閆君 顧海峰

【摘要】商業(yè)銀行主要依賴于傳統(tǒng)的存貸款利差，這種盈利模式在面對經(jīng)濟環(huán)境不斷變動和新型金融沖擊的情況下，銀行的盈利能力受到了極大的挑戰(zhàn)。商業(yè)銀行非利息收入對于提升銀行的盈利能力起著非常關(guān)鍵的作用。本文選取2007-2017年商業(yè)銀行的季度數(shù)據(jù)，進行非平衡面板回歸分析，得出銀行非利息收入占比水平提升了銀行盈利能力的結(jié)論。并以此對當(dāng)前我國銀行盈利能力的轉(zhuǎn)型升級提出針對性建議。

【關(guān)鍵詞】非利息收入占比 盈利能力 非平衡面板回歸

一、引言

近年來，商業(yè)銀行面臨的經(jīng)濟環(huán)境越來越嚴(yán)峻，金融業(yè)務(wù)之間的競爭越來越激烈，加之各種日新月異的時代的飛速發(fā)展，傳統(tǒng)的商業(yè)銀行業(yè)務(wù)也不再能滿足人們的個性化的需求，銀行各類業(yè)務(wù)的經(jīng)營受到了極大的挑戰(zhàn)，銀行的盈利能力也持續(xù)受到?jīng)_擊。在這樣的背景下，銀行需要積極的調(diào)整自身的盈利結(jié)構(gòu)，逐步開始重視非利息收入帶來的機遇和其在提升銀行盈利能力的作用。

二、理論基礎(chǔ)

商業(yè)銀行的非利息收入，從我國商業(yè)銀行的發(fā)展歷程來看，很難有一個很明確的定義，但是其主要是指商業(yè)銀行在從事中間業(yè)務(wù)所獲取的這部分收入。大致有以下四種分類：手續(xù)費及傭金凈收入、投資凈收益、公允價值變動損益以及匯兌凈損益。

非利息收入業(yè)務(wù)的發(fā)展是金融需求、金融供給和金融管理共同約束下的必然產(chǎn)物。在傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)下滑的背景下，銀行只有積極的發(fā)展非利息收入業(yè)務(wù)，才能維持其穩(wěn)定經(jīng)營發(fā)展，盈利能力才能保持。

關(guān)于非利息收入對銀行盈利能力影響的理論，主要有規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)和范圍經(jīng)濟效應(yīng)。規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)認(rèn)為銀行發(fā)展非利息收入業(yè)務(wù)使得銀行的經(jīng)營業(yè)務(wù)規(guī)模擴大，從而能夠降低成本，進一步達到規(guī)模經(jīng)濟。范圍經(jīng)濟效應(yīng)認(rèn)為非利息收入業(yè)務(wù)能夠進一步充分的利用銀行現(xiàn)有的資源，提升資源的使用效率，同時也可以獲得正向的溢出價值。

三、實證分析

為實證研究非利息收入對商業(yè)銀行盈利能力的影響，本文選取總資產(chǎn)收益率（ROA）作為被解釋變量，非利息收入占比（NIIR）作為解釋變量，以及存貸比（LDR）、不良貸款率（NPL）、資本充足率（CAR）、銀行資產(chǎn)規(guī)模（LNSIZE）以及國內(nèi)生產(chǎn)總值同比增長率（GDP）作為控制變量。本文選取了2007-2017年119家商業(yè)銀行的季度樣本數(shù)據(jù)，采用非平衡面板回歸分析，實證分析結(jié)果見下表：

實證結(jié)果中該模型R²的值為0.7806，說明模型的擬合優(yōu)度較好。非利息收入占比（NIIR）的系數(shù)為0.0060，在1%的顯著性水平上顯著為正，非利息收入占比對總資產(chǎn)收益率起到了正向的作用，說明非利息收入對銀行的盈利能力起到了助推作用，但是系數(shù)的值較小，說明影響力度較弱，這主要是因為當(dāng)前我國商業(yè)銀行業(yè)對非利息收入業(yè)務(wù)的重視性不夠，在這方面的發(fā)展比較不足，所以其對于當(dāng)前我國商業(yè)銀行的盈利的影響并不明顯，但是我們能夠很明顯的看到非利息收入占比對銀行盈利能力的助推作用。

四、總結(jié)

通過理論與實證分析相結(jié)合，本文研究發(fā)現(xiàn)銀行的非利息收入占比確實能夠正向影響其盈利能力，這對于當(dāng)前銀行盈利方面的推進具有非常重要的意義。非利息收入占比將會成為銀行新的利潤增長突破點，所以，在銀行接下來的經(jīng)營管理中，要積極的發(fā)展銀行的非利息收入業(yè)務(wù)，尤其是其中技術(shù)密集型這類較難被替代的業(yè)務(wù)類型。