摘 要：企業(yè)管理以財(cái)務(wù)管理為中心，財(cái)務(wù)管理作為企業(yè)管理的重要組成部分，主要運(yùn)用價(jià)值形式對(duì)企業(yè)資本活動(dòng)實(shí)施管理，并通過(guò)資金管理和價(jià)值形式作為紐帶，把企業(yè)客觀管理工作有機(jī)地協(xié)調(diào)起來(lái)，做出對(duì)企業(yè)有利的財(cái)務(wù)決策，合理進(jìn)行資金的調(diào)度、使用、投資，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，以有利企業(yè)生存發(fā)展。

關(guān)鍵詞：企業(yè)管理 資金管理

眾所周知，企業(yè)管理以財(cái)務(wù)管理為中心，財(cái)務(wù)管理作為企業(yè)管理的重要組成部分，主要運(yùn)用價(jià)值形式，對(duì)企業(yè)資本活動(dòng)實(shí)施管理，并通過(guò)資金管理和價(jià)值形式作為紐帶，把企業(yè)客觀管理工作有機(jī)地協(xié)調(diào)起來(lái)。而財(cái)務(wù)管理只有一個(gè)中心即資金管理。資金管理往大的說(shuō)就是整個(gè)財(cái)務(wù)管理，不管籌資活動(dòng)、投資活動(dòng)、營(yíng)運(yùn)活動(dòng)，還是分配活動(dòng)都涉及到資金的管理。資金是企業(yè)得以生存和發(fā)展的“血液”。

在目前市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)狀態(tài)下，企業(yè)的生存與發(fā)展和外界息息相關(guān)。所以應(yīng)時(shí)刻關(guān)注外界的狀態(tài)及變化趨勢(shì)，從而做出對(duì)企業(yè)有利的財(cái)務(wù)決策，合理進(jìn)行資金的調(diào)度、使用、投資，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，以有利企業(yè)生存發(fā)展。

企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)就是由于企業(yè)在各項(xiàng)財(cái)務(wù)活動(dòng)中各種難以預(yù)料或無(wú)法控制的因素作用，使企業(yè)難以實(shí)現(xiàn)預(yù)期的收益，而有可能蒙受損失，比如市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)涉及宏觀經(jīng)濟(jì)政策、法律監(jiān)管環(huán)境等諸多外部因素；再?gòu)钠髽I(yè)本身看，企業(yè)面臨經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)會(huì)受到許多不確定因素的影響，在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中原材料價(jià)格波動(dòng)、產(chǎn)品品種生產(chǎn)決策、產(chǎn)品更新以及銷售決策等，這些因素都會(huì)給企業(yè)帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)，我們稱之為經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。這類風(fēng)險(xiǎn)是可以通過(guò)合理適當(dāng)?shù)呢?cái)務(wù)活動(dòng)減少和避免這一風(fēng)險(xiǎn)給企業(yè)造成的損失的。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要來(lái)自于舉外債給企業(yè)收益帶來(lái)的不確定性，企業(yè)全部資金中一部分是投資者投入自有資金，而另一部分是借入得外債資金，這一部分借入資金是需要到期償還本息，一旦企業(yè)無(wú)力償付這部分資金，企業(yè)便會(huì)陷入困境，極大威脅企業(yè)的生存和發(fā)展。因此，需要企業(yè)在組織籌資活動(dòng)中，合理確定資本結(jié)構(gòu)，維持適當(dāng)?shù)呢?fù)債水平，既要充分利用舉債經(jīng)營(yíng)這一手段獲得財(cái)務(wù)杠桿收益，提高自有資金盈利能力，又要注意防止過(guò)度舉債而引起的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)加大，避免陷入財(cái)務(wù)困境，防范資金本運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，這便是財(cái)務(wù)管理的根本理念和目標(biāo)所在。

因此，為了實(shí)現(xiàn)資金管理的目標(biāo)，促進(jìn)企業(yè)生存發(fā)展，首先應(yīng)制定出合理的戰(zhàn)略目標(biāo)。在戰(zhàn)略目標(biāo)確定的情況下，充分研究?jī)?nèi)外界情況：政治、經(jīng)濟(jì)、文化、社會(huì)、技術(shù)環(huán)境以及行業(yè)現(xiàn)狀、企業(yè)自身素質(zhì)。然后進(jìn)行戰(zhàn)略實(shí)施。這時(shí)，財(cái)務(wù)管理得密切配合，防止資金鏈斷裂或資金得不到有效利用。

例如：（1）當(dāng)宏觀經(jīng)濟(jì)景氣度和產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)狀況相適應(yīng)；（2）符合政府管制機(jī)構(gòu)的政策法規(guī)和條例等的約束；（3）與公司可獲得的資源相適應(yīng)；（4）與企業(yè)文化的適合性。此時(shí)：（1）絕對(duì)和相對(duì)市場(chǎng)份額增加；（2）超過(guò)社會(huì)平均利潤(rùn)率的利潤(rùn)水平；（3）看重非價(jià)格手段競(jìng)爭(zhēng)，管理高效；（4）通過(guò)創(chuàng)新使外部環(huán)境更為有利。因而實(shí)行成長(zhǎng)型戰(zhàn)略。與之相適應(yīng)的財(cái)務(wù)就應(yīng)當(dāng)是進(jìn)攻型的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略。即：對(duì)外投資規(guī)模不斷擴(kuò)大，但要注意防止投資失誤，將資金打水漂，公司財(cái)務(wù)狀況惡化，導(dǎo)致公司破產(chǎn)。

（1）市場(chǎng)需求及行業(yè)結(jié)構(gòu)穩(wěn)定、機(jī)會(huì)和威脅少；（2）即使外部環(huán)境有利于快速增長(zhǎng)但由于資源限制；（3）防止惡性競(jìng)爭(zhēng)和政府干預(yù)；（4）管理者厭惡風(fēng)險(xiǎn)或不愿面臨管理難題。此時(shí)的公司戰(zhàn)略是穩(wěn)定型戰(zhàn)略。與之相適應(yīng)的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略就應(yīng)當(dāng)是盡可能優(yōu)化現(xiàn)有資源的配置和提高現(xiàn)有資源的使用效率，對(duì)外集中競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，將利潤(rùn)積累作為實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張的基本資金來(lái)源；但是當(dāng)公司現(xiàn)有產(chǎn)品或服務(wù)本身已屬夕陽(yáng)產(chǎn)業(yè)，發(fā)展前景暗淡，則不能實(shí)行這種戰(zhàn)略，否則會(huì)給公司帶來(lái)財(cái)務(wù)危機(jī)，影響公司未來(lái)盈利能力和現(xiàn)金流量。

（1）外部環(huán)境變化-經(jīng)濟(jì)衰退；（2）企業(yè)經(jīng)營(yíng)失誤；（3）企業(yè)發(fā)現(xiàn)更好的機(jī)會(huì)。此時(shí)應(yīng)實(shí)行收縮型戰(zhàn)略，與之相適應(yīng)的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略應(yīng)當(dāng)是迅速降低公司規(guī)模，增加現(xiàn)金流入量，提高資產(chǎn)報(bào)酬率，減輕債務(wù)負(fù)擔(dān)。為將來(lái)選擇其他財(cái)務(wù)戰(zhàn)略積聚了大量現(xiàn)金來(lái)源。但公司會(huì)因此而失去一部分產(chǎn)品領(lǐng)域和市場(chǎng)空間，若不能及時(shí)創(chuàng)造機(jī)會(huì)調(diào)整戰(zhàn)略則會(huì)影響公司未來(lái)的盈利增長(zhǎng)和現(xiàn)金流量。

以上指的是宏觀方面。在微觀方面，即日常的財(cái)務(wù)活動(dòng)中，應(yīng)當(dāng)注意應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)的管理；應(yīng)付帳款的合理使用、在應(yīng)交稅金上合理地避稅以減少支出、在固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)方面注意折舊、攤銷、固定資產(chǎn)更新改造與新購(gòu)。

以應(yīng)收票據(jù)為例：在購(gòu)貨時(shí)，應(yīng)盡量利用銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票，以減少貨幣資金的流出，尤其是在購(gòu)買固定資產(chǎn)或大額材料時(shí)。平時(shí)做好應(yīng)收票據(jù)的登記：收到的、開(kāi)出去的、已承兌的、未承兌的；而在銷售時(shí)，則應(yīng)盡量少收銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票，避免貨幣資金被不必要的占用。

以應(yīng)收帳款為例：平時(shí)應(yīng)做好登記工作。進(jìn)行帳齡分析，盡量不要發(fā)生呆帳，與銷售人員多溝通，做好事前（合同訂立前）、事中（合同執(zhí)行中）、事后（產(chǎn)品銷售后）工作。

以應(yīng)付帳款為例：與銷售方多溝通，爭(zhēng)取較長(zhǎng)的付款期限，從而獲取自然的短期借款的利好。

以應(yīng)交稅金為例：合理地進(jìn)行避稅，利用好國(guó)家的各項(xiàng)稅收優(yōu)惠及納稅的時(shí)間節(jié)點(diǎn)。

以固定資產(chǎn)更新改造與新購(gòu)為例：同樣的機(jī)器設(shè)備是更新改造還是新購(gòu)除了考慮經(jīng)濟(jì)因素還應(yīng)考慮使用效率及生產(chǎn)效率。因此，財(cái)務(wù)應(yīng)與生產(chǎn)部門多溝通。

而當(dāng)貨幣資金較大，一時(shí)又不需支出時(shí)，可以進(jìn)行企業(yè)理財(cái)，尤其是節(jié)假日。如此長(zhǎng)期以往，可以為企業(yè)今后的發(fā)展保證一定的經(jīng)濟(jì)實(shí)力。

當(dāng)企業(yè)在資金管理的宏觀與微觀方面均考慮到，則企業(yè)的生存無(wú)憂，發(fā)展有望。

（作者單位：江蘇省鎮(zhèn)江市鎮(zhèn)特合金材料有限公司

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