□文/林 羲 范火盈（大連財(cái)經(jīng)學(xué)院 遼寧·大連）

財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性淺析

□文/林 羲 范火盈
（大連財(cái)經(jīng)學(xué)院 遼寧·大連）

財(cái)務(wù)報(bào)表分析是加強(qiáng)企業(yè)經(jīng)濟(jì)管理的一項(xiàng)十分關(guān)鍵的工作，在很多方面都起到了極為重要的作用。但是，因?yàn)樨?cái)務(wù)分析者的分析能力不在同一個(gè)水平，專業(yè)素質(zhì)也不在同一個(gè)高度。再加上財(cái)務(wù)報(bào)表自身的一些局限性，所以造成這種科學(xué)分析方法無法大范圍使用的后果，也就極大的限制了財(cái)務(wù)報(bào)表分析的作用。

財(cái)務(wù)報(bào)表分析；局限性；改進(jìn)；解決方法

收錄日期：2014年11月28日

一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義及作用

（一）財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義。財(cái)務(wù)報(bào)表分析，又稱財(cái)務(wù)分析，是以企業(yè)的基本活動(dòng)為對(duì)象，通過收集、整理、分析企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中的相關(guān)數(shù)據(jù)，并結(jié)合其他有關(guān)補(bǔ)充信息，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量情況進(jìn)行綜合對(duì)比和評(píng)估，為財(cái)務(wù)報(bào)告的使用者提供決策依據(jù)和控制依據(jù)的一項(xiàng)管理工作。具體包括三個(gè)方面：一是考察企業(yè)償債能力，剖析企業(yè)的權(quán)益結(jié)構(gòu)；二是評(píng)估企業(yè)營運(yùn)能力，分析企業(yè)資金的周轉(zhuǎn)情況；三是評(píng)估企業(yè)盈利能力，一個(gè)企業(yè)能否在一個(gè)會(huì)計(jì)年度獲得較高的收益既是企業(yè)的管理層也是投資者最關(guān)心的一個(gè)問題。

（二）財(cái)務(wù)報(bào)表分析的作用。財(cái)務(wù)報(bào)表分析的作用主要包括以下三個(gè)方面：一是能夠正確地評(píng)估企業(yè)的經(jīng)營成果，反映企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)中存在的問題?？梢詫?duì)企業(yè)的管理方案及時(shí)地進(jìn)行調(diào)整；二是能夠預(yù)測企業(yè)未來的收益以及可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)，只有盡早做好防范的準(zhǔn)備，才有可能在風(fēng)險(xiǎn)來臨的時(shí)候不會(huì)慌了陣腳；三是能夠監(jiān)督企業(yè)財(cái)務(wù)目標(biāo)的完成度，每個(gè)企業(yè)在一個(gè)會(huì)計(jì)期間都會(huì)定下自己的目標(biāo)，通過財(cái)務(wù)報(bào)表分析能夠很好地使企業(yè)了解到財(cái)務(wù)目標(biāo)的完成情況，進(jìn)而對(duì)不當(dāng)?shù)牡胤竭M(jìn)行合理的調(diào)整。

二、財(cái)務(wù)分析者的局限性

（一）財(cái)務(wù)分析者忽略了非財(cái)務(wù)因素。我們都知道，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)來源于企業(yè)日常的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)，但企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)是在一定條件下進(jìn)行的。它會(huì)受到自然環(huán)境、社會(huì)環(huán)境等因素的影響。正因?yàn)槿绱?，?cái)務(wù)數(shù)據(jù)也會(huì)產(chǎn)生相應(yīng)的變動(dòng)，反映出來的數(shù)據(jù)也會(huì)有深層次的含義。所以，在進(jìn)行財(cái)務(wù)分析時(shí)，要充分地考慮到這些非財(cái)務(wù)因素，并能指出這些因素與財(cái)務(wù)指標(biāo)之間的變動(dòng)關(guān)系。這樣才能做到較為全面的分析。但是，在實(shí)際的財(cái)務(wù)工作中，財(cái)務(wù)分析者僅僅關(guān)注了財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)本身以及那些通過數(shù)據(jù)計(jì)算出來的財(cái)務(wù)指標(biāo)，而忽略了這些財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和財(cái)務(wù)指標(biāo)背后所反映的生產(chǎn)經(jīng)營狀況。對(duì)所屬產(chǎn)業(yè)的經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)的了解也極為匱乏。因此，影響了財(cái)務(wù)分析在經(jīng)營管理決策中起到的重要引導(dǎo)作用。

（二）財(cái)務(wù)分析者的分析能力各不相同。在日常的財(cái)務(wù)工作中，財(cái)務(wù)分析者的任務(wù)就是運(yùn)用自己所掌握的財(cái)務(wù)知識(shí)及分析方法對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行分析?？墒牵總€(gè)財(cái)務(wù)分析者對(duì)財(cái)務(wù)知識(shí)的理解程度是不一樣的，運(yùn)用財(cái)務(wù)分析方法的靈活性和準(zhǔn)確度也不盡相同，對(duì)報(bào)表的解讀能力和認(rèn)識(shí)度同樣存在著差異，則計(jì)算得出的財(cái)務(wù)指標(biāo)的結(jié)果就會(huì)有一定的出入。毋庸置疑，這將會(huì)導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表分析結(jié)果的不同。其實(shí)

財(cái)務(wù)分析本身就是一個(gè)較為復(fù)雜的過程，它其中包含了很多的步驟，只要有一個(gè)步驟出了差錯(cuò)，那么就很有可能會(huì)影響到財(cái)務(wù)指標(biāo)的結(jié)果，最后得出的結(jié)論可能也會(huì)有偏差。當(dāng)然，評(píng)判一個(gè)企業(yè)的經(jīng)營狀況不能單憑幾個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)就妄下結(jié)論。不同的情況下以及分析目的的不同也會(huì)影響財(cái)務(wù)指標(biāo)的取舍，使分析者對(duì)到底要用哪些財(cái)務(wù)指標(biāo)而感到困惑，所以很可能會(huì)出現(xiàn)理解上的誤區(qū)，那么必然會(huì)導(dǎo)致最后的分析結(jié)果受到影響。

三、財(cái)務(wù)報(bào)表自身的局限性

（一）通貨膨脹對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的影響。由于我國的財(cái)務(wù)報(bào)表是按照歷史成本原則編制的，而財(cái)務(wù)報(bào)表按照歷史成本原則編制不能體現(xiàn)資產(chǎn)和收益的實(shí)際成本。首先，通貨膨脹會(huì)影響企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表的可靠性。在通貨膨脹時(shí)期，相關(guān)數(shù)據(jù)會(huì)受到物價(jià)變動(dòng)的影響，例如貨幣性資產(chǎn)、負(fù)債。當(dāng)物價(jià)上漲的時(shí)候，與價(jià)格上漲前相比，在購買相同數(shù)量存貨的前提下，價(jià)格上漲后所支付的貨幣資金要比價(jià)格上漲前支付的要多。對(duì)于負(fù)債而言，在通貨膨脹下，債權(quán)人收到的資金的價(jià)值不及當(dāng)初借給債務(wù)人時(shí)的價(jià)值。所以，對(duì)于債務(wù)人來說其實(shí)是賺了，債權(quán)人虧了。站在企業(yè)的角度來說，在物價(jià)上漲時(shí)，貨幣性負(fù)債可以為企業(yè)帶來一定的利潤；其次，通貨膨脹也會(huì)影響利潤表的真實(shí)性。收入的確定是按照權(quán)責(zé)發(fā)生制來核算的，即收入是實(shí)際的。但是成本是按照歷史成本來核算的，即成本是歷史的。因此，在發(fā)生通貨膨脹時(shí)，由于成本的低估和收入的高估將會(huì)導(dǎo)致利潤的虛增。所以，在通貨膨脹下不能真實(shí)地反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，從而引起報(bào)表使用者的誤解。

（二）財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的真實(shí)性。都說財(cái)務(wù)報(bào)表是反映企業(yè)真實(shí)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果較為有力的證據(jù)。這就意味著財(cái)務(wù)報(bào)表必須具備真實(shí)性，在國家制定的《會(huì)計(jì)法》中，第一條就明確的說明了這一點(diǎn)。但是，財(cái)務(wù)報(bào)表的數(shù)據(jù)來自于對(duì)基層部門的采集、整理和計(jì)算。有些時(shí)候明明沒有達(dá)到相應(yīng)的生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)，卻對(duì)負(fù)責(zé)統(tǒng)計(jì)的人員謊報(bào)數(shù)據(jù)。雖然表面上是保證了企業(yè)的收益，但實(shí)際上是虛增的收益，對(duì)于企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表的真實(shí)性也會(huì)減半。與此同時(shí)，一些企業(yè)為了獲得更多的投資或是為了少交稅等種種原因，就在企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表上做手腳。通過編造或篡改報(bào)表數(shù)據(jù)的方式，從而達(dá)到隱瞞企業(yè)真實(shí)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的目的。這種行為在實(shí)際生活中并不少見，已成為當(dāng)今社會(huì)的嚴(yán)重問題。正因?yàn)槿绱耍瑢?duì)于財(cái)務(wù)報(bào)表所呈現(xiàn)信息的可靠性就失去了保障，必定會(huì)影響財(cái)務(wù)報(bào)表的真實(shí)性。

（三）財(cái)務(wù)信息的時(shí)效性。財(cái)務(wù)報(bào)表分析是對(duì)企業(yè)過去的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)做一總結(jié)，所以財(cái)務(wù)報(bào)表中的數(shù)據(jù)均是來源于企業(yè)過去的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)。而用這些數(shù)據(jù)來預(yù)測企業(yè)的未來，給企業(yè)未來的規(guī)劃和經(jīng)營提供充足的依據(jù)，也起到一個(gè)引導(dǎo)的作用?？芍苑Q之為歷史資料，就說明是已經(jīng)過去的，并不代表當(dāng)下，也不代表未來。它只具有參考價(jià)值，并非絕對(duì)的合理可靠。如果只依據(jù)歷史的數(shù)據(jù)來進(jìn)行分析，勢必會(huì)影響它的時(shí)效性，也就失去了分析財(cái)務(wù)報(bào)表的目的和意義。所以，企業(yè)不能過于看重已成為歷史的業(yè)績。

（四）分析方法的局限性。財(cái)務(wù)分析的方法有很多種，現(xiàn)在我國比較常用的分析方法有趨勢分析法和比率分析法。但這兩種方法或多或少都存在著一些缺陷。

1、趨勢分析法的局限性。趨勢分析法是根據(jù)企業(yè)連續(xù)幾年或幾個(gè)時(shí)期的分析資料，通過計(jì)算得出的指數(shù)或完成率，確定分析期各有關(guān)項(xiàng)目的變動(dòng)情況和趨勢的一種分析方法。雖說趨勢分析法可以研究一定時(shí)期報(bào)表各項(xiàng)目的變動(dòng)趨勢，可是從定義上來看，它所依據(jù)的數(shù)據(jù)是過去的。即使它采用的數(shù)據(jù)是連續(xù)幾年的，可是在經(jīng)營環(huán)境不斷變化的情況下，這幾年的數(shù)據(jù)也就失去了可比性。再者說，數(shù)據(jù)是來源于財(cái)務(wù)報(bào)表的，它的可靠性并不能做到百分之百。

2、比率分析法的局限性。雖然比率分析法被認(rèn)為是財(cái)務(wù)分析的最基本或最重要的方法，但比率分析法也存在著它的不足之處。一是比率的變動(dòng)可能僅僅被解釋為兩個(gè)相關(guān)因素之間的變動(dòng)；二是很難綜合反映比率與計(jì)算它的會(huì)計(jì)報(bào)表的聯(lián)系；三是不同的行業(yè)背景下所計(jì)算出的比率缺乏可比性。

四、解決方法

（一）將非財(cái)務(wù)因素與財(cái)務(wù)指標(biāo)相結(jié)合。在財(cái)務(wù)分析中，財(cái)務(wù)指標(biāo)占據(jù)了比較重要的地位，也是我們得出結(jié)論的主要依據(jù)。但是，也不能忽略了非財(cái)務(wù)因素對(duì)分析結(jié)果的影響。這里提到的非財(cái)務(wù)因素指的就是非財(cái)務(wù)專業(yè)性的因素。舉個(gè)例子來說：行業(yè)背景。一個(gè)企業(yè)的發(fā)展與其所屬行業(yè)的背景是息息相關(guān)的，通過對(duì)企業(yè)所屬行業(yè)的環(huán)境以及企業(yè)在這個(gè)行業(yè)中的競爭力進(jìn)行分析，可以在經(jīng)營方向方面為企業(yè)管理層提供相應(yīng)的信息，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營發(fā)展起到了至關(guān)重要的作用。所以，非財(cái)務(wù)因素在財(cái)務(wù)報(bào)表分析的工作中也是較為重要的，不能將其忽略掉。

（二）提高財(cái)務(wù)分析人員綜合素質(zhì)。管理者應(yīng)該對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)分析人員的綜合素質(zhì)引起高度的重視，不僅要加強(qiáng)財(cái)務(wù)分析人員的專業(yè)知識(shí)的掌握能力，還要注重提高他們的綜合素質(zhì)。現(xiàn)如今，光是計(jì)算出數(shù)據(jù)得出結(jié)論已經(jīng)不足以滿足企業(yè)的需要了，分析人員還應(yīng)該具備運(yùn)用科學(xué)的分析方法，在對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表指標(biāo)合理理解和取舍的基礎(chǔ)上，對(duì)報(bào)表進(jìn)行全面分析的能力。

（三）建立科學(xué)的分析方法。有一套科學(xué)的分析方法會(huì)使企業(yè)在管理決策上能做出正確的，適合企業(yè)發(fā)展的決定。在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)，把定量分析和定性分析相結(jié)合。這樣可以大幅度地提高財(cái)務(wù)報(bào)表分析的準(zhǔn)確度，也是對(duì)報(bào)表較為全面的分析。

（四）加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表附注信息的完善。財(cái)務(wù)報(bào)表附注是對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表和所有者權(quán)益變動(dòng)表等報(bào)表中列示項(xiàng)目的文字描述或明細(xì)資料，以及對(duì)未能在這些報(bào)表中列示項(xiàng)目的說明?？梢允箞?bào)表使用者全面了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量?？墒?，僅通過幾個(gè)簡單的財(cái)務(wù)指標(biāo)來看問題有時(shí)候可能會(huì)比較片面，容易造成誤解，這時(shí)，就需要結(jié)合財(cái)務(wù)報(bào)表附注來進(jìn)行進(jìn)一步的說明。在對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)進(jìn)行分析時(shí)，應(yīng)充分利用財(cái)務(wù)報(bào)表及報(bào)表附注的信息，結(jié)合其他相關(guān)信息，詳細(xì)全面地分析和研究，這樣才能大大地提高對(duì)企業(yè)整體經(jīng)營管理狀況的了解度，才能更加客觀地評(píng)價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果。

五、結(jié)語

在財(cái)務(wù)報(bào)表真實(shí)，可靠的前提下，財(cái)務(wù)報(bào)表分析才顯得更有價(jià)值，也更有分析的意義。企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表既是對(duì)一個(gè)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的解讀，也是對(duì)一個(gè)企業(yè)營運(yùn)能力、償債能力和盈利能力評(píng)判。在分析財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)，要從多個(gè)角度出發(fā)，不論是屬于財(cái)務(wù)范圍內(nèi)的還是范圍之外的，都應(yīng)該考慮到，分析到。對(duì)于上述幾個(gè)方面的局限性，要積極地去克服。社會(huì)是在不斷進(jìn)步的，財(cái)務(wù)報(bào)表的分析也在不斷地改進(jìn)，在探索中去發(fā)現(xiàn)問題，然后解決問題。相信有一天，它會(huì)成為決策者最有力的依據(jù)。

主要參考文獻(xiàn)：

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