韓 虹

金融危機(jī)以來，全球?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)遭受了極大的沖擊，其市場競爭更為透明化，更為激烈，為此各企業(yè)從自身入手紛紛加強(qiáng)了對風(fēng)險(xiǎn)的防范與控制，以期可在此環(huán)境中獲得先機(jī)。通信勘察設(shè)計(jì)企業(yè)作為通信建設(shè)領(lǐng)域重要的技術(shù)支撐服務(wù)單位，其業(yè)務(wù)范圍較廣、行業(yè)跨度較大，因此對其實(shí)施財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制有著極其重要的意義。

一、勘察設(shè)計(jì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)及成因

（一）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要表現(xiàn)

所謂財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，其是指因公司財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)不合理、融資不當(dāng)使公司可能喪失償債能力而導(dǎo)致投資者預(yù)期收益下降的風(fēng)險(xiǎn)。從理論上說，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可被分為籌資風(fēng)險(xiǎn)、投資風(fēng)險(xiǎn)、資金回收風(fēng)險(xiǎn)和收益分配風(fēng)險(xiǎn)。由于風(fēng)險(xiǎn)的不可消失性，經(jīng)營管理者只能有效的降低風(fēng)險(xiǎn)，而無法完全消除風(fēng)險(xiǎn)。

就勘察設(shè)計(jì)企業(yè)而言，其所從事的主要經(jīng)濟(jì)活動為提供勘察設(shè)計(jì)咨詢項(xiàng)目和工程承包等勞務(wù)服務(wù)。由于在整個項(xiàng)目實(shí)施或服務(wù)提供過程中所涉及的修改變動較多，而每項(xiàng)設(shè)計(jì)修改建議書都涉及到相關(guān)費(fèi)用問題，再加之項(xiàng)目完工后業(yè)主的滿意度不同，這些因素都會導(dǎo)致所形成的資金收入在其時間、金額上具有極大的不確定性，因此勘察設(shè)計(jì)企業(yè)在項(xiàng)目承包或服務(wù)完成后，能否及時、完整的回收其應(yīng)得的資金，構(gòu)成了該類企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要來源，即資金回收風(fēng)險(xiǎn)。

與此同時，由于勘察設(shè)計(jì)企業(yè)迫于市場壓力，為擴(kuò)充市場而常采用賒銷政策，該政策無疑會增加企業(yè)自身的銷售數(shù)據(jù)和理論利潤，但無法真正實(shí)現(xiàn)企業(yè)現(xiàn)金流量狀況的改善，而且企業(yè)為此而付出的付現(xiàn)成本還會增加其支付壓力，進(jìn)一步降低其償債能力，這也是一種資金回收風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)。此外，由于勘察設(shè)計(jì)企業(yè)投資主體的不同，其在收益分配方面也存在著一定的風(fēng)險(xiǎn)，再加之該行業(yè)高精尖人才較多，若分配方案有失公允便會造成人心浮動，即收益分配風(fēng)險(xiǎn)。

（二）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的具體成因

1.外在原因

首先，在當(dāng)前市場大環(huán)境下，市場透明度較低，信息存在嚴(yán)重不對稱的現(xiàn)象，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)在面臨買方市場、同行業(yè)競爭的壓力下，極易出現(xiàn)決策失誤的狀況；其次，國家宏觀政策變動較頻繁，企業(yè)難以準(zhǔn)確預(yù)見或改變；盡管國家對通信行業(yè)的投資從長期來看趨于穩(wěn)定，但從短期來看企業(yè)并無主動權(quán)，由此會使通信勘察設(shè)計(jì)企業(yè)產(chǎn)生一定的經(jīng)營或財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

2.內(nèi)在原因

若勘察設(shè)計(jì)企業(yè)的決策層對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)缺乏相應(yīng)的認(rèn)識，也會導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的增加，嚴(yán)重時甚至?xí)饺虢?jīng)營失敗的泥沼。從目前來看，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)承擔(dān)的多是投資大、時限長的大中型建設(shè)項(xiàng)目，相關(guān)政策的變化會影響資金回收的確定性；例如，國家基礎(chǔ)設(shè)施投資政策發(fā)生變化，將直接影響在建工程后續(xù)資金能否及時足額到位；國家執(zhí)行緊縮的貨幣政策，也會影響項(xiàng)目業(yè)主貨幣資金的支付能力。此外，某些區(qū)域所存在的政績工程、地方保護(hù)主義也會影響資金的順利回收，從而增加了企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。最后，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)目前經(jīng)營范圍過廣，各省都設(shè)有分院分所，分支機(jī)構(gòu)過多，組織結(jié)構(gòu)復(fù)雜，這也會增加其管理難度以及財(cái)務(wù)控制風(fēng)險(xiǎn)。

二、勘察設(shè)計(jì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部控制策略

（一）健全內(nèi)部控制制度

從理論上說，有效的內(nèi)部控制制度可以保護(hù)企業(yè)的財(cái)產(chǎn)安全，保證會計(jì)信息的可靠性以及財(cái)務(wù)活動的合法性。根據(jù)勘察設(shè)計(jì)企業(yè)現(xiàn)有的內(nèi)部管理體制，其明確規(guī)定了財(cái)務(wù)人員在企業(yè)流程體系中的牽制作用，建立以事前防范為主的控制體系，強(qiáng)化內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督，以防止財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的擴(kuò)大或蔓延。另一方面，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)應(yīng)建立實(shí)時的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)跟蹤監(jiān)視機(jī)制，對在重大融資、投資活動以及現(xiàn)金流量等經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)活動中面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行不間斷的跟蹤、監(jiān)視，明確各類財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)者，并根據(jù)其考核結(jié)果決定對其應(yīng)給予的獎懲。

（二）強(qiáng)化預(yù)算管理體系建設(shè)

預(yù)算管理作為一種責(zé)權(quán)利控制管理，其范疇理應(yīng)包括企業(yè)的各個部門，是具有全面控制約束力的一種機(jī)制安排。為此，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)的決策層需率先認(rèn)識到預(yù)算管理在現(xiàn)代企業(yè)管理中的戰(zhàn)略作用，為其進(jìn)行戰(zhàn)略性定位，以增加預(yù)算管理的可操作性以及對企業(yè)管理的反哺作用。預(yù)算一經(jīng)確定，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)的執(zhí)行機(jī)構(gòu)就要按照預(yù)算的具體要求嚴(yán)格執(zhí)行，并對預(yù)算執(zhí)行的實(shí)際情況進(jìn)行跟蹤控制管理，對每月、季度預(yù)算的執(zhí)行情況進(jìn)行分析，并予以及時反饋。另外，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)還應(yīng)加強(qiáng)對預(yù)算執(zhí)行的考核，加大對其的獎懲力度。

（三）合理制定收益分配預(yù)案

勘察設(shè)計(jì)企業(yè)在維護(hù)投資主體的穩(wěn)定性，有效發(fā)揮投資者潛能方面，應(yīng)著重從以下方面入手予以改善。首先，充分考慮通貨膨脹的影響，有計(jì)劃的建立價(jià)格變動補(bǔ)償基金，保證收益分配不影響企業(yè)的簡單再生產(chǎn)，有效控制短期行為。其次，在提高效益的基礎(chǔ)上，爭取使投資者每年的收益率呈遞增趨勢。再次，充分考慮企業(yè)下一年生產(chǎn)情況和資金使用來源，滿足企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)需要，以盡力降低資金成本。最后，結(jié)合企業(yè)實(shí)際，實(shí)施管理層股票期權(quán)激勵策略，全體員工均可在不同程度上持有股份，以保證其內(nèi)外部利益的平衡。

（四）完善應(yīng)收款項(xiàng)內(nèi)控管理

勘察設(shè)計(jì)企業(yè)首先要因地制宜制定合理的收款政策，定期分析應(yīng)收款項(xiàng)賬齡以及債務(wù)人的信用狀況，緊密跟蹤應(yīng)收款項(xiàng)的還款情況，并根據(jù)其不同特點(diǎn)制定不同的收款政策。由于應(yīng)收款項(xiàng)的拖延時間越長，其發(fā)生壞賬的可能性就越大，因此勘察設(shè)計(jì)企業(yè)應(yīng)通過加強(qiáng)對應(yīng)收款項(xiàng)的催收，實(shí)時的變更催收政策，設(shè)立催收保障獎勵基金等，以最大限度的減少其壞賬損失。其次，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)還要建立應(yīng)收款項(xiàng)負(fù)責(zé)制，根據(jù)應(yīng)收款項(xiàng)發(fā)生的原因確定其具體責(zé)任人，并對其制定責(zé)任額度，通過硬性指標(biāo)規(guī)范應(yīng)收款項(xiàng)的內(nèi)部控制。

（五）加強(qiáng)承包項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)控制

勘察設(shè)計(jì)企業(yè)在項(xiàng)目承攬過程中，應(yīng)對其總承包項(xiàng)目的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行合理評估，再對其是否參與投標(biāo)以及標(biāo)書價(jià)格進(jìn)行決策；若發(fā)現(xiàn)項(xiàng)目自身不夠透明，有隱藏的未知風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)主動放棄投標(biāo)，并力爭在合同談判階段將風(fēng)險(xiǎn)因素發(fā)生的可能性降至最低。另外，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)在項(xiàng)目投標(biāo)過程中，還要盡量減少資金墊付，增加限制招標(biāo)方行為的條款，防止出現(xiàn)不對稱合同或合同陷阱，以爭取自身利益的最大化。最后，對項(xiàng)目完工后因質(zhì)保問題所發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)還要予以估測，以減少或有負(fù)債。

（六）建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)

所謂財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)，是指以財(cái)務(wù)報(bào)告所提供的信息為依據(jù)，通過設(shè)置并觀察一些敏感性財(cái)務(wù)指標(biāo)的變化，而對企業(yè)可能或?qū)⒁媾R的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)事先進(jìn)行預(yù)測、預(yù)報(bào)的一種財(cái)務(wù)分析系統(tǒng)。企業(yè)的財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)應(yīng)采用定量分析與定性分析相結(jié)合的模式，并輔以企業(yè)現(xiàn)有的內(nèi)部控制制度體系，這是由預(yù)警系統(tǒng)自身的不完全性決定的，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)亦為如此。此外，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)還可采用計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)基金的方式，加強(qiáng)對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范。

綜上所述，現(xiàn)階段勘察設(shè)計(jì)企業(yè)對于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范應(yīng)作為其工作中的重點(diǎn)，從內(nèi)部控制、預(yù)算管理、收益分配、債權(quán)管理、承包風(fēng)險(xiǎn)控制以及財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的建立等方面入手予以強(qiáng)化，使之可形成貫穿于企業(yè)經(jīng)營管理始終、行之有效的財(cái)務(wù)管理新體系。尤其是在內(nèi)部控制制度建設(shè)上，勘察設(shè)計(jì)企業(yè)應(yīng)有所側(cè)重，注意其對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范的良好支撐作用，在成本效益原則基礎(chǔ)上構(gòu)建新的內(nèi)控組織體系，可確保企業(yè)經(jīng)營的良性運(yùn)轉(zhuǎn)，提高抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，最終實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值的最大化。