霍鵬浩

本文通過SFA隨機(jī)前沿模型測算科技進(jìn)步指標(biāo)（R&D科研經(jīng)費、專利數(shù)）及其金融支持指標(biāo)（短期貸款與無風(fēng)險利率之差）對于我國工業(yè)行業(yè)全要素生產(chǎn)率的影響，并給出了相應(yīng)的政策建議。

一、引言

在國家推動科技進(jìn)步和大力發(fā)展金融業(yè)服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)的背景下，科技及其金融的因素對我國工業(yè)行業(yè)的全要素能源效率產(chǎn)生了相當(dāng)大的影響。本文將從科技進(jìn)步、金融支持兩個角度來研究其對工業(yè)行業(yè)的全要素能源效率的影響。

根據(jù)能源效率的定義，即每單位的投入能獲得的產(chǎn)出量即被定義為能源效率。測算出這兩個因素對于工業(yè)企業(yè)效率的影響因素，在向科技創(chuàng)新型國家轉(zhuǎn)型及金融市場化改革等宏觀政策的調(diào)整下，將對如何對工業(yè)作出改革給出極大的現(xiàn)實指導(dǎo)意義。

二、模型選擇及指標(biāo)選取

前沿面的概念在法瑞爾（Farell，M.J）1957年的論文中首先被全面闡釋，法瑞爾構(gòu)建了不同的投入要素對產(chǎn)出效率影響的模型，得出最優(yōu)的投入與產(chǎn)出組合，由此測定出最佳效率前沿。前沿分析主要分為參數(shù)法（SFA模型、OLS法等）和非參數(shù)法（DEA數(shù)據(jù)包分析），在本文采用較為簡單直觀的SFA隨機(jī)前沿模型對于能源效率進(jìn)行測算。

在SFA中生產(chǎn)函數(shù)的模型常用柯布-道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)（Cobb-Douglas production function），但由于本文研究的問題并非單純的勞動與資本要素，因此在自變量的選取上做出了相應(yīng)的調(diào)整。能源的使用效率用工業(yè)的增加值來衡量投入要素對產(chǎn)出的刺激作用;在資本要素中，使用了短期貸款利率與無風(fēng)險收益的差值來代表金融資本對產(chǎn)出的影響作用;用專利數(shù)的授權(quán)量（發(fā)明專利）及R&D科研經(jīng)費 來反映技術(shù)要素以此替代C-D生產(chǎn)函數(shù)中的勞動要素。根據(jù)本文的研究方向?qū)-D生產(chǎn)函數(shù)做出調(diào)整后以此建立模型。

三、實證分析

本文選取了2008-2017十年間的數(shù)據(jù)，技術(shù)進(jìn)步采取了R&D科研經(jīng)費支出（冀0）、我國的專利授權(quán)數(shù)（）來衡量，金融支持通過短期銀行貸款利率與無風(fēng)險利率之差（）來表示，產(chǎn)出效率指標(biāo)采用工業(yè)企業(yè)的增加值（y）來衡量。（前兩項數(shù)據(jù)來源于國家統(tǒng)計年鑒，后兩項數(shù)據(jù)來源于wind數(shù)據(jù)）

由此構(gòu)建模型在R studio中進(jìn)行隨機(jī)前沿模型的分析，實現(xiàn)代碼如下：

library（frontier）;

d=read.table（"clipboard"）;

fit=sfa（log（V4）～log（V1）+log（V2）+log（V3），data=d） ;

summary（fit）.

統(tǒng)計分析結(jié)果如下：

由SFA統(tǒng)計結(jié)果可得出變量R&D科研經(jīng)費、貸款利差結(jié)果顯著，專利數(shù)結(jié)果不顯著，極大似然估計相對顯著。雖然專利數(shù)統(tǒng)計結(jié)果但仍然考慮其對模型的影響，原因再結(jié)論部分給出。

四、結(jié)論及建議

（一）從外部來看，政府職能部門加大對企業(yè)科研經(jīng)費的扶持力度，如增加財政性撥款預(yù)算，提高科研經(jīng)費向產(chǎn)出的轉(zhuǎn)化效率;在政策制定方面可出臺相應(yīng)的監(jiān)管措施，在合理的范圍內(nèi)提高工業(yè)企業(yè)所獲利潤在企業(yè)中的留存比例，提升企業(yè)的科研水平。從內(nèi)部看，企業(yè)應(yīng)自覺重視科研對于企業(yè)發(fā)展的重要作用，重視科技進(jìn)步對能源效率的不斷提升，以此實現(xiàn)產(chǎn)出最優(yōu)化。

（二）發(fā)明專利數(shù)量的持續(xù)提升對于科技創(chuàng)新和發(fā)展具有相當(dāng)重要的作用，但是本文在實證研究的過程中發(fā)現(xiàn)發(fā)明專利該項指標(biāo)統(tǒng)計結(jié)果并不顯著，分析造成此問題的可能主要有在選取數(shù)據(jù)的過程中使用的是國家統(tǒng)計年鑒中的發(fā)明專利，雖然事先已經(jīng)剔除了如廣告專利等對科技進(jìn)步影響較小的專利數(shù)，但是由于測算的是工業(yè)行業(yè)的能源效率，原始數(shù)據(jù)并未剔除非工業(yè)行業(yè)的數(shù)據(jù)，推斷此原因是造成結(jié)果不顯著的原因。因為單獨的工業(yè)專利數(shù)量難以測量，但是此因素對于科技進(jìn)步具有重要意義，所以在此仍然給出建議即企業(yè)應(yīng)加大對于專利技術(shù)的研發(fā)和創(chuàng)新，以此提升能源效率的轉(zhuǎn)換效率。

（三）金融市場化改革的背景下，國家從頂層制度方面反復(fù)強(qiáng)調(diào)了金融應(yīng)服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)，以此來推動實體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。在模型中也得出，金融的政策支持對于能源效率的提升影響顯著，更好的使金融市場服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)對于能源效率的提升進(jìn)而推動整個產(chǎn)業(yè)的發(fā)展有極其重要的意義。（作者單位：中國礦業(yè)大學(xué)管理學(xué)院）