馮羽靜

【摘要】近年來(lái)，伴隨著我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，金融體系也日益改善，但從當(dāng)前市場(chǎng)實(shí)際來(lái)看，小微企業(yè)面臨的融資問(wèn)題依然不容樂(lè)觀，這也成為當(dāng)前制約小微企業(yè)提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵阻礙因素，不利于小微企業(yè)實(shí)際發(fā)展需要，網(wǎng)絡(luò)借貸容易方式作為小微企業(yè)傳統(tǒng)融資方式外的補(bǔ)充應(yīng)運(yùn)而生，并迅速成為小微企業(yè)發(fā)展融資的重要途徑。本文首先介紹了小微企業(yè)網(wǎng)絡(luò)借貸融資的主要模式，然后以浙江臺(tái)州為例，分析當(dāng)前小微企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)借貸融資現(xiàn)狀，重點(diǎn)分析網(wǎng)絡(luò)借貸對(duì)小微企業(yè)融資應(yīng)用的影響，最后提出有效發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)借貸在小微企業(yè)融資作用的對(duì)策建議，以期為促進(jìn)網(wǎng)絡(luò)借貸對(duì)我國(guó)小微企業(yè)融資的推動(dòng)作用提供一定的理論支持。

【關(guān)鍵詞】小微企業(yè) 網(wǎng)絡(luò)借貸 融資 應(yīng)用

改革開(kāi)放以來(lái)，小微企業(yè)獲得較為迅速的發(fā)展，在社會(huì)經(jīng)濟(jì)中占據(jù)重要地位。不管是在產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的種類，還是在企業(yè)獲得利潤(rùn)方面，具有不可替代的發(fā)展優(yōu)勢(shì)。但從近年來(lái)我國(guó)廣大小微企業(yè)的發(fā)展實(shí)際來(lái)看，很多小微企業(yè)在仍然面臨著資金利用率低、融資困難等一系列問(wèn)題，導(dǎo)致這方面問(wèn)題的因素既包含小微企業(yè)自身具有生產(chǎn)規(guī)模小，資金周轉(zhuǎn)率低等問(wèn)題，也包括一些外在因素，如傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展中，對(duì)于小微企業(yè)的融資支持不足。所以基于這一背景，小微企業(yè)就開(kāi)始運(yùn)用網(wǎng)絡(luò)借貸融資的方式獲取發(fā)展資金，將小微企業(yè)發(fā)展中資金缺失的問(wèn)題加以解決。這種新型的融資方式，能夠有效解決傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)與企業(yè)間信息不對(duì)稱以及貸款流程繁瑣等問(wèn)題。但當(dāng)前我國(guó)網(wǎng)絡(luò)融資模式還不夠完善，仍然存在一些問(wèn)題。本文就對(duì)小微企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)借貸融資發(fā)展情況進(jìn)行研究，由此為促使網(wǎng)絡(luò)借貸的良好發(fā)展提供一定理論依據(jù)。

一、網(wǎng)絡(luò)借貸融資概述

（一）網(wǎng)絡(luò)融資的定義

網(wǎng)絡(luò)融資是組織在社會(huì)以及經(jīng)濟(jì)發(fā)展活動(dòng)中資金不足時(shí)，出現(xiàn)的可以通過(guò)網(wǎng)絡(luò)開(kāi)展借貸的融資方式。這種方式是在我國(guó)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)發(fā)展以及互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)迅速發(fā)展的情況下所出現(xiàn)的，一定程度上將小微企業(yè)的融資問(wèn)題加以緩解，使得經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)可以開(kāi)展自我調(diào)節(jié)。當(dāng)前網(wǎng)絡(luò)融資模式主要分為以下三類：P2P個(gè)人與個(gè)人網(wǎng)絡(luò)借貸模式，B2C銀行網(wǎng)絡(luò)借貸模式以及B2B電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)融資模式。

（二）網(wǎng)絡(luò)借貸融資的特點(diǎn)

一是廣泛性。通過(guò)分析近幾年我國(guó)的融資體系發(fā)展情況，廣泛性就屬于傳統(tǒng)融資機(jī)構(gòu)普遍缺乏的特性。發(fā)展網(wǎng)絡(luò)借貸融資，能夠有效解決這個(gè)難題。通過(guò)網(wǎng)絡(luò)融資，降低了金融借貸系統(tǒng)的準(zhǔn)借門(mén)檻，專為中小微企業(yè)發(fā)展資金的需求人員提供服務(wù)，促使小微企業(yè)獲得更多的融資選擇。二是借助互聯(lián)網(wǎng)工具。傳統(tǒng)的融資機(jī)構(gòu)僅僅服務(wù)于少部分生產(chǎn)規(guī)模較大，經(jīng)濟(jì)實(shí)力較強(qiáng)的大中型企業(yè)。但對(duì)于大部分小微企業(yè)來(lái)說(shuō)，要想從銀行獲得融資資金，必須由企業(yè)提供相應(yīng)的抵押物或擔(dān)保物，但是小企業(yè)發(fā)展中缺乏相應(yīng)的固定資產(chǎn)，難以從銀行獲得抵押貸款。而通過(guò)網(wǎng)絡(luò)借貸，小微企業(yè)只需提供必要的證明，無(wú)需過(guò)多地抵押或擔(dān)保，滿足了小微企業(yè)資金需求；三是多元化。在近年來(lái)網(wǎng)絡(luò)融資發(fā)展領(lǐng)域，多元化也逐漸成為行業(yè)發(fā)展主流趨勢(shì)，由于小微企業(yè)融資需求量巨大，通過(guò)網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)，可以將融資方的資金、資源等充分整合、利用，促進(jìn)市場(chǎng)資源的有效溝通，確保小微企業(yè)隨時(shí)隨地享受到借貸服務(wù)，節(jié)省小微企業(yè)的借貸時(shí)間成本。

二、小微企業(yè)融資現(xiàn)狀——以浙江臺(tái)州小微企業(yè)為例

（一）企業(yè)缺乏自有資金

一般而言，小微企業(yè)無(wú)法做到大中企業(yè)較高的自有資金的積累數(shù)量。正是因?yàn)樾∥⑵髽I(yè)自身缺乏自有資金，加之小微企業(yè)資金周轉(zhuǎn)率較低，才使企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)以及擴(kuò)大產(chǎn)業(yè)規(guī)模等不得不依賴外部融資，目前小微企業(yè)的融資方式比較有代表性的是通過(guò)債務(wù)性融資這一途徑獲取相應(yīng)的資金。但是債務(wù)性融資的存在不只使得小微企業(yè)的債務(wù)負(fù)擔(dān)加重，也使得企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成本增加，還對(duì)企業(yè)的資金積累產(chǎn)生影響，不利于小微企業(yè)做強(qiáng)做大。

（二）傳統(tǒng)融資渠道受阻

從目前對(duì)小微企業(yè)融資現(xiàn)狀的調(diào)查情況來(lái)看，浙江臺(tái)州大部分小微企業(yè)在開(kāi)展融資的過(guò)程中存在一定的內(nèi)部及外部影響因素限制，比如小企業(yè)的發(fā)展規(guī)模有限，企業(yè)的經(jīng)效益相對(duì)較低，當(dāng)?shù)卣畬?duì)小微企業(yè)融資政策等，使廣大小微企業(yè)無(wú)法像大型企業(yè)那樣，可以利用傳統(tǒng)融資方式獲得資金支持。又因?yàn)樾∥⑵髽I(yè)的發(fā)展中受到本身規(guī)模資產(chǎn)以及運(yùn)營(yíng)成本的約束，要積極開(kāi)展資產(chǎn)評(píng)估或者是信息披露等需要耗費(fèi)較多的成本，這些都是小微企業(yè)無(wú)力承擔(dān)的，使得小微企業(yè)通過(guò)傳統(tǒng)的融資渠道獲取資金較為困難。

（三）間接融資渠道單一

小微企業(yè)發(fā)展中間接融資渠道主要就是通過(guò)銀行貸款、民間借貸或者租賃抵押等途徑，我國(guó)金融體系發(fā)展中，其他一些間接融資方式在發(fā)展過(guò)程中還不夠完善，相對(duì)與小微企業(yè)的發(fā)展需求較為脫節(jié)，使得銀行貸款已經(jīng)成為當(dāng)前小微企業(yè)目前較為集中的間接融資方式。以中國(guó)建設(shè)銀行臺(tái)州分行為例，企業(yè)在申請(qǐng)融資時(shí)，必須有固定資產(chǎn)予以抵押或擔(dān)保，這種擔(dān)保方式更適合大中型企業(yè)申請(qǐng)較大數(shù)額、申請(qǐng)周期較長(zhǎng)的融資業(yè)務(wù)，但是并不適合一些小微企業(yè)小而快的融資需求，也就對(duì)小微企業(yè)發(fā)展中的融資問(wèn)題產(chǎn)生阻礙。

三、網(wǎng)絡(luò)借貸對(duì)小微企業(yè)融資的影響

（一）有利于提高企業(yè)資金利用率

隨著網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的不斷發(fā)展，各種將互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)作為發(fā)展基礎(chǔ)的融資模式開(kāi)始不斷出現(xiàn)。相對(duì)于傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)來(lái)看，網(wǎng)絡(luò)借貸所發(fā)展的時(shí)間較短，并且規(guī)模以及相應(yīng)的管理體系建設(shè)也不夠健全，與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)存在一定的差距。但是近幾年的發(fā)展中，網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展速度較快，在融資及管理體系的發(fā)展中也展現(xiàn)出一定的優(yōu)勢(shì)。比如，網(wǎng)絡(luò)借貸的發(fā)展需要依托互聯(lián)網(wǎng)以及融資平臺(tái)，能夠在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展中更為充分的滿足小微企業(yè)的發(fā)展需求。并且相對(duì)于傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)來(lái)看，網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展中的審批機(jī)制可以直接將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)加以應(yīng)用，有效收集相應(yīng)的信息，建立相應(yīng)的能夠進(jìn)行量化的互聯(lián)網(wǎng)在線貸款的審批制度，以此提升貸款的審批效率。

（二）有利于調(diào)節(jié)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)

銀行實(shí)行借貸的主要目的就是促使市場(chǎng)發(fā)展中各方企業(yè)能夠處于穩(wěn)定發(fā)展?fàn)顟B(tài)，以此使得經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展，但是網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的出現(xiàn)，則是為了獲取更多的經(jīng)濟(jì)利益，屬于將市場(chǎng)與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)加以融合而得以發(fā)展的融資方式。網(wǎng)絡(luò)借貸的開(kāi)展需要基于申請(qǐng)方與借貸方互相之間的信用關(guān)系上，但向銀行這類傳統(tǒng)的借貸結(jié)構(gòu)來(lái)說(shuō)，需要在借貸前對(duì)企業(yè)是否具備貸款資格進(jìn)行嚴(yán)格的審查，這樣一來(lái)，既增加了小微企業(yè)申請(qǐng)貸款的時(shí)間，也會(huì)出現(xiàn)由于銀行對(duì)小微企業(yè)發(fā)展中的貸款融資監(jiān)管力度不足，容易出現(xiàn)貸款資金回收困難的情況。所以積極促使網(wǎng)絡(luò)借貸的發(fā)展，對(duì)于傳統(tǒng)借貸方式來(lái)說(shuō)是一種補(bǔ)充，對(duì)于小微企業(yè)的積極良好發(fā)展具有重要影響。

四、有效發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)借貸在小微企業(yè)融資中的作用

一是注重將網(wǎng)絡(luò)借貸制度加以完善。近幾年，我國(guó)較多的地區(qū)發(fā)展中都出現(xiàn)了一些利用網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行高利貸的行為。網(wǎng)絡(luò)借貸管理部門(mén)應(yīng)完善網(wǎng)絡(luò)融資利率機(jī)制，嚴(yán)厲打擊網(wǎng)絡(luò)高利貸行為。另外，政府應(yīng)嚴(yán)格控制高利貸的行為容易導(dǎo)致的高風(fēng)險(xiǎn)，加大對(duì)網(wǎng)絡(luò)貸款利率最高的限制力度，加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)的信息披露，將高利貸行為扼殺在搖籃之中；二是建立系統(tǒng)的網(wǎng)絡(luò)借貸供應(yīng)鏈。按照企業(yè)的生產(chǎn)和銷(xiāo)售鏈對(duì)企業(yè)融資進(jìn)行細(xì)分，提高小微企業(yè)與借貸方間融資的針對(duì)性，同時(shí)，加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)安全技術(shù)的投入力度，最大限度地保障小微企業(yè)的切身利益。除此以外，為了能夠使得小微企業(yè)發(fā)展中獲取充足的發(fā)展資金，應(yīng)該積極通過(guò)網(wǎng)絡(luò)的融資平臺(tái)與相應(yīng)的借貸方達(dá)成長(zhǎng)久穩(wěn)定的合作關(guān)系，由此促使小微企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力不斷提升。

五、結(jié)語(yǔ)

網(wǎng)絡(luò)借貸融資模式的出現(xiàn)，有助于小微企業(yè)突破傳統(tǒng)融資方式的局限，積極拓展融資途徑。目前小微企業(yè)的發(fā)展中，由于發(fā)展規(guī)模較小，資金相對(duì)缺乏，并且傳統(tǒng)融資情況下阻礙較多，間接融資又較為單一等，使得融資發(fā)展存在較多的阻礙。但是網(wǎng)絡(luò)借貸的出現(xiàn)，企業(yè)借貸的門(mén)檻相對(duì)較低，手續(xù)也更為簡(jiǎn)便，所以在一定程度上將小微企業(yè)融資困難的問(wèn)題加以緩解，使小微企業(yè)最大限度利用資金，降低了企業(yè)融資風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展。在未來(lái)網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展過(guò)程中，一方面應(yīng)完善相關(guān)法律法規(guī)，加強(qiáng)制度監(jiān)管，另一方面要提高網(wǎng)絡(luò)借貸的安全技術(shù)管理，有效發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)借貸在小微企業(yè)融資中的作用。

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