肖歲寒

摘 要：論文從互聯(lián)網(wǎng)金融概念、互聯(lián)網(wǎng)金融現(xiàn)狀、未來發(fā)展趨勢做出深入的分析，論文結(jié)論認為認為構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)旅游金融商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)、集團化發(fā)展、產(chǎn)品設(shè)計場景化和資產(chǎn)證券化是互聯(lián)網(wǎng)旅游金融未來的發(fā)展趨勢。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng) 旅游金融 現(xiàn)狀 未來趨勢

一、互聯(lián)網(wǎng)旅游金融定義

謝平和吳曉求均認為，互聯(lián)網(wǎng)金融可能是不同于商業(yè)銀行間接融資、也不同于資本市場直接融資的第三種金融融資模式。有學者提出不同的觀點，認為互聯(lián)網(wǎng)金融并沒有改變金融的本質(zhì)，互聯(lián)網(wǎng)金融在功能上并沒有顛覆金融的可能，機制上利用了中國金融體制的缺陷進行監(jiān)管套利，發(fā)展上采取拾遺補缺的作用，但無法成為主流的金融運作方式?；ヂ?lián)網(wǎng)金融可以歸納為四類：第三方支付;網(wǎng)絡(luò)融資，包括基于平臺客戶大數(shù)據(jù)的小微貸款和消費貸款、P2P（peertopeer）平臺貸款、眾籌（crowdfunding）模式;網(wǎng)絡(luò)投資，包括P2P和眾籌平臺的資金提供者，網(wǎng)絡(luò)貨幣市場基金;網(wǎng)絡(luò)貨幣。有研究機構(gòu)將互聯(lián)網(wǎng)金融分為七個組成部分，包括三大支柱業(yè)務(wù)（股權(quán)、借貸和保險）、三大基礎(chǔ)設(shè)施（網(wǎng)絡(luò)支付、網(wǎng)絡(luò)征信、技術(shù)支持）以及互聯(lián)網(wǎng)金融交易所。

金融與互聯(lián)網(wǎng)的結(jié)合顛覆了傳統(tǒng)的金融業(yè)態(tài)，因此，筆者關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融的定義采用謝平和吳曉求的觀點，認為互聯(lián)網(wǎng)金融是第三金融業(yè)態(tài)，互聯(lián)網(wǎng)旅游金融具備互聯(lián)網(wǎng)金融的一般性特征?；ヂ?lián)網(wǎng)旅游金融是指旅游業(yè)依托在線支付、大數(shù)據(jù)、云計算等互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)及移動互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，實現(xiàn)資金融通、支付和信息中介等業(yè)務(wù)的一種新興金融服務(wù)。根據(jù)定義，我們發(fā)現(xiàn)在線支付、大數(shù)據(jù)和云計算等互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)是互聯(lián)網(wǎng)旅游金融獲得發(fā)展的重要依托;同時，互聯(lián)網(wǎng)旅游金融的目的和傳統(tǒng)旅游金融的目的并無區(qū)別，即實現(xiàn)資金融通、支付和信息中介。

二、互聯(lián)網(wǎng)旅游金融發(fā)展現(xiàn)狀

目前，國內(nèi)主要的在線旅游平臺企業(yè)均在互聯(lián)網(wǎng)旅游金融領(lǐng)域進行布局，它們根據(jù)自己的實際情況推出不同的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品。阿里旅行去啊基于支付寶積累的用戶數(shù)據(jù)，特別是基于用戶積累的芝麻信用進行產(chǎn)品創(chuàng)新，推出一系列互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品，如基于余額寶的個人理財，基于花唄的分期付款，基于芝麻信用的信用證明、信用住、未來景區(qū)、信用租車、信用簽證，聯(lián)合60多家保險公司推出旅行險，基于支付寶的境外購物退稅項目。由于阿里旅行去啊是阿里巴巴旗下的互聯(lián)網(wǎng)旅游平臺企業(yè)，一方面其推出的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品可以很好地利用其原來積累的大數(shù)據(jù)，另一方面其推出的某些互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品并不是專門針對旅行者而開發(fā)的，因而某些產(chǎn)品的針對性弱于途牛旅行網(wǎng)這類在線旅行平臺。除了阿里旅行去啊，其他平臺企業(yè)也紛紛推出自己的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品，如途牛旅行網(wǎng)、去哪兒網(wǎng)、攜程旅行網(wǎng)等、驢媽媽旅行網(wǎng)。研究發(fā)現(xiàn)：一是只有途牛旅行網(wǎng)針對旅行者和旅游企業(yè)推出了一系列互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，其他如攜程旅行、驢媽媽旅行、同城旅行和去哪兒旅行等推出的產(chǎn)品不夠豐富;二是綜合性互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在推出互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品方面具有優(yōu)勢，如積累了更加豐富的大數(shù)據(jù)、擁有互聯(lián)網(wǎng)金融的三大基礎(chǔ)設(shè)施（支付、征信、技術(shù)）、產(chǎn)品更加豐富，同樣可以很好地滿足旅行者和旅游企業(yè)的需求，目前關(guān)鍵是打通非旅游業(yè)務(wù)和旅游平臺業(yè)務(wù)之間的數(shù)據(jù)通道，以便更好地滿足消費者的需求;三是未來互聯(lián)網(wǎng)旅游企業(yè)需要在互聯(lián)網(wǎng)三大基礎(chǔ)設(shè)施方面加大投入，以便推出更加豐富的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品。

三、互聯(lián)網(wǎng)旅游金融未來趨勢

（一）構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)旅游金融商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)

為了構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)旅游金融商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)，互聯(lián)網(wǎng)旅游金融服務(wù)廠商需要加強以下方面的工作：一是完善互聯(lián)網(wǎng)旅游金融的基礎(chǔ)設(shè)施。互聯(lián)網(wǎng)旅游金融提供商需要在網(wǎng)絡(luò)支付、網(wǎng)絡(luò)征信（旅游金融大數(shù)據(jù)）和技術(shù)支持（IT;運維與信息安全）三方面加強建設(shè)，為互聯(lián)網(wǎng)旅游金融各項業(yè)務(wù)的開展提供有效的支撐。二是加強產(chǎn)品創(chuàng)新，完善互聯(lián)網(wǎng)旅游金融業(yè)務(wù)產(chǎn)品體系。目前互聯(lián)網(wǎng)旅游金融的業(yè)務(wù)體系主要集中于網(wǎng)絡(luò)理財、網(wǎng)絡(luò)借貸和互聯(lián)網(wǎng)保險、出境金融方面，未來互聯(lián)網(wǎng)旅游金融服務(wù)商需要繼續(xù)加強產(chǎn)品創(chuàng)新，在與旅游相關(guān)的財富管理、融資租賃、股權(quán)眾籌、虛擬貨幣、房產(chǎn)金融、汽車金融、財務(wù)管理、網(wǎng)絡(luò)平臺入口等方面加強建設(shè)，完善互聯(lián)網(wǎng)旅游金融的產(chǎn)品與服務(wù)體系。三是完善旅游;O2O商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)，并與互聯(lián)網(wǎng)旅游金融進行有效對接。O2O是未來互聯(lián)網(wǎng)旅游的發(fā)展方向，旅游業(yè)一方面需要加強線下體系建設(shè)，另一方面需要往云端發(fā)展，建立屬于自己的大數(shù)據(jù)系統(tǒng)。因此，互聯(lián)網(wǎng)旅游金融服務(wù)商需要結(jié)合旅游;O2O商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)的發(fā)展，在金融大數(shù)據(jù)方面與旅游大數(shù)據(jù)進行有效對接，在互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品創(chuàng)新方面需要解決旅游者和供應(yīng)商的實際問題。

（二）旅游互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)商向集團化方向發(fā)展

當前，在互聯(lián)網(wǎng)的各個細分領(lǐng)域都形成了自己的壟斷巨頭，如社交領(lǐng)域的騰訊、搜索領(lǐng)域的百度、電商領(lǐng)域的阿里巴巴等。互聯(lián)網(wǎng)旅游金融是基于互聯(lián)網(wǎng)旅游平臺提供的金融服務(wù)，因而互聯(lián)網(wǎng)的基本特性將在互聯(lián)網(wǎng)旅游金融領(lǐng)域發(fā)揮作用，未來在互聯(lián)網(wǎng)旅游金融領(lǐng)域?qū)⒊霈F(xiàn)壟斷性巨頭。目前互聯(lián)網(wǎng)旅游金融領(lǐng)域處于發(fā)展的初級階段，每個互聯(lián)網(wǎng)旅游提供商都追求在自己的平臺內(nèi)滿足用戶的各種旅游金融需求，用豐富的產(chǎn)品和服務(wù)來增加平臺的價值，增加用戶的黏性，讓用戶逐漸習慣“一家互聯(lián)網(wǎng)旅游金融平臺，所有旅游金融產(chǎn)品與服務(wù)”的認知。未來將會有越來越多的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融提供商像途牛一樣獲取各種金融經(jīng)營牌照，以便將各種金融服務(wù)串聯(lián)起來，實現(xiàn)對各類高凈值客戶的價值管理最大化。同時，普惠性和便捷性作為互聯(lián)網(wǎng)旅游金融服務(wù)的兩個重要特性，決定了現(xiàn)有的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融服務(wù)商將會快速擴大自己的金融產(chǎn)品線，以便滿足用戶的普惠性和便捷性需求。

（三）互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品設(shè)計場景化

場景化消費，是指面向偏好實時的、與所處位置高度相關(guān)體驗的客戶，為這些客戶提供與所處場景密切相關(guān)的移動互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)。場景模式表明，傳統(tǒng)的產(chǎn)品差異化已經(jīng)不能凸顯企業(yè)的獨特性，企業(yè)應(yīng)該通過構(gòu)建場景，將企業(yè)和用戶加密結(jié)合，通過富有情感的互動吸引顧客參與，突破傳統(tǒng)簡單的廣告模式。旅游產(chǎn)品消費，特別是在旅行中的消費過程，是一種實時消費過程，與游客所處的地理位置高度相關(guān)，特別需要注意客戶體驗，因而未來互聯(lián)網(wǎng)旅游的發(fā)展方向是消費場景控制?；ヂ?lián)網(wǎng)旅游金融的目的是解決旅游消費者在消費旅游產(chǎn)品各個環(huán)節(jié)的各種問題，幫助解決供應(yīng)鏈廠商提供各種服務(wù)過程中面臨的資金鏈問題。因此，互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品的設(shè)計必須切合旅游產(chǎn)品消費的場景，切合供應(yīng)鏈廠商的供應(yīng)場景，滿足他們的一系列需求。

為了構(gòu)建場景化的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品體系，互聯(lián)網(wǎng)旅游金融提供商可以從以下方面進行場景化創(chuàng)新：一是切實分析旅游者在消費過程中和供應(yīng)商在提供產(chǎn)品過程中的疼點。所謂的疼點，就是消費者在消費旅游產(chǎn)品的過程中不滿意的地方，供應(yīng)商在提供旅游產(chǎn)品過程中不滿意的方面，如飛機的延誤、住酒店煩瑣的手續(xù)、排隊問題、旅游淡旺季導致旅游消費不平穩(wěn)等，這一系列問題可以通過旅游金融產(chǎn)品創(chuàng)新進行緩解或解決。二是將旅游消費者和供應(yīng)商的疼點進行有效的分類和組合，使之成為互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品創(chuàng)新的源泉。旅游金融產(chǎn)品供應(yīng)商可以對消費者和旅游供應(yīng)商碎片化的疼點進行分類和分組，找出其在不同場景背景下的共同點，然后設(shè)計出不同場景背景下的旅游金融產(chǎn)品，實現(xiàn)C2B（從消費者到商戶）的金融產(chǎn)品開發(fā)設(shè)計，滿足旅游者和供應(yīng)商在不同背景下的金融需求。三是重視數(shù)據(jù)在場景化旅游金融產(chǎn)品過程中的作用?；ヂ?lián)網(wǎng)旅游平臺企業(yè)在為旅游者提供旅游產(chǎn)品的過程中，在與旅游供應(yīng)鏈企業(yè)合作的過程中，積累了大量的數(shù)據(jù)，互聯(lián)網(wǎng)旅游廠商通過分析這些數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)其中的問題，并找出問題的關(guān)鍵點以便提出解決方案，而互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品是解決這些問題的重要方法。

（四）互聯(lián)網(wǎng)旅游金融相關(guān)資產(chǎn)證券化

資產(chǎn)證券化是金融資源的優(yōu)化配置，盤活現(xiàn)有存量資產(chǎn)的重要途徑，可以提高融資效率，降低融資成本。2014年11月，原來需要中國證監(jiān)會審批的資產(chǎn)證券化改為報備制，即國家在資產(chǎn)證券化相關(guān)的政策逐步放開，資產(chǎn)證券化是我國未來金融的發(fā)展方向。2015年10月28日，互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品京東白條應(yīng)收賬款債務(wù)資產(chǎn)支持專項計劃在深圳證券交易所掛牌交易，開創(chuàng)了互聯(lián)網(wǎng)金融資產(chǎn)證券化的先河?；ヂ?lián)網(wǎng)旅游金融平臺為了擴大資金來源，滿足旅游消費者和供應(yīng)鏈廠商對資金的快速需求，可以將旅游金融產(chǎn)品進行資產(chǎn)證券化處理，以豐富旅游金融平臺企業(yè)的資金來源，促進旅游消費金融的快速發(fā)展。未來可以實現(xiàn)資產(chǎn)證券化的互聯(lián)網(wǎng)旅游金融產(chǎn)品有：消費金融和供應(yīng)鏈金融形成的債務(wù)支持資產(chǎn)、旅游保險形成的資產(chǎn)、旅游相關(guān)固定資產(chǎn)等未來可以帶來現(xiàn)金流的資產(chǎn)。

四、結(jié)語

互聯(lián)網(wǎng)旅游的模式已經(jīng)很成熟且正在演進，互聯(lián)網(wǎng)旅游金融的模式剛剛開啟，未來隨著相關(guān)行業(yè)數(shù)據(jù)和運營數(shù)據(jù)的積累，基于數(shù)據(jù)的分析將豐富互聯(lián)網(wǎng)旅游金融方面的研究。

參考文獻

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