黃嘉瑜　吳彬彬

摘 要 本文選取2006～2011年全國30個省市的面板數據，分析了影響農村金融機構信貸風險的宏微觀因素后發(fā)現：農村金融環(huán)境并不能單獨對金融機構的不良貸款率產生影響，而需要政府的適當干預。而且，農村金融機構自身的運營能力對控制其信貸風險起著至關重要的作用。為有效降低農村金融機構的信貸風險，應合政府、金融機構、農戶三方之力，協(xié)同營造良好的農村金融環(huán)境，建立完善農村征信體系。

關鍵詞 農村金融機構 信貸風險

一、問題的提出

農村金融作為現代農村金融的核心，其發(fā)展問題是影響我國農村經濟發(fā)展的重要因素。2015年一號文件指出，農村金融機構要主動適應農村實際、農業(yè)特點、農民需求，不斷深化農村金融改革創(chuàng)新，加大服務“三農”力度，強化農村普惠金融。

然而，由于農業(yè)的弱質性，使農村金融機構經營面臨巨大的不確定性。信貸業(yè)務作為農村金融機構服務“三農”的最重要的組成部分，其好壞直接影響著農村金融機構是否能夠可持續(xù)發(fā)展。因此，如何控制好農村金融機構的信貸風險至關重要?；谝陨媳尘?，本文嘗試探索影響農村金融機構的因素，以期能夠提出控制農村金融機構信貸風險的政策建議，為我國農村金融機構可持續(xù)發(fā)展，促進農村經濟健康穩(wěn)步發(fā)展作出一定的貢獻。

二、數據選取及實證分析

本文數據來源于中國銀監(jiān)會發(fā)布的《中國銀行業(yè)農村金融服務分布圖集》和《中國統(tǒng)計年鑒》。研究選取了2006～2011年全國（除港澳臺及西藏）30個省市農村金融機構（農村信用社、農村合作銀行、農村商業(yè)銀行、郵政儲蓄銀行、新型農村金融機構和農村資金互助社。）作為樣本。變量的選取如表1。

運用Stata12.0軟件通過F檢驗判斷是否拒絕混合回歸模型。結果顯示P=0.0000，強烈拒絕原假設，說明排除了使用混合回歸模型的可能性。再根據Hausman檢驗，檢驗結果顯示P=0.0024<0.05，拒絕原假設，所以應該采用固定效應模型。最后，模型結果顯示，R2=0.6127，F=37.96，結果顯示通過顯著性檢驗，模型的擬合程度較好。結果見表2。

三、結論和政策建議

（一）結論

本文以2006～2011年全國30個省市的農村金融機構為研究對象，實證研究了我國農村金融機構信貸風險的影響因素。基本結論如下：第一，隨著農貸市場份額的增大，我國農村金融機構的不良貸款率得到了有效地降低，由農業(yè)弱質性所帶來的風險得到了有效的控制。第二，農村金融機構的運營能力的提高對不良貸款率的降低有巨大的貢獻。第三，農村金融環(huán)境的變化并未對農村金融機構的信貸風險產生顯著的影響。第四，隨著地方政府財政支持力度的加大有效地降低了農村金融機構的信貸風險。第五，農村居民人均純收入的提高對降低農村金融機構的信貸風險有積極作用。第六，農業(yè)產業(yè)結構的不合理大大增加了農村金融機構的信貸風險。

（二）相關政策建議

根據以上研究結論，提出了化解農村金融機構信貸風險的政策建議：

1.集政府、銀行、農戶三者之力，優(yōu)化農村金融生態(tài)環(huán)境，形成三位一體的可持續(xù)金融生態(tài)環(huán)境，是農村金融可持續(xù)發(fā)展的基礎。目前，我國城市范圍內的金融征信體系已逐步完善，但農村地區(qū)卻幾乎空白。應建立征信系統(tǒng)從根源上解決農村信用難題。

2.地方政府應通過宏觀調控政策，提高農村居民的可支配收入，降低農村居民的生活成本，為防范農村金融機構信貸風險提供保障。地方政府應加大對“三農”的支持力度，引導農村資金的投向，在提高農村居民收入的同時，又能有效地降低農村金融機構的信貸風險。

3.地方政府需加大力度實現農業(yè)產業(yè)結構轉型升級，通過產業(yè)帶動提高農村居民收入，實現農村金融機構信貸風險的有效控制。通過產業(yè)轉型，實現由傳統(tǒng)小農經濟到現代規(guī)模經濟的轉變，既有效降低了農戶的經營成本，又提升了其抗風險能力。

4.農村金融機構要強化自身的內部控制制度，優(yōu)化業(yè)務流程，加強機構運營能力。目前，我國銀行體系是部門層級制的組織結構形式，嚴重缺乏靈活性，具有嚴重的服務時滯。再者，農村地區(qū)部門銀行“以不變應萬變”的經營理念尤為明顯，嚴重缺乏市場導向，忽略了市場需求，應通過建立“流程銀行”來解決。

（作者單位為湘潭大學商學院）

參考文獻

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