(南開(kāi)大學(xué)深圳研究院 廣東 深圳 518000)

從2010年開(kāi)始，智能終端逐步普及，“互聯(lián)網(wǎng)+”戰(zhàn)略推動(dòng)發(fā)展，同期內(nèi)利率市場(chǎng)化程度加深，金融行業(yè)監(jiān)管力度持續(xù)加大，商業(yè)銀行傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)、理財(cái)業(yè)務(wù)、投行業(yè)務(wù)均受到或輕或重的影響。部分商業(yè)銀行依靠原有的傳統(tǒng)存貸款利差作為銀行主要利潤(rùn)收入的模式受到較大影響，特別是P2P等業(yè)務(wù)對(duì)商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)造成較大沖擊。原有零售客戶(hù)被網(wǎng)絡(luò)金融分流，收入來(lái)源較為單一已逐步成為商業(yè)銀行所必須面對(duì)的挑戰(zhàn)，經(jīng)濟(jì)下行帶來(lái)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患及同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇等問(wèn)題不斷倒逼商業(yè)銀行改革戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布數(shù)據(jù)，2018年我國(guó)國(guó)民居民人均消費(fèi)支出19853元，同比增長(zhǎng)8.4%，剔除價(jià)格相關(guān)因素影響，同比增長(zhǎng)率為6.2%。消費(fèi)金融因其市場(chǎng)前景廣闊，國(guó)家對(duì)消費(fèi)金融的支持政策頻出，再加上消費(fèi)金融流動(dòng)性強(qiáng)、收益高、風(fēng)險(xiǎn)小的三大特性，已逐步成為商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型發(fā)展的重要目標(biāo)領(lǐng)域。

一、消費(fèi)金融特點(diǎn)決定其客戶(hù)群更廣，是商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)改革轉(zhuǎn)型重點(diǎn)

1.消費(fèi)金融主要是銀行或消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的以消費(fèi)為目的的貸款，一般具備以下四個(gè)特點(diǎn)：第一，單筆授信額度小，一般為個(gè)人客戶(hù)提供從500-300000元不等的消費(fèi)額度；第二，授信期限短，消費(fèi)金融一般給予客戶(hù)1至12個(gè)月的授信期限，部分期限可根據(jù)情況延長(zhǎng)至24個(gè)月；第三，擔(dān)保方式弱，目前市場(chǎng)上消費(fèi)金融使用較多的均為信用貸款，無(wú)抵押擔(dān)保；第四，審批速度快，在當(dāng)前金融科技大發(fā)展的背景下，消費(fèi)金融線上審批速度最快僅需不到一分鐘。上述特點(diǎn)決定了消費(fèi)金融主要依托于金融科技發(fā)展，大部分借助于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)線上完成所有業(yè)務(wù)流程，與商業(yè)銀行的傳統(tǒng)信貸相比，消費(fèi)金融的服務(wù)方式更加靈活，面向的客戶(hù)群體更廣。

消費(fèi)金融客戶(hù)群體廣度決定了其發(fā)展前景廣闊。自2014年開(kāi)始，消費(fèi)需求逐步超過(guò)投資需求，成為拉動(dòng)GDP增長(zhǎng)的三駕馬車(chē)中的第一位。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局最新數(shù)據(jù)，2018年四季度我國(guó)消費(fèi)需求對(duì)GDP增長(zhǎng)貢獻(xiàn)率累計(jì)值為76.2%，而投資需求對(duì)GDP增長(zhǎng)貢獻(xiàn)率累計(jì)值僅32.4%(表1)。

表1 近四年三大需求對(duì)GDP增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)率

資料來(lái)源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局

在目前中美貿(mào)易戰(zhàn)及國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)增速放緩的大背景下，消費(fèi)仍將作為第一大動(dòng)力持續(xù)拉動(dòng)國(guó)家經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。而隨著我國(guó)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)及經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整轉(zhuǎn)型帶來(lái)國(guó)內(nèi)消費(fèi)升級(jí)，我國(guó)的消費(fèi)金融市場(chǎng)將具備更加廣闊的發(fā)展空間。2018年全年，我國(guó)社會(huì)消費(fèi)品零售總額累計(jì)值超過(guò)38萬(wàn)億元，同比增幅9.0%，按照近三年的平均增幅9.7%計(jì)算，2019年全年消費(fèi)品零售總額將超過(guò)41萬(wàn)億元，市場(chǎng)前景可期。

2.金融科技進(jìn)步及消費(fèi)金融升級(jí)引致商業(yè)銀行改革轉(zhuǎn)型。伴隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)實(shí)力的增長(zhǎng)和科學(xué)技術(shù)進(jìn)步，社會(huì)各界人士生活質(zhì)量水平不斷提高，人們愈發(fā)重視生活質(zhì)量，消費(fèi)需求增加帶來(lái)對(duì)與之相匹配的金融服務(wù)需求的增加。

對(duì)于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，金融科技深化著眼當(dāng)下，面向未來(lái)，對(duì)于實(shí)現(xiàn)零售業(yè)務(wù)的統(tǒng)一管理，簡(jiǎn)化作業(yè)流程，提升客戶(hù)體驗(yàn)，防范操作風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)化、數(shù)字化、自動(dòng)化、智能化的零售風(fēng)險(xiǎn)管理，具有重要而深遠(yuǎn)的意義。而強(qiáng)化科技驅(qū)動(dòng)，深化消費(fèi)金融服務(wù)創(chuàng)新主要包括逾期貸款實(shí)時(shí)扣劃及監(jiān)測(cè)、零售不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、云簽、零售特殊資產(chǎn)專(zhuān)業(yè)化經(jīng)營(yíng)等一系列科技抓手，將有效支持商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)改革轉(zhuǎn)型，促進(jìn)零售業(yè)務(wù)形成持續(xù)較強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力。

二、金融科技為零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型帶來(lái)新契機(jī)

隨著手機(jī)等智能終端的不斷普及推廣，完善征信數(shù)據(jù)，提升渠道經(jīng)營(yíng)，更新金融產(chǎn)品及服務(wù)，是商業(yè)銀行消費(fèi)金融的主要前進(jìn)方向，而金融科技將在前進(jìn)道路上為零售業(yè)務(wù)發(fā)展帶來(lái)新契機(jī)。當(dāng)前，金融科技主要從以下三個(gè)方面影響著商業(yè)銀行消費(fèi)金融的推廣應(yīng)用：

1.電子支付。從2017年起，國(guó)內(nèi)電子支付的市場(chǎng)交易規(guī)模已逐步擴(kuò)大至2500萬(wàn)億元①，在整個(gè)金融交易體系中占據(jù)著重要地位。電子支付也成為了部分商業(yè)銀行有效利用金融科技開(kāi)拓轉(zhuǎn)型的切入點(diǎn)之一。在當(dāng)前市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)下行、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)不斷暴露的情形下，電子支付能有效調(diào)整商業(yè)銀行收入架構(gòu)，為金融產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新帶來(lái)機(jī)遇。

最初源自于網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物的電子支付規(guī)模的快速擴(kuò)大，我國(guó)已逐步進(jìn)入非現(xiàn)金支付時(shí)代，電子支付替代現(xiàn)金和銀行卡的比例大幅提高。掃碼支付、指紋支付以及虹膜識(shí)別等技術(shù)的場(chǎng)景應(yīng)用，為消費(fèi)金融的發(fā)展提供了大力支撐，在簡(jiǎn)化交易結(jié)算流程及節(jié)省交易時(shí)間等方面起到了重要作用。

2.征信大數(shù)據(jù)完善。消費(fèi)金融由于其自身的弱擔(dān)保特點(diǎn)所限，在風(fēng)險(xiǎn)控制方面提出了新的要求。由于消費(fèi)金融主要是根據(jù)個(gè)人客戶(hù)的信用狀況作出預(yù)測(cè)判斷，而非根據(jù)抵押物或者有效擔(dān)保措施計(jì)算額度，因此，通過(guò)征信大數(shù)據(jù)完善，準(zhǔn)確判斷客戶(hù)的信用能夠有效減少可能出現(xiàn)的信息不對(duì)稱(chēng)性，降低風(fēng)險(xiǎn)及交易成本。

在金融科技措施逐步完善的背景下，線上大數(shù)據(jù)系統(tǒng)與征信系統(tǒng)有機(jī)結(jié)合，為消費(fèi)金融帶來(lái)重大改革。通過(guò)大數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)、云計(jì)算等技術(shù)多方面收集可能反應(yīng)客戶(hù)的消費(fèi)特點(diǎn)及風(fēng)險(xiǎn)情況的數(shù)據(jù)信息，再建模分析即可得到個(gè)人客戶(hù)的量化信用評(píng)估結(jié)果，可作為消費(fèi)金融的良好參考。

3.打造場(chǎng)景化金融。場(chǎng)景構(gòu)建是現(xiàn)代消費(fèi)金融的核心，主要體現(xiàn)在生活中消費(fèi)金融的高頻使用場(chǎng)景，通過(guò)場(chǎng)景化設(shè)定，借助科技金融嵌入場(chǎng)景金融服務(wù)，實(shí)現(xiàn)消費(fèi)金融的有效應(yīng)用。從產(chǎn)品的角度來(lái)看，場(chǎng)景化金融主要是基于大數(shù)據(jù)完善，了解預(yù)測(cè)個(gè)人客戶(hù)可能出現(xiàn)的消費(fèi)需求，然后結(jié)合場(chǎng)景資源，實(shí)現(xiàn)消費(fèi)金融服務(wù)的創(chuàng)新，達(dá)成消費(fèi)金融服務(wù)與客戶(hù)消費(fèi)場(chǎng)景的無(wú)縫對(duì)接。

目前，我國(guó)商業(yè)銀行打造場(chǎng)景化金融主要包括以下2種方式：1、與互聯(lián)網(wǎng)信息交互平臺(tái)進(jìn)行合作，實(shí)現(xiàn)場(chǎng)景化渠道拓展，部分商業(yè)銀行主要與百度、騰訊、京東等金融科技信息企業(yè)建立合作；2、與互聯(lián)網(wǎng)生活社交平臺(tái)合作開(kāi)展消費(fèi)金融場(chǎng)景化建設(shè)，主要包括美團(tuán)、攜程等生活社交平臺(tái)合作的模式。但是總的來(lái)看，打造場(chǎng)景化金融離不開(kāi)金融科技的支持，商業(yè)銀行或與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)直接合作開(kāi)展消費(fèi)金融，或?qū)⒆陨淼南M(fèi)金融服務(wù)直接嵌入部分具有較大數(shù)據(jù)流量的平臺(tái)企業(yè)，都是利用金融科技實(shí)現(xiàn)零售業(yè)務(wù)的改革轉(zhuǎn)型，增強(qiáng)銀行的持續(xù)盈利能力。

三、商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型路徑

形勢(shì)決定策略，當(dāng)前形勢(shì)下，金融科技支撐行業(yè)發(fā)展的主力地位愈加明顯，大幅提高商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)效率，商業(yè)銀行需積極面對(duì)。商業(yè)銀行堅(jiān)持“輕資本、優(yōu)負(fù)債、調(diào)結(jié)構(gòu)、促協(xié)同、保質(zhì)量”的總體經(jīng)營(yíng)策略，將消費(fèi)金融作為實(shí)現(xiàn)全面戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的重要措施，積極應(yīng)對(duì)內(nèi)外部環(huán)境挑戰(zhàn)，抓住發(fā)展機(jī)遇，確保零售業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)健。

1.聚焦體制機(jī)制、數(shù)據(jù)治理，將金融科技運(yùn)用到商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理全過(guò)程，以金融云為紐帶，為客戶(hù)提供“科技+金融”綜合生態(tài)服務(wù)，可有效節(jié)約賬戶(hù)費(fèi)用和采購(gòu)成本。按照“快速、智能、先進(jìn)、效益、安全”的大數(shù)據(jù)建設(shè)思路，打造智能化、平臺(tái)化、產(chǎn)品化和云化的科技金融系統(tǒng)，有效提升風(fēng)控、營(yíng)銷(xiāo)、經(jīng)營(yíng)能力?？萍简?qū)動(dòng)零售業(yè)務(wù)模式不斷升級(jí)，通過(guò)智能投顧產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)零售業(yè)務(wù)的改革轉(zhuǎn)型。

2.推進(jìn)跨行清算平臺(tái)發(fā)展，深挖移動(dòng)支付+電子賬戶(hù)的場(chǎng)景應(yīng)用，通過(guò)電子支付業(yè)務(wù)拉動(dòng)存款增長(zhǎng)。消費(fèi)金融主要以場(chǎng)景應(yīng)用為依托，為不同的客戶(hù)受眾提供差異化金融服務(wù)及產(chǎn)品，結(jié)合相關(guān)金融科技平臺(tái)公司將零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型為場(chǎng)景化及平臺(tái)化產(chǎn)品，將能有效提高商業(yè)銀行消費(fèi)金融服務(wù)的應(yīng)用廣度。移動(dòng)支付目前已逐步發(fā)展成為金融的基礎(chǔ)之一，不僅搭載著客戶(hù)結(jié)算及日常消費(fèi)支付的需求，而且也將是商業(yè)銀行拉動(dòng)流量及存款增長(zhǎng)的有效手段?；谝苿?dòng)支付流量巨大的特點(diǎn)，商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型升級(jí)將其作為切入點(diǎn)之一，展示自身業(yè)務(wù)領(lǐng)域優(yōu)勢(shì)，通過(guò)金融科技贏得市場(chǎng)發(fā)展。

3.科技金融布局、大數(shù)據(jù)能力建設(shè)、互聯(lián)網(wǎng)金融戰(zhàn)略、抓消費(fèi)信貸，非按揭貸款聚焦小額、分散、高收益的資產(chǎn)業(yè)務(wù)及場(chǎng)景化業(yè)務(wù)，優(yōu)化基于大數(shù)據(jù)的全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，實(shí)現(xiàn)差異化發(fā)展。以數(shù)據(jù)治理為抓手，倒逼業(yè)務(wù)規(guī)范管理，提升智能服務(wù)能力。大數(shù)據(jù)是零售業(yè)務(wù)改革轉(zhuǎn)型的核心驅(qū)動(dòng)力，而數(shù)據(jù)治理是大數(shù)據(jù)發(fā)揮價(jià)值的關(guān)鍵保證。一方面在推進(jìn)數(shù)據(jù)治理工作，提升數(shù)據(jù)質(zhì)量；另一方面也要加快大數(shù)據(jù)用例和應(yīng)用推廣，在數(shù)據(jù)使用中發(fā)現(xiàn)質(zhì)量問(wèn)題，在智能服務(wù)中提升數(shù)據(jù)價(jià)值。

4.總的來(lái)說(shuō)，在當(dāng)前金融行業(yè)持續(xù)發(fā)展，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，風(fēng)險(xiǎn)逐步暴露，資本市場(chǎng)波動(dòng)較大的趨勢(shì)下，商業(yè)銀行轉(zhuǎn)向零售業(yè)務(wù)升級(jí)，布局消費(fèi)金融生態(tài)圈，主要可歸納為以下幾個(gè)方面：一是深化客群經(jīng)營(yíng)，明確各個(gè)細(xì)分重點(diǎn)客群的經(jīng)營(yíng)策略，全面提升商業(yè)銀行客群細(xì)分經(jīng)營(yíng)專(zhuān)業(yè)能力；二是聚焦改革轉(zhuǎn)型，加快消費(fèi)金融重點(diǎn)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型發(fā)展，實(shí)現(xiàn)零售業(yè)務(wù)快速增長(zhǎng)、提質(zhì)增效；三是推動(dòng)資產(chǎn)負(fù)債協(xié)調(diào)增長(zhǎng)，在保持資產(chǎn)業(yè)務(wù)較快發(fā)展的同時(shí)，把握資金市場(chǎng)機(jī)遇，推動(dòng)電子支付帶來(lái)的儲(chǔ)蓄存款、結(jié)算存款快速增長(zhǎng)；四是強(qiáng)化科技驅(qū)動(dòng)，打造數(shù)據(jù)化營(yíng)銷(xiāo)、一體化作業(yè)、場(chǎng)景化金融等重點(diǎn)項(xiàng)目，加快推動(dòng)從科技支撐業(yè)務(wù)到科技驅(qū)動(dòng)業(yè)務(wù)甚至科技引領(lǐng)業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型；五是提升渠道經(jīng)營(yíng)與運(yùn)營(yíng)支撐，通過(guò)實(shí)施全渠道一體化經(jīng)營(yíng)、遠(yuǎn)程銀行服務(wù)提升、運(yùn)營(yíng)服務(wù)創(chuàng)新轉(zhuǎn)型，增強(qiáng)渠道和運(yùn)營(yíng)對(duì)零售業(yè)務(wù)發(fā)展的支撐作用；六是加快推進(jìn)落實(shí)垂直化管控轉(zhuǎn)型變革要求，商業(yè)銀行可從考核激勵(lì)、團(tuán)隊(duì)管理、過(guò)程管控、資源配置等方面完善垂直化管控體系，推動(dòng)零售標(biāo)準(zhǔn)化經(jīng)營(yíng)持續(xù)深化，以營(yíng)銷(xiāo)和管理標(biāo)準(zhǔn)化，全面提升前臺(tái)營(yíng)銷(xiāo)拓展能力與同業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

搭建金融科技平臺(tái)，是中國(guó)經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下商業(yè)銀行提升整體競(jìng)爭(zhēng)力的重要方式。商業(yè)銀行深化消費(fèi)金融服務(wù)創(chuàng)新，與電商及互聯(lián)網(wǎng)社交平臺(tái)等流量企業(yè)合作，完善征信大數(shù)據(jù)、場(chǎng)景搭建，將電子支付、線上借貸及綜合理財(cái)?shù)冉鹑诜?wù)通過(guò)外部平臺(tái)推向客群，可作為實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)持續(xù)增長(zhǎng)的消費(fèi)金融新模式。

【注釋】

①數(shù)據(jù)來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院