超過持股比例分配的紅利如何進(jìn)行財(cái)稅處理

問：原《中華人民共和國公司法》第三十三條只規(guī)定了“股東按照出資比例分取紅利”。而現(xiàn)行的《中華人民共和國公司法》（主席令第42號(hào)，以下簡(jiǎn)稱《公司法》）第三十五條規(guī)定，股東按照實(shí)繳的出資比例分取紅利；公司新增資本時(shí)，股東有權(quán)優(yōu)先按照實(shí)繳的出資比例認(rèn)繳出資。但是，全體股東約定不按照出資比例分取紅利或者不按照出資比例優(yōu)先認(rèn)繳出資的除外。從該規(guī)定可以看出，在成立公司不虧損的情況下，股東可以在公司章程中約定某一股東享有固定的分紅，這是固定回報(bào)具有合法性的法律依據(jù)。但在公司虧損的情況下，按照《中華人民共和國合同法》（主席令第15號(hào)）推崇的意思自治的立法精神，以及《合同法》五十二條規(guī)定的（違反法律、行政法規(guī)強(qiáng)制性規(guī)定的合同為無效合同）來看，對(duì)固定回報(bào)的約定是承包股東與其他股東之間的權(quán)利義務(wù)的約定，在公司虧損的情況下，該固定回報(bào)應(yīng)當(dāng)由承包股東支付給其他股東，這是股東之間意思自治的結(jié)果，不違反法律、行政法規(guī)的禁止性規(guī)定。請(qǐng)問，投資企業(yè)不參與經(jīng)營(yíng)，只是收取的固定分紅，固定分紅超過出資比例的部分是否應(yīng)當(dāng)屬于企業(yè)所得稅免稅收入？應(yīng)當(dāng)如何會(huì)計(jì)處理？

江帆實(shí)業(yè)集團(tuán) 李均

答：《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》（主席令第63號(hào)）規(guī)定：符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等權(quán)益性投資收益為免稅收入。股息、紅利所得是屬于稅后利潤(rùn)，股息、紅利等權(quán)益性投資收益免稅目的就是為了消除對(duì)居民企業(yè)之間股息、紅利的重復(fù)征稅。而以固定紅利分配通常可能存在兩種情況：一是被投資方超出本企業(yè)創(chuàng)造稅后利潤(rùn)總額進(jìn)行分配；二是被投資方低于本企業(yè)創(chuàng)造的稅后利潤(rùn)總額進(jìn)行分配。投資企業(yè)收到的固定紅利，將低于按出資比例應(yīng)分配的紅利，被投資單位會(huì)保留大量盈余。顯然紅利來源于被投資單位的稅后利潤(rùn)，符合免稅的條件。但投資企業(yè)收到的固定紅利，將超過按出資比例應(yīng)分配的紅利，而超過部分來源不是被投資企業(yè)的稅后利潤(rùn)，而只占有了其他股東的紅利甚至于其他股東的本金。根據(jù)《中華人民共和國企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》（國務(wù)院令第512號(hào)）的規(guī)定，股息、紅利等權(quán)益性投資收益享受免稅收入只有兩個(gè)要件：一是直接投資于其他居民企業(yè)取得的投資收益；二是超過連續(xù)持股票12個(gè)月取得的投資收益。由此可見，不按出資比例分紅所取得的所得應(yīng)當(dāng)作為企業(yè)所得稅的免稅收入。即便是所取得的固定利潤(rùn)超出了被投資企業(yè)的稅后利潤(rùn)總額也不屬于企業(yè)所得稅的應(yīng)稅收入。固定紅利從股權(quán)轉(zhuǎn)讓和清算兩個(gè)角度來分析，轉(zhuǎn)讓股權(quán)收入扣除為取得該股權(quán)所發(fā)生的成本后，為股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得。企業(yè)在計(jì)算股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得時(shí)，不得扣除被投資企業(yè)未分配利潤(rùn)等股東留存收益中按該項(xiàng)股權(quán)所可能分配的金額。以及《財(cái)政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)清算業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理若干問題的通知》（財(cái)稅〔2009〕60號(hào)）規(guī)定：企業(yè)的全部資產(chǎn)可變現(xiàn)價(jià)值或交易價(jià)格，減除資產(chǎn)的計(jì)稅基礎(chǔ)、清算費(fèi)用、相關(guān)稅費(fèi)，加上債務(wù)清償損益等后的余額，為清算所得。由此可見，股息、紅利等權(quán)益性投資收益只是在稅后分配，如何支付稅后利潤(rùn)，并不影響企業(yè)所得稅。

在會(huì)計(jì)處理上，按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第2號(hào)——長(zhǎng)期股權(quán)投資》（財(cái)會(huì)〔2006〕3號(hào)）第七條的要求，被投資單位宣告分派的現(xiàn)金股利或利潤(rùn)中，投資企業(yè)按應(yīng)享有的部分，確認(rèn)為當(dāng)期投資收益；但投資企業(yè)確認(rèn)的投資收益僅限于所獲得的被投資單位在接受投資后產(chǎn)生的累積凈利潤(rùn)的分配額。所獲得的被投資單位宣告分派的利潤(rùn)或現(xiàn)金股利超過被投資單位在接受投資后產(chǎn)生的累積凈利潤(rùn)的部分，作為初始投資成本的收回，應(yīng)沖減長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值。一般情況下，投資企業(yè)在取得投資當(dāng)年自被投資單位分得的現(xiàn)金股利或利潤(rùn)，被視作清算性股利，應(yīng)作為投資成本收回。以后年度，被投資單位累積分派的現(xiàn)金股利或利潤(rùn)超過投資以后至上年末止被投資單位累積實(shí)現(xiàn)凈損益的，投資企業(yè)按照持股比例計(jì)算應(yīng)享有的部分應(yīng)作為長(zhǎng)期股權(quán)投資成本的收回。具體可按以下公式計(jì)算：應(yīng)沖減初始投資成本的金額＝〔投資后至本年末（或本期末）止被投資單位分派的現(xiàn)金股利或利潤(rùn)－投資后至上年末止被投資單位累積實(shí)現(xiàn)的凈損益〕×投資企業(yè)的持股比例－投資企業(yè)已沖減的初始投資成本應(yīng)確認(rèn)的投資收益＝投資企業(yè)當(dāng)年獲得的利潤(rùn)或現(xiàn)金股利－應(yīng)沖減初始投資成本的金額。

但現(xiàn)行政策，即《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則解釋第3號(hào)》（財(cái)會(huì)〔2009〕8號(hào)）對(duì)上述會(huì)計(jì)處理進(jìn)行了修改。修改后的新政策規(guī)定，采用成本法核算的長(zhǎng)期股權(quán)投資，除取得投資時(shí)實(shí)際支付的價(jià)款或?qū)r(jià)中包含的已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利或利潤(rùn)外，投資企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照享有被投資單位宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利或利潤(rùn)確認(rèn)投資收益，不再劃分是否屬于投資前和投資后被投資單位實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)。企業(yè)按照上述規(guī)定確認(rèn)自被投資單位應(yīng)分得的現(xiàn)金股利或利潤(rùn)后，應(yīng)當(dāng)考慮長(zhǎng)期股權(quán)投資是否發(fā)生減值。當(dāng)長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值大于享有被投資單位凈資產(chǎn)（包括相關(guān)商譽(yù)）賬面價(jià)值的份額等類似情況時(shí)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第8號(hào)——資產(chǎn)減值》（財(cái)會(huì)〔2006〕3號(hào)）對(duì)長(zhǎng)期股權(quán)投資進(jìn)行減值測(cè)試，可收回金額低于長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)計(jì)提減值準(zhǔn)備。長(zhǎng)期股權(quán)投資采用權(quán)益法核算的，應(yīng)按被投資單位實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)或經(jīng)調(diào)整的凈利潤(rùn)計(jì)算應(yīng)享有的份額，借記“長(zhǎng)期股權(quán)投資—損益調(diào)整”科目，貸記“投資收益”科目，被投資單位發(fā)生凈虧損的，比照“長(zhǎng)期股權(quán)投資”科目的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行處理。如分紅，則借記“應(yīng)收股利”，貸記“長(zhǎng)期股權(quán)投資—損益調(diào)整”。

趙舒琴