范曉蕓　陳璐

如何應(yīng)對(duì)與日俱增的減排壓力，緩解日益嚴(yán)峻的減排形勢(shì)，成為社會(huì)各界日益關(guān)注的問題。 2015年12月12日，《聯(lián)合國氣候變化框架公約》近200個(gè)締約方一致同意通過《巴黎協(xié)議》，根據(jù)協(xié)議，各方將以“自主貢獻(xiàn)”的方式參與全球應(yīng)對(duì)氣候變化行動(dòng)。于此同時(shí)，為建立互信并促進(jìn)有效實(shí)施，各國同意設(shè)立一個(gè)關(guān)于氣候行動(dòng)和支助的強(qiáng)化透明度框架。發(fā)達(dá)國家將繼續(xù)帶頭減排，并加強(qiáng)對(duì)發(fā)展中國家的資金、技術(shù)和能力建設(shè)支持，幫助后者減緩和適應(yīng)氣候變化。而我國于2008年起陸續(xù)建立碳交易所，發(fā)展至今，已在北京、上海、天津等七省市建立了碳交易所開展碳交易試點(diǎn)工作。

一、碳交易的理論基礎(chǔ)

碳排放權(quán)交易，即把二氧化碳（CO2）排放權(quán)作為一種商品在市場(chǎng)上進(jìn)行買賣，簡(jiǎn)稱碳交易。碳交易的理論基礎(chǔ)包括：可持續(xù)發(fā)展理論、環(huán)境價(jià)值理論、產(chǎn)權(quán)理論、社會(huì)責(zé)任理論等，這些理論推動(dòng)著碳交易的產(chǎn)生和發(fā)展。

可持續(xù)發(fā)展理論既作用于碳交易的產(chǎn)生，同時(shí)也反作用于碳交易的發(fā)展。它的核心思想是“發(fā)展”，但是強(qiáng)調(diào)發(fā)展的可持續(xù)，它要求經(jīng)濟(jì)活動(dòng)以自然資產(chǎn)和環(huán)境承載力為基礎(chǔ)，在生態(tài)資源的可接受范圍內(nèi)使邊際效益達(dá)到最大化。基于該理論，低碳經(jīng)濟(jì)應(yīng)運(yùn)而生并逐步發(fā)展，推進(jìn)碳交易市場(chǎng)的建成更是迎合了經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的需要。產(chǎn)權(quán)理論進(jìn)一步推動(dòng)了碳交易的發(fā)展，它強(qiáng)調(diào)了環(huán)境資源的稀缺性。產(chǎn)權(quán)理論正是認(rèn)可了CO2排放空間的商品屬性，實(shí)現(xiàn)了CO2排放空間資源的有效配置和市場(chǎng)化交易，使其具有排他性和競(jìng)爭(zhēng)性，從而讓大家都有環(huán)境保護(hù)的意識(shí)。環(huán)境價(jià)值理論則為碳交易中CO2排放權(quán)的計(jì)量問題提供了理論支撐。社會(huì)責(zé)任理論則要求企業(yè)乃至國家在關(guān)注其經(jīng)濟(jì)效益時(shí)，履行其環(huán)境保護(hù)的社會(huì)責(zé)任，從而實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和環(huán)境保護(hù)的協(xié)調(diào)發(fā)展。

二、國外碳交易市場(chǎng)的發(fā)展現(xiàn)狀

1.國際碳交易市場(chǎng)由來?！疤冀灰住庇址Q“碳排放權(quán)交易”，“溫室氣體排放權(quán)”交易，來源于兩個(gè)國際公約——1992年《聯(lián)合國氣候變化框架公約》和1997年《京都議定書》的通過和實(shí)施。2005年，《京都議定書》正式生效，規(guī)定自2008-2012年，全球二氧化碳排放量在1990年的基礎(chǔ)上平均降低5.2%。在《京都議定書》的框架下，超額排放的國家向未超額排放的國家購買溫室氣體減排指標(biāo)（主要是二氧化碳的減排指標(biāo)），碳交易和以二氧化碳排放權(quán)為對(duì)象的“碳排放權(quán)交易市場(chǎng)”應(yīng)運(yùn)而生。

2.國際碳交易市場(chǎng)總體規(guī)模。目前的國際碳交易發(fā)展格局呈現(xiàn)出強(qiáng)制市場(chǎng)為主，自愿市場(chǎng)為輔；配額市場(chǎng)為主，項(xiàng)目交易為輔的特點(diǎn)。發(fā)展比較成熟的有歐盟排放權(quán)交易體系、英國的排放權(quán)交易體系、美國的芝加哥氣候交易所和澳大利亞國家信托。碳交易市場(chǎng)作為新興的商品交易市場(chǎng)，自2003年初具規(guī)模以來，以迅猛的態(tài)勢(shì)不斷發(fā)展；尤其在2005年京都議定書正式生效后，全球碳交易市場(chǎng)在碳交易量和成交額兩方面均實(shí)現(xiàn)較大幅度增長(zhǎng)。綜合世界銀行和全球銀行的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，全球碳市場(chǎng)總交易量在2008年達(dá)到48.11億噸，市場(chǎng)交易總額達(dá)1263.45億美元，2012年市場(chǎng)交易總額達(dá)1500億美元，超越石油交易成為全球第一大市場(chǎng)。

3.國際碳交易市場(chǎng)發(fā)展特點(diǎn)。（1）市場(chǎng)細(xì)分程度較高。現(xiàn)有的國際碳交易市場(chǎng)的分類有很多標(biāo)準(zhǔn)。比如：碳交易市場(chǎng)按照碳排放權(quán)的來源可以劃分為基于配額的市場(chǎng)和基于項(xiàng)目的市場(chǎng)，目前國際碳交易市場(chǎng)上配額市場(chǎng)居主體地位，項(xiàng)目交易市場(chǎng)作為其補(bǔ)充市場(chǎng)；碳交易市場(chǎng)按照地域劃分可分為歐盟排放交易體系、北美排放交易體系、大洋洲排放交易體系和亞洲排放交易體系四個(gè)交易體系。其中歐美等發(fā)達(dá)國家的交易體系在交易機(jī)制方面具有實(shí)踐時(shí)間長(zhǎng)、范圍廣、發(fā)展趨于成熟等優(yōu)點(diǎn)。（2）交易機(jī)制比較成熟。國際碳交易市場(chǎng)起步早，基于配額和基于項(xiàng)目的交易機(jī)制已經(jīng)趨于成熟。除此之外，在國際碳市場(chǎng)交易還可以結(jié)合國際排放交易，聯(lián)合履行機(jī)制和清潔發(fā)展機(jī)制這三種國際合作減排機(jī)制的輔助交易機(jī)制。這三種機(jī)制，推動(dòng)了減緩氣候變化的國際合作，促進(jìn)各國在應(yīng)對(duì)全球氣候問題費(fèi)用的有效分配，使雙贏成為交易雙方國家的共同目標(biāo)。（3）市場(chǎng)監(jiān)管完善。市場(chǎng)監(jiān)管是否完善是衡量市場(chǎng)是否成熟的一個(gè)重要標(biāo)準(zhǔn)。國際碳交易市場(chǎng)上，有些交易體系建立了自己的監(jiān)管體制，而且不同交易體系的監(jiān)管體制各具特色。以歐盟對(duì)碳交易進(jìn)行監(jiān)管為代表的多機(jī)構(gòu)監(jiān)管模式，機(jī)構(gòu)涉及歐盟委員會(huì)和成員國監(jiān)管機(jī)構(gòu)。美國碳交易監(jiān)管機(jī)構(gòu)，采取由各州監(jiān)管機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)政府監(jiān)管和不具有行政主體資格的區(qū)域監(jiān)管機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)管理和技術(shù)支持的分散監(jiān)管模式。（4）金融機(jī)構(gòu)積極參與。碳排放權(quán)本身不僅可以交易，由其衍生出的金融商品在國外市場(chǎng)上面又有廣泛的交易。例如，金融機(jī)構(gòu)以CDM為基礎(chǔ)，從事CER現(xiàn)貨，遠(yuǎn)期和期貨交易的二級(jí)交易市場(chǎng)發(fā)展迅速，來廣泛參與到碳交易的各個(gè)環(huán)節(jié)。

三、國內(nèi)碳交易市場(chǎng)的發(fā)展現(xiàn)狀

1.宏觀上，碳交易試點(diǎn)起步，但全國碳市場(chǎng)尚未建立。目前中國碳市場(chǎng)的建設(shè)，是由七個(gè)試點(diǎn)交易平臺(tái)構(gòu)成的。2011年年底，國務(wù)院印發(fā)了《十二五“控制溫室氣體排放工作方案”》，提出探索建立碳排放交易市場(chǎng)的要求，2011年10月，國家發(fā)改委為落實(shí)十二五規(guī)劃關(guān)于逐步建立國內(nèi)碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的要求，同意北京、天津市、上海市、重慶市、湖北省、廣東省及深圳市開展碳排放權(quán)交易試點(diǎn)。2014年，七個(gè)試點(diǎn)已經(jīng)全部啟動(dòng)上線交易，試點(diǎn)省市覆蓋國土面積48萬平方公里，人口總數(shù)2.62億，GDP合計(jì)15.5萬億元，能源消費(fèi)8.8億噸標(biāo)準(zhǔn)煤。幾年時(shí)間內(nèi)，七個(gè)碳交易試點(diǎn)完成了數(shù)據(jù)摸底、規(guī)則制定、企業(yè)教育、交易啟動(dòng)、履約清繳、抵消機(jī)制使用等全過程，并各自嘗試了不同的政策思路和分配方法。截至2015年底，七個(gè)試點(diǎn)碳市場(chǎng)累計(jì)成交量近8000萬噸，累計(jì)成交金額突破25億元人民幣。然而，我國雖然是最大的CDM碳排放權(quán)供給方，但到目前為止尚未建立起統(tǒng)一的碳排放權(quán)交易平臺(tái)。

2.中觀上，各地區(qū)發(fā)展不均衡，跨區(qū)域交易較少。我國由于各地區(qū)的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、能源結(jié)構(gòu)、減排壓力等存在差異，導(dǎo)致各試點(diǎn)城市的碳交易價(jià)格差異較大，深圳市碳交易的價(jià)格甚至是湖北省的四倍多。另外，低碳轉(zhuǎn)型與平衡經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的矛盾突出，各試點(diǎn)地區(qū)都面臨如何處理好經(jīng)濟(jì)發(fā)展與能源消費(fèi)總量增加、碳排放配額總量設(shè)置之間的相互關(guān)系的棘手問題。因此，如何加強(qiáng)跨區(qū)域交易，謀求共同發(fā)展成為一個(gè)亟需解決的課題。

3.微觀上，企業(yè)對(duì)碳交易認(rèn)識(shí)不足，自愿參與度低。由于我國目前的碳交易還處于自愿交易階段，政府并未要求企業(yè)進(jìn)行強(qiáng)制減排，加之碳交易尚屬于新鮮事物，大多數(shù)企業(yè)缺乏經(jīng)營碳市場(chǎng)的意識(shí)，甚至尚未意識(shí)到企業(yè)的碳排放行為是有成本的。因此，以企業(yè)為代表的微觀主體，缺乏購買碳指標(biāo)的意識(shí)，主動(dòng)參與碳交易的企業(yè)較少。從調(diào)研結(jié)果來看，大部分企業(yè)并未建立起專業(yè)的人才隊(duì)伍來核算自身的碳排放情況，目前企業(yè)的碳交易也仍然是為了履約。

四、我國碳交易模式建設(shè)的思考

1.盡快建立統(tǒng)一的交易平臺(tái)。建立起統(tǒng)一的碳交易市場(chǎng)，才能為買賣雙方提供充分的供求信息，降低交易成本，實(shí)現(xiàn)公平合理定價(jià)。而我國目前的碳交易市場(chǎng)表現(xiàn)為分散的和不公開的狀況，不能真正融入國際碳交易市場(chǎng)，使中國企業(yè)在碳交易中處于弱勢(shì)地位。七個(gè)交易所應(yīng)盡快在交易平臺(tái)、交易產(chǎn)品、交易規(guī)則、交易主體、交易監(jiān)管等方面做到統(tǒng)一，這樣才能以更低的成本、更高的效率做大、做強(qiáng)市場(chǎng)。

2.謀劃市場(chǎng)融合，共建生態(tài)文明。空氣是流動(dòng)的，地域是相連的，碳市場(chǎng)也在打破區(qū)域限制、不斷擴(kuò)容。目前，京冀兩地在合力推進(jìn)生態(tài)環(huán)境建設(shè)方面已取得了積極成效，啟動(dòng)跨區(qū)域碳排放權(quán)交易，不僅可以擴(kuò)大碳市場(chǎng)覆蓋范圍，拓寬參與主體，提高市場(chǎng)容量和活躍度，還可以充分發(fā)揮市場(chǎng)配置資源的決定性作用，挖掘兩地不同的節(jié)能減排潛力、利用兩地在節(jié)能減排方面的成本差異，通過碳交易市場(chǎng)手段，推動(dòng)區(qū)域產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和能源結(jié)構(gòu)的優(yōu)化調(diào)整，控制溫室氣體排放，協(xié)同推進(jìn)區(qū)域大氣污染治理，實(shí)現(xiàn)生態(tài)環(huán)境保護(hù)領(lǐng)域的率先突破。

3.加強(qiáng)宣傳，建立專業(yè)人才團(tuán)隊(duì)。碳交易是通過市場(chǎng)機(jī)制來引導(dǎo)，對(duì)于企業(yè)來說，這既是一個(gè)機(jī)遇，又是一個(gè)挑戰(zhàn)。企業(yè)必須認(rèn)識(shí)到，碳排放是有成本的。企業(yè)未來將面臨越來越嚴(yán)格的碳排放約束，我國已經(jīng)對(duì)國際承諾了自己的減排目標(biāo)，這些任務(wù)將會(huì)分解到各個(gè)企業(yè)。企業(yè)亟需建立一個(gè)團(tuán)隊(duì)，專門處理碳交易相關(guān)的工作。由于碳交易工作會(huì)同時(shí)涉及到技術(shù)部門、節(jié)能環(huán)保部門、財(cái)務(wù)部門等，因此企業(yè)還應(yīng)建立一個(gè)系統(tǒng)性的機(jī)制，仔細(xì)研究這個(gè)市場(chǎng)，摸清自身排放狀況，做好碳資產(chǎn)管理。

中國的碳交易市場(chǎng)在種種問題和挑戰(zhàn)中逐步建立和完善起來。預(yù)計(jì)到2017年，我國有望實(shí)現(xiàn)建立全國統(tǒng)一的碳交易市場(chǎng)的目標(biāo)，進(jìn)一步規(guī)范和推動(dòng)碳交易的發(fā)展，為推動(dòng)低碳經(jīng)濟(jì)發(fā)展，建設(shè)資源節(jié)約型、環(huán)境友好型社會(huì)貢獻(xiàn)力量。

（作者單位：天津工業(yè)大學(xué)管理學(xué)院）