韓國炬
摘 要:互聯(lián)網(wǎng)金融時代的到來,不僅給商業(yè)銀行的發(fā)展與建設(shè)帶來了極大的沖擊,還產(chǎn)生了流動性風險,無論是大型的國有商業(yè)銀行,還是中小型的商業(yè)銀行,都無法逃避互聯(lián)網(wǎng)金融帶來的影響。據(jù)調(diào)查發(fā)現(xiàn),相對于大型國有銀行而言,中小型銀行受到互聯(lián)網(wǎng)金融的影響更大,其發(fā)展程度會直接影響甚至決定銀行的流動性水平。同時,在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的影響下,大型國有銀行商業(yè)銀行和中小商業(yè)銀行都發(fā)生了一定的改變,突出表現(xiàn)為流動性,這對商業(yè)銀行而言是前所未有的機遇和挑戰(zhàn),不僅要加大監(jiān)管力度,提高對流動性的重視,還要建立與自身相符的監(jiān)管機制與現(xiàn)代化的監(jiān)管體系,樹立全新的發(fā)展觀念,引進現(xiàn)代化的經(jīng)營理念,更好地應對互聯(lián)網(wǎng)金融帶來的流動性風險的影響。
關(guān)鍵詞:互聯(lián)網(wǎng)金融;商業(yè)銀行;流動性風險
在互聯(lián)網(wǎng)金融的影響下,人們獲得了全新的金融消費體驗,金融產(chǎn)品和金融服務(wù)也依托于互聯(lián)網(wǎng)金融做出了不同程度上的創(chuàng)新。但是對于傳統(tǒng)的商業(yè)銀行而言,互聯(lián)網(wǎng)金融給其帶來了嚴峻的挑戰(zhàn)。正是因為諸多的改變和創(chuàng)新,致使商業(yè)銀行的風險監(jiān)管遇到了全新的問題和挑戰(zhàn)。已有的監(jiān)管方法和監(jiān)管手段,雖然可以解決尋常性的問題,但是在互聯(lián)網(wǎng)金融出現(xiàn)后,其弊端日漸暴露。作為風險預警監(jiān)管的重要組成內(nèi)容,流動性是商業(yè)銀行必須監(jiān)察且重點檢查的內(nèi)容之一,因此,針對商業(yè)銀行流動性風險的影響進行的研究顯得格外重要。下文通過量化流動性風險和互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展程度的方式來研究二者之間的內(nèi)在聯(lián)系,希望為流動性風險的監(jiān)管提供全新的路徑,提高監(jiān)管水平與監(jiān)管質(zhì)量。
一、互聯(lián)網(wǎng)金融的定義和特征
互聯(lián)網(wǎng)金融不僅標志著商業(yè)銀行與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)深度融合在一起,還代表金融業(yè)務(wù)朝向電子化的方向發(fā)展。所謂互聯(lián)網(wǎng)金融就是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)賦能金融服務(wù)后產(chǎn)生的新型的金融服務(wù),以第三方支付、互聯(lián)網(wǎng)貨幣基金等為代表。我們都知道,傳統(tǒng)的金融服務(wù)只能面對面的進行,時間和空間上的局限相當明顯,而互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)則打破了這一局限,利用自身的優(yōu)勢挖掘隱性客戶,并為中小型企業(yè)提供全新的融資渠道,無論是小規(guī)模、還是因信用等級較低而導致的融資難題,都在互聯(lián)網(wǎng)金融的作用下被逐步解決,成為填補傳統(tǒng)金融服務(wù)空白的有效舉措,也直接的影響到了傳統(tǒng)商業(yè)銀行的資產(chǎn)流動性和收益能力[1]。如今,互聯(lián)網(wǎng)金融以以下幾種形式存在于生產(chǎn)生活當中,例如第三方支付、互聯(lián)網(wǎng)貨幣基金,還有互聯(lián)網(wǎng)融資和貸款融資幾方面的內(nèi)容,這些都會在一定程度上給傳統(tǒng)的金融機構(gòu)帶來影響。相對于傳統(tǒng)的商業(yè)銀行而言,互聯(lián)網(wǎng)金融具備交易成本低、效率高、便捷、覆蓋面廣的特征,且發(fā)展速度十分迅猛,在短時間內(nèi)搶占了大量的市場份額,積累了一定的客戶,這些均為互聯(lián)網(wǎng)金融的進一步發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。
二、商業(yè)銀行的流動性
我國將流動性分為以下三個方面,分別為資產(chǎn)的流動性、機構(gòu)的流動性和市場的流動性。所謂資產(chǎn)的流動性就是資產(chǎn)的變現(xiàn)速度,資產(chǎn)變現(xiàn)是以適當?shù)某杀緸榍疤岬?。在金融市場當中,流動資產(chǎn)均具備流動性較高的特征,尤其是在流動和變現(xiàn)的過程中不需要投入過多的成本。企業(yè)是否可以通過轉(zhuǎn)換資金的方式滿足自身發(fā)展所需就是指機構(gòu)的流動性,轉(zhuǎn)換資金時應確保資本合理,然后用轉(zhuǎn)化完成的資金償還欠款或者開展日常業(yè)務(wù)。本質(zhì)上來說,商業(yè)銀行就是一種金融機構(gòu),在整個金融市場中起著重要的中轉(zhuǎn)作用。所以說商業(yè)銀行的流動性水平至關(guān)重要,是決定商業(yè)銀行運營能力的關(guān)鍵因素。市場的流動性則是一個較為宏觀的概念,是以整個市場為前提而形成,主要是在某個特定的時間內(nèi),對資金的變現(xiàn)情況進行衡量,與市場流動性之間有所關(guān)聯(lián),會直接受到市場流動性的影響,而商業(yè)銀行的流動性水平則是指商業(yè)銀行的能力,這種能力不僅會體現(xiàn)在支付到期賬務(wù)的償還上,還會體現(xiàn)在商業(yè)銀行是否可以獲得足夠的資金上,從而滿足資產(chǎn)增長的需求。對于商業(yè)銀行而言,流動性水平不僅是重要的保障,也是影響其盈利能力的直接因素,與商業(yè)銀行的長遠發(fā)展及安全性之間有著密切的聯(lián)系。商業(yè)銀行要想實現(xiàn)長久的經(jīng)營和穩(wěn)定的發(fā)展,必須將流動性控制在適當?shù)姆秶鷥?nèi),從而維護商業(yè)銀行的秩序性。
三、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展對我國商業(yè)銀行流動性風險的影響
(一)降低了商業(yè)銀行的資金收益
網(wǎng)貸平臺的出現(xiàn)與發(fā)展均可以說明互聯(lián)網(wǎng)融資已經(jīng)深入到生產(chǎn)生活的各個領(lǐng)域,并為人們提供了全新的貸款方式和金融服務(wù)方式,以往的貸款業(yè)務(wù)壟斷問題被互聯(lián)網(wǎng)融資打破。相對于商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù)而言,互聯(lián)網(wǎng)貸款具備審批時間短、流程簡單的優(yōu)勢,省略了繁瑣的細節(jié),可滿足個人短期貸款及小微企業(yè)貸款的需求,這也是國家推出惠普金融政策的重要體現(xiàn)。但是這些都給商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù)帶來了極大的影響,致使商業(yè)銀行的資金收益大幅降低,這是因為貸款利息是商業(yè)銀行的主要來源之一,而互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn),不僅影響到了商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù),還威脅到了商業(yè)銀行的貸款利率[2]。商業(yè)銀行要想與互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)抗衡,需要通過降低貸款利率的方式來搶占市場,因此在資產(chǎn)鏈當中,商業(yè)銀行的資金收益出現(xiàn)明顯的下滑,且承受資金波動的能力有所下降,流動性風險日益增加。
(二)影響到了商業(yè)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量
從本質(zhì)上來講,互聯(lián)網(wǎng)金融給商業(yè)銀行流動性風險帶來的影響是降低了商業(yè)銀行的話語權(quán),致使商業(yè)銀行失去了決定貸款利率的權(quán)利,這也是利率朝向市場化方向發(fā)展的直接表現(xiàn)。在信貸業(yè)務(wù)中,互聯(lián)網(wǎng)金融給傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)帶來了極大的影響,商業(yè)銀行無法再維持原有的利潤空間。只能通過服務(wù)于資信水平較低的客戶的方式來維持利潤水平,但是這也給銀行增加了經(jīng)營風險與違約風險。只能通過增加壞賬準備的方式來應對壞賬規(guī)模大幅激增的問題,但是流動性的資產(chǎn)確有所下降,這種流動性風險給商業(yè)銀行的流動性管理帶來了極大的挑戰(zhàn)。正是因為流動性風險的影響,商業(yè)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量也發(fā)生了較大的改變。
(三)結(jié)構(gòu)調(diào)整
信貸業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行的重要內(nèi)容,以往的信貸業(yè)務(wù)以商業(yè)銀行為主,處于壟斷地位,而互聯(lián)網(wǎng)融資的發(fā)展正式打破了這一格局,為小微企業(yè)開展了全新的融資渠道。原有的資金融通存在信息不對稱的問題,致使供需雙方的資金融通面臨重重阻礙,而商業(yè)銀行在這一過程中則扮演著中間者的角色,通過協(xié)調(diào)供需雙方關(guān)系的方式滿足二者的資金需求,從而賺取一定的中介費用或者差價?;ヂ?lián)網(wǎng)融資依靠自身高效、便捷的特征強勢的融入到信貸業(yè)務(wù)當中,改變了信息不對稱的問題,為資金供需雙方搭建了更為便捷的通道,降低了資金融通的難度,也可滿足個人和小微企業(yè)的貸款需求[3]。因此網(wǎng)貸平臺的出現(xiàn)給商業(yè)銀行的經(jīng)營結(jié)構(gòu)和信貸業(yè)務(wù)貢獻帶來了極大的影響,而商業(yè)銀行只能通過降低資金期限錯位的問題來維護原有的利潤,借此緩解流動性風險和流動性壓力。
四、互聯(lián)網(wǎng)金融影響下商業(yè)銀行流動性風險管理的策略
互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展程度對國有大型銀行并無明顯的直接影響,中小銀行互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展指數(shù)與銀行流動性成負相關(guān)?;ヂ?lián)網(wǎng)金融發(fā)展程度會直接影響銀行流動性因子,流動性因子會影響銀行的流動性,從而可以驗證互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展確實會影響銀行的流動性。經(jīng)過不斷的發(fā)展與建設(shè),互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)融入到生產(chǎn)生活的各個領(lǐng)域,業(yè)務(wù)范圍越來越廣,監(jiān)管部門應提高對互聯(lián)網(wǎng)金融管理的重視,將互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)納入到監(jiān)管體系中,建立流動性的風險管理機制,強化監(jiān)督力度,確保互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)有法可依、有法可循,為互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的規(guī)范提供制度上的保障和支持。
傳統(tǒng)的商業(yè)銀行因互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展而轉(zhuǎn)變了原有的管理模式,業(yè)務(wù)經(jīng)營模式也有所優(yōu)化,但是在整個市場當中商業(yè)銀行的競爭力卻被不斷削弱。這要求傳統(tǒng)的商業(yè)銀行積極引進先進的經(jīng)營模式和經(jīng)營理念,以客戶需求為基準自由組合金融類產(chǎn)品,以更具個性化的服務(wù)吸引客戶、留住客戶??傊?,應依托互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展的背景,積極完成產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)型與重組。最重要的是,商業(yè)銀行應提高對壓力測試的重視,加大壓力測試工具的研發(fā)力度,推行并引進全新的技術(shù)[4]。提高壓力測試的敏感性,確保其為商業(yè)銀行的發(fā)展與建設(shè)提供更加真實的結(jié)果。通過建立健全壓力測試體系的方式規(guī)范銀行的金融活動,加快轉(zhuǎn)型速度,盡快完成結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型。
一直以來,商業(yè)銀行的流動性風險管理始終處于被忽略的狀態(tài),并沒有得到應有的關(guān)注,但是在金融市場改革和互聯(lián)網(wǎng)金融的共同影響下,流動性風險管理被提上日程。改革金融市場的目的在于加快其發(fā)展速度時期,更好地與國際金融市場對接,而傳統(tǒng)銀行業(yè)則在金融市場化改革中發(fā)生了較大的轉(zhuǎn)變,擁有了自主經(jīng)營的權(quán)利。這要求商業(yè)銀行意識到市場發(fā)展狀況,提高對流動性風險的認識,形成正確的認知,將其放置于與銀行發(fā)展及建設(shè)同等重要的地位,建立科學合理的預警機制,真正達成防控風險的目標,為商業(yè)銀行的發(fā)展掃清障礙,也為其長久發(fā)展目標的實現(xiàn)提供必要的支持。
參考文獻:
[1]黃弘揚.淺析我國商業(yè)銀行流動性風險管理[J].北方經(jīng)貿(mào),2017(12):85-86.
[2]郭祥,李晨.我國商業(yè)銀行流動性風險成因分析[J].農(nóng)村金融研究,2014(7):29-33.
[3]趙健淑.論商業(yè)銀行流動性風險的新常態(tài)管理法——以吉林省農(nóng)村商業(yè)銀行信貸風險管理為例[J].長春金融高等??茖W校學報,2016(5):37-41.
[4]陳孝明,張偉,羅梓健.互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行穩(wěn)定性的沖擊效應[J].學術(shù)研究,2019,410(01):120-127.