趙存孝

摘 要：當(dāng)前我國(guó)經(jīng)濟(jì)已經(jīng)進(jìn)入新常態(tài)，企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)因素也隨之變化。因此分析企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)因素和進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理必要性非常有必要。

關(guān)鍵詞：新常態(tài)；經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

一、我國(guó)經(jīng)濟(jì)新常態(tài)的主要特征

（一）從消費(fèi)需求看，過(guò)去我國(guó)消費(fèi)具有明顯的模仿型排浪式特征，2014年模仿型排浪式消費(fèi)階段基本結(jié)束，個(gè)性化、多樣化消費(fèi)漸成主流，保證產(chǎn)品質(zhì)量安全、通過(guò)創(chuàng)新供給激活需求的重要性顯著上升，必須采取正確的消費(fèi)政策，釋放消費(fèi)潛力，使消費(fèi)繼續(xù)在推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮基礎(chǔ)作用。

（二）從投資需求看，經(jīng)歷了30多年高強(qiáng)度大規(guī)模開(kāi)發(fā)建設(shè)后，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)相對(duì)飽和，但基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)互通和一些新技術(shù)、新產(chǎn)品、新業(yè)態(tài)、新商業(yè)模式的投資機(jī)會(huì)大量涌現(xiàn)，對(duì)創(chuàng)新投融資方式提出了新要求，必須善于把握投資方向，消除投資障礙，使投資繼續(xù)對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮關(guān)鍵作用。

（三）從生產(chǎn)能力和產(chǎn)業(yè)組織方式看，過(guò)去供給不足是長(zhǎng)期困擾我們的一個(gè)主要矛盾，2014年傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)供給能力大幅超出需求，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)必須優(yōu)化升級(jí)，企業(yè)兼并重組、生產(chǎn)相對(duì)集中不可避免，新興產(chǎn)業(yè)、服務(wù)業(yè)、小微企業(yè)作用更加凸顯，生產(chǎn)小型化、智能化、專業(yè)化將成為產(chǎn)業(yè)組織新特征。

（四）從生產(chǎn)要素相對(duì)優(yōu)勢(shì)看，過(guò)去勞動(dòng)力成本低是最大優(yōu)勢(shì)，引進(jìn)技術(shù)和管理就能迅速變成生產(chǎn)力，2014年以后人口老齡化日趨發(fā)展，農(nóng)業(yè)富余勞動(dòng)力減少，要素的規(guī)模驅(qū)動(dòng)力減弱，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)將更多依靠人力資本質(zhì)量和技術(shù)進(jìn)步，必須讓創(chuàng)新成為驅(qū)動(dòng)發(fā)展新引擎。

（五）從市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)特點(diǎn)看，過(guò)去主要是數(shù)量擴(kuò)張和價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)，2014以后正逐步轉(zhuǎn)向質(zhì)量型、差異化為主的競(jìng)爭(zhēng)，統(tǒng)一全國(guó)市場(chǎng)、提高資源配置效率是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的內(nèi)生性要求，必須深化改革開(kāi)放，加快形成統(tǒng)一透明、有序規(guī)范的市場(chǎng)環(huán)境。

（六）從資源環(huán)境約束看，過(guò)去能源資源和生態(tài)環(huán)境空間相對(duì)較大，2014以后環(huán)境承載能力已經(jīng)達(dá)到或接近上限，必須順應(yīng)人民群眾對(duì)良好生態(tài)環(huán)境的期待，推動(dòng)形成綠色低碳循環(huán)發(fā)展新方式。

（七）從經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)積累和化解看，伴隨著經(jīng)濟(jì)增速下調(diào)，各類隱性風(fēng)險(xiǎn)逐步顯性化，風(fēng)險(xiǎn)總體可控，但化解以高杠桿和泡沫化為主要特征的各類風(fēng)險(xiǎn)將持續(xù)一段時(shí)間，必須標(biāo)本兼治、對(duì)癥下藥，建立健全化解各類風(fēng)險(xiǎn)的體制機(jī)制。

（八）從資源配置模式和宏觀調(diào)控方式看，全面刺激政策的邊際效果明顯遞減，既要全面化解產(chǎn)能過(guò)剩，也要通過(guò)發(fā)揮市場(chǎng)機(jī)制作用探索未來(lái)產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，必須全面把握總供求關(guān)系新變化，科學(xué)進(jìn)行宏觀調(diào)控。

這些趨勢(shì)性變化說(shuō)明，我國(guó)經(jīng)濟(jì)正在向形態(tài)更高級(jí)、分工更復(fù)雜、結(jié)構(gòu)更合理的階段演化，經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新常態(tài)，正從高速增長(zhǎng)轉(zhuǎn)向中高速增長(zhǎng)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式正從規(guī)模速度型粗放增長(zhǎng)轉(zhuǎn)向質(zhì)量效率型集約增長(zhǎng)，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)正從增量擴(kuò)能為主轉(zhuǎn)向調(diào)整存量、做優(yōu)增量并存的深度調(diào)整，經(jīng)濟(jì)發(fā)展動(dòng)力正從傳統(tǒng)增長(zhǎng)點(diǎn)轉(zhuǎn)向新的增長(zhǎng)點(diǎn)。

二、新常態(tài)下企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理面臨的風(fēng)險(xiǎn)因素分析

（一）自然環(huán)境的各種變化作用于企業(yè)的是水災(zāi)、火災(zāi)、地震、臺(tái)風(fēng)等引起非常性的破壞，既定的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、財(cái)務(wù)目標(biāo)無(wú)法實(shí)現(xiàn)等。

（二）企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境包括經(jīng)濟(jì)體制、經(jīng)濟(jì)政策、經(jīng)濟(jì)周期、同行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、通貨膨脹、市場(chǎng)季節(jié)性變化以及國(guó)家法律法規(guī)的調(diào)整和變動(dòng)等等。社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下企業(yè)成為“自主經(jīng)營(yíng)，自負(fù)盈虧，自我約束，自我發(fā)展”的獨(dú)立的經(jīng)濟(jì)組織，為了在競(jìng)爭(zhēng)中求得生存和發(fā)展，企業(yè)就必須面向市場(chǎng)，獨(dú)立決策，這樣就會(huì)增加企業(yè)在經(jīng)營(yíng)管理中的風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)國(guó)家經(jīng)濟(jì)政策發(fā)生變化時(shí)，往往會(huì)對(duì)企業(yè)的籌資、投資及其他經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)產(chǎn)生極大影響；當(dāng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)繁榮和衰退交替出現(xiàn)周期性變化，會(huì)使企業(yè)的現(xiàn)金流入量和現(xiàn)金流出量不斷地變化，給企業(yè)籌資、投資管理帶來(lái)諸多困難，增大企業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)；通貨的膨脹必然出現(xiàn)社會(huì)商品物價(jià)全面上漲，造成生產(chǎn)成本的大幅上升，或商品銷售的困難；同時(shí)通貨膨脹往往也會(huì)引起企業(yè)會(huì)計(jì)信息失真，造成企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的決策失誤，給企業(yè)帶來(lái)巨大的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

（三）法律環(huán)境的變化也是誘發(fā)企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)重要方面，改革開(kāi)放使我國(guó)的法律法規(guī)建設(shè)取得了巨大進(jìn)步，依法治國(guó)的思想深入人心，但要建成一套完善的法規(guī)制度，仍需要有一個(gè)逐漸完善的過(guò)程，因此，現(xiàn)階段已有的法律法規(guī)，就有可能需要在一定時(shí)期內(nèi)進(jìn)行必要的調(diào)整和修訂，這種調(diào)整、修訂的不確定性將對(duì)經(jīng)營(yíng)者的理財(cái)活動(dòng)產(chǎn)生重大影響。同時(shí)，由于法律不完善、執(zhí)法觀念差，也會(huì)使企業(yè)承受亂攤派、亂收費(fèi)等不應(yīng)有的社會(huì)負(fù)擔(dān)，增加了企業(yè)經(jīng)營(yíng)成本，降低了盈利水平。

（四）企業(yè)內(nèi)部的管理體制不健全，經(jīng)營(yíng)機(jī)制的不完善同樣會(huì)產(chǎn)生企業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，如企業(yè)經(jīng)營(yíng)者由于專業(yè)知識(shí)差，業(yè)務(wù)水平低，缺乏應(yīng)有的管理能力，或者調(diào)查研究不夠，掌握信息不充分等，同樣會(huì)造成決策失誤、管理混亂，使企業(yè)遭受巨大的經(jīng)濟(jì)損失。此外，企業(yè)對(duì)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)程度不足，防范手段不力等，也會(huì)使經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生或加大。經(jīng)營(yíng)者在哪些情況下需要規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，是企業(yè)必須做出的重要決策，否則承受或規(guī)避不當(dāng)又會(huì)引起新的更大風(fēng)險(xiǎn)。

三、經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)管理的必要性分析

風(fēng)險(xiǎn)和利潤(rùn)（回報(bào)）是同一枚硬幣的正反兩面，彼此不能分離。它們猶如一對(duì)孿生兄弟，緊密相連，相互作用。就同一事項(xiàng)而言，其風(fēng)險(xiǎn)度是相同的，不同的是因行為人的控制措施不同，從而導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率及實(shí)際發(fā)生的損失不同。在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，市場(chǎng)主體經(jīng)營(yíng)的產(chǎn)品，大多數(shù)情況下是趨同的，同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)在一定程度上表現(xiàn)為風(fēng)險(xiǎn)管理能力或風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)水平的競(jìng)爭(zhēng)。風(fēng)險(xiǎn)管理水平高的企業(yè)，其支付的風(fēng)險(xiǎn)成本相對(duì)較低，獲得高收益的比較優(yōu)勢(shì)明顯，意味著其獲利相對(duì)豐厚，更具有市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。風(fēng)險(xiǎn)是未來(lái)發(fā)生潛在損失的可能。只有符合一定條件之后，這種可能的損失才轉(zhuǎn)化成為現(xiàn)實(shí)的損失。風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程，其實(shí)就是對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行事前防范、事中控制和事后救濟(jì)的過(guò)程，是企業(yè)為實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)所建立的一種機(jī)制。這種機(jī)制，不僅可以降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率和實(shí)際造成的損失，還有利于保障企業(yè)安全穩(wěn)健運(yùn)行，避免毀滅性風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生。