古曉

工程項(xiàng)目由于建造金額大、建設(shè)周期長(zhǎng)、質(zhì)保期長(zhǎng)等原因，區(qū)別于一般的貨物商品銷售，有其獨(dú)特的施工計(jì)價(jià)、財(cái)務(wù)分析和收付款方式，最終落腳點(diǎn)在于為企業(yè)創(chuàng)造價(jià)值、實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)。利潤(rùn)的體現(xiàn)形式多種多樣，有以實(shí)物形式存在的如貨幣資金，有以債權(quán)形式存在的如應(yīng)收賬款。結(jié)合長(zhǎng)期在施工一線的實(shí)踐，現(xiàn)對(duì)不同口徑下工程利潤(rùn)分析進(jìn)行探討。

一、工程利潤(rùn)的三種分析方式

1、計(jì)價(jià)口徑分析

計(jì)價(jià)分析是使用已計(jì)價(jià)金額減去已發(fā)生成本費(fèi)用進(jìn)行利潤(rùn)分析的方法。工程項(xiàng)目常根據(jù)施工合同約定，對(duì)已完工程量進(jìn)行定期計(jì)價(jià)、定期結(jié)算、定期撥付（如按月）。由于計(jì)價(jià)在實(shí)際工程量發(fā)生之后進(jìn)行，與現(xiàn)場(chǎng)實(shí)際投入成本之間存在一定的延后性，并且在已完工程量中存在諸多不確定計(jì)量部分，如因業(yè)主原因不予計(jì)量、延后計(jì)量，如存在工程量增減變更項(xiàng)目、發(fā)生合同約定索賠項(xiàng)目、未來(lái)存在的不可抗力利潤(rùn)折損等，該部分造成利潤(rùn)增減變動(dòng)不能在期間計(jì)價(jià)利潤(rùn)中進(jìn)行實(shí)時(shí)反映，造成了與實(shí)際利潤(rùn)間存在差異。

2、現(xiàn)金流口徑分析

現(xiàn)金流分析是將收款減去付款視同“現(xiàn)金流利潤(rùn)”的方法。收款體現(xiàn)為收預(yù)付款、計(jì)價(jià)款、質(zhì)保金等，付款體現(xiàn)為支付人工、材料、機(jī)械、管理費(fèi)等。從施工單位發(fā)起計(jì)價(jià)申請(qǐng)，經(jīng)現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)理、設(shè)計(jì)方、業(yè)主代表、業(yè)主等多方簽認(rèn)審批后，建設(shè)單位進(jìn)行撥款，資金進(jìn)入項(xiàng)目循環(huán)使用，直至質(zhì)保金收回終止，構(gòu)成整體資金閉環(huán)，累計(jì)結(jié)余資金為項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)。在資金流轉(zhuǎn)過(guò)程中，多種因素引起現(xiàn)金流利潤(rùn)不能真實(shí)反映實(shí)際利潤(rùn)，如前期資金投入大，現(xiàn)金流利潤(rùn)往往較大但實(shí)際利潤(rùn)小。后期現(xiàn)金流利潤(rùn)與實(shí)際利潤(rùn)逐漸靠近，收回質(zhì)保金并結(jié)清債權(quán)債務(wù)后現(xiàn)金流利潤(rùn)與實(shí)際利潤(rùn)一致。

3、財(cái)務(wù)利潤(rùn)口徑分析

財(cái)務(wù)利潤(rùn)分析是按照完工進(jìn)度確認(rèn)營(yíng)業(yè)收入、分析利潤(rùn)的方法。常用的是成本完工百分比法，即按已發(fā)生成本占預(yù)計(jì)總成本比例作為完工百分比，乘以預(yù)計(jì)總收入計(jì)算已實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入，扣減已發(fā)生成本費(fèi)用后得到財(cái)務(wù)利潤(rùn)。其中預(yù)計(jì)總收入常以簽訂的合同額作為參考，預(yù)計(jì)總成本以項(xiàng)目總成本測(cè)算值作為參考。隨著項(xiàng)目實(shí)施，實(shí)際成本逐漸與預(yù)計(jì)總成本靠近，完工百分比逐漸增加。在項(xiàng)目竣工結(jié)算并完成各項(xiàng)債權(quán)債務(wù)確權(quán)后，完工程度100%并不再發(fā)生成本費(fèi)用，將營(yíng)業(yè)收入調(diào)整至與結(jié)算價(jià)格相等，此時(shí)賬面利潤(rùn)與實(shí)際利潤(rùn)一致。

二、各種分析方式差異原因

1、計(jì)價(jià)分析與財(cái)務(wù)利潤(rùn)分析

比較該兩種方式，在收入端存在較大差異，支出端相同。

在收入端，計(jì)價(jià)分析往往以批復(fù)的驗(yàn)工計(jì)價(jià)單為準(zhǔn)，暫估或不考慮已申報(bào)未批復(fù)部分、待申報(bào)部分，完工百分比分析則充分考慮所有已發(fā)生成本費(fèi)用相對(duì)應(yīng)的營(yíng)業(yè)收入（含已申報(bào)未批復(fù)部分、待申報(bào)部分相應(yīng)成本），從而引起兩種口徑下計(jì)算的利潤(rùn)不一致。

2、計(jì)價(jià)分析與現(xiàn)金流分析

比較該兩種方式，在收入端、支出端均存在較大差異。

在收入端，計(jì)價(jià)分析方式下，以批復(fù)的驗(yàn)工計(jì)價(jià)單金額，暫估或不考慮已申報(bào)未批復(fù)部分、待申報(bào)部分作為項(xiàng)目收入，基本與實(shí)際完成產(chǎn)值相符。現(xiàn)金流分析下，以收款作為過(guò)程收入，可能因收到預(yù)付款、計(jì)價(jià)款延期撥付、質(zhì)保期等引起過(guò)程收入與實(shí)際產(chǎn)值偏移較大。

在支出端，計(jì)價(jià)模式以實(shí)際發(fā)生的成本費(fèi)用為準(zhǔn)，與實(shí)際相符。以現(xiàn)金支出作為成本支出，有諸多因素引起支出的提前或延后，如購(gòu)置固定資產(chǎn)一次支付、分期折舊，某些一次支付需分期攤銷費(fèi)用，將引起當(dāng)期支出增加；如因延期支付外欠款而減少當(dāng)期現(xiàn)金支出。以累計(jì)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金凈流量反映項(xiàng)目利潤(rùn)，雖存在一定的過(guò)程偏移，但正的凈現(xiàn)金流對(duì)項(xiàng)目運(yùn)轉(zhuǎn)極為重要，是財(cái)務(wù)狀況健康與否的重要衡量指標(biāo)，“清收清欠”“現(xiàn)金為王”已作為項(xiàng)目管理的重中之重。

3、現(xiàn)金流分析與完工百分比分析

兩者間差異見(jiàn)（1）、（2）分析。

三、工程利潤(rùn)分析的探討

在項(xiàng)目實(shí)施期間，計(jì)價(jià)結(jié)算利潤(rùn)、現(xiàn)金流利潤(rùn)、財(cái)務(wù)賬面利潤(rùn)三者因分析原理不同引起金額不一致屬正?，F(xiàn)象，三個(gè)指標(biāo)間可相互驗(yàn)證，如存在巨大差異則應(yīng)分析其原因。如計(jì)價(jià)結(jié)算利潤(rùn)與財(cái)務(wù)賬面利潤(rùn)存在巨大差異，是否存在大量應(yīng)計(jì)未計(jì)工程款，是否存在合同潛虧，是否需計(jì)提減值準(zhǔn)備；計(jì)價(jià)利潤(rùn)與現(xiàn)金利潤(rùn)存在巨大差異，是否由于收款不及時(shí)造成、是否存在壞賬風(fēng)險(xiǎn)等。

項(xiàng)目竣工驗(yàn)收后進(jìn)入結(jié)算期、質(zhì)保期。在建設(shè)單位完成結(jié)算后，以結(jié)算價(jià)格為最終造價(jià)，扣除已發(fā)生成本費(fèi)用，即為實(shí)現(xiàn)的計(jì)價(jià)利潤(rùn)。同時(shí)，將營(yíng)業(yè)收入調(diào)整至與結(jié)算價(jià)格一致，扣除已發(fā)生成本費(fèi)用，即為財(cái)務(wù)賬面利潤(rùn)。在收到結(jié)算尾款、質(zhì)保金并結(jié)清外欠款后，累計(jì)結(jié)余資金為現(xiàn)金流利潤(rùn)。

筆者認(rèn)為，通常來(lái)講在過(guò)程結(jié)算中計(jì)價(jià)利潤(rùn)、現(xiàn)金流利潤(rùn)和財(cái)務(wù)利潤(rùn)三者間互有高低，并逐步靠近；在終期結(jié)算時(shí)，計(jì)價(jià)利潤(rùn)早于財(cái)務(wù)賬面利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)，賬面利潤(rùn)早于現(xiàn)金流利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)。三種模式下的利潤(rùn)金額最終達(dá)成一致。