范文雨

(黑龍江大學(xué)經(jīng)濟(jì)與工商管理學(xué)院,黑龍江哈爾濱 1500080)

金融危機(jī)爆發(fā)以來(lái),公允價(jià)值一直成為熱議的話題。一些銀行家認(rèn)為公允價(jià)值是引發(fā)并放大金融危機(jī)的根源,呼吁重新審視公允價(jià)值這一計(jì)量屬性。為縮小國(guó)際金融危機(jī)蔓延的態(tài)勢(shì),國(guó)際會(huì)計(jì)理事會(huì)作出了放寬公允價(jià)值使用的要求,美國(guó)、英國(guó)、日本等國(guó)家也相繼對(duì)相關(guān)政策進(jìn)行調(diào)整。我國(guó)也應(yīng)對(duì)公允價(jià)值的運(yùn)行及發(fā)展進(jìn)行審視。

一、公允價(jià)值定義及其優(yōu)越性

(一)公允價(jià)值定義

1.美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)的定義

根據(jù)美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)于 2006年9月正式發(fā)布的美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第 157號(hào)——公允價(jià)值計(jì)量,公允價(jià)值定義為：“報(bào)告實(shí)體所在市場(chǎng)的參與者之間進(jìn)行的有序交易中出售一項(xiàng)資產(chǎn)所收到的價(jià)格或轉(zhuǎn)移一項(xiàng)負(fù)債所支出的價(jià)格?！?/p>

2.國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)的定義

國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)的國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則中對(duì)公允價(jià)值的定義為：“公平交易中,熟悉情況的當(dāng)事人自愿據(jù)以進(jìn)行資產(chǎn)交換或負(fù)債清償?shù)慕痤~?！?/p>

3.我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的定義

我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中基本會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第 42條,將公允價(jià)值定義為：“在公允價(jià)值計(jì)量下,資產(chǎn)和負(fù)債按照在公平交易中,熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~計(jì)量?！?/p>

(二)公允價(jià)值的優(yōu)越性

1.公允價(jià)值與其他計(jì)量屬性的比較

(1)公允價(jià)值與歷史成本的比較。在歷史成本計(jì)量下,資產(chǎn)按照購(gòu)置時(shí)支付的現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物的金額,或者按照購(gòu)置資產(chǎn)時(shí)所付出的對(duì)價(jià)的公允價(jià)值計(jì)量。負(fù)債按照因承擔(dān)現(xiàn)時(shí)義務(wù)而實(shí)際收到的款項(xiàng)或者資產(chǎn)的金額,或者承擔(dān)現(xiàn)時(shí)義務(wù)的合同金額,或者按照日?；顒?dòng)中為償還負(fù)債預(yù)期需要支付的現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物的金額計(jì)量。

我國(guó)一直以來(lái)都是采用的歷史成本計(jì)量原則,但是隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,這種計(jì)量的局限也逐漸暴露出來(lái)。比如發(fā)生通貨膨脹或通貨緊縮時(shí),這時(shí)的幣值往往不穩(wěn)定,歷史成本所反映的會(huì)計(jì)主體的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果就不真實(shí),從而影響會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和有用性,不利于財(cái)務(wù)報(bào)告使用者作出準(zhǔn)確的經(jīng)濟(jì)決策。

而公允價(jià)值計(jì)量是在資產(chǎn)和負(fù)債按照在公平交易中,熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~計(jì)量。它能在多變的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中比較真實(shí)地反映會(huì)計(jì)主體的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果。筆者認(rèn)為這也是在此次金融危機(jī)中,許多商業(yè)銀行、投行等金融機(jī)構(gòu)反對(duì)公允價(jià)值的原因。因?yàn)楣蕛r(jià)值的計(jì)量屬性導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)大規(guī)模減值,利潤(rùn)急劇下降,從而引起投資者恐慌,大量拋售股票,進(jìn)一步放大了金融危機(jī)。

(2)公允價(jià)值與重置成本的比較。在重置成本計(jì)量下,資產(chǎn)按照現(xiàn)在購(gòu)買相同或者相似資產(chǎn)所需支付的現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物的金額計(jì)量。負(fù)債按照現(xiàn)在償付該項(xiàng)債務(wù)所需支付的現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物的金額計(jì)量。這種計(jì)量模式與公允價(jià)值計(jì)量模式相比,在確定重置成本時(shí)是比較困難的,它既存在著是否在相同市場(chǎng)的問(wèn)題,又存在即使在相同市場(chǎng),不同條件下資產(chǎn)或負(fù)債所需現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物也會(huì)有所不同的問(wèn)題。

2.公允價(jià)值計(jì)量的優(yōu)勢(shì)

(1)公允價(jià)值計(jì)量符合配比原則,能更真實(shí)反映企業(yè)利潤(rùn)。配比原則是指收入與成本、費(fèi)用進(jìn)行配比。在一般的情況下,都是收入按現(xiàn)值計(jì)價(jià),成本和費(fèi)用按歷史成本計(jì)價(jià)。這樣就存在著計(jì)量屬性的差異,導(dǎo)致利潤(rùn)的不真實(shí),從而影響財(cái)務(wù)報(bào)表使用人的經(jīng)濟(jì)決策。而公允價(jià)值卻能避免這種弊端,反映真實(shí)的會(huì)計(jì)利潤(rùn),有助于提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的準(zhǔn)確性。

(2)公允價(jià)值計(jì)量屬性能適應(yīng)業(yè)務(wù)不斷地發(fā)展。隨著經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展,會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)的計(jì)量不僅僅是局限于傳統(tǒng)的核算主體,而是逐步擴(kuò)展到金融市場(chǎng)。對(duì)于目前出現(xiàn)的形式多樣的金融衍生工具進(jìn)行計(jì)量,如股票、債券、期貨等,原有的計(jì)量屬性并不能真實(shí)反映這些主體的價(jià)值,因?yàn)檫\(yùn)用原有的計(jì)量屬性,這些主體的價(jià)值只能得到初始確認(rèn),沒(méi)有后續(xù)的確定,所以運(yùn)用公允價(jià)值來(lái)對(duì)其進(jìn)行準(zhǔn)確計(jì)量是非常有必要的。

二、公允價(jià)值在我國(guó)的發(fā)展歷程

公允價(jià)值在我國(guó)的發(fā)展經(jīng)歷了一個(gè)波折的過(guò)程。我國(guó)最早是在 1998年《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——債務(wù)重組》中,首次引入了公允價(jià)值的概念。它把公允價(jià)值定義為：“在公平交易中,熟悉情況的交易雙方,自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~?！彪S后在《非貨幣性交易準(zhǔn)則》中,又規(guī)定了公允價(jià)值在非貨幣性交易、債務(wù)重組、投資中的具體運(yùn)用方法。但是由于當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)環(huán)境等因素,公允價(jià)值并沒(méi)有起到預(yù)期的效果。相反,它卻成了一些上市公司操縱利潤(rùn)的工具。財(cái)政部又修訂了債務(wù)重組、非貨幣性交易等準(zhǔn)則中關(guān)于公允價(jià)值應(yīng)用的相關(guān)規(guī)定。從此,我國(guó)對(duì)公允價(jià)值這一計(jì)量工具采取了保守的態(tài)度。直至2004年7月,我國(guó)會(huì)計(jì)計(jì)量方式才回到了采取公允價(jià)值的軌道上來(lái)。特別是 2006年2月 15日,財(cái)政部頒布了新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則,重新對(duì)公允價(jià)值進(jìn)行了定義：“在公允價(jià)值計(jì)量下,資產(chǎn)和負(fù)債按照在公平交易中,熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~計(jì)量?！痹陂L(zhǎng)期股權(quán)投資、投資性房地產(chǎn)、固定資產(chǎn)、生物資產(chǎn)、非貨幣性交易、資產(chǎn)減值、企業(yè)年金基金、股份支付、債務(wù)重組、收入、政府補(bǔ)貼、企業(yè)合并、租賃、金融工具和計(jì)量、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移、套期保值、石油天然氣開采這 18項(xiàng)具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中涉及了公允價(jià)值。至此,公允價(jià)值這一計(jì)量工具才在我國(guó)廣泛應(yīng)用。

三、現(xiàn)行我國(guó)公允價(jià)值計(jì)量存在的問(wèn)題

我國(guó)在引入公允價(jià)值這一計(jì)量工具時(shí),并不是完全的照抄照搬,而是充分地考慮了我國(guó)的國(guó)情,對(duì)其作了謹(jǐn)慎的修改。為了防止公允價(jià)值被濫用而出現(xiàn)操縱利潤(rùn)的現(xiàn)象,我國(guó)采取的是歷史成本計(jì)量為主導(dǎo),公允價(jià)值為非主導(dǎo)的方式。同時(shí),對(duì)公允價(jià)值的應(yīng)用設(shè)定了較為苛刻的限制條件。但是,由于我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制尚不健全,相關(guān)市場(chǎng)還不成熟,公允價(jià)值這一計(jì)量工具的運(yùn)用時(shí)間也較短,它的使用仍存在一些問(wèn)題。

(一)公允價(jià)值難以“可靠計(jì)量”

新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定,公允價(jià)值采用的前提是必須有活躍的交易市場(chǎng)。只有在充分活躍的市場(chǎng)環(huán)境中,市場(chǎng)價(jià)值才比歷史成本計(jì)量模式下的價(jià)格有意義。我國(guó)的交易市場(chǎng)程度不高,一些領(lǐng)域的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)還不夠充分,可觀察的市場(chǎng)信息還比較少,市場(chǎng)交易行為也不規(guī)范,取得的公允價(jià)值計(jì)量數(shù)據(jù)反映的往往是偏離均衡價(jià)值的市場(chǎng)價(jià)格,公允價(jià)值其實(shí)并不公允。而且,公允價(jià)值確定的還需要會(huì)計(jì)人員采取大致的估計(jì)或近似值等操作,這些操作易受到會(huì)計(jì)人員主觀意志的影響,給公允價(jià)值計(jì)量留下可選擇的空間。這樣,公允價(jià)值的計(jì)量就有可能不可靠。

(二)公允價(jià)值理論研究尚不深入

我國(guó) 2006年新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系中,有 35項(xiàng)直接或間接地涉及到了公允價(jià)值。但是,新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)公允價(jià)值的運(yùn)用仍采用了非常謹(jǐn)慎的態(tài)度,規(guī)定了非主導(dǎo)性和苛刻的限制條件。準(zhǔn)則之所以這樣制定,不僅是為與我國(guó)當(dāng)前的市場(chǎng)環(huán)境相結(jié)合,也從側(cè)面反映出我國(guó)對(duì)公允價(jià)值理論的研究尚不深入,未形成一個(gè)完整的理論體系。由于對(duì)理論研究的缺失,特別是對(duì)公允價(jià)值概念及其外延研究的缺失,使得公允價(jià)值在我國(guó)的發(fā)展與應(yīng)用受到了極大的阻礙。公允價(jià)值的定義就存在許多不足之處。我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則采用的定義還是國(guó)際上 20世紀(jì) 90年代的提法,滯后的概念本身就存在缺陷。公允價(jià)值定義強(qiáng)調(diào)“交易”,這與持續(xù)經(jīng)營(yíng)假設(shè)及資產(chǎn)的定義強(qiáng)調(diào)“預(yù)期會(huì)給企業(yè)帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)利益”和負(fù)債的定義強(qiáng)調(diào)“預(yù)期會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)”相矛盾。我國(guó)采用公允價(jià)值的計(jì)量屬性,處于被動(dòng)地位,且照搬國(guó)際準(zhǔn)則,而我國(guó)理論界和實(shí)務(wù)界還沒(méi)有深入地真正掌握公允價(jià)值理論的精髓。

(三)公允價(jià)值計(jì)量準(zhǔn)則不完善及監(jiān)管乏力

首先,新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)公允價(jià)值計(jì)量屬性給出的定義及其使用方法是散落在各個(gè)準(zhǔn)則之中的,沒(méi)有像美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則那樣對(duì)公允價(jià)值運(yùn)用的細(xì)節(jié)問(wèn)題作出詳盡的規(guī)定或說(shuō)明,且各個(gè)準(zhǔn)則間的差異性也會(huì)導(dǎo)致公允價(jià)值計(jì)量的不一致。

其次,由于新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則出臺(tái)時(shí)間并不長(zhǎng),過(guò)去制定的關(guān)于財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的法律法規(guī)不能很好地適用新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則,而新的法律法規(guī)還沒(méi)有出臺(tái)。所以公允價(jià)值在運(yùn)用過(guò)程中,必然會(huì)受到原有法律法規(guī)的約束。同時(shí),法律法規(guī)相關(guān)方面的空白,也會(huì)讓一些職業(yè)道德素質(zhì)較低的人員利用公允價(jià)值計(jì)量屬性進(jìn)行違規(guī)操縱。

第三,我國(guó)對(duì)于公允價(jià)值計(jì)量的監(jiān)督乏力。當(dāng)人們總結(jié)此次金融危機(jī)爆發(fā)的原因時(shí),缺乏嚴(yán)格的監(jiān)管無(wú)疑是主要原因之一。由于公允價(jià)值計(jì)量屬性存在主觀性,違反會(huì)計(jì)職業(yè)道德的行為也會(huì)隨之出現(xiàn),我國(guó)就曾出現(xiàn)過(guò)利用公允價(jià)值操縱利潤(rùn)的案例。所以,為提高會(huì)計(jì)信息的準(zhǔn)確性和真實(shí)性,使用公允價(jià)值計(jì)量并加強(qiáng)對(duì)其監(jiān)管尤為重要。

(四)會(huì)計(jì)人員素質(zhì)亟待提高

公允價(jià)值在運(yùn)用中會(huì)涉及許多不確定的因素,而且需要會(huì)計(jì)人員的專業(yè)判斷和會(huì)計(jì)估計(jì),這就要求會(huì)計(jì)人員具備較高的理論實(shí)踐水平和職業(yè)道德意識(shí)。但是,從我國(guó)現(xiàn)有的會(huì)計(jì)人員素質(zhì)結(jié)構(gòu)來(lái)看,會(huì)計(jì)人員普遍年齡偏高,受教育程度偏低,缺乏后續(xù)教育,這就使得在運(yùn)用公允價(jià)值計(jì)量時(shí)會(huì)出現(xiàn)偏差。而且一直以來(lái)會(huì)計(jì)人員習(xí)慣照抄照搬會(huì)計(jì)制度中的條款來(lái)處理業(yè)務(wù),對(duì)于估計(jì)和判斷較多的準(zhǔn)則也需要時(shí)間來(lái)適應(yīng)。從我國(guó)會(huì)計(jì)人員的職業(yè)道德素質(zhì)來(lái)看,整體的職業(yè)道德水平也需提高。因?yàn)榕袛喙蕛r(jià)值時(shí)會(huì)出現(xiàn)許多不確定的因素,為職業(yè)道德低的人提供利潤(rùn)操縱的空間。所以為防止此種現(xiàn)象發(fā)生,必須切實(shí)提高會(huì)計(jì)人員的職業(yè)道德,從主觀上避免會(huì)計(jì)人員的違規(guī)操作。

四、解決公允價(jià)值問(wèn)題的建議

(一)優(yōu)化市場(chǎng)環(huán)境

當(dāng)前公允價(jià)值計(jì)量面臨可靠性問(wèn)題,在實(shí)務(wù)操作上也存在難度,原因很大一部分在于缺乏以公允價(jià)值計(jì)量的市場(chǎng)環(huán)境。公允價(jià)值是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的產(chǎn)物,雖然公允價(jià)值并不等于市場(chǎng)價(jià)格,但是市場(chǎng)價(jià)格畢竟是最為客觀、可靠的公允價(jià)值來(lái)源。市場(chǎng)環(huán)境的優(yōu)化是完善公允價(jià)值可靠性結(jié)構(gòu)的根本途徑,也是解決公允價(jià)值應(yīng)用困境的關(guān)鍵。我國(guó)只有不斷完善市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)建設(shè),建立成熟、高效的資本市場(chǎng)和金融市場(chǎng),才能為公允價(jià)值提供良好的市場(chǎng)環(huán)境。當(dāng)前,我國(guó)應(yīng)努力培育各級(jí)市場(chǎng),特別是生產(chǎn)資料市場(chǎng)和二手交易市場(chǎng),從而使公允價(jià)值的計(jì)量更為客觀、直接。

(二)完善公允價(jià)值理論體系,加強(qiáng)監(jiān)督與管理

由于 2006年財(cái)政部制定的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》缺乏單獨(dú)的、系統(tǒng)的公允價(jià)值計(jì)量準(zhǔn)則,所以為保證公允價(jià)值計(jì)量這一屬性能正常有序運(yùn)用,相關(guān)部門應(yīng)盡快制定適合我國(guó)國(guó)情的公允價(jià)值計(jì)量準(zhǔn)則,從而在準(zhǔn)則層面上,讓會(huì)計(jì)人員在運(yùn)用這一計(jì)量屬性時(shí),有章可循。政府相關(guān)部門還應(yīng)依據(jù)新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則不斷完善有關(guān)會(huì)計(jì)方面的立法,如會(huì)計(jì)法、公司法等。讓新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則能在嚴(yán)格法律的環(huán)境中順利實(shí)施。對(duì)利用公允價(jià)值計(jì)量屬性違規(guī)操作的人員,給予法律上的處罰。同時(shí),加強(qiáng)對(duì)公允價(jià)值的監(jiān)管也是不可忽視的。可以成立專門的部門,對(duì)公允價(jià)值計(jì)量屬性的使用范圍、相關(guān)性等進(jìn)行檢查與評(píng)估;建立公允價(jià)值審計(jì)模式,并在財(cái)務(wù)報(bào)告中增加對(duì)公允價(jià)值的披露;最大程度地借助中介機(jī)構(gòu)和社會(huì)力量對(duì)公允價(jià)值計(jì)量進(jìn)行監(jiān)督。

(三)加強(qiáng)會(huì)計(jì)人員教育,提高會(huì)計(jì)人員素質(zhì)

加強(qiáng)對(duì)會(huì)計(jì)人員的業(yè)務(wù)培訓(xùn),使其盡快熟知公允價(jià)值計(jì)量屬性并掌握具體運(yùn)用,提高其對(duì)交易和事項(xiàng)的確認(rèn)、計(jì)量、報(bào)告的處理能力,盡量減少會(huì)計(jì)信息的失真程度和對(duì)公允價(jià)值的判斷偏差,為公允價(jià)值會(huì)計(jì)在我國(guó)全面使用掃清障礙。同時(shí),還要加強(qiáng)會(huì)計(jì)人員的道德建設(shè)。在公允價(jià)值運(yùn)用中,需要大量會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷,而要確保這些判斷的“真實(shí)公允性”,關(guān)鍵在于會(huì)計(jì)人員的職業(yè)道德修養(yǎng)。加強(qiáng)對(duì)會(huì)計(jì)人員守法意識(shí)和道德教育,使其樹立務(wù)實(shí)求真的職業(yè)操守,從主觀上消除會(huì)計(jì)造假現(xiàn)象的發(fā)生。

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