王鎮(zhèn)軍

【摘 要】隨著經(jīng)濟(jì)建設(shè)的發(fā)展，企業(yè)制度的改革，財(cái)務(wù)報(bào)表分析在企業(yè)利益各方準(zhǔn)確認(rèn)識(shí)企業(yè)中起著越來(lái)越大的作用。利用一定的分析方法和策略，遵循規(guī)范的分析流程，正確認(rèn)識(shí)財(cái)務(wù)報(bào)表本身的局限性和非正常因素，對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行綜合分析，進(jìn)而從整體上系統(tǒng)地對(duì)企業(yè)的過(guò)去財(cái)務(wù)狀況和將來(lái)的經(jīng)營(yíng)方向給出明確的判斷，幫助企業(yè)利益各方對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)形成正確的認(rèn)識(shí)。

【關(guān)鍵詞】財(cái)務(wù)報(bào)表分析；局限性；解決方法

一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析概述

財(cái)務(wù)報(bào)表分析，是指通過(guò)收集、整理企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表中的有關(guān)數(shù)據(jù)，并結(jié)合其他有關(guān)補(bǔ)充信息，采用專門的方法對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量情況進(jìn)行綜合比較和評(píng)價(jià)，系統(tǒng)地了解企業(yè)過(guò)去的經(jīng)營(yíng)行為，評(píng)價(jià)現(xiàn)在的管理業(yè)績(jī)和企業(yè)決策，預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，并作出判斷投資、籌資和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的成效，提出改善企業(yè)運(yùn)營(yíng)的思路，為財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告使用者提供管理決策和控制依據(jù)的一項(xiàng)管理工作。

二、當(dāng)前企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析存在的局限性

（一）財(cái)務(wù)報(bào)表存在的局限性

財(cái)務(wù)報(bào)表是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的核心依據(jù)，財(cái)務(wù)報(bào)表的局限性直接關(guān)系到企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的質(zhì)量。

1、會(huì)計(jì)政策選用的靈活性

會(huì)計(jì)政策與會(huì)計(jì)處理方法的多種選擇，使不同企業(yè)同類的報(bào)表數(shù)據(jù)缺乏可比性。根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》規(guī)定，企業(yè)存貨發(fā)出計(jì)價(jià)方法、固定資產(chǎn)折舊方法等，都可以有不同的選擇。即使是兩個(gè)企業(yè)實(shí)際經(jīng)營(yíng)完全相同，兩個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)分析的結(jié)論也可能有差異

2、粉飾經(jīng)營(yíng)狀況的主觀性

企業(yè)管理者出于績(jī)效考核、逃避稅收、籌集資金、操縱股價(jià)等動(dòng)機(jī)，往往會(huì)選擇有利實(shí)現(xiàn)自己動(dòng)機(jī)的會(huì)計(jì)政策，如以非經(jīng)常性業(yè)務(wù)利潤(rùn)來(lái)掩飾主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)的不足或虧損狀況、將收益性支出或期間費(fèi)用資本化以高估利潤(rùn)、以關(guān)聯(lián)交易方式“改善”經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)等種種手法粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表，從而削弱了財(cái)務(wù)報(bào)表分析的有效性。

3、歷史成本計(jì)價(jià)的弊端性

財(cái)務(wù)報(bào)表中的數(shù)據(jù)都是能運(yùn)用貨幣計(jì)量的。而貨幣計(jì)量是建立在貨幣單位價(jià)值不變的基礎(chǔ)上的，但在現(xiàn)實(shí)中，貨幣的單位價(jià)值不可能長(zhǎng)期不變。通貨膨脹會(huì)使報(bào)表的數(shù)字與市場(chǎng)價(jià)值產(chǎn)生很大的差異，必然使以幣值穩(wěn)定和歷史成本假設(shè)為基礎(chǔ)編報(bào)的財(cái)務(wù)報(bào)表失真，從而歪曲企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果、財(cái)務(wù)狀況和資金運(yùn)轉(zhuǎn)的真實(shí)狀況。

4、信息披露的不充分性

財(cái)務(wù)報(bào)表沒(méi)有披露公司的全部信息。列入企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的僅是可以利用的，能以貨幣計(jì)量的經(jīng)濟(jì)來(lái)源。而在現(xiàn)實(shí)中，企業(yè)有許多經(jīng)濟(jì)資源，或者因?yàn)榭陀^條件制約，或者因會(huì)計(jì)慣例制約，并未在報(bào)表中體現(xiàn)。比如某些企業(yè)賬外大量資產(chǎn)不能在報(bào)表中反映。因而，報(bào)表僅僅反映了企業(yè)經(jīng)濟(jì)資源的一部分。但這些內(nèi)容對(duì)決策都具有重大的參考價(jià)值。

（二）財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法存在的局限性

1、比率分析法的局限性

比率指標(biāo)的計(jì)算一般都是建立在以歷史成本、歷史數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)的財(cái)務(wù)報(bào)表之上的，用過(guò)去的數(shù)據(jù)去判斷企業(yè)目前甚至將來(lái)的財(cái)務(wù)狀況，往往不切實(shí)際。同時(shí)，不同企業(yè)甚至同一企業(yè)的不同時(shí)期數(shù)據(jù)均缺乏可比性，并且比率分析是針對(duì)單個(gè)指標(biāo)進(jìn)行分析，綜合程度較低，在某些情況下無(wú)法得出令人滿意的結(jié)論。

2、趨勢(shì)分析的局限性

趨勢(shì)分析法是指將兩個(gè)或兩個(gè)以上會(huì)計(jì)期間的財(cái)務(wù)報(bào)表中的相同項(xiàng)目進(jìn)行比較分析，分析其變動(dòng)原因和變動(dòng)方向，以揭示財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的變動(dòng)趨勢(shì)。但由于通貨膨脹、經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)拐點(diǎn)會(huì)計(jì)換算方法的改變或其他偶然因素的影響將造成不同時(shí)期的財(cái)務(wù)報(bào)表可能不具有可比性。

3、對(duì)比分析的局限性

比較分析法是指通過(guò)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)的對(duì)比分析。確定指標(biāo)間差異與趨勢(shì)的方法。但由于不同地區(qū)的價(jià)格水平存在差異，各企業(yè)業(yè)務(wù)關(guān)系在區(qū)域上又不盡相同，其必然導(dǎo)致不同企業(yè)指標(biāo)水平的差異，從而使之缺乏可比性。

（三）財(cái)務(wù)報(bào)表分析者的業(yè)務(wù)素質(zhì)水平等客觀因素對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的影響

財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的認(rèn)識(shí)度、對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的解讀與判斷能力、以及掌握財(cái)務(wù)分析理論和方法的深度和廣度等各方面都存在著差異，往往理解財(cái)務(wù)分析計(jì)算指標(biāo)的結(jié)果就有所不同，對(duì)分析結(jié)果使用者作出決策產(chǎn)生不利影響。

三、財(cái)務(wù)報(bào)表分析局限性的解決方法

（一）完善財(cái)務(wù)報(bào)表，加強(qiáng)可靠性

首先對(duì)于財(cái)務(wù)報(bào)表的滯后性，財(cái)務(wù)分析人員應(yīng)充分利用現(xiàn)代信息技術(shù)提供的便利，及時(shí)將相關(guān)信息提供給企業(yè)的有關(guān)決策者，從而在一定程度上彌補(bǔ)滯后性，

其次既要考慮貨幣計(jì)量因素，又要考慮非貨幣計(jì)量因素。在現(xiàn)有的條件下嘗試用多種方式對(duì)非貨幣計(jì)量的因素進(jìn)行披露。并且準(zhǔn)確修正財(cái)務(wù)報(bào)表中的數(shù)據(jù)偏差。其主要的內(nèi)容是尋找存在與會(huì)計(jì)工作中的質(zhì)量信號(hào)，如未加解釋的會(huì)計(jì)政策的改變、不合理解釋的高利潤(rùn)業(yè)務(wù)以及應(yīng)稅利潤(rùn)與報(bào)表利潤(rùn)之間的差異等。

（二）運(yùn)用報(bào)表附注，加強(qiáng)綜合性

在對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)進(jìn)行分析時(shí)。應(yīng)充分利用財(cái)務(wù)報(bào)表及報(bào)表附注的信息，聯(lián)系相關(guān)信息。仔細(xì)深入地分析、研究，提高對(duì)企業(yè)及其行業(yè)整體情況的掌握與理解，更準(zhǔn)確地評(píng)價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。

（三）完善分析體系，加強(qiáng)系統(tǒng)性

建立科學(xué)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法體系是財(cái)務(wù)分析的重要內(nèi)容。在定量分析和定性分析綜合運(yùn)用的基礎(chǔ)上，使用定性分析法和定量分析法相結(jié)合的財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法體系就是一套比較完整的、系統(tǒng)，把定量分析的結(jié)果與一些不可計(jì)量的定性因素綜合考慮，進(jìn)行綜合判斷修正誤差，使報(bào)表分析達(dá)到最優(yōu)化。 使定量分析的結(jié)果趨于實(shí)際。

同時(shí)，由于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)活動(dòng)是一個(gè)動(dòng)態(tài)的發(fā)展過(guò)程，因此要注意進(jìn)行靜態(tài)與動(dòng)態(tài)的分析，在弄清過(guò)去情況的基礎(chǔ)上，分析當(dāng)前情況的可能結(jié)果對(duì)恰當(dāng)預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)有一定幫助。

（四）提高分析素質(zhì)，加強(qiáng)準(zhǔn)確性

加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員的系統(tǒng)培訓(xùn)，提高分析人員的綜合素質(zhì)，提高他們對(duì)報(bào)表指標(biāo)的解讀與判斷能力，并使他們同時(shí)具備會(huì)計(jì)、財(cái)務(wù)、市場(chǎng)營(yíng)銷、戰(zhàn)略管理和企業(yè)經(jīng)營(yíng)等方面的知識(shí)。熟練掌握現(xiàn)代化的分析方法和分析工具，在實(shí)踐中樹立正確的分析理念，逐步培養(yǎng)和提高自己對(duì)所分析問(wèn)題的判斷能力以及綜合數(shù)據(jù)的收集能力和掌握運(yùn)用能力，極大地為企業(yè)管理和決策提供真實(shí)可靠的依據(jù)。

綜上所述，財(cái)務(wù)報(bào)表分析形成了以財(cái)務(wù)報(bào)表和其他資料為依據(jù)和起點(diǎn)，采用專門方法，進(jìn)行系統(tǒng)分析和評(píng)價(jià)的體系。很好的幫助使用者了解企業(yè)過(guò)去、評(píng)價(jià)現(xiàn)在、預(yù)測(cè)未來(lái)，進(jìn)行正確決策。但隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的廣度與深度的擴(kuò)大，各種創(chuàng)新型經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的拓展，信息量的不斷增加，在進(jìn)行企業(yè)的償債能力、營(yíng)運(yùn)能力、盈利能力分析時(shí)，其局限性不斷顯現(xiàn)。為了適應(yīng)新形勢(shì)的變化，應(yīng)采用各種方法、手段和策略來(lái)規(guī)避財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限性，應(yīng)將企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表與宏觀經(jīng)濟(jì)一起綜合判斷，與公司歷史進(jìn)行縱向比較、與行業(yè)水平進(jìn)行橫向?qū)挾缺容^，把偶然和非本質(zhì)的信息舍棄，得出與決策相關(guān)的真實(shí)的信息，以保證正確把握企業(yè)的財(cái)務(wù)信息，從而使財(cái)務(wù)報(bào)表使用者做出科學(xué)的決策提供，適應(yīng)高度信息化社會(huì)發(fā)展的要求。

參考文獻(xiàn)：

[1]左冠舉.淺談財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法的局限性及改進(jìn)措施.[J].《創(chuàng)新論叢》，2011年

[2]徐 源.淺析財(cái)務(wù)報(bào)表分析的局限性及改進(jìn)方法[J].《經(jīng)濟(jì)認(rèn)叢》，2011年