歐債危機(jī)不斷演進(jìn)，違約風(fēng)險(xiǎn)不斷增大中的歐洲銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)備受考驗(yàn)。為維護(hù)歐洲銀行業(yè)進(jìn)而整個(gè)歐洲金融體系的穩(wěn)定，緩解金融動(dòng)蕩風(fēng)險(xiǎn)，防范整體性系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的蔓延，建立歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的呼聲一直高漲。早在2011年，歐洲議會(huì)就提出建立銀行業(yè)聯(lián)盟的建議。在2012年5月23日的歐盟非正式峰會(huì)上，與會(huì)各國(guó)首腦呼吁歐洲理事會(huì)主席范龍佩及其他高級(jí)官員，勾畫(huà)建立歐洲經(jīng)濟(jì)與貨幣聯(lián)盟的基石，其中就有“一體化銀行監(jiān)管與清算，以及共同的存款保險(xiǎn)計(jì)劃”，即銀行業(yè)聯(lián)盟的雛形。當(dāng)前，歐盟委員會(huì)主席巴羅佐大力呼吁推進(jìn)建立歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟。按照他的“路線圖”，歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟將在2013年1月1日生效，將實(shí)現(xiàn)對(duì)歐元區(qū)內(nèi)近6000家銀行的統(tǒng)一監(jiān)管，而監(jiān)管權(quán)則或?qū)⒔挥蓺W洲央行。
　　但歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的建立并不順利，近期遭遇的阻力進(jìn)一步加大，最終設(shè)立的難度較大，整體發(fā)展前景黯淡。
　　統(tǒng)一監(jiān)管分歧巨大
　　雖然建立歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的呼聲很高，且已有時(shí)日，但這試圖依靠統(tǒng)一監(jiān)管實(shí)現(xiàn)整體風(fēng)險(xiǎn)把控的聯(lián)盟計(jì)劃，從一開(kāi)始就遭到多方質(zhì)疑。各國(guó)基于自身不同的經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢(shì)和金融運(yùn)行態(tài)勢(shì)，以及在歐債危機(jī)沖擊下的多方利益“糾葛”，對(duì)該聯(lián)盟計(jì)劃“表里不一”——表態(tài)支持多，實(shí)際推進(jìn)少。
　　在2012年5月23日的歐盟非正式峰會(huì)上，歐元區(qū)首腦同意建立統(tǒng)一的銀行監(jiān)管機(jī)制，這被認(rèn)為是建立銀行業(yè)聯(lián)盟的重要一步。但與許多別的建議提案類(lèi)似，會(huì)議并未就這種銀行業(yè)聯(lián)盟的具體建立和實(shí)施進(jìn)行進(jìn)一步的深入討論，僅表示“需要”建立銀行業(yè)統(tǒng)一監(jiān)管聯(lián)盟，但卻未對(duì)涉及各國(guó)政治、經(jīng)濟(jì)等關(guān)聯(lián)的實(shí)質(zhì)性問(wèn)題進(jìn)行討論。其主要原因在于這種銀行業(yè)聯(lián)盟的建立涉及諸多方面的復(fù)雜問(wèn)題，因而遭遇了廣泛的反對(duì)。
　　捷克明確反對(duì)建立銀行業(yè)聯(lián)盟，其觀點(diǎn)代表了一種典型的反對(duì)聲音。捷克總理彼得?內(nèi)恰斯表示：“由于捷克銀行市場(chǎng)的95%是由國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的子公司控制，實(shí)施銀行業(yè)聯(lián)盟將嚴(yán)重傷害到捷克經(jīng)濟(jì)?！背菘送猓聡?guó)、瑞典、荷蘭和丹麥等國(guó)亦反對(duì)銀行業(yè)聯(lián)盟的建立。
　　圍繞在銀行業(yè)聯(lián)盟問(wèn)題上的分歧，東歐國(guó)家反對(duì)意見(jiàn)較為一致，普遍擔(dān)憂(yōu)自身資本將遭受“侵蝕”。保加利亞央行行長(zhǎng)表示，他對(duì)任何涵蓋整個(gè)歐盟，而非只涵蓋歐元區(qū)的銀行業(yè)監(jiān)管聯(lián)盟表示憂(yōu)慮，認(rèn)為可能會(huì)損害其銀行體系。實(shí)際上，許多東歐國(guó)家的銀行均由其他歐洲大國(guó)的銀行擁有，東歐國(guó)家憂(yōu)慮在成立銀行業(yè)聯(lián)盟后，當(dāng)母行資本不足時(shí)，會(huì)抽取較健康的東歐銀行的資本。
　　同樣反對(duì)該聯(lián)盟在整個(gè)歐洲地區(qū)生效的還有英國(guó)，英國(guó)強(qiáng)調(diào)“歐盟任何銀行業(yè)規(guī)條僅應(yīng)在歐元區(qū)生效”，進(jìn)而對(duì)所謂的“銀行業(yè)統(tǒng)一監(jiān)管”在本國(guó)持抵觸態(tài)度。
　　作為歐元區(qū)“舉足輕重”的兩個(gè)大國(guó)，經(jīng)濟(jì)體量最大的德國(guó)和體量次之的法國(guó)被認(rèn)為將“引領(lǐng)”歐債危機(jī)的走向和歐元區(qū)危機(jī)的自我“救贖”之路。德法在銀行業(yè)聯(lián)盟問(wèn)題上的態(tài)度對(duì)其推進(jìn)落實(shí)意義極為重大。但與德法在其他歐元區(qū)救助機(jī)制上的默契和配合不同，兩國(guó)在歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟問(wèn)題上存在分歧，而這也是決定銀行業(yè)聯(lián)盟是否能夠建立和推進(jìn)的最為關(guān)鍵分歧之一。
　　作為在全球率先征收金融交易稅的法國(guó)，呼吁迅速推進(jìn)銀行業(yè)聯(lián)盟改革。法國(guó)財(cái)長(zhǎng)莫斯科維奇9月16日表示：“應(yīng)快速前進(jìn)，不能浪費(fèi)解決歐債危機(jī)的時(shí)間?！彼€表示，歐元區(qū)統(tǒng)一金融監(jiān)管體系應(yīng)覆蓋歐元區(qū)全部銀行。他預(yù)計(jì)，歐元區(qū)將在年底就銀行業(yè)聯(lián)盟達(dá)成協(xié)議。而德國(guó)則對(duì)快速推進(jìn)銀行業(yè)聯(lián)盟建立持反對(duì)態(tài)度，并認(rèn)為該銀行聯(lián)盟不宜對(duì)歐洲或歐元區(qū)范圍內(nèi)的所有銀行均實(shí)現(xiàn)監(jiān)管或同等監(jiān)管，監(jiān)管的范圍不宜過(guò)大。德國(guó)希望歐元區(qū)成員國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)保留對(duì)各國(guó)地方儲(chǔ)蓄及合作銀行的主要監(jiān)管權(quán)，歐洲央行僅監(jiān)管歐元區(qū)的系統(tǒng)重要性銀行。德國(guó)財(cái)長(zhǎng)朔伊布勒9月16日重申，歐洲央行沒(méi)有能力監(jiān)管歐元區(qū)全部6000多家銀行，且大量參與銀行監(jiān)管可能影響該行貨幣政策獨(dú)立性。朔伊布勒指出，“我不認(rèn)為明年1月1日前有可能利用救助基金直接重組銀行”，更恰當(dāng)?shù)淖龇ㄊ蔷徛?、穩(wěn)步推進(jìn)改革。默克爾亦觀點(diǎn)鮮明地表示，希望歐盟在推動(dòng)銀行業(yè)統(tǒng)一監(jiān)管方面的準(zhǔn)備工作不能過(guò)于追求速度，不能為了滿(mǎn)足歐洲自身設(shè)定的2013年1月這一最后期限而倉(cāng)促進(jìn)行。
　　德法兩國(guó)對(duì)建立歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的分歧，隨著歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟建立原定“時(shí)間表”的演進(jìn)而越發(fā)加大，并可能在未來(lái)幾月進(jìn)一步尖銳化。9月22日，默克爾與法國(guó)總統(tǒng)奧朗德討論有關(guān)歐元區(qū)銀行業(yè)監(jiān)管的問(wèn)題，默克爾此前警告稱(chēng)柏林反對(duì)建立一個(gè)權(quán)利凌駕于歐洲央行之上的泛歐洲銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)，而奧朗德則呼吁建立監(jiān)管體系的動(dòng)作必須加快。
　　德國(guó)不愿獨(dú)背“黑鍋”
　　目前看來(lái)，德國(guó)反對(duì)歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的立場(chǎng)，成為該計(jì)劃推進(jìn)的最大阻力。作為歐洲經(jīng)濟(jì)體量最大的德國(guó)，其在歐債危機(jī)中的相對(duì)“強(qiáng)勢(shì)”增長(zhǎng)，成為歐元區(qū)走出危機(jī)的最大希望。在歐洲危機(jī)的解決進(jìn)程中，德國(guó)以自身資源“出手相救”被認(rèn)為是某種必然。此外，德國(guó)在歐央行中的話語(yǔ)權(quán)，也決定了其在歐洲銀行業(yè)監(jiān)管決策方面的重要影響力。德國(guó)之所以對(duì)歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的建立“顧慮重重”，堅(jiān)持“反對(duì)”態(tài)度，最主要的原因在于其并不愿意過(guò)多依靠自身資源“援助”嚴(yán)重陷于“泥淖”的國(guó)家，并擔(dān)心在未處理清楚多國(guó)相互關(guān)系的情況下，武斷推進(jìn)該聯(lián)盟計(jì)劃，將打亂現(xiàn)有的歐債危機(jī)救助節(jié)奏。此外，“一刀切式”地對(duì)全部銀行進(jìn)行監(jiān)管，或?qū)?lái)新的銀行業(yè)整體性問(wèn)題。
　　按照歐洲央行行長(zhǎng)、歐洲系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)理事會(huì)主席德拉吉對(duì)成立銀行業(yè)聯(lián)盟的建議，聯(lián)盟將在歐元區(qū)層面上籌集資金，用以救助受困的銀行。很顯而易見(jiàn)的一種可能是，歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)實(shí)力最強(qiáng)的德國(guó)將是歐元區(qū)救助計(jì)劃的最大出資方，這種負(fù)擔(dān)顯然德國(guó)并不太可能接受。更進(jìn)一步地，這種救助機(jī)制一旦成為現(xiàn)實(shí)和“慣例”，德國(guó)將更擔(dān)心自己將成為銀行業(yè)聯(lián)盟的最后“撥款方”。
　　按照歐盟委員會(huì)提出的建立銀行業(yè)聯(lián)盟的三個(gè)推進(jìn)步驟，歐洲央行獲得監(jiān)管歐元區(qū)所有銀行的權(quán)力只是第一步；未來(lái)的第二步，則是成立一只基金用來(lái)關(guān)閉問(wèn)題銀行；最后的第三步，也是最深層的一步，即建立完善的保險(xiǎn)機(jī)制用于保護(hù)歐元區(qū)居民的存款安全，也就是所謂的歐元區(qū)存款風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)。在后兩個(gè)步驟中，起到關(guān)鍵作用的資金將來(lái)自于歐元區(qū)各成員國(guó)的撥款，而這將是一筆不小的數(shù)額。按照巴克萊銀行的分析估算，如果按照巴羅佐所設(shè)想的歐洲央行監(jiān)管6000家銀行的規(guī)模計(jì)算，所需的保險(xiǎn)基金可能將近11萬(wàn)億歐元(約合14萬(wàn)億美元)的存款提供擔(dān)保。如果只以這個(gè)數(shù)額的1%作為保險(xiǎn)基金，則歐元區(qū)銀行很有可能被課以其年收入20%的重稅。這1100億歐元的保險(xiǎn)基金需要在銀行業(yè)聯(lián)盟成立之初就撥付使用，在目前情況下很難實(shí)現(xiàn)。尤其是對(duì)于目前都寄希望于ESM（歐洲穩(wěn)定機(jī)制），甚至歐洲央行貸款的眾多歐洲銀行來(lái)說(shuō)，實(shí)在難以負(fù)擔(dān)。在這種情況下，更大的籌款任務(wù)將“順理成章”地壓在目前健康狀況相對(duì)良好的德國(guó)大型銀行身上，德國(guó)顯然不希望看到這種情況出現(xiàn)。
　　更進(jìn)一步來(lái)看，如果有國(guó)家退出歐元區(qū)，而其存款卻被以銀行業(yè)聯(lián)盟的形式保護(hù)起來(lái)，選擇退出國(guó)家的人們就有可能選擇在本地銀行大量借款，再將其轉(zhuǎn)移到其他歐元區(qū)銀行中去，而這將或?qū)е職W元區(qū)內(nèi)部的財(cái)富被直接轉(zhuǎn)移至外部?！般y行業(yè)聯(lián)盟，換句話說(shuō)，就可能會(huì)變成德國(guó)人最不希望看到的撥款聯(lián)盟。”
　　此外，在歐債危機(jī)的救助節(jié)奏中，德國(guó)希望能夠夯實(shí)基礎(chǔ)而循序漸進(jìn)，歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的建立也應(yīng)該是分步驟進(jìn)行，不能急于盲目推進(jìn)。在默克爾看來(lái)，目前，無(wú)論是在財(cái)政預(yù)算，還是懲罰機(jī)制以及歐洲央行在對(duì)銀行進(jìn)行監(jiān)督時(shí)該向誰(shuí)負(fù)責(zé)等問(wèn)題上都還缺乏進(jìn)一步的規(guī)范。在這樣空洞而不夠健全的框架下，歐洲央行自身的聲譽(yù)和獨(dú)立性也將可能受到質(zhì)疑和威脅?！拔覀兪且⒁粋€(gè)長(zhǎng)久的、關(guān)系到歐元區(qū)未來(lái)的銀行業(yè)聯(lián)盟，這或許需要更多的時(shí)間?！蹦藸栒f(shuō)。
　　銀行業(yè)聯(lián)盟前景黯淡
　　正如前文所言，德國(guó)并不愿意在救助機(jī)制中承擔(dān)過(guò)多的“無(wú)償義務(wù)”。而且，按照德國(guó)人一貫的“嚴(yán)謹(jǐn)”作風(fēng)，歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟的建立需要在各方面關(guān)鍵問(wèn)題和重要關(guān)系都處理和捋順清楚后，才能推動(dòng)真正建立，而目前的歐洲政治、經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀，在德國(guó)看來(lái)，顯然無(wú)法滿(mǎn)足這種條件。更近一步地，東歐國(guó)家的普遍擔(dān)憂(yōu)，以及英國(guó)的反對(duì)，為該銀行業(yè)聯(lián)盟的建立蒙上了更多陰影。
　　為防止可能出現(xiàn)的德國(guó)被迫救助他國(guó)銀行業(yè)的情況發(fā)生，德國(guó)憲法法院在通過(guò)ESM時(shí)，在將德國(guó)是否向ESM增資的權(quán)力收繳議會(huì)后，還否決了ESM直接援助銀行業(yè)的可能性，可見(jiàn)德國(guó)反對(duì)該聯(lián)盟建議的態(tài)度。未來(lái)，歐洲銀行業(yè)聯(lián)盟建立之路將遭遇更大的阻力，前景黯淡，原定2013年1月1日建成啟動(dòng)的預(yù)期推遲，現(xiàn)在看來(lái)或已是“板上釘釘”。
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