楊淑娟　劉明顯

摘 要：金融生態(tài)理論的形成，使得金融理論的研究突破了原來的就“金融論金融”的狹小視野范圍，為金融理論研究開辟了一片嶄新的理論視野，使之廣泛深入到日常經(jīng)濟(jì)、社會生活的各個領(lǐng)域。從國內(nèi)外兩個方面對金融生態(tài)環(huán)境研究的前沿進(jìn)展進(jìn)行分析、歸納和總結(jié)，并進(jìn)行簡單評價。

關(guān)鍵詞：金融生態(tài)；生態(tài)環(huán)境；生態(tài)系統(tǒng)

中圖分類號：F830 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號：1673-291X（2014）13-0128-04

優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境，對于推進(jìn)信用體系建設(shè)和市場意識、商業(yè)文化建設(shè)，乃至促進(jìn)地方行政、司法、執(zhí)法部門的職能轉(zhuǎn)變，促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)、社會和諧發(fā)展都有重要的現(xiàn)實意義。

一、國內(nèi)研究現(xiàn)狀

“金融生態(tài)”的概念屬于中國學(xué)者首創(chuàng)，現(xiàn)有研究主要集中于國內(nèi)學(xué)者。主要包括金融生態(tài)的環(huán)境、運作機(jī)制、法律條件、利用金融生態(tài)理論研究金融生態(tài)與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長問題、農(nóng)村金融生態(tài)問題研究和區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境評價方法等研究領(lǐng)域。

（一）“金融生態(tài)”概念的提出

白欽先教授在2001年將“可持續(xù)發(fā)展”理念引申到金融領(lǐng)域，在國內(nèi)最早提出“金融生態(tài)環(huán)境”這一概念。他提出的金融生態(tài)環(huán)境，是特定的金融生態(tài)環(huán)境以其環(huán)境容量和“凈化”能力對經(jīng)濟(jì)活動會產(chǎn)生的約束性影響。周小川（2004）第一次系統(tǒng)地將生態(tài)學(xué)概念系統(tǒng)地引申到金融領(lǐng)域，強(qiáng)調(diào)用生態(tài)學(xué)的方法來考察金融發(fā)展問題，通過完善法律制度等改進(jìn)金融生態(tài)環(huán)境的途徑來支持和推動整個金融系統(tǒng)的改革和發(fā)展。周小川作為金融生態(tài)理論的早期倡言、闡釋明確、推廣最有力者，引起了國內(nèi)學(xué)術(shù)界對金融生態(tài)理論研究的空前關(guān)注。

（二）“金融生態(tài)”概念的界定

圍繞金融生態(tài)的內(nèi)涵和外延，國內(nèi)學(xué)者進(jìn)行了廣泛的探討與研究。目前對金融生態(tài)這個概念有很多不同的解釋?？傮w而言，學(xué)術(shù)界對“金融生態(tài)”概念的界定主要形成了兩種觀點：金融生態(tài)環(huán)境觀和金融生態(tài)系統(tǒng)觀。

金融生態(tài)環(huán)境觀主要從金融外部運行機(jī)制或基礎(chǔ)條件等方面出發(fā)來探討其實現(xiàn)的相關(guān)運作機(jī)理，側(cè)重金融生態(tài)在金融與經(jīng)濟(jì)、社會和諧發(fā)展中的重要性。如蘇寧（2005）認(rèn)為，金融生態(tài)是一個比喻，它不是指金融業(yè)內(nèi)部的運作，而是借用生態(tài)學(xué)的概念，來比喻金融業(yè)運作環(huán)境。易憲容（2004）認(rèn)為，金融生態(tài)應(yīng)該包括整個金融市場得以生成的環(huán)境。曾康霖（2005）認(rèn)為金融生態(tài)實質(zhì)是金融環(huán)境，且金融生態(tài)不能等同于金融管理。

金融生態(tài)系統(tǒng)觀則認(rèn)為，金融生態(tài)是一種開放復(fù)雜的巨系統(tǒng)，應(yīng)包括金融生態(tài)主體、生態(tài)環(huán)境、生態(tài)調(diào)節(jié)三個方面。金融生態(tài)建設(shè)既包括生態(tài)環(huán)境的改善，又包括生態(tài)主體的改造和生態(tài)調(diào)節(jié)機(jī)制的完善。如李揚(yáng)（2005）把金融生態(tài)系統(tǒng)界說為由金融主體及其賴以存在和發(fā)展的金融生態(tài)環(huán)境構(gòu)成。徐諾金（2005）把金融生態(tài)概括為各種金融組織為了生存和發(fā)展，與其生存環(huán)境之間及內(nèi)部金融組織之間在長期的密切聯(lián)系和相互作用過程中，通過分工、合作所形成的具有一定結(jié)構(gòu)特征，執(zhí)行一定功能作用的動態(tài)平衡系統(tǒng)。張鵬、姜玉東（2005）把金融生態(tài)概括為在一定時空范圍內(nèi)，金融市場、金融機(jī)構(gòu)、金融產(chǎn)品要素之間及其與外部制度環(huán)境之間相互作用過程中，通過分工、合作所形成的具有一定結(jié)構(gòu)特征，執(zhí)行一定功能作用的動態(tài)平衡系統(tǒng)。

（三）對金融生態(tài)水平評價的研究

大部分學(xué)者對金融生態(tài)環(huán)境評價標(biāo)準(zhǔn)和指標(biāo)的研究大多從地區(qū)層面展開?！吨袊鞘薪鹑谏鷳B(tài)環(huán)境評價》提供了對國內(nèi)291個城市的金融資產(chǎn)質(zhì)量和50個城市的金融生態(tài)環(huán)境的評估和排名。同時，李揚(yáng)等人（2005）提出了一套對城市金融生態(tài)進(jìn)行綜合評價的富有啟迪性的分析方法。程亞男等（2006）以區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境為研究對象，從評價指標(biāo)體系構(gòu)建層面闡述了一種健康金融生態(tài)環(huán)境的理想狀態(tài)模式。他認(rèn)為，金融生態(tài)環(huán)境評價指標(biāo)體系應(yīng)包含定量和定性兩個指標(biāo)體系，定量指標(biāo)設(shè)計包括經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融資源水平、社會信用和法制環(huán)境三個目標(biāo)層、14個準(zhǔn)則層；定性評價包括金融法律法規(guī)的完善程度和執(zhí)行狀況等四項標(biāo)準(zhǔn)，從可操作層面為央行、政府及相關(guān)部門決策、構(gòu)建和諧金融生態(tài)環(huán)境提供了諸多有益的參考和借鑒。

（四）對金融生態(tài)作用的研究

部分學(xué)者對金融生態(tài)的作用進(jìn)行了相關(guān)研究。宋逢明（2005）研究認(rèn)為，金融生態(tài)環(huán)境的改善使得經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)建立了一種自我調(diào)控機(jī)制。在該機(jī)制作用下，制度得以有效運行。一個良好的外部金融生態(tài)環(huán)境，將有利于中國的銀行業(yè)發(fā)展自己的核心競爭力。朱德位（2006）認(rèn)為，改善金融生態(tài)，有利于防范和化解金融風(fēng)險，降低金融機(jī)構(gòu)不良貸款；有利于優(yōu)化區(qū)域環(huán)境，更好地促進(jìn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展；；提高企業(yè)和廣大群眾的誠信意識和風(fēng)險意識，促進(jìn)社會信用體系建設(shè)；有利于改善貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制，提高中央銀行金融調(diào)控的有效性。

（五）金融生態(tài)的運作機(jī)制及相關(guān)金融主體的研究

易憲容等（2006）認(rèn)為，制度決定了各個金融主體的行為方式和選擇邊界，并由此決定了金融主體之間的關(guān)系。他進(jìn)一步論述，只有基礎(chǔ)性制度才是金融生態(tài)的核心，中國惡劣的金融生態(tài)質(zhì)量，其根本原因就在于基礎(chǔ)性制度的缺失。曾康霖（2007）將“金融生態(tài)”這一概念的內(nèi)涵明確為金融企業(yè)的生命力狀態(tài)和生存環(huán)境，認(rèn)為此概念的對象特指金融企業(yè)，而不是泛指一切金融機(jī)構(gòu)，更不包括金融市場中所有的金融主體。因此，這一概念的外延應(yīng)當(dāng)有金融生態(tài)平衡、金融生態(tài)周期、金融生態(tài)環(huán)境。張球（2008）認(rèn)為，技術(shù)進(jìn)步與制度創(chuàng)新、金融企業(yè)之間的競爭與需求是金融生態(tài)演化的動力源，而政府行為、經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)、社會信用狀況、中介服務(wù)水平等則是它的支撐條件，它們的相互作用構(gòu)成了一個正反饋交錯的復(fù)雜的動力系統(tǒng)。楊秀菊（2008）綜合國內(nèi)外學(xué)者與專家的觀點，認(rèn)為金融生態(tài)即是可持續(xù)發(fā)展的金融運行環(huán)境，是金融結(jié)構(gòu)和金融活動面臨的各種意識形態(tài)、體系及各項準(zhǔn)則共同形成的反映金融內(nèi)外因素相互依存、相互制約的動態(tài)平衡體系。

（六）金融生態(tài)系統(tǒng)與環(huán)境的研究endprint

李揚(yáng)等（2005）參照自然生態(tài)系統(tǒng)的構(gòu)造與演化理論，把金融生態(tài)系統(tǒng)界定為金融主體及其賴以存在和發(fā)展的金融生態(tài)環(huán)境兩部分：金融生態(tài)環(huán)境構(gòu)成金融主體的服務(wù)對象和活動空間；金融主體則以其生產(chǎn)并分配信息、引導(dǎo)資源配置、提供管理風(fēng)險之手段的強(qiáng)大功能。韓國文（2006）根據(jù)對金融組織與其生存環(huán)境的理解，提出了金融生態(tài)學(xué)的核心范疇：慣例、金融生態(tài)因子、金融生態(tài)位、金融生態(tài)鏈等。他還提出了金融生態(tài)學(xué)的基本規(guī)律，包括開放和非平衡原理、普遍的依存與制約規(guī)律、雙向反饋、自然演替原理、相互適應(yīng)的協(xié)同演化原理、生態(tài)閥限原理等。徐諾金（2007）借鑒運用生態(tài)學(xué)的方法，對金融領(lǐng)域里的幾個重要問題，如金融主體問題、金融環(huán)境問題、金融平衡問題、金融調(diào)節(jié)問題進(jìn)行了分析，認(rèn)為金融具有進(jìn)化性、競爭性、創(chuàng)新性和穩(wěn)定性等四大生態(tài)特性，并構(gòu)建了金融生態(tài)系統(tǒng)結(jié)構(gòu)。陳小云（2008）從權(quán)利的基本法律保障和法系對金融市場的影響兩個方面分析改善和重塑金融生態(tài)需要管制的重點法律問題。

（七）對區(qū)域金融生態(tài)的研究

國內(nèi)學(xué)者對關(guān)于區(qū)域生態(tài)改善和優(yōu)化的研究表現(xiàn)出了濃厚興趣，也進(jìn)行了相關(guān)的研究探索。高新才（2004）針對西部落后地區(qū)如何謀求經(jīng)濟(jì)發(fā)展，如何縮小與發(fā)達(dá)地區(qū)的差距的問題，提出營造良好金融生態(tài)環(huán)境問題。曹紅輝（2005）從政府政策制定者的角度，在差異化的改革開放政策、差異化的財政分配政策、差異化的區(qū)域稅收政策、差異化的區(qū)域投資政策、差異化的金融政策五個方面分析了區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境的，提出應(yīng)通過推進(jìn)區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展戰(zhàn)略修正地方政府非均衡性在金融生態(tài)建設(shè)中的行為，提升區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境質(zhì)量。高小瓊（2005）認(rèn)為，作為中部經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)省份，應(yīng)充分認(rèn)識金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)的重要性，切實推進(jìn)改善區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境，顯得更為重要和迫切。敖惠誠（2005）通過“馬太效應(yīng)”表明，欠發(fā)達(dá)地區(qū)更要關(guān)注金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)。而超越“馬太效應(yīng)”的關(guān)鍵是改善金融生態(tài)環(huán)境。金融資源是經(jīng)濟(jì)資源的貨幣化形式。資金流動不僅僅是資本要素的再分配，也同時反映了其他經(jīng)濟(jì)資源的配置結(jié)構(gòu)。通過資金配置引導(dǎo)資源配置，通過吸引資本流入帶動要素流入，是促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長最為有效的手段。

二、國外研究綜述

就目前而言，國外直接涉及金融生態(tài)領(lǐng)域的相關(guān)研究尚未展開，而以其他領(lǐng)域的生態(tài)問題研究居多。

（一）金融生態(tài)研究的理論淵源

一是生態(tài)學(xué)。生態(tài)學(xué)是德國動物學(xué)家E.Haeckle于1866年首先提出的。英國生態(tài)學(xué)家A.G.Tansley于1935年首次提出生態(tài)系統(tǒng)學(xué)，極大地豐富了生態(tài)學(xué)的內(nèi)容，為后來生態(tài)經(jīng)濟(jì)學(xué)的產(chǎn)生奠定了自然科學(xué)方面的理論基礎(chǔ)。20世紀(jì)60年代以來，生態(tài)系統(tǒng)已經(jīng)成為現(xiàn)代生態(tài)學(xué)的重要研究對象。

二是仿生學(xué)。仿生學(xué)（Bionics）是從生物界發(fā)現(xiàn)機(jī)理來解決人類技術(shù)上問題的一門綜合性的交叉學(xué)科。國際上頗有聲譽(yù)的動物學(xué)家Wemer Nachtigall博士提出仿生學(xué)就是學(xué)習(xí)自然界的現(xiàn)象作為技術(shù)創(chuàng)新的模式的基本概念。近年來，出現(xiàn)了以仿生學(xué)的視角對經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域諸如企業(yè)組織個體、商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)以及產(chǎn)業(yè)生態(tài)系統(tǒng)等的研究，并取得了一定的進(jìn)展，為我們研究社會經(jīng)濟(jì)運行開拓了新的思路。

（二）國外相關(guān)經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)科的發(fā)展為金融生態(tài)的研究初步建立了理論框架

1.生態(tài)經(jīng)濟(jì)學(xué)為金融生態(tài)理論提供了理論研究基礎(chǔ)。20世紀(jì)20年代中期，美國科學(xué)家Mekenzie提出了經(jīng)濟(jì)生態(tài)學(xué)的名詞，主張經(jīng)濟(jì)分析不能不考慮生態(tài)學(xué)過程。在此基礎(chǔ)上，美國經(jīng)濟(jì)學(xué)家Kenneth Boulding提出了生態(tài)經(jīng)濟(jì)學(xué)的概念。生態(tài)經(jīng)濟(jì)學(xué)為金融生態(tài)從生態(tài)學(xué)的視角研究金融系統(tǒng)提供了研究依據(jù)和研究基礎(chǔ)，極大地促進(jìn)了金融生態(tài)的研究進(jìn)展。

2.演化經(jīng)濟(jì)學(xué)為金融生態(tài)理論提供了新的研究視角。19世紀(jì)末期，凡勃倫首次提出演化經(jīng)濟(jì)學(xué)概念。受凡勃倫的影響，20世紀(jì)初，經(jīng)濟(jì)學(xué)大師馬歇爾宣稱經(jīng)濟(jì)學(xué)家的麥加在于“經(jīng)濟(jì)生物學(xué)”。20世紀(jì)末，演化經(jīng)濟(jì)學(xué)獲得了里程碑式的發(fā)展。不斷發(fā)展的演化經(jīng)濟(jì)學(xué)為學(xué)術(shù)界從演化角度透視金融生態(tài)的演進(jìn)性奠定了理論基礎(chǔ)。

3.金融發(fā)展理論促成了金融生態(tài)系統(tǒng)觀的形成。金融發(fā)展理論蘊(yùn)涵三個方面的金融生態(tài)系統(tǒng)觀：糾正了傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)理論中對貨幣金融因素的忽視，更加注重金融系統(tǒng)的內(nèi)在機(jī)制運行；金融發(fā)展必須遵循其自身的內(nèi)在規(guī)律，人為（政府管制）地過度干預(yù)會導(dǎo)致金融發(fā)展的失衡；金融發(fā)展與其外部環(huán)境密切相關(guān)，特別是經(jīng)濟(jì)環(huán)境。因此，必須正確處理經(jīng)濟(jì)與金融的關(guān)系。

4.金融結(jié)構(gòu)理論為金融生態(tài)理論提供了研究范式。良好金融生態(tài)系統(tǒng)的構(gòu)建與優(yōu)化實際上與金融結(jié)構(gòu)理論密切相關(guān)。因為一切金融發(fā)展，歸根結(jié)底表現(xiàn)為金融結(jié)構(gòu)的變化。構(gòu)建良好金融生態(tài)系統(tǒng)的理念正是在金融結(jié)構(gòu)理論的基礎(chǔ)上發(fā)展起來的。金融結(jié)構(gòu)理論的創(chuàng)立和發(fā)展為金融生態(tài)理論提供了分析方法和研究范式。

5.金融功能理論拓展深化了金融生態(tài)理論的研究內(nèi)容。1995年，Merton等人正式提出金融功能觀。他們認(rèn)為，任何金融系統(tǒng)的基本功能，都是在一個不確定的環(huán)境中，在時空上便利經(jīng)濟(jì)資源的配置和拓展。金融功能理論的形成為金融生態(tài)在相關(guān)環(huán)境功能上的拓展深化研究提供了新路徑。

三、國內(nèi)外研究現(xiàn)狀簡要評價

（一）國內(nèi)研究現(xiàn)狀簡評

國內(nèi)學(xué)者通過幾年的理論研究和探索，初步形成了一定的研究成果，在金融生態(tài)學(xué)的概念、意義、體系構(gòu)建、研究對象和相關(guān)因素，以及金融法律制度等方面進(jìn)行了較為深入的探討，但對于一個長期存在于金融理論領(lǐng)域的核心問題——貨幣與信用的關(guān)系，尚未取得普遍意義的共識。金融生態(tài)系統(tǒng)內(nèi)各個主體之間，尤其是商業(yè)銀行的發(fā)展如何促使金融生態(tài)系統(tǒng)成為一個自我完善并不斷發(fā)展的動態(tài)體系，金融生態(tài)系統(tǒng)內(nèi)如何達(dá)到內(nèi)外部的協(xié)調(diào)并應(yīng)對外部環(huán)境的變化，如何實現(xiàn)金融行業(yè)發(fā)展問題的同時，推動對社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展等等這些問題，尚需進(jìn)一步探討。而且，國內(nèi)學(xué)者還只停留在對金融生態(tài)的定位和理性認(rèn)知上，還未形成統(tǒng)一的理論研究范式，僅僅是從如何進(jìn)行金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)的角度出發(fā)，來分析中國金融生態(tài)建設(shè)方面存在的問題?？傮w而言，國內(nèi)學(xué)術(shù)界關(guān)于金融生態(tài)問題的研究還處于起始階段，金融生態(tài)作為一個較新的理論研究領(lǐng)域，是國內(nèi)學(xué)術(shù)界近年來新興的研究領(lǐng)域，研究體系相對比較單薄，缺乏系統(tǒng)的理論基礎(chǔ)研究，而且研究方法較為單一，特別是對中國—東盟自貿(mào)區(qū)金融生態(tài)問題缺乏系統(tǒng)的理論性與實證性研究。endprint

（二）國外研究現(xiàn)狀簡評

從上述文獻(xiàn)整理的情況來看，國外學(xué)術(shù)界還鮮有直接對金融生態(tài)的專題研究，而主要是在其他領(lǐng)域的生態(tài)問題研究居多，主要是從生態(tài)學(xué)的角度來考察金融生態(tài)系統(tǒng)的演化、發(fā)展機(jī)制等問題?？傮w而言，國外學(xué)者所取得的初步研究成果可以歸結(jié)為以下三個方面：（1）金融是一個經(jīng)歷了從無到有、從低級到高級發(fā)展和演進(jìn)的動態(tài)系統(tǒng)。金融業(yè)從實物經(jīng)濟(jì)中分離出來并為實物經(jīng)濟(jì)服務(wù)，到成為現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，這種進(jìn)程本身就是類似生態(tài)系統(tǒng)的演進(jìn)過程。這一進(jìn)程始終存在著優(yōu)勝劣汰的生存競爭。為了自身的生存和發(fā)展，各類金融組織之間及其內(nèi)部形成了分工與合作，構(gòu)成了一個彼此相互聯(lián)系、相互依賴，又相互作用、相互競爭的系統(tǒng)。（2）自然生態(tài)是在一定自然環(huán)境下形成的，具有不同類型的生態(tài)特征。金融生態(tài)是在一定政治、經(jīng)濟(jì)、文化、法制環(huán)境下形成的，也具有鮮明的環(huán)境特征。因此，從改善金融生態(tài)環(huán)境入手，增強(qiáng)金融生態(tài)功能，提高金融的效率、安全性和可持續(xù)性，是客觀、科學(xué)的主張。（3）金融生態(tài)體系也是一個具有自我調(diào)節(jié)功能的體系。競爭機(jī)制通過破產(chǎn)、兼并來調(diào)整金融組織的數(shù)量、規(guī)模，優(yōu)化結(jié)構(gòu)，強(qiáng)化功能，提高金融組織的自律和內(nèi)控水平，推動新的金融組織、金融服務(wù)、金融產(chǎn)品品種的創(chuàng)新，催生新的金融物種。

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