基于金融網(wǎng)貸的金融風(fēng)險(xiǎn)管理研究

王飛

隨著現(xiàn)階段互聯(lián)網(wǎng)與金融行業(yè)的結(jié)合發(fā)展，金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)開(kāi)展的如火如荼，在這種形勢(shì)下，問(wèn)題不斷的涌現(xiàn)出了。例如校園裸貸以及互聯(lián)網(wǎng)金融跑路等問(wèn)題不斷的出現(xiàn)。可以說(shuō)現(xiàn)如今的金融網(wǎng)貸行業(yè)良莠不齊，雖然發(fā)展趨勢(shì)良好，但是挑戰(zhàn)和問(wèn)題不斷。本文就基于金融網(wǎng)貸對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行研究和論述，旨在通過(guò)本文章的研究為推動(dòng)我國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)管理建設(shè)和發(fā)展提供有價(jià)值的意見(jiàn)和建議。

金融網(wǎng)貸；金融風(fēng)險(xiǎn)管理；風(fēng)險(xiǎn)控制

1.金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)

金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)是金融行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)結(jié)合發(fā)展下的產(chǎn)物，隨著金融市場(chǎng)的不斷擴(kuò)張以及金融行業(yè)的融合發(fā)展，在這種大環(huán)境下，金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)油然而生。金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)的開(kāi)展很大程度上為金融行業(yè)帶來(lái)了新的生機(jī)，但也存在著一些不法分子企圖通過(guò)這項(xiàng)業(yè)務(wù)進(jìn)行“撈錢”，加之目前的金融網(wǎng)貸市場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制和政府政策建設(shè)的滯后，更為這些不法分子提供了滋生的空間。

對(duì)于金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)而言，其包含：個(gè)人網(wǎng)貸、汽車網(wǎng)貸等業(yè)務(wù)分支。

為了加深本文章研究的真實(shí)性，筆者隨機(jī)調(diào)查了100位使用網(wǎng)貸業(yè)務(wù)的人，得到數(shù)據(jù)如下表所示：

表1 年齡段占比表

從上表中，我們可以看得出，在使用網(wǎng)段的人群年齡段主要集中在20-35歲。此外，在20-35年齡段，大學(xué)生占比百分之六十。

上面我們簡(jiǎn)單的介紹了網(wǎng)貸行業(yè)大體情況，下面為了加深本文章的研究科學(xué)性筆者將選擇一些數(shù)據(jù)來(lái)對(duì)金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)的發(fā)展速度和發(fā)展趨勢(shì)進(jìn)行論述。

根據(jù)我國(guó)2016年5月份的金融網(wǎng)貸指數(shù)行業(yè)快報(bào)顯示，在2016年的五月份，我國(guó)的金融網(wǎng)貸綜合的年利率達(dá)17.65%，環(huán)比上升了0.37個(gè)百分點(diǎn)。成交額高達(dá)669.36億元，漲幅超過(guò)11.69%。據(jù)統(tǒng)計(jì)，當(dāng)期的網(wǎng)貸期限達(dá)5.98個(gè)月，參與人數(shù)日均20.65萬(wàn)人，截止到2016年5月份，我國(guó)的金融網(wǎng)貸平臺(tái)突破4000家。這種網(wǎng)貸行業(yè)的發(fā)展很大程度上激發(fā)了市場(chǎng)的活力以及社會(huì)的創(chuàng)造能力，將民間的投創(chuàng)積極性進(jìn)行大幅的提升，使得民間投創(chuàng)能夠更加集中的開(kāi)展，對(duì)推動(dòng)我國(guó)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展也有著十分重要的意義。據(jù)目前的走勢(shì)上來(lái)看，金融網(wǎng)貸正保持著上升的趨勢(shì)。

2.金融網(wǎng)貸模式的分析

隨著我國(guó)金融網(wǎng)貸的發(fā)展，金融網(wǎng)貸的商業(yè)模式也發(fā)生了一定程度的變化，現(xiàn)如今在我國(guó)主要由三種模式：

首先是純信息的中介模式。在這種模式下，金融網(wǎng)貸的主要業(yè)務(wù)是進(jìn)行信息的傳遞，而在引入金融網(wǎng)貸的初期，我國(guó)的金融網(wǎng)貸業(yè)務(wù)僅僅是提供一些雙方互相交易的平臺(tái)，不作為擔(dān)保和參與者，只是在達(dá)成借貸之后收取一定的手續(xù)費(fèi)和服務(wù)費(fèi)。因?yàn)闆](méi)有本金的擔(dān)保使得出借人需要承擔(dān)著較大的風(fēng)險(xiǎn)。

其次是信息中介和金融中介模式。在這種模式下，金融網(wǎng)絡(luò)貸款公司除了提供簡(jiǎn)單的信息服務(wù)外，還主動(dòng)參與整個(gè)貸款過(guò)程，貸款擔(dān)保人?；ヂ?lián)網(wǎng)金融將在線審查借款人的實(shí)際情況，選擇適當(dāng)?shù)慕杩钊耍缓髮⒔杩钊说目铐?xiàng)轉(zhuǎn)入借款人。在這個(gè)過(guò)程中，借款人不直接向貸款人簽署貸款合同，而是通過(guò)平臺(tái)作為中介簽署合同，然后將其轉(zhuǎn)售給貸款人完成索賠。

第三是擔(dān)保模式。在這種模式下，互聯(lián)網(wǎng)金融公司一般會(huì)引入第三方擔(dān)保機(jī)構(gòu)審查和評(píng)估借款項(xiàng)目，為可接受的項(xiàng)目提供第三方擔(dān)保?；ヂ?lián)網(wǎng)金融公司將部分平臺(tái)收入支付給第三方機(jī)構(gòu)作為風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)，典型代表的土地，全部貸款。

3.金融網(wǎng)貸面臨的風(fēng)險(xiǎn)和問(wèn)題

雖然互聯(lián)網(wǎng)金融作為普惠金融，給中小企業(yè)和個(gè)人帶來(lái)福音，實(shí)現(xiàn)財(cái)政資源優(yōu)化配置，但自身存在巨大的風(fēng)險(xiǎn)和問(wèn)題。

3.1 立法不完善，缺乏監(jiān)管政策風(fēng)險(xiǎn)

自從金融網(wǎng)絡(luò)貸款公司在我國(guó)出現(xiàn)以來(lái)，其法律性質(zhì)一直處于空白狀態(tài)。除了金融網(wǎng)貸的相關(guān)法律以外，還有“個(gè)人信用信息數(shù)據(jù)庫(kù)管理辦法”，“我國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)關(guān)于個(gè)人貸款風(fēng)險(xiǎn)的通知”，“信貸管理?xiàng)l例”等有關(guān)法律法規(guī)略有牽涉，相關(guān)法律法規(guī)很少。因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)接入門檻相對(duì)較低，要求不高，只需要在電信管理局注冊(cè)登記為“互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)業(yè)務(wù)”即可從事在線私人貸款業(yè)務(wù)，所以沒(méi)有明確的法律規(guī)范和部門監(jiān)督這樣的情況下，一些互聯(lián)網(wǎng)金融公司也面臨風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)觸角擴(kuò)大到更多的限制區(qū)域，偽裝從事金融產(chǎn)品銷售業(yè)務(wù)甚至高利貸業(yè)務(wù)，對(duì)金融市場(chǎng)的監(jiān)管帶來(lái)了一些困難。這種監(jiān)管形勢(shì)使得金融網(wǎng)貸一直走在法治的灰色地帶，不利于國(guó)家金融創(chuàng)新的可持續(xù)發(fā)展，不利于保護(hù)投資者的利益。還記的前段時(shí)間鬧得沸沸揚(yáng)揚(yáng)的校園裸貸情況，正是因?yàn)槿狈?yán)格的監(jiān)管機(jī)制建設(shè)，使得很多非法的網(wǎng)貸企業(yè)能夠存活，這些網(wǎng)貸利用大學(xué)生這個(gè)受眾群體，進(jìn)行利益謀求，使得很多大學(xué)生們的人身財(cái)產(chǎn)安全受到了嚴(yán)重的影響，并在社會(huì)上造成了十分大的輿論影響，甚至有的大學(xué)生因?yàn)椴豢皦毫Φ闹刎?fù)而選擇輕生。

3.2 信用風(fēng)險(xiǎn)信息不對(duì)稱

我國(guó)個(gè)人信用評(píng)估體系不完善，人民銀行個(gè)人信用體系尚未實(shí)現(xiàn)信息共享和對(duì)接的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)，導(dǎo)致信息不對(duì)稱的出現(xiàn)。雖然互聯(lián)網(wǎng)金融公司通過(guò)公安部系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)身份認(rèn)證，教育部系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)認(rèn)證和移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商電話認(rèn)證等信息調(diào)查技術(shù)對(duì)借款人的基本信息進(jìn)行調(diào)查，但借款人的資產(chǎn)負(fù)債表，現(xiàn)金流量條件甚至家庭情況對(duì)渠道缺乏足夠的了解，對(duì)于后期部分較為關(guān)鍵的借款，管理，盈利能力難以實(shí)現(xiàn)有效監(jiān)測(cè)。即使借貸平臺(tái)可以通過(guò)要求借款人提供抵押品來(lái)降低借款風(fēng)險(xiǎn)，提取風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，但仍不能避免信用風(fēng)險(xiǎn)的存在。此外，信息不對(duì)稱的情況下，貸款人除了面對(duì)借款人帶來(lái)的信用風(fēng)險(xiǎn)外，還要從借款平臺(tái)管理帶來(lái)的信用風(fēng)險(xiǎn)。比方說(shuō)，P2P跑路事件，正是因?yàn)樾庞蔑L(fēng)險(xiǎn)信息的不對(duì)稱導(dǎo)致了出借人與借款人之間的對(duì)等達(dá)不到良好的信息交互，使得最終網(wǎng)貸平臺(tái)難以彌補(bǔ)出借人的虧空問(wèn)題最終選擇跑路。

3.3 平臺(tái)自身建設(shè)的風(fēng)險(xiǎn)

第一是信息技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)的平臺(tái)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融平臺(tái)上的所有借款業(yè)務(wù)都需要使用互聯(lián)網(wǎng)和計(jì)算機(jī)硬件和軟件來(lái)實(shí)現(xiàn)交易數(shù)據(jù)的記錄和存儲(chǔ)。如果沒(méi)有強(qiáng)大的信息安全作為備份，一旦信息泄露，篡改，丟失和損壞，數(shù)據(jù)安全不僅可以保證，業(yè)務(wù)將繼續(xù)中斷，更有可能引發(fā)投資者的恐慌。因此，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)必須增加系統(tǒng)運(yùn)行，病毒保護(hù)，數(shù)據(jù)備份等方面的投入，為后續(xù)平臺(tái)奠定了正常工作的堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。其次是平臺(tái)自身的管理能力不足。由于接入網(wǎng)絡(luò)的障礙較小，資金要求不高，這一領(lǐng)域的所有參與者都想分享一個(gè)蛋糕，導(dǎo)致管理團(tuán)隊(duì)管理的大量形成和風(fēng)控能力很弱。例如，一些互聯(lián)網(wǎng)金融公司為了擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模，吸引外資，盲目提出各種形式的安全，有的甚至將風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金作為擔(dān)保依據(jù)，除此之外還有的金融公司會(huì)引入第三方安全保障機(jī)制，或直接進(jìn)行安全允諾。目前，一部分互聯(lián)網(wǎng)金融公司會(huì)采用大額借款分散穿插的模式，將借款需求進(jìn)行分散，這樣使得不匹配的情況越來(lái)越多，以至于影響金融公司的現(xiàn)金流，使得公司出現(xiàn)資金短缺等情況。但是，很多例如E租寶等貸款行業(yè)其一直處于非法操作模式，很多貸款信息沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和資質(zhì)審核在貸款平臺(tái)上發(fā)布，假冒高利率誤導(dǎo)投資者投標(biāo)，造成極其不利的影響

4.金融網(wǎng)貸發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)管控方法

4.1 完善相關(guān)立法，明確監(jiān)管機(jī)構(gòu)

為充分發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)借貸的活力，發(fā)揮普惠金融的作用，為保護(hù)投資者利益，維護(hù)金融市場(chǎng)安全穩(wěn)定，政府部門應(yīng)盡快出臺(tái)有關(guān)法律法規(guī)盡可能明確網(wǎng)絡(luò)借貸是當(dāng)前財(cái)務(wù)狀況，網(wǎng)絡(luò)貸款中有關(guān)實(shí)體的法律地位，權(quán)利義務(wù)以及貸款借款平臺(tái)的法律性質(zhì)，市場(chǎng)準(zhǔn)入資格，信息披露，內(nèi)容管理等。例如，在用戶識(shí)別鏈接中，互聯(lián)網(wǎng)金融公司增加借款人的個(gè)人信息和個(gè)人信用信息審查；在投資融資管理中，明確第三方資金托管平臺(tái)，嚴(yán)格控制風(fēng)險(xiǎn)敞口，避免資本盜用和轉(zhuǎn)讓；在業(yè)務(wù)期間，應(yīng)由網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)提供更新信息的使用情況，定期向監(jiān)管機(jī)構(gòu)提交平臺(tái)資金的運(yùn)作的相關(guān)材料，保障公司運(yùn)作始終在監(jiān)管下進(jìn)行。除了完善相關(guān)立法之外，政府還應(yīng)盡快明確監(jiān)管機(jī)構(gòu)和監(jiān)管責(zé)任，將網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的運(yùn)作納入政府監(jiān)管。

4.2 加強(qiáng)信用評(píng)估體系

商業(yè)經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)是信貸，而當(dāng)信貸市場(chǎng)開(kāi)始左右經(jīng)濟(jì)的時(shí)候，就會(huì)出現(xiàn)很多的問(wèn)題，導(dǎo)致徇私舞弊，貪污受賄的蔓延。目前，中國(guó)信貸體系完全依然相對(duì)缺乏，雖然在不同領(lǐng)域有相應(yīng)的信用體系，但各系統(tǒng)之間仍處于異化狀態(tài)，未能實(shí)現(xiàn)信息共享與對(duì)接。因此，在目前個(gè)人信息獲取較為困難的情況下，加強(qiáng)對(duì)網(wǎng)絡(luò)接收平臺(tái)的信用評(píng)級(jí)建設(shè)尤其重要，這就要求有關(guān)監(jiān)管部門大力推廣網(wǎng)絡(luò)信貸平臺(tái)進(jìn)行個(gè)人信息跟蹤和建設(shè)，確保借款人平臺(tái)信息真實(shí)性和準(zhǔn)確性，力求實(shí)現(xiàn)各種網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)信用系統(tǒng)的互操作性。同時(shí)，政府應(yīng)盡快出臺(tái)有效措施，加速我國(guó)的中央銀行信貸信息管理體系和網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)良好對(duì)接，大幅度降低信息化成本，為廣大中小企業(yè)和個(gè)人貸款提供真正的便利和安全。

4.3 促進(jìn)行業(yè)自律建設(shè)

每個(gè)新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，除了依靠外部環(huán)境的支撐和引導(dǎo)外，更需要的是內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)的優(yōu)化升級(jí)?；ヂ?lián)網(wǎng)借貸作為新事物，要實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展，也需要參與各方力量形成統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)行業(yè)要求，建立其行業(yè)規(guī)則的共同遵循。目前，在網(wǎng)絡(luò)貸款行業(yè)統(tǒng)一正式的全國(guó)行業(yè)協(xié)會(huì)尚未完成，只有個(gè)別企業(yè)自發(fā)建立了多個(gè)行業(yè)組織，但終端權(quán)力小，聲音不高，不能形成一定的影響力在行業(yè)中。因此，盡快組建國(guó)家網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)協(xié)會(huì)，結(jié)合行業(yè)自律管理發(fā)展的現(xiàn)實(shí)。如互聯(lián)網(wǎng)財(cái)務(wù)公司對(duì)借款人的個(gè)人信息和信用資質(zhì)嚴(yán)格審查投資者進(jìn)行綜合風(fēng)險(xiǎn)警示，對(duì)平臺(tái)經(jīng)營(yíng)范圍進(jìn)行合理界定，嚴(yán)格第三方資金監(jiān)管，增強(qiáng)財(cái)務(wù)金融平臺(tái)自身財(cái)務(wù)透明度。貿(mào)易協(xié)會(huì)的建設(shè)不僅有助于網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)之間的信息共享和共享，而且有助于整個(gè)行業(yè)環(huán)境的凈化和保護(hù)。

5.總結(jié)

總而言之，對(duì)于金融行業(yè)而言，政府一定要加強(qiáng)管理，要保證金融行業(yè)能夠在和諧穩(wěn)定的環(huán)境下謀求更好的發(fā)展，就需要加強(qiáng)政府監(jiān)管，來(lái)實(shí)現(xiàn)金融風(fēng)險(xiǎn)管理，例如輿論引導(dǎo)、正面宣傳教育、提高準(zhǔn)入門檻、通過(guò)注冊(cè)制加強(qiáng)從業(yè)者監(jiān)管等方法。

(河北行政學(xué)院，河北 石家莊 050031)

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本文系河北行政學(xué)院資助項(xiàng)目“基于金融網(wǎng)貸的金融風(fēng)險(xiǎn)管理研究”研究成果