張滿紅　許黎莉

消費(fèi)信貸是金融機(jī)構(gòu)為購買消費(fèi)品的客戶提供的一種信貸業(yè)務(wù)，目前理論界對消費(fèi)信貸的含義還沒有達(dá)成共識。筆者認(rèn)為，消費(fèi)信貸是相對于公司貸款而言的，是指商業(yè)銀行將資金借貸給個人或家庭使用和消費(fèi)，用于購買耐用消費(fèi)品或支付勞務(wù)費(fèi)用，在約定時間內(nèi)收回并按一定利率計取利息的信貸業(yè)務(wù)。消費(fèi)信貸具有兩個基本特征，一是以個人為貸款對象，以家庭收入為第一還款來源，二是貸款用途為耐用消費(fèi)品或支付勞務(wù)費(fèi)用。

一、消費(fèi)信貸在中國的發(fā)展

中國的消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)始于上個世紀(jì)80年代中期。1996年，中央銀行開始允許國有商業(yè)銀行辦理個人住房貸款。1998年4月，《中國人民銀行關(guān)于加大住房信貸投入支持住房建設(shè)與消費(fèi)的通知》首次提出了“住房消費(fèi)貸款”的概念。1998年5月，《中國人民銀行關(guān)于改進(jìn)金融服務(wù)支持國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的指導(dǎo)意見》則在官方文件中第一次正式提出了“消費(fèi)信貸”。1998年5月，人民銀行在《個人住房貸款管理試行辦法》的基礎(chǔ)上，正式制定和頒發(fā)了《個人住房貸款管理辦法》。1998年9月，中國人民銀行下發(fā)了《汽車消費(fèi)貸款管理辦法》。1999年2月，出臺了《關(guān)于開展個人消費(fèi)信貸指導(dǎo)意見》。

總結(jié)起來，我國消費(fèi)信貸的發(fā)展主要有以下特點：

(一)發(fā)展速度快

據(jù)中國人民銀行統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,1998年，我國發(fā)放的消費(fèi)信貸總額為147億元,2003年達(dá)到了15732億元，5年間規(guī)模增長了90倍，年平均增速達(dá)到112％。

(二)消費(fèi)信貸品種日益豐富，結(jié)構(gòu)體系日趨完善

逐步形成了以住房按揭貸款為主體、汽車消費(fèi)貸款、綜合消費(fèi)貸款、教育助學(xué)貸款等多種貸款品種組成的貸款業(yè)務(wù)體系。

(三)地區(qū)發(fā)展不平衡

從地區(qū)看，東部地區(qū)居民收入水平較高，消費(fèi)能力較強(qiáng)，消費(fèi)信貸市場擴(kuò)張迅速，截至2005年，個人消費(fèi)貸款余額占全國個人消費(fèi)貸款余額70％以上。中部、西部和東北地區(qū)消費(fèi)信貸市場規(guī)模相對較小，多數(shù)省份個人消費(fèi)貸款在人民幣貸款中的比重不到10％。

我國消費(fèi)信貸與發(fā)達(dá)國家相比還有相當(dāng)大的差距。截至2005年，我國消費(fèi)信貸余額達(dá)2.2萬億元，消費(fèi)信貸占金融機(jī)構(gòu)貸款的10.6％。在消費(fèi)信貸發(fā)展成熟的國家，消費(fèi)信貸約占銀行貸款總額的20％-30％。在美國，消費(fèi)信貸占整個貸款比重達(dá)40％；在香港，消費(fèi)信貸比重占到全部貸款的55％。

二、制約消費(fèi)信貸發(fā)展的因素分析

(一)信用風(fēng)險

信用風(fēng)險是借款人或其他當(dāng)事人不按照協(xié)議履行合同而導(dǎo)致貸款不能按時收回造成損失的可能性。目前我國尚未建立一套完備的個人信用制度。中國人民銀行已于2005年10月1日開始實施《中國人民銀行個人信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫管理暫行辦法》，它為商業(yè)銀行加強(qiáng)風(fēng)險管理，完善個人信貸業(yè)務(wù)提供了方法。但是該征信系統(tǒng)處于起步階段，銀行難以對借款人的財產(chǎn)、個人收入的完整性和穩(wěn)定性等資信狀況做出正確判斷、容易造成銀行信貸資產(chǎn)損失。

(二)道德風(fēng)險

相對于一般的企業(yè)信貸，信息不對稱性對開展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)帶來的逆向選擇和道德風(fēng)險更大。在貸款利率不斷上升的情況下，最積極尋求貸款的借款人，可能是風(fēng)險最大的借款人。

(三)操作風(fēng)險

可分為銀行內(nèi)部人員操作風(fēng)險和第三方操作風(fēng)險。銀行內(nèi)部人員操作風(fēng)險包括銀行內(nèi)部人員利用職權(quán)以貸謀私，發(fā)放人情貸款或降低貸款條件為關(guān)系人貸款，致使貸款損失。

第三方操作風(fēng)險包括律師事務(wù)所與借款人串通，中介評估機(jī)構(gòu)高估抵押物價值，房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)與特約汽車經(jīng)銷商與借款人串通，簽訂虛假合同騙取銀行貸款的假按揭、假消費(fèi)貸款。

(四)法律風(fēng)險

我國至今沒有出臺一部規(guī)范銀行零售貸款的法律，開展零售貸款業(yè)務(wù)無法可依。銀行作為資金的出借方經(jīng)常處于不利地位，正當(dāng)權(quán)益得不到法律保護(hù)。

(五)流動性風(fēng)險

個人住房貸款期限較長，而商業(yè)銀行的負(fù)債期限相對較短，在銀行無法通過資產(chǎn)證券化等方式建立融通長期資金渠道的情形下，從而形成“短存長貸”的格局，使資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)不匹配，流動性風(fēng)險顯著上升。

(六)利率尚未市場化，消費(fèi)信貸缺乏相應(yīng)的風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制

由于目前我國利率尚處于管制階段，商業(yè)銀行只能在規(guī)定的范圍內(nèi)，根據(jù)貸款品種本身的風(fēng)險程度，實行差別定價的貸款策略，從而不能有效地降低消費(fèi)貸款的平均損失率。

三、促進(jìn)消費(fèi)信貸發(fā)展的對策分析

(一)盡快建立全國聯(lián)網(wǎng)的個人征信系統(tǒng)

建立科學(xué)有效的個人征信系統(tǒng)是銀行控制消費(fèi)信貸風(fēng)險的前提保證。從目前的情況看，四大國有商業(yè)銀行已經(jīng)建立了各自的征信系統(tǒng)，并且與人民銀行個人征信系統(tǒng)掛接，形成了涵蓋四大行的征信體系。

(二)開發(fā)應(yīng)用“個人信用風(fēng)險評分模型”和“消費(fèi)信貸電腦審批系統(tǒng)”，嚴(yán)格把好消費(fèi)信貸入口關(guān)

銀行應(yīng)根據(jù)自身業(yè)務(wù)特點和發(fā)展戰(zhàn)略制定具體的個人信用評價體系，以此作為放貸的基本標(biāo)準(zhǔn)。

同時，加大系統(tǒng)開發(fā)建設(shè)力度，對消費(fèi)信貸的申請和審批設(shè)定一套嚴(yán)密、詳細(xì)、可操作性強(qiáng)的標(biāo)準(zhǔn)程序，并按此程序設(shè)計標(biāo)準(zhǔn)軟件。這套標(biāo)準(zhǔn)程序中，貸款抵押率和負(fù)債一收入比率是兩項最重要的風(fēng)險控制指標(biāo)。

當(dāng)客戶申請一筆消費(fèi)貸款時，各營業(yè)網(wǎng)點只須按軟件顯示的要求輸入相關(guān)信息，電腦系統(tǒng)會自動通過內(nèi)部評分模型進(jìn)行打分，識別每一筆消費(fèi)信貸是否應(yīng)該發(fā)放。只有在電腦無法識別有關(guān)信息并做出判斷，或貸款超過一定的金額時，才按規(guī)定交給相關(guān)貸款審批處理。

(三)積極防范操作風(fēng)險

首先，商業(yè)銀行要培養(yǎng)一支高素質(zhì)的營銷隊伍，進(jìn)一步完善激勵考核機(jī)制，建立有效的雇員管理酬勞制度，以提高風(fēng)險防范積極性。其次，防范消費(fèi)信貸操作風(fēng)險還要加強(qiáng)消費(fèi)信貸的文檔管理，加強(qiáng)后備人員和后備系統(tǒng)建設(shè)，以維持操作的持續(xù)性。再次，防范消費(fèi)信貸操作風(fēng)險要推行操作流程電子化。將電子化運(yùn)用到消費(fèi)信貸風(fēng)險管理的各個環(huán)節(jié)，包括風(fēng)險識別、風(fēng)險控制、風(fēng)險審計監(jiān)督和風(fēng)險挽救系統(tǒng)，強(qiáng)化操作流程的規(guī)范化、程序化。

(四)進(jìn)一步完善消費(fèi)信貸擔(dān)保制度

在發(fā)放消費(fèi)貸款時，用抵押、擔(dān)保作還款保證十分重要。在歐洲國家，一般采用住房抵押擔(dān)保發(fā)放住房貸款。在香港實行購房抵押。在美國，有抵押擔(dān)保機(jī)構(gòu)來保證抵押貸款的如期收回。一旦購房者違約，由抵押擔(dān)保機(jī)構(gòu)承擔(dān)金融機(jī)構(gòu)的貸款損失。我國要盡快健全抵押擔(dān)保制度，具體應(yīng)注意幾方面：首先應(yīng)完善擔(dān)保法，增加有關(guān)個人消費(fèi)信貸的詳細(xì)條款；其次，應(yīng)培育規(guī)范的抵押品二級市場，使各種貸款抵押物能夠迅速變現(xiàn)；再次，由政府出面組建消費(fèi)信貸擔(dān)保公司，為長期消費(fèi)信貸提供擔(dān)保，這也是一些西方國家發(fā)展消費(fèi)信貸的成功經(jīng)驗。如美國有四家政

府性質(zhì)的按揭擔(dān)保機(jī)構(gòu)，主要為符合規(guī)定條件的個人提供住房貸款擔(dān)保，并向銀行收購部分個人住房貸款，發(fā)行住房按揭擔(dān)保債券，從而在很大程度上解決了部分居民難以提供擔(dān)保和銀行的資金流動性問題，促進(jìn)了個人住房貸款的發(fā)展。

(五)把個人消費(fèi)貸款與保險結(jié)合起來

銀行難以掌握借款者個人的健康狀況和償還能力的變化，這是個人消費(fèi)貸款最主要的經(jīng)營風(fēng)險。法國、德國、加拿大等國家，在開展消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)過程中，規(guī)定客戶必須購買死亡險，以減少銀行風(fēng)險。我國也可以借鑒國外經(jīng)驗，將個人消費(fèi)貸款中的個人信用貸款與保險公司的有關(guān)險種、產(chǎn)品組合起來運(yùn)作。

(六)實行浮動貸款利率、多種還款方式和提前償還罰息

1、人民銀行應(yīng)加快利率市場化進(jìn)程，在利率浮動比率、貸款比例和期限安排上，給商業(yè)銀行更大的余地，以便更好地服務(wù)客戶、防范風(fēng)險。同時允許商業(yè)銀行在辦理消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)過程中，收取必要的手續(xù)費(fèi)和服務(wù)費(fèi)，以補(bǔ)償商業(yè)銀行信貸零售業(yè)務(wù)付出的成本。

2、對貸款期限長、利率風(fēng)險大的住房貸款實行固定利率和浮動利率并行的利率制度。通過消費(fèi)者對兩種利率的自由選擇，增加消費(fèi)者的風(fēng)險和收益意識，規(guī)范消費(fèi)者和銀行之間的行為方式和業(yè)務(wù)往來。實行多種還款方式，由借款人根據(jù)自己收入情況自由選擇。

3、實施提前還款罰息制。由于消費(fèi)信貸一般為長期貸款，利率變化將導(dǎo)致銀行蒙受利率損失的可能。當(dāng)利率下跌時，消費(fèi)者會提前償還固定利率的貸款，而以較低的利率舉借新債。借新債還舊債，將導(dǎo)致銀行喪失貸款收益，并給銀行重新安排資金造成困難。為此，銀行應(yīng)收取高于預(yù)定利率的罰息，彌補(bǔ)信貸資產(chǎn)損失。

(七)完善貸款制度

具體來講，完善的貸款制度建設(shè)應(yīng)包括以下內(nèi)容：

1、重點開發(fā)風(fēng)險低、潛力大的客戶群體。選擇“風(fēng)險低、潛力大、信用好”的客戶群是防范消費(fèi)信貸風(fēng)險的重要工作。

2、強(qiáng)化對于客戶的信用調(diào)查和信用評估，建立風(fēng)險識別和評估體系。銀行應(yīng)該利用自身掌握的信用信息和征信公司提供的信用信息，對借款者信用等級進(jìn)行合理評估。

3、完善貸款審批制度，要做到嚴(yán)格授權(quán)制度，實行職責(zé)分離控制；完善銀行內(nèi)部崗位責(zé)任制，實行雙人原則；在貸前調(diào)查、貸時審查、貸后檢查幾個環(huán)節(jié)明確職責(zé)，規(guī)范操作；強(qiáng)化稽核的再檢查和監(jiān)督等。

4、推行消費(fèi)信貸客戶經(jīng)理制。在個人消費(fèi)信貸中引入客戶經(jīng)理制，對于營銷優(yōu)質(zhì)客戶、落實貸款手續(xù)、防范各類風(fēng)險，有著十分積極的意義。

5、建立個人違約風(fēng)險預(yù)警機(jī)制。預(yù)警機(jī)制包括設(shè)立監(jiān)測范圍，計算風(fēng)險指標(biāo)、確定臨界值，判斷風(fēng)險概率等。