李慧 崔小勇 劉云皓 郭煜

摘 要： 文章以省級(jí)面板數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，利用固定效應(yīng)和隨機(jī)效應(yīng)模型分析了財(cái)政分權(quán)對(duì)地方所有制結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的影響。財(cái)政分權(quán)能夠?qū)?jīng)濟(jì)發(fā)展產(chǎn)生重要影響。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的不斷提高，所有制結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不斷發(fā)生變化。當(dāng)前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新常態(tài)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行面臨著一系列結(jié)構(gòu)性矛盾，而調(diào)整優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)是破解結(jié)構(gòu)性問(wèn)題的關(guān)鍵切入點(diǎn)。值得注意的是，地方政府財(cái)政分權(quán)程度的提高，不僅能夠促進(jìn)地方的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，而且還會(huì)改變地方的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，尤其是所有制結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。文章的實(shí)證分析結(jié)果表明財(cái)政分權(quán)程度的提高一方面會(huì)降低工業(yè)企業(yè)中國(guó)有企業(yè)的占比，另一方面則會(huì)提高第二產(chǎn)業(yè)和第三產(chǎn)業(yè)的增加值占比，而對(duì)第二產(chǎn)業(yè)的積極影響要相對(duì)高于第三產(chǎn)業(yè)。此外，文章的分析結(jié)果還表明財(cái)政分權(quán)可以通過(guò)影響所有制結(jié)構(gòu)來(lái)影響產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。文章的結(jié)論為當(dāng)前優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)提供了新的思路，具有重要的政策參考意義。

關(guān)鍵詞： 財(cái)政分權(quán); 所有制結(jié)構(gòu); 產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)

一、 引言

黨的十九大報(bào)告，把深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革擺在貫徹新發(fā)展理念、建設(shè)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)體系這一重要部署的第一位。供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的本質(zhì)屬性是深化改革，推進(jìn)國(guó)有企業(yè)改革，加快政府職能轉(zhuǎn)變，深化財(cái)稅、價(jià)格、金融、社保等領(lǐng)域基礎(chǔ)性改革。財(cái)政體制改革則是經(jīng)濟(jì)體制改革的重頭戲。合理的財(cái)政體制是優(yōu)化資源配置、維護(hù)市場(chǎng)統(tǒng)一、促進(jìn)社會(huì)公平、實(shí)現(xiàn)國(guó)家長(zhǎng)治久安的制度保障。在改革開(kāi)放的歷史上，1994年的財(cái)政“分稅制”改革重構(gòu)了我國(guó)的財(cái)政體制格局，既激發(fā)了地方政府的積極性;又保留了中央政府必要的控制力，是一次中央和地方政府激勵(lì)相容的財(cái)政體制的結(jié)構(gòu)性改革。從當(dāng)前中國(guó)經(jīng)濟(jì)存在的問(wèn)題看，地方一味追求經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，衍生出諸多債務(wù)問(wèn)題;財(cái)政預(yù)算外資金缺乏監(jiān)督，滋生出預(yù)算軟約束問(wèn)題。供給側(cè)改革背景下宏觀調(diào)控的根本性轉(zhuǎn)變，就是要從總量調(diào)控轉(zhuǎn)向結(jié)構(gòu)調(diào)控。

文章將從經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的重要方面——經(jīng)濟(jì)所有制結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的角度出發(fā)，重點(diǎn)分析了財(cái)政分權(quán)對(duì)所有制結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的影響，并理清了財(cái)政分權(quán)通過(guò)影響所有制結(jié)構(gòu)進(jìn)而影響產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的影響渠道。與以往研究相比，文章的貢獻(xiàn)主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面：

一方面，就理論意義而言，文章不再局限于探討財(cái)政分權(quán)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響，而是關(guān)注于財(cái)政分權(quán)對(duì)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展結(jié)構(gòu)的影響。在財(cái)政體制改革的過(guò)程中，隨著地方財(cái)政分權(quán)程度的提高，地方政府對(duì)不同產(chǎn)業(yè)和不同所有制類型的企業(yè)影響程度有所不同，因此勢(shì)必會(huì)影響到地方經(jīng)濟(jì)的所有制結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。另外，由于不同產(chǎn)業(yè)的所有制結(jié)構(gòu)存在差異，因此財(cái)政分權(quán)程度的變化還會(huì)通過(guò)所有制結(jié)構(gòu)來(lái)影響產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。關(guān)于這一點(diǎn)卻很少有文獻(xiàn)關(guān)注。

另一方面，就實(shí)踐意義而言，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新常態(tài)，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行面臨一系列結(jié)構(gòu)性矛盾和問(wèn)題，下行壓力持續(xù)增大。而全面深化結(jié)構(gòu)性改革特別是供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，是解決經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的結(jié)構(gòu)性矛盾的主要方法和根本路徑。黨的十九大報(bào)告指出，要“深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革……支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級(jí)，加快發(fā)展現(xiàn)代服務(wù)業(yè)，瞄準(zhǔn)國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)提高水平。促進(jìn)我國(guó)產(chǎn)業(yè)邁向全球價(jià)值鏈中高端，培育若干世界級(jí)先進(jìn)制造業(yè)集群”?？梢?jiàn)，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化、加快實(shí)施經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型是實(shí)施供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容。因此，研究財(cái)政分權(quán)對(duì)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的影響有助于為我們當(dāng)前優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)提供新的思路。

文章的主要內(nèi)容安排如下：第二部分對(duì)相關(guān)研究文獻(xiàn)進(jìn)行回顧;第三部分進(jìn)行理論分析，分別論述財(cái)政分權(quán)對(duì)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和所有制結(jié)構(gòu)的影響;第四部分介紹實(shí)證分析所使用的計(jì)量模型、指標(biāo)選取與數(shù)據(jù)介紹;第五部分介紹實(shí)證分析結(jié)果;第六部分總結(jié)全文。

二、 文獻(xiàn)回顧

關(guān)于財(cái)政分權(quán)的研究，國(guó)內(nèi)外學(xué)者大多以研究財(cái)政分權(quán)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系為主。此外，關(guān)于中國(guó)財(cái)政分權(quán)的經(jīng)驗(yàn)研究許多學(xué)者進(jìn)行了深入的理論探討和實(shí)證分析，從而進(jìn)一步廓清財(cái)政分權(quán)在經(jīng)濟(jì)改革開(kāi)放中所起到的作用。具體內(nèi)容如下：

首先，在理論模型分析方面：傳統(tǒng)的財(cái)政分權(quán)理論（Tiebout，1956;Musgrave，1959;Oates，1972）通過(guò)分析地方政府間財(cái)政競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制的作用，強(qiáng)調(diào)地方財(cái)政自主性權(quán)力對(duì)優(yōu)化資源配置和提高地方公共品的供給水平的重要作用。第二代財(cái)政聯(lián)邦主義理論（Mckinnon，1997;Qian & Roland，1998;Weingast，2006 et al.）則分析了財(cái)政分權(quán)度的提高通過(guò)影響地方企業(yè)的經(jīng)濟(jì)行為來(lái)提高經(jīng)濟(jì)績(jī)效，以及公共品投資中的外部性和規(guī)模經(jīng)濟(jì)問(wèn)題。兩代財(cái)政聯(lián)邦主義理論均強(qiáng)調(diào)財(cái)政分權(quán)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的積極作用：財(cái)政分權(quán)導(dǎo)致的地方之間競(jìng)爭(zhēng)會(huì)促進(jìn)分工和專業(yè)化，并激勵(lì)地方進(jìn)行制度和技術(shù)創(chuàng)新;并且，財(cái)政分權(quán)導(dǎo)致的地方之間競(jìng)爭(zhēng)容易改善當(dāng)?shù)氐墓仓卫硭?。然而，?cái)政分權(quán)也可能對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)產(chǎn)生消極影響：財(cái)政分權(quán)所引致的稅收競(jìng)爭(zhēng)會(huì)導(dǎo)致要素流動(dòng)的不完全性以及地區(qū)發(fā)展的差異性，進(jìn)而會(huì)在效率和公平方面產(chǎn)生損失。

其次，在方法論方面：一部分學(xué)者依托于一般均衡分析框架和新古典的內(nèi)生增長(zhǎng)理論，探討財(cái)政分權(quán)的競(jìng)爭(zhēng)性作用和影響長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的內(nèi)生機(jī)制;另一部分學(xué)者以新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)為分析框架，探討關(guān)于財(cái)政分權(quán)的制度安排所產(chǎn)生的激勵(lì)結(jié)構(gòu)對(duì)經(jīng)濟(jì)主體的經(jīng)濟(jì)行為所產(chǎn)生的重要影響，以及由此所產(chǎn)生的邊際效益與交易成本。

再者，在關(guān)于中國(guó)財(cái)政分權(quán)實(shí)證方面的研究，大部分學(xué)者多集中于研究財(cái)政分權(quán)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系：一部分研究表明財(cái)政分權(quán)能夠促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，包括Ma（1997）、Lin和Liu（2000）等，分析結(jié)論表明財(cái)政分權(quán)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)產(chǎn)生了積極作用。另一部分研究則表明財(cái)政分權(quán)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間成負(fù)相關(guān)關(guān)系或者關(guān)系不明確，包括Zhang 和Zou（1998）、胡書東（2001）等。此外，張晏和龔六堂（2004）、張晏（2005）研究了分稅制前后以及全樣本的財(cái)政分權(quán)和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系，發(fā)現(xiàn)分稅制前是負(fù)相關(guān)的，但分稅制后是顯著正相關(guān)的，全樣本數(shù)據(jù)研究也不再顯著負(fù)相關(guān);喬寶云（2002）的研究認(rèn)為財(cái)政分權(quán)促進(jìn)了中國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，同時(shí)又加劇了財(cái)政資源分配的不均等。