趙 軼

廈門大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院 福建廈門 361000

互聯(lián)網(wǎng)金融的概念和特點(diǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融作為一種新時代的金融形態(tài)，從1993年電子商務(wù)引入中國開始，在這20多年來對人們的生活、生產(chǎn)方式帶來了翻天覆地的改變。從理論上來講，任何涉及到金融的互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用，都可以稱之為互聯(lián)網(wǎng)金融。但互聯(lián)網(wǎng)金融不是互聯(lián)網(wǎng)和金融業(yè)的簡單組合，而是基于安全、移動等較成熟的網(wǎng)絡(luò)技術(shù)服務(wù)上，被廣大用戶熟悉和接觸使用的前提下，應(yīng)運(yùn)而生的一種為適應(yīng)新的用戶需求所產(chǎn)生的新模式和新業(yè)務(wù)。相較于傳統(tǒng)金融行業(yè)，互聯(lián)網(wǎng)金融具有成本低、效率高、覆蓋廣、發(fā)展快等特點(diǎn)。寬松的金融政策、不斷進(jìn)步的技術(shù)、猛增的需求（中小微企業(yè)及個人投融資）和供給（居民財富收入增長），在這四大主要推動力的共同作用下，互聯(lián)網(wǎng)金融被大力推動著成長起來。但同時在這飛速的發(fā)展中，互聯(lián)網(wǎng)金融也急需行業(yè)監(jiān)管齊頭并進(jìn)，使之良性健康發(fā)展。

互聯(lián)網(wǎng)金融的誕生和發(fā)展

中國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展大致可分為三個重要階段，第一階段是90年代到2005年前后的傳統(tǒng)金融行業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化階段,像1997年招行建立了自己的網(wǎng)站,淘寶網(wǎng)和支付寶在2003年前后相繼成立，電子商務(wù)迅速發(fā)展，中國逐漸步入電子化時代。第二階段是2005年到2011年前后的第三方支付蓬勃發(fā)展階段。隨著以支付寶為代表的第三方支付渠道的誕生與發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)范圍不斷擴(kuò)大，網(wǎng)貸、眾籌、互聯(lián)網(wǎng)金融中介等新形式相繼出現(xiàn)。第三階段是 2011年到2018年的互聯(lián)網(wǎng)實(shí)質(zhì)性金融業(yè)務(wù)發(fā)展階段。由于互聯(lián)網(wǎng)金融的準(zhǔn)入門檻遠(yuǎn)低于傳統(tǒng)金融行業(yè)，各類互聯(lián)網(wǎng)金融呈現(xiàn)井噴式發(fā)展，同時弊端也逐漸顯現(xiàn)。

互聯(lián)網(wǎng)金融的主要類型

按照互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展模式，可將其劃分為三大類。一、第三方支付。它是由具有一定實(shí)力和信譽(yù)的獨(dú)立機(jī)構(gòu)，通過計算機(jī)、通信技術(shù)促成交易雙方進(jìn)行交易的網(wǎng)絡(luò)支付模式。二、P2P借貸，即點(diǎn)對點(diǎn)借貸。它是通過第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺，將小額資金聚集起來轉(zhuǎn)借給有資金需求的人的一種民間借貸方式。三、互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)。它是指通過互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)，通過對傳統(tǒng)運(yùn)營流程、產(chǎn)品、服務(wù)的改造和重組，實(shí)現(xiàn)新模式下的銀行、證券、保險等金融機(jī)構(gòu)。

互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管

中國的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)在2013年進(jìn)入了高速發(fā)展的時期，不僅成為了國家“普惠金融”戰(zhàn)略的組成部分，更是在2014年寫入了政府工作報告，各種互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺層出不窮，為大眾所知。據(jù)統(tǒng)計，2016年初各類P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的總數(shù)接近3500家，因?yàn)槿狈?yīng)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)和行之有效的監(jiān)管措施，伴隨這互聯(lián)網(wǎng)金融蓬勃發(fā)展而來的就是各種亂象叢生，而在一路高歌猛進(jìn)之后，熱潮在互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)頻頻爆出問題后急速遇冷，因此互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管勢必要從放任其生長轉(zhuǎn)向嚴(yán)格監(jiān)管。

如何對互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)進(jìn)行行而有效的監(jiān)管是國家監(jiān)管機(jī)構(gòu)面臨的一個全新的挑戰(zhàn)，互聯(lián)網(wǎng)在中國的廣泛應(yīng)用也不過就是短短的二十來年，互聯(lián)網(wǎng)金融更是最新興的行業(yè)之一，國家并沒有過多的經(jīng)驗(yàn)去借鑒和參考，只能在不斷遇到的困難和挑戰(zhàn)中摸索前行。中國的互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管就是伴隨著中國網(wǎng)民的逐步增長而不斷完善健全起來，不僅有監(jiān)管政策，更是出臺了《中華人民共和國網(wǎng)絡(luò)安全法》這樣的法律文件，同時也建立了中央網(wǎng)信辦（國家互聯(lián)網(wǎng)信息辦公室）這樣機(jī)構(gòu)。但是，互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管不是簡單的把金融監(jiān)管與互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管做加法，自2015年開始，相關(guān)部委開啟強(qiáng)勢的行業(yè)監(jiān)管，伴隨著相關(guān)政策的出臺以及整個互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)環(huán)境的完善，讓互聯(lián)網(wǎng)金融從野蠻生長逐步轉(zhuǎn)變到合規(guī)發(fā)展。

2015年7 月，十部委發(fā)布了《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》，這標(biāo)志著中國互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)入了監(jiān)管元年。針對互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的監(jiān)管政策就不斷出臺，《互聯(lián)網(wǎng)金融專項整治實(shí)施方案》《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動管理暫行辦法》及其三個配套指引等一系列批文都為互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)劃定了界限和制定了規(guī)則。各地方政府不僅下發(fā)相關(guān)互聯(lián)網(wǎng)金融規(guī)范化文件，同時也出臺了地方性文件，重慶市金融辦就在2015年年底發(fā)布了《關(guān)于加強(qiáng)個體網(wǎng)絡(luò)貸款風(fēng)險防控工作的通知》，這是首個地方性網(wǎng)絡(luò)貸款的監(jiān)管政策，上海，廣東等多省市也頒布了相應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)相關(guān)政策和實(shí)施辦法。

2016年3 月,中國互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會成立大會暨第一次會員代表大會在上海召開,對于不遵守協(xié)會章程及自律公約的會員單位，協(xié)會將按照相應(yīng)規(guī)范進(jìn)行懲治。國務(wù)院組織的14個部委召開的電話會議標(biāo)志著互聯(lián)網(wǎng)金融專項整治的開端。為推進(jìn)行之有效的監(jiān)管方案，及時控制風(fēng)險，銀監(jiān)會聯(lián)合工信部、公安局、國家網(wǎng)信辦等十五個部門聯(lián)合發(fā)布了《P2P網(wǎng)絡(luò)借貸風(fēng)險專項整治工作實(shí)施方案》，并規(guī)定該專項整治需于2017年1月底前完成。力求通過專項整治，防止風(fēng)險蔓延，維護(hù)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)整體形象。

2017 年是監(jiān)管政策密集推進(jìn)的一年。銀監(jiān)會接連發(fā)文，各地方政府及行業(yè)組織也積極尋求有效監(jiān)管措施，不斷針對互聯(lián)網(wǎng)融資貸款等事項進(jìn)行整治，并安排了嚴(yán)格的整治時間表，以實(shí)現(xiàn)整個金融行業(yè)在合規(guī)有序的環(huán)境中健康長遠(yuǎn)地發(fā)展。2月，銀監(jiān)會印發(fā)《網(wǎng)絡(luò)借貸資金存管業(yè)務(wù)指引》，其中明確規(guī)定了存管銀行應(yīng)對客戶資金履行監(jiān)督責(zé)任，不應(yīng)外包或由合作機(jī)構(gòu)承擔(dān)，不得委托網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)和第三方機(jī)構(gòu)代開出借人和借款人交易結(jié)算資金賬戶。

2018 年是全面監(jiān)管年，目標(biāo)是健全互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管。這層層遞進(jìn)的發(fā)展模式，從前期萌芽到爆發(fā)式增長再到成熟，體現(xiàn)了國家立足金融穩(wěn)定，不斷順應(yīng)多變的市場，探索出一條審核我們自己的經(jīng)濟(jì)發(fā)展之路。目前互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管已成為一項常態(tài)化的工作穩(wěn)步推進(jìn)。

互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)具有跨區(qū)域、跨領(lǐng)域、跨行的特點(diǎn)，信息的傳播速度極快，同時互聯(lián)網(wǎng)金融花樣層出不窮，往往監(jiān)管政策尚未完全落地，行業(yè)已經(jīng)迅速轉(zhuǎn)變。監(jiān)管部門需上下聯(lián)動，各相關(guān)部門和地方政府通力合作，關(guān)聯(lián)全國的互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)貸平臺備案系統(tǒng)，聯(lián)合執(zhí)法，從而提高整治效率，提升整治效果，將違法亂紀(jì)現(xiàn)象扼殺的萌芽中。

互聯(lián)網(wǎng)金融的進(jìn)一步監(jiān)管建議：

（一）提高行業(yè)準(zhǔn)入門檻

在針對互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管方式上，已明確由央行、銀監(jiān)會、證監(jiān)會和保監(jiān)會分辨監(jiān)管第三方支付，P2P，互聯(lián)網(wǎng)保險等互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，因此四部委機(jī)構(gòu)也應(yīng)該明確并出臺針對不同種類互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的準(zhǔn)入門檻及政策，并淘汰掉一批不符合標(biāo)準(zhǔn)的企業(yè)，使得互聯(lián)網(wǎng)金融能夠健康發(fā)展。

（二）加強(qiáng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)協(xié)調(diào)

央行等四部委機(jī)構(gòu)已經(jīng)明確會分管不同類型的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，但從本質(zhì)上來看，第三方支付，P2P，互聯(lián)網(wǎng)保險之間也是有其相通的地方，更是處在互聯(lián)網(wǎng)這一個大前提之前，因此，這四大部委機(jī)構(gòu)不僅需要在其內(nèi)部之間加強(qiáng)溝通與協(xié)作，還需要與外部包括網(wǎng)信辦，公安部等部門之間建立并加強(qiáng)協(xié)調(diào)溝通，為建立良好的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管體制創(chuàng)造條件。

（三）完善監(jiān)管審查標(biāo)準(zhǔn)

公開透明是互聯(lián)網(wǎng)的主要特征，因此互聯(lián)網(wǎng)金融的信息透明度理應(yīng)遵從更高標(biāo)準(zhǔn)和要求，因此針對互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)進(jìn)一步完善審查，審計和評級的標(biāo)準(zhǔn)。

（四）提升安全防范措施

互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)會使用網(wǎng)絡(luò)防火墻來保證網(wǎng)絡(luò)用戶的安全，而金融行業(yè)對于用戶信息及財產(chǎn)的安全理應(yīng)更為重視，因此監(jiān)管機(jī)構(gòu)也應(yīng)該鼓勵和要求互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)不斷提升和完善安全防范措施，保證用戶資產(chǎn)的安全。

此外，監(jiān)管機(jī)構(gòu)也應(yīng)幫助提高公民風(fēng)險識別能力和防范意識。通過新聞、廣播及新媒體普及互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)知識，充分揭示市場風(fēng)險。引導(dǎo)投資者樹立正確的投資觀念，提升風(fēng)險防控和自我保護(hù)意識。

我國的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管正處在一個不斷改革完善的過程中，這也是涉及到國家經(jīng)濟(jì)的戰(zhàn)略問題，因此必須由多方通力合作，共同創(chuàng)造互聯(lián)網(wǎng)金融安全區(qū)。一是目前負(fù)責(zé)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的四大部委機(jī)構(gòu)不斷完善監(jiān)管政策，提高行業(yè)準(zhǔn)入門檻。營造健康的行業(yè)發(fā)展環(huán)境；另一方面也要完善監(jiān)管審查標(biāo)準(zhǔn)，保證互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)公開透明；同時，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)從業(yè)者也需要提升安全防范措施，保證用戶財產(chǎn)的安全；最后，公民也應(yīng)該多學(xué)習(xí)了解互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的信息和知識，保障自己的權(quán)益。