鮑蕾蕾　遼寧大學(xué)

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現(xiàn)有的國有企業(yè)監(jiān)管體制存在的問題分析

鮑蕾蕾遼寧大學(xué)

摘要：我國目前正在進(jìn)行新一輪的國企的改制，這給國有參股企業(yè)帶來了新的發(fā)展機(jī)遇，國有參股企業(yè)可以塑資本監(jiān)管機(jī)制方面的問題，能夠解決中央政府和地方政府在國有資本監(jiān)管上的權(quán)、責(zé)、利方面造新的體制。而且我國的國有資本監(jiān)管機(jī)制中存在著信息不對(duì)稱和缺乏透明性等問題，通過解決國有的問題。

關(guān)鍵詞：國企改制信息不對(duì)稱國有資本監(jiān)管機(jī)制

一、現(xiàn)有的國有企業(yè)監(jiān)管體制出現(xiàn)的問題

（一）有效地激勵(lì)機(jī)制的缺乏?，F(xiàn)在的國有企業(yè)大部分是有限責(zé)任公司，缺乏股票期權(quán)制的基礎(chǔ)；國有資本市場存在很大的投機(jī)性，所以公司真正的效益無法真實(shí)的反映出來，但是股票期權(quán)制度作為評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營績效的唯一指標(biāo)，并不是很全面；單一的結(jié)構(gòu)使得經(jīng)營者和管理者的利潤最大化的目標(biāo)的目標(biāo)無法實(shí)現(xiàn)，使得他們的積極性不高；而且收入差距過??；再一個(gè)就是工資和獎(jiǎng)金具有固定性，因此風(fēng)險(xiǎn)性和約束性以及激勵(lì)性都比較小。

（二）松散的治理方式

第一，國有資本方面缺乏真正的出資人

在國有企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)中，國有資產(chǎn)出資人很少，而國有資產(chǎn)的出資人主要有企業(yè)的董事會(huì)擔(dān)任，但是他們卻不會(huì)真正的履行職責(zé)，而且企業(yè)中存在著信息不對(duì)稱，委托代理等問題。

第二，中小股東、債權(quán)人的權(quán)益得不到保護(hù)

其實(shí)公司的真正權(quán)益掌握在公司大股東手中，而中小股東和債權(quán)人的實(shí)力比較小，因此他們之間不能形成有效地監(jiān)督，因此，他們的權(quán)益得不到真正的保護(hù)。

第三，董事會(huì)的功能失效

董事會(huì)的內(nèi)部結(jié)構(gòu)設(shè)置不合理，往往是大股東控制了董事會(huì)，而且董事會(huì)的比例失調(diào)。

第四，監(jiān)事會(huì)的作用

監(jiān)事會(huì)形同虛設(shè)，監(jiān)管不到位，所以作用發(fā)揮的不是很大，監(jiān)督機(jī)制不能發(fā)揮作用。

第五，在公司的發(fā)展戰(zhàn)略上，治理結(jié)構(gòu)不完善

由于公司盲目的擴(kuò)大公司的業(yè)務(wù)以及規(guī)模，使得他們的注意力主要集中在公司的輔業(yè)上，主業(yè)發(fā)展緩慢，使得公司發(fā)展困難，而且，由于擴(kuò)展業(yè)務(wù)會(huì)使得公司向銀行大量的貸款，使得公司陷入難以擺脫的困境。

（三）缺乏完善的監(jiān)管機(jī)制

第一，缺乏完善的法律監(jiān)督體系

在我國的國有資產(chǎn)的監(jiān)管方面主要執(zhí)行的是目前的《公司法》和《證券法》以及國務(wù)制定的各項(xiàng)法律規(guī)章，在國有資產(chǎn)監(jiān)管方面并沒有正式的法律文件可以執(zhí)行。

第二，國有資產(chǎn)的管理機(jī)構(gòu)缺失

產(chǎn)權(quán)職能有政府多個(gè)部門執(zhí)行，這回導(dǎo)致兩個(gè)方面的問題，一是這些部門可能充當(dāng)著國有資產(chǎn)管理的職能，另一個(gè)是這些政府部門不能承擔(dān)起自己的職能，導(dǎo)致權(quán)責(zé)不對(duì)稱。

二、國有企業(yè)監(jiān)管機(jī)制的設(shè)計(jì)

（一）激勵(lì)機(jī)制的設(shè)計(jì)

第一，建立激勵(lì)機(jī)制能夠使的國有資本代表者和真正的所有者能夠達(dá)成目標(biāo)一致。國資委作為國有資本的代表者并不能真正的履行自己的權(quán)利，而真正的權(quán)利掌握在政府的手中。因此建立適當(dāng)?shù)募?lì)機(jī)制能夠使的國資委能夠履行自己的職能。首先，設(shè)置相對(duì)靈活的薪酬標(biāo)準(zhǔn)，可以對(duì)那些表現(xiàn)好的職員進(jìn)行額外的獎(jiǎng)勵(lì)，依次來調(diào)動(dòng)他們的積極性。

第二，建立激勵(lì)機(jī)制能夠使得董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的目標(biāo)與國有資產(chǎn)的管理目標(biāo)一致 。能夠使得董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)能夠有效地監(jiān)管國有資本。我們應(yīng)該從固定報(bào)酬、績效報(bào)酬、職務(wù)消費(fèi)以及福利等幾個(gè)方面去激勵(lì)董事會(huì)的職員。而監(jiān)事會(huì)，他們應(yīng)該從固定報(bào)酬和職務(wù)消費(fèi)方面進(jìn)行激勵(lì)。

第三，建立激勵(lì)機(jī)制有利于國有資本的運(yùn)營。建立激勵(lì)機(jī)制能夠調(diào)動(dòng)國有企業(yè)經(jīng)營者的積極性，使得國有資本的運(yùn)營更有效率。對(duì)于國有企業(yè)經(jīng)營者的報(bào)酬可以從基本薪金、獎(jiǎng)金以及長期激勵(lì)薪酬等方面來進(jìn)行激勵(lì)。

第四、建立激勵(lì)機(jī)制可以解決國有資本的內(nèi)部控制問題。對(duì)于國有企業(yè)的職工的報(bào)酬方面可以從工資、獎(jiǎng)金還有內(nèi)部職工股這些方面來考慮。而且這些職工還可以進(jìn)行股票的轉(zhuǎn)讓，在他們離職或者是退休之后公司能夠回購職工的股份。

（二）規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)的建立

在國有參股企業(yè)中，國有產(chǎn)權(quán)代表者必須嚴(yán)格按照《公司法》和《證券法》這些法律進(jìn)入董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、參與企業(yè)重大生產(chǎn)經(jīng)營決策，選舉董事長，選擇企業(yè)管理人員，這樣國有資本能夠良好的運(yùn)營。

（三）監(jiān)管機(jī)制的完善

第一，依靠法律手段對(duì)國有資本進(jìn)行監(jiān)督。主要是利用立法監(jiān)督和訴訟監(jiān)督的手段。立法手段主要是通過立法機(jī)構(gòu)對(duì)國有資本監(jiān)管的主體、方式和程序進(jìn)行完善。而訴訟監(jiān)督主要是通過對(duì)違反國有資本監(jiān)督管理法規(guī)的相關(guān)人員提出訴訟，接下來是法院作出判決，通過做好事前監(jiān)督，從而使得事后監(jiān)督的相關(guān)工作能夠更好的運(yùn)行。

第二，對(duì)國有產(chǎn)權(quán)的交易決策和運(yùn)作制度進(jìn)行規(guī)范，以確保國有資本運(yùn)行的透明度，防止國有資本的流失。并且國有產(chǎn)權(quán)的歸屬應(yīng)當(dāng)明確好。

第三，在監(jiān)督國有資本方面，中央政府和各級(jí)地方政府要明確好自己的責(zé)任。而且要做好國有企業(yè)的重組和改制工作。

第四，要建立專門的機(jī)構(gòu)對(duì)國有資本進(jìn)行監(jiān)管。當(dāng)國有資本運(yùn)營過程中出現(xiàn)問題是，要及時(shí)的聘請(qǐng)專家進(jìn)行問題的解決。為了防止國有資本的流失，國有企業(yè)的董事會(huì)也應(yīng)該進(jìn)行國有資本的重組和改制。

總之，國有企業(yè)改制和重組任重而道遠(yuǎn)，而國有資本的監(jiān)管機(jī)制更是要循序漸進(jìn)的建設(shè)好。

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作者簡介：鮑蕾蕾（1989-），女，漢族，山東濱州人，經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，單位：遼寧大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院國民經(jīng)濟(jì)學(xué)專業(yè)，研究方向：投融資管理與資本市場。