田忠

摘要：隨著電力體制改革的深入，火電企業(yè)由于發(fā)電利用小時和平均電價的持續(xù)下降，經營收益受到嚴重影響。為扭轉經營困境，火電企業(yè)通過發(fā)展供熱、拓展直供電客戶、經營電力生產副產品等手段，增加經營收入。由此增加了眾多的客戶，債權管理存在風險，影響企業(yè)的收益。本文通過列舉火電企業(yè)債權風險的表現形式，分析其形成原因，并提出應對債權管理風險的具體措施，將火電企業(yè)債權風險降低到最低限度。

關鍵詞：火電；企業(yè)；債權

一、火電企業(yè)債權管理概述

隨著電力體制改革的不斷深入，近年來，一系列影響火電企業(yè)發(fā)展的政策密集出臺。2017年4月，國家發(fā)改委、能源局又出臺了有序放開發(fā)用電計劃的通知，逐年減少既有燃煤發(fā)電企業(yè)計劃用電量，優(yōu)先保障新能源（風電、太陽能、核電等）發(fā)電。該項政策的出臺，將導致燃煤電廠與其他新能源發(fā)電廠在發(fā)電份額上的競爭中明顯處于劣勢地位，單一經營火力發(fā)電的企業(yè)將面臨普遍虧損的境地。

為扭轉經營困境，火電企業(yè)通過對現有純火力發(fā)電機組技術改造，為所在地企業(yè)提供蒸汽，謀求向熱電聯產企業(yè)轉型。此外，通過開發(fā)生產中形成的副產品，或用現有的碼頭、場地資產進行物資的轉運和存儲等，增加企業(yè)的其他收益。

通過發(fā)展供熱及其他產業(yè)，以及“電改”后將形成的與用電客戶直接結算的狀況，火電企業(yè)面對的經營對象，從以前電網公司單一客戶，逐漸增加到石化、建材等眾多企業(yè)。面對為數眾多的各類企業(yè)，火電企業(yè)沒有成熟的債權管理經驗，存在無法及時收回債權，甚至形成壞賬的風險，影響到火電企業(yè)的資金循環(huán)和實際收益。

二、火電企業(yè)債權風險的表現形式

由于火電企業(yè)債權管控的不到位，企業(yè)經營存在風險，主要表現在：

（一）未及時回收債權資金，影響企業(yè)正常的資金周轉，增加帶息負債及利息，影響企業(yè)效益

火電企業(yè)在正常生產經營中，通過逐月回收電費、熱費及其他債權，彌補正常經營支出，并以盈余資金用于歸還建設期貸款。如電費、熱費等債權無法及時收回，將有可能造成資金鏈斷裂，企業(yè)被迫對外融資，增加財務成本。

（二）無法收回債權，形成壞賬損失，降低企業(yè)收益

供熱用戶、直購電用戶及其他債務人由于經營不善而停產，甚至破產清算后，無法全部清償對所有債權人的債務，火電企業(yè)只能部分收回，甚至完全不能收回，形成壞賬損失，侵蝕企業(yè)的經營收益。

（三）不及時收回債權，影響企業(yè)各項考核指標的完成

由于電費、熱費等債權未能及時回收，在年末形成畸高的應收債權資產，影響到資產負債率、電熱費回收率等財務指標的優(yōu)化。這些指標是國資委對各央企業(yè)業(yè)績考核的主要內容。如債權不能及時收回，企業(yè)在年度資產經營考核中將處于落后水平，員工的收入會受到不利影響。

三、火電企業(yè)債權管控不到位的原因

由于應收債權管控不到位，形成企業(yè)經營風險的主要原因有：

（一）火電企業(yè)經營模式的重大改變

目前火電企業(yè)主要向所在省區(qū)電網公司提供上網電量，并取得電費收入，基本無電費回收風險。電費債權回收的風險評估、控制基本上處于空白。財政部2014年12月印發(fā)的《電力行業(yè)內部控制操作指南》中，對于電廠企業(yè)電費回收風險，僅作簡單表述。對于多用戶的熱費、市場競爭電量電費及其他收入形成債權資金，其回收的風險評估、控制，該指南未作詳細表述。

（二）市場競爭激烈

用熱、用電企業(yè)及其他接受電廠副產品、服務的企業(yè)，與市場關聯度極高。市場的不景氣，直接影響其經營資金的回收。火電企業(yè)向工業(yè)企業(yè)提供發(fā)電、供熱及其他產品服務后，這些企業(yè)在無法收回現金賬款時，就不能按合同約定支付火電企業(yè)的到期款項，形成“三角債”。

（三）企業(yè)內部管理不適應目前現狀

目前大部分火電企業(yè)暫未對直接電力交易、供熱等其他新增業(yè)務補充相應管理人員。加之部分營銷、財務人員的風險管控意識薄弱，難以對眾多的客戶回款情況進行實時監(jiān)控。

四、控制債權風險，促進持續(xù)經營的具體措施

目前火電企業(yè)一般對企業(yè)供熱、提供電量或其他產品服務后，再收取債權資金（在實踐中有預收賬款的形式，但一般不是結算的主流方式）。在提供發(fā)電、供熱及其他服務之前，都與對方簽訂書面合同，明確雙方權利義務關系。要重點關注交易對手的償債能力，合理確定收賬期，同時評估其滯后付款、甚至“賴賬”的可能性。

火電企業(yè)應借鑒其他工業(yè)企業(yè)、商品零售企業(yè)成熟的管理方法，并結合自身經營管理特點，做好債權管理，實現經營收益的最終落實。

（一）建立健全內部管理制度，有效落實，持續(xù)改進

一是正確劃分公司內部各部門對應收賬款的職責，明確營銷部門為債權管理的責任部門，財務部門負責及時反饋債權回收和陳欠情況；二是加強人員配備，把責任心強、注重風險防控的員工充實到營銷管理隊伍中來；三是明確內部考核和獎勵條款，對工作不力，不能及時回款或者難以回款的責任部門、人員進行相關考核，對債權管理方面做出貢獻，有效防范經營損失的人員予以獎勵；四是對內部管理制度根據執(zhí)行情況持續(xù)完善。通過上述措施，使債權管理工作有人管、管到位，責任分明、處置及時。

（二）關注交易對方的經營狀況

通過“5C”系統（即品質、能力、資本、抵押和條件）來分析客戶的信用狀況。利用“國家企業(yè)信用信息公示系統”查詢該企業(yè)征信情況，特別關注網絡上是否披露該企業(yè)的其他不良行為。盡可能獲取對方財務、經營信息，對該客戶的信用狀況進行評估，作為確定收賬期的依據。一般而言，如客戶信用高，可適當延長其收賬期到3個月以內，如信用度一般，則應縮短收賬期，按一個月或半個月考慮。

（三）完善合同條款，充分考慮不利因素

合同是公平約定交易雙方權利和業(yè)務的書面文件，火電企業(yè)在與客戶進行合同談判時，要充分主張公司的權利，爭取合同由我方起草。一是對新吸收的企業(yè)，爭取以預付款或其提供擔保等形式，保障合同全面履行。二是根據對交易對方的信用、經營狀況，合理確定收賬期。三是在違約條款要明確對拖欠款項行為的控制措施。四是對于涉及法律的事項，及時會同法律顧問共同研究，充分考慮執(zhí)行中如出現不良欠款，相關控制措施的可執(zhí)行性。endprint