(gè)或者幾個(gè)大股東手中，會(huì)減少實(shí)際經(jīng)營者的機(jī)會(huì)主義幅度，進(jìn)一步減少公司股東和經(jīng)營者之間沖突。隨著一個(gè)或者幾個(gè)股東持股比例的越來越大，大股東會(huì)投入更多的精力去關(guān)注公司的經(jīng)營狀況，會(huì)更重視公司的監(jiān)督機(jī)制和審計(jì)機(jī)制，通過一系列有效的監(jiān)督機(jī)制，大股東可以監(jiān)督經(jīng)營者的決策行為。因此大股東會(huì)投入更多的成本和精力，去建立更加有效的審計(jì)機(jī)制，也愿意為此支付更高額的審計(jì)費(fèi)用。二是拉波爾塔等（1998）提出了掠奪假說，大股東擁有的股權(quán)越多，對公司的控制越強(qiáng)，很可能會(huì)在對公司資源的支配中獲得額外的收益，從而損害中小股東的權(quán)益。弗克羅和郎格（2002）研究發(fā)現(xiàn)，公司大股東持股比例越高，對公司會(huì)計(jì)信息操縱的可能性就越強(qiáng)，很可能導(dǎo)致操縱審計(jì)行為來控制公司。因此，審計(jì)質(zhì)量與公司大股東的持股比例呈負(fù)相關(guān)的關(guān)系[3]。

（三）董事會(huì)規(guī)模與審計(jì)質(zhì)量

費(fèi)馬·約翰遜（1980）認(rèn)為董事會(huì)在公司經(jīng)營運(yùn)轉(zhuǎn)中起到的作用是不可或缺的，公司正常經(jīng)營過程中，董事會(huì)處于最高級別的位置。同時(shí)，費(fèi)馬·約翰遜還指出公司董事會(huì)綜合水平高低，直接影響著公司的經(jīng)營方向和經(jīng)營業(yè)績，董事會(huì)綜合素質(zhì)越高，公司經(jīng)營運(yùn)轉(zhuǎn)過程中出現(xiàn)問題的概率就越小，在評價(jià)董事會(huì)綜合素質(zhì)時(shí)，董事會(huì)規(guī)模則是一個(gè)必不可少需要考慮的標(biāo)準(zhǔn)。利普頓等（1992）研究指出，人數(shù)較多的董事會(huì)比人數(shù)少的董事會(huì)更加有效的監(jiān)督經(jīng)營者的決策，人數(shù)較多的董事會(huì)每年會(huì)支出較多的審計(jì)監(jiān)督費(fèi)用去提高公司的審計(jì)質(zhì)量和審計(jì)水平。龍靜（2008）選取了多家上市公司作為研究樣本進(jìn)行了實(shí)例研究，表明董事會(huì)規(guī)模與審計(jì)質(zhì)量是正相關(guān)的。

（四）獨(dú)立董事和審計(jì)質(zhì)量

在公司的經(jīng)營運(yùn)轉(zhuǎn)中，董事會(huì)的功能是不可獲取的，可以對經(jīng)營者的決策進(jìn)行有效的監(jiān)督，而保持其獨(dú)立性是發(fā)揮董事會(huì)功能的基礎(chǔ)。董事會(huì)的獨(dú)立性取決于公司的董事能否保持獨(dú)立性，獨(dú)立董事的獨(dú)立性則是關(guān)鍵。吉拜利（1992）在公司經(jīng)營運(yùn)轉(zhuǎn)論文中提到，獨(dú)立董事保持獨(dú)立性能夠使董事會(huì)做出更加公平、正確的決策，對經(jīng)營者能進(jìn)行更加有效的監(jiān)督，對公司的發(fā)展有著十分重要的作用，因此在上市公司的董事會(huì)設(shè)置獨(dú)立董事是十分必要的。所以，獨(dú)立董事的存在與審計(jì)質(zhì)量的提高呈正相關(guān)的關(guān)系。

二、評述及展望

綜上所述不難發(fā)現(xiàn)，隨著近年來公司會(huì)計(jì)造假和舞弊丑聞的不斷出現(xiàn)，社會(huì)各界非常關(guān)注公司治理、股權(quán)管理的問題。對于影響審計(jì)質(zhì)量的因素，中外學(xué)者進(jìn)行了較多研究與評論，已經(jīng)積累了相當(dāng)多的有關(guān)管理結(jié)構(gòu)、股權(quán)結(jié)構(gòu)、內(nèi)部控制、審計(jì)質(zhì)量的研究文獻(xiàn)。本文對相關(guān)文獻(xiàn)進(jìn)行了系統(tǒng)的整理，從公司治理結(jié)構(gòu)的各個(gè)角度，深入研究了與審計(jì)質(zhì)量、內(nèi)部控制之間的關(guān)系，包括管理者持股、股東持股、董事會(huì)規(guī)模、獨(dú)立董事等，得出了很多政策性的結(jié)論和建議。在未來，有關(guān)公司治理與審計(jì)質(zhì)量還可以進(jìn)行更深入的探索，在考慮內(nèi)部控制的基礎(chǔ)上，加入更多影響公司經(jīng)營的變量，可以通過實(shí)例分析、大數(shù)據(jù)分析、建立模型等方式科學(xué)有效的研究出更加合理的指標(biāo)體系，在研究我國的公司治理時(shí)，還要注意對我國的國情加以考慮，綜合衡量研究，多維度多角度的研究出符合我國的體系標(biāo)準(zhǔn)，為我國公司提高審計(jì)質(zhì)量作出貢獻(xiàn)。