摘 要 長期股權(quán)投資的后續(xù)計量可以采用權(quán)益法或成本法，一般認(rèn)為權(quán)益法可以更好地反映投資方在被投資方所有者權(quán)益中享有的份額，但權(quán)益法也存在自身缺陷。本文主要討論了權(quán)益法的涵義與適用范圍，權(quán)益法下順流與逆流交易的會計處理思路等問題，并提出了相應(yīng)的解決對策。

關(guān)鍵詞 長期股權(quán)投資 權(quán)益法 會計處理

一、權(quán)益法下的順流與逆流交易的會計處理

1、順流交易的處理

權(quán)益法下在計算投資企業(yè)應(yīng)確認(rèn)的投資收益時，應(yīng)將投資企業(yè)與聯(lián)營企業(yè)或合營企業(yè)之間發(fā)生的未實現(xiàn)內(nèi)部交易損益按照順流交易或逆流交易的不同形式進(jìn)行抵銷。順流交易是指投資企業(yè)向被投資企業(yè)出售資產(chǎn)的交易。在順流交易下，投資方從被投資企業(yè)獲得一部分利潤，例如：甲公司持有乙公司20%的股權(quán)，能夠?qū)σ夜緦嵤┲卮笥绊懀?010年甲公司將一批成本為100萬元的存貨以120萬元的價格出售給乙公司，乙公司2010年度會計利潤為200萬元。甲公司在計算2010年度對乙公司的長期股權(quán)投資的投資收益時，應(yīng)當(dāng)將從乙公司處獲取的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收益20萬元按照持股比例扣除為：（200-20）€？0%=36萬元。甲公司所作的會計分錄為：借：長期股權(quán)投資——損益調(diào)整36萬元；貸：投資收益36萬元。

這樣處理存在的主要問題包括：（1）資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入在甲公司，乙公司2010年度實現(xiàn)的凈利潤并不包括20萬元的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收益，從乙公司的凈利潤中將其扣除不符合經(jīng)濟(jì)實質(zhì)。從另外一個角度來講，甲公司利用其對乙公司的重大影響，向乙公司銷售產(chǎn)品取得營業(yè)利潤，很可能正是甲公司持有乙公司股權(quán)的目的，也是甲公司取得投資收益的形式，反而不應(yīng)當(dāng)沖減。（2）即使是必須調(diào)整，也應(yīng)當(dāng)調(diào)整甲公司的營業(yè)收入，而不是投資收益。甲公司計算投資收益時，從乙公司凈利潤中沖減4萬元的理論觀點在于：在該筆交易給乙公司造成的資產(chǎn)價值“虛增”4萬元的潛在“損失”中，甲公司應(yīng)當(dāng)按照持股比例承擔(dān)20%的份額，剩下80%由于轉(zhuǎn)嫁給其他股東而無需調(diào)整。但事實上由于產(chǎn)品未對外售出，該筆交易引起的損益變動體現(xiàn)在甲公司?？梢哉J(rèn)為甲公司確認(rèn)的20萬元資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收益中有20%是甲公司自身承擔(dān)的，而甲公司只應(yīng)當(dāng)確認(rèn)由其他股東承擔(dān)的80%收益，甲公司所作的會計分錄應(yīng)修正為：借：營業(yè)收入4萬元；貸：長期股權(quán)投資——損益調(diào)整4萬元。

2、逆流交易的處理

逆流交易是指被投資企業(yè)向投資企業(yè)出售資產(chǎn)的交易。例如：一.甲公司持有乙公司20%的股權(quán)，能夠?qū)σ夜緦嵤┲卮笥绊懀?010年乙公司將一批成本為100萬元的存貨以120萬元的價格出售給甲公司，乙公司2010年度會計利潤為200萬元。對于該筆交易，可以理解為甲公司向乙公司輸送了20萬元的利潤，由于甲公司持股比例為20%，也就是說其中的4萬元繼續(xù)由甲公司享有，而其中的16萬元則由其他股東享有。按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則講解（2008）》的做法，該筆交易的抵銷分錄與順流交易相同，為：借：長期股權(quán)投資——損益調(diào)整36萬元；貸：投資收益36萬元。被抵銷掉的16萬元在投資方的賬面上不予反映，但從整體交易來說，也可以理解為是投資方對被投資企業(yè)的一種贈與行為或變相追加投資行為，會計分錄可以修正為（單位：萬元）：借：長期股權(quán)投資——損益調(diào)整52；貸：投資收益36，貸：營業(yè)成本16（20€？0%）。

二、權(quán)益法下順流交易及逆流交易存在的問題分析

權(quán)益法按照被投資企業(yè)可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價值的變動確認(rèn)投資收益，而與被投資企業(yè)實際發(fā)放股利或分配利潤相脫節(jié)。因此，權(quán)益法下確認(rèn)的投資收益僅僅是企業(yè)未實現(xiàn)的持有收益，并不會給企業(yè)帶來真正的現(xiàn)金流，它受被投資企業(yè)資產(chǎn)計價、會計核算等多方面因素的影響，具有較大的不確定性，與企業(yè)其他性質(zhì)的收入或投資收益不可類比。

投資企業(yè)按照被投資企業(yè)實現(xiàn)的會計利潤確認(rèn)投資收益，在被投資企業(yè)有盈利的情況下，會使當(dāng)期會計賬面利潤增加。如果投資企業(yè)按照增加后的賬面利潤提取盈余公積或分配股利，由于沒有實際的現(xiàn)金流作為支撐，會給企業(yè)帶來一定的不良影響?！镀髽I(yè)會計準(zhǔn)則第2號——長期股權(quán)投資》將母公司對子公司的長期股權(quán)投資的后續(xù)計量改按成本法核算，就是考慮到母公司按照權(quán)益法確認(rèn)投資收益后，可能會動用經(jīng)營資金發(fā)放現(xiàn)金股利而使母公司被掏空。而事實上，母、子公司之間由于存在控制與被控制關(guān)系，母公司可以決定子公司的股利分配政策，也就是可以決定投資收益的現(xiàn)金流入時間。但在共同控制與重大影響下，投資方一般不能決定被投資方的股利分配政策，確認(rèn)的投資收益很可能根本不會帶來實際的現(xiàn)金流入，因此與控制關(guān)系相比，更不宜使用權(quán)益法。

參考文獻(xiàn)：

[1]財政部.企業(yè)會計準(zhǔn)則[S].2007 .

[2]財政部.企業(yè)會計準(zhǔn)則——應(yīng)用指南[S].2007.