姜青純 張家成

近年來，國際貿(mào)易業(yè)務(wù)隨著世界經(jīng)濟(jì)的發(fā)展變得越來越密切，我國的外貿(mào)公司正處于快速發(fā)展階段。外貿(mào)公司在享有更廣闊市場(chǎng)的同時(shí)也會(huì)面臨信用風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 等財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，這些財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)關(guān)乎外貿(mào)公司的生存與發(fā)展，越來越成為外貿(mào)公司研究的關(guān)鍵議題。本文專門針對(duì)這些不確定性的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)成因進(jìn)行了分析，為了降低外貿(mào)公司風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，減少經(jīng)濟(jì)運(yùn)營的損失，就當(dāng)前外貿(mào)公司面臨的主要財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)提出相關(guān)規(guī)避措施。

隨著經(jīng)濟(jì)新形式的到來，外貿(mào)公司的生存和發(fā)展面臨著巨大的挑戰(zhàn)，企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)越來越激烈，產(chǎn)品之間的更新?lián)Q代速度也越來越快，同時(shí)還承擔(dān)著國內(nèi)國外的雙重風(fēng)險(xiǎn)。從我國的外貿(mào)企業(yè)來看還有財(cái)務(wù)管理體系上還不完善、在風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和預(yù)測(cè)上還缺乏科學(xué)化的手段，市場(chǎng)定位不夠準(zhǔn)確等問題。因此，外貿(mào)公司要不斷加強(qiáng)自身?xiàng)l件的優(yōu)化，完善企業(yè)內(nèi)部控制，減少財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

一、我國外貿(mào)公司概況

（一）發(fā)展歷程

1978-1988是國際貿(mào)易發(fā)展的初期，海外國家還不是很了解中國產(chǎn)品，自改革開放政策推展以來，中國初步建成了一個(gè)有利于對(duì)外貿(mào)易的新體系。世界各地買家開始關(guān)注中國產(chǎn)品。1988-1998新型對(duì)外貿(mào)易形式處于醞釀之中，以進(jìn)出口為主導(dǎo)的國際貿(mào)易形式，隨著中國對(duì)外開放的進(jìn)一步發(fā)展，同時(shí)向海外學(xué)習(xí)先進(jìn)的技術(shù)理念，這十年是中國對(duì)外貿(mào)易發(fā)展不可或缺的主體。1998-2008隨著我國加入WTO，中國生產(chǎn)商也逐漸走出國門，再加上互聯(lián)網(wǎng)信息的傳播，我國在全球貿(mào)易比重也由1.8%增長到8%。經(jīng)過2008年金融危機(jī)的洗禮，世界制造格局發(fā)生重大變化，美國、歐盟、東歐等大國制造業(yè)都受重創(chuàng)，而東南亞制造也因政局不穩(wěn)定，勞動(dòng)力不成熟，資源配置不足的原因，無法構(gòu)成對(duì)中國制造的威脅，所以這十年是中國快速發(fā)展的十年，而我國外貿(mào)企業(yè)在變化如此之快的時(shí)代更注重市場(chǎng)環(huán)境的變化，在眾多企業(yè)中脫穎而出。

（二）對(duì)我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用

首先，國際貿(mào)易使我國可以吸引更多外資，從而使外國的技術(shù)、營銷和管理方面的先進(jìn)理念和技術(shù)為我所用。其次，開展國際貿(mào)易一定程度上會(huì)促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，文化的傳播和思想的交流，外來的思想與傳統(tǒng)思想相碰撞結(jié)合，對(duì)我國的政治，文化和社會(huì)進(jìn)步都產(chǎn)生積極的影響。最后，開展國際貿(mào)易，必然使市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制充分發(fā)揮作用，不斷迫使企業(yè)進(jìn)行學(xué)習(xí)和創(chuàng)新，從而推動(dòng)企業(yè)綜合素質(zhì)的提高，增強(qiáng)企業(yè)的國際競(jìng)爭(zhēng)力和市場(chǎng)占有率。另外，開展國際貿(mào)易，還有利于促進(jìn)我國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)等作用。

二、我國外貿(mào)公司面臨的主要財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及成因

（一）信用風(fēng)險(xiǎn)

對(duì)于一個(gè)外貿(mào)公司來說，如何篩選、鑒別可信的合作伙伴是一個(gè)難點(diǎn)。外貿(mào)企業(yè)在進(jìn)行貿(mào)易活動(dòng)時(shí)， 交易往來的對(duì)象都是不同國家的公司，由于地域問題不能透徹了解雙方的財(cái)務(wù)、運(yùn)營以及信用等日常經(jīng)營狀況，這就會(huì)加大雙方之間產(chǎn)生信用風(fēng)險(xiǎn)的可能性。同時(shí)， 不同國家之間的國際貿(mào)易合同期限一般都比同一國家或地區(qū)的合同期限長，那么在這個(gè)過程中， 企業(yè)經(jīng)營或是財(cái)務(wù)狀況很可能發(fā)生變化， 這導(dǎo)致國貿(mào)企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)也在逐漸增加， 可能會(huì)影響到企業(yè)內(nèi)部的償還能力，從而對(duì)企業(yè)進(jìn)出口款項(xiàng)交接方面的安全性有很大影響， 進(jìn)而影響到外貿(mào)企業(yè)的正常運(yùn)營。另外， 很多外貿(mào)企業(yè)更是為了進(jìn)一步擴(kuò)大市場(chǎng)占有率， 不惜對(duì)回收款項(xiàng)存在的風(fēng)險(xiǎn)忽略， 盲目的增加銷量， 極大的增加了信用違約風(fēng)險(xiǎn)。

（二）匯率風(fēng)險(xiǎn)

外貿(mào)公司的業(yè)務(wù)開展必然會(huì)涉及多種貨幣的使用，在貿(mào)易國的借貸支付都需要使用外幣計(jì)價(jià)。外貿(mào)企業(yè)在經(jīng)營運(yùn)行的過程中，可能會(huì)因外匯匯率的波動(dòng)而導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)部以外幣計(jì)量的資產(chǎn)發(fā)生漲跌，外匯匯率變化容易產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，而如果外貿(mào)公司財(cái)務(wù)管理不能很好地進(jìn)行處理，就可能會(huì)給公司帶來巨大的經(jīng)濟(jì)損失。隨著我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，人民幣在緩慢穩(wěn)定的升值。一方面，在一定程度上促進(jìn)了我國的進(jìn)口貿(mào)易。另一方面，也會(huì)導(dǎo)致企業(yè)利潤的下降?？偟膩碚f， 因?yàn)椴煌瑖业膰H貿(mào)易合同期限時(shí)間較長，在這期間很難預(yù)測(cè)匯率的變化，這也加大了企業(yè)核算經(jīng)濟(jì)利潤的難度。

（三）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

隨著經(jīng)濟(jì)一體化的發(fā)展，世界市場(chǎng)不斷擴(kuò)大，需求不斷增加，近幾年國際經(jīng)濟(jì)大幅度好轉(zhuǎn)。但因股市價(jià)格、利率、匯率等潛在因素的變動(dòng)導(dǎo)致短時(shí)間內(nèi)還是很難預(yù)測(cè)經(jīng)濟(jì)走勢(shì)，而且加上貿(mào)易國家相關(guān)經(jīng)濟(jì)和政治因素、貿(mào)易壁壘等影響，未來市場(chǎng)仍存在很大的不確定性風(fēng)險(xiǎn)。另外， 隨著全球化的不斷推進(jìn)，在當(dāng)前國際市場(chǎng)中， 貿(mào)易保護(hù)主義有抬頭趨勢(shì)， 我國與各大貿(mào)易伙伴間的貿(mào)易摩擦在不斷加大。傳統(tǒng)的關(guān)稅壁壘和配額、許可證等非關(guān)稅壁壘都大大削減，貿(mào)易國紛紛轉(zhuǎn)向反傾銷、技術(shù)貿(mào)易壁壘等更加隱蔽的貿(mào)易保護(hù)手段。我國貿(mào)企業(yè)遭遇國際貿(mào)易壁壘的風(fēng)險(xiǎn)也在加大， 進(jìn)一步加大了我國外貿(mào)企業(yè)財(cái)務(wù)運(yùn)作的不確定風(fēng)險(xiǎn)。

除以上幾點(diǎn)以外，我國外貿(mào)企業(yè)還面臨著政策風(fēng)險(xiǎn)、資金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、政治風(fēng)險(xiǎn)、內(nèi)部管理風(fēng)險(xiǎn)等不確定性風(fēng)險(xiǎn)影響著外貿(mào)公司的經(jīng)營。

三、規(guī)避外貿(mào)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的措施

（一）加強(qiáng)外貿(mào)市場(chǎng)環(huán)境綜合評(píng)估，制訂財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防預(yù)案

在對(duì)外貿(mào)易評(píng)估方面可以作運(yùn)用SWOT分析工具，一方面，進(jìn)行外貿(mào)公司的優(yōu)劣勢(shì)分析，通過全面的資產(chǎn)盤點(diǎn)摸清企業(yè)家底，在確保企業(yè)運(yùn)營安全的基礎(chǔ)上，制定合理貿(mào)易業(yè)務(wù)拓展計(jì)劃避免盲目擴(kuò)張，同時(shí)總結(jié)自身的不足之處以及需要改善提升的部分，把對(duì)外貿(mào)易納入企業(yè)的總體戰(zhàn)略規(guī)劃當(dāng)中，確保對(duì)外貿(mào)易與企業(yè)發(fā)展運(yùn)營方向的一致性。另外一方面，做好對(duì)外貿(mào)易外部的機(jī)遇與挑戰(zhàn)分析，重點(diǎn)考察貿(mào)易合作企業(yè)的運(yùn)營狀況，包括市場(chǎng)調(diào)查、企業(yè)考察，并且在交易前與企業(yè)共同探討合作方案，最大程度上縮短對(duì)外貿(mào)易的磨合過程。在評(píng)估的基礎(chǔ)上，關(guān)鍵是要制定相應(yīng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防預(yù)案，提前分析、評(píng)估相應(yīng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)并制定詳細(xì)的對(duì)策，把風(fēng)險(xiǎn)控制在前面。

（二）建立健全合理的信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系，

信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系要從事前、事中、事后三個(gè)步驟對(duì)企業(yè)出口信用活動(dòng)進(jìn)行監(jiān)督管理。其中，事前管理是要求企業(yè)建立屬于自身發(fā)展的信用政策，在業(yè)務(wù)開始前加強(qiáng)對(duì)客戶的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，加強(qiáng)對(duì)客戶的財(cái)務(wù)狀況、資信情況等進(jìn)行調(diào)查，同時(shí)制定出完善的信用標(biāo)準(zhǔn)——企業(yè)可以對(duì)客戶采取評(píng)定信用等級(jí)方式來進(jìn)一步控制信用風(fēng)險(xiǎn)。事中管理要求企業(yè)在實(shí)際業(yè)務(wù)活動(dòng)中對(duì)授信對(duì)象和授信金額進(jìn)行實(shí)時(shí)管理，在結(jié)算過工作過程中，采取當(dāng)期托收提單以后付款，銀行保密的結(jié)算方式，同時(shí)確保信息的有效溝通。事后管理要求企業(yè)加強(qiáng)應(yīng)收、預(yù)付、存貨的監(jiān)控管理，對(duì)于逾期應(yīng)收賬款的管理，逾期應(yīng)收賬款編制相關(guān)的應(yīng)收賬款明細(xì)表，并及時(shí)與企業(yè)其他部門溝通交流，分析造成逾期應(yīng)收款賬的原因，并進(jìn)行深刻剖析，制定相應(yīng)的對(duì)策。這三個(gè)步驟基本構(gòu)成了企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理全過程。建立、健全信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系并貫徹實(shí)施，為外貿(mào)企業(yè)的海外拓展保駕護(hù)航。

（三）降低企業(yè)的匯率風(fēng)險(xiǎn)，構(gòu)建財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)響應(yīng)機(jī)制

在日常的交易活動(dòng)中，匯率風(fēng)險(xiǎn)的變動(dòng)時(shí)常會(huì)給企業(yè)帶來財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在匯率風(fēng)險(xiǎn)控制上，外貿(mào)企業(yè)的財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)實(shí)時(shí)關(guān)注本國與貿(mào)易國幣種匯率的變化，在匯率最佳的時(shí)候進(jìn)行支付、換算、結(jié)算，避免因?yàn)閰R率變化給外貿(mào)公司造成經(jīng)濟(jì)損失。并及時(shí)詢問經(jīng)濟(jì)學(xué)專家，結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況，建立相應(yīng)的財(cái)務(wù)分析模式。另一方面，企業(yè)應(yīng)當(dāng)選擇合理的計(jì)價(jià)貨幣與支付貨幣，并采取多種貨幣結(jié)算的方式，這樣可以避免單一貨幣計(jì)量帶來的匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。

總之，在經(jīng)濟(jì)全球化的背景下，外貿(mào)公司依然成為國家經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，走出國門的對(duì)外貿(mào)易在給公司帶來巨大發(fā)展機(jī)遇的同時(shí)也有相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)，外貿(mào)公司必須根據(jù)自身實(shí)際，通過風(fēng)險(xiǎn)回避、損失控制、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移、風(fēng)險(xiǎn)保留等方式進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理，以不斷提高外貿(mào)公司的風(fēng)險(xiǎn)管控能力。（作者單位：長春工業(yè)大學(xué)）