一、信用問題的成因

1.產(chǎn)權(quán)不明晰

產(chǎn)權(quán)制度與信用制度是市場經(jīng)濟(jì)的基石。市場經(jīng)濟(jì)是各自擁有獨(dú)立產(chǎn)權(quán)的經(jīng)濟(jì)主體進(jìn)行產(chǎn)權(quán)交易的一種交換機(jī)制，社會(huì)的信用基礎(chǔ)只能是財(cái)產(chǎn)的所有權(quán)歸屬，才能得以運(yùn)行和延續(xù)。在國有制產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)模式下，國有企業(yè)和國有銀行同屬一個(gè)所有者——國家，二者與國家都是委托——代理關(guān)系，是同一利益主體的不同代理人，而不是有獨(dú)立利益的產(chǎn)權(quán)主體，因此二者之間的借貸關(guān)系是一種虛擬的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，也是一種沒有所有權(quán)約束的畸型信用關(guān)系，企業(yè)欠企業(yè)、企業(yè)欠銀行的債，最終都推給政府承擔(dān)。

2.信息不完全不對(duì)稱

在金融市場上，資金的借貸受到交易雙方信任程度的限制，如果雙方缺乏了解即信息不完全和不對(duì)稱，則易產(chǎn)生信用風(fēng)險(xiǎn)：擁有信息優(yōu)勢(shì)的一方為獲得更有利的交易條件，故意隱瞞某些不利于自己的信息，甚至扭曲信息或制造虛假信息，這必然影響契約的簽定和交易的質(zhì)量。資質(zhì)差的借款人提供虛假的會(huì)計(jì)信息使銀行在貸款決策、信貸管理上造成失誤在貸款債權(quán)維護(hù)上造成極大的不利。同時(shí)由于資金借貸是一個(gè)過程，在債務(wù)還清之前這段時(shí)間，信息不完全和不對(duì)稱會(huì)誘使借款人脫離監(jiān)控，擅自改變資金用途，增大資金運(yùn)用的風(fēng)險(xiǎn)。

3.未建立有效的失信懲罰機(jī)制

市場經(jīng)濟(jì)中信用的基礎(chǔ)是法律，必須用法律來規(guī)范信用秩序，但由于失信懲罰機(jī)制沒有及時(shí)建立，信用市場的“格雷欣法則”——失信者驅(qū)逐守信者，失信者得利而守信者遭殃表現(xiàn)得淋漓盡致。一是對(duì)于政府隱性貸款，或由政府擔(dān)保的貸款，如果到期不能及時(shí)歸還，大多一拖了之，有關(guān)政府部門和官員的失信責(zé)任得不到追究；二是制造虛假信息、違約逃債的企業(yè)得不到及時(shí)的懲罰，惡意逃廢債務(wù)的企業(yè)高層管理人員、直接責(zé)任人員的行政、法律責(zé)任得不到追究；三是債權(quán)人在維護(hù)合法債權(quán)的工作中往往“贏了官司賠了錢”，司法部門“執(zhí)行難”這一頑癥嚴(yán)重影響法律的權(quán)威性。

4.地方保護(hù)主義危害信用環(huán)境

一些地方政府認(rèn)為銀行是中央“條條”管的企業(yè)，辦得好不好與地方關(guān)系不大；而中小企業(yè)在解決就業(yè)問題、繁榮地方經(jīng)濟(jì)方面起重要作用，是地方財(cái)政的重要來源，故辦得好不好與地方政府關(guān)系重大。因而個(gè)別地方政府從發(fā)展地方經(jīng)濟(jì)和維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定出發(fā)，強(qiáng)烈要求銀行貸款支持中小企業(yè)；而籌資的政府行為與償還貸款本息的企業(yè)行為卻沒有銜接起來。甚至企業(yè)利用改制機(jī)會(huì)逃廢債務(wù)的行為采取默許甚至慫恿態(tài)度，在制定審批具體單位的改制方案時(shí)根本不按規(guī)定讓債權(quán)金融機(jī)構(gòu)參加，使金融機(jī)構(gòu)大量貸款本息無法收回，兩呆貸款比例居高不下。還有一些地方政府在處理銀企債務(wù)糾紛和企業(yè)間債務(wù)問題時(shí)，經(jīng)常干預(yù)司法部門執(zhí)法，無形中助長了企業(yè)賴賬、逃債的不良風(fēng)氣。地方政府的失信行為造成銀企關(guān)系惡化、信用秩序混亂在一些地區(qū)呈加速蔓延趨勢(shì)，并在一定程度上嚴(yán)重威脅地方經(jīng)濟(jì)和金融的穩(wěn)健發(fā)展。

二、信用缺失的危害

1.信用缺失危害經(jīng)濟(jì)效率

信用交易是與現(xiàn)貸交易相對(duì)而言的一種交易形式，其基本作用在于通過信用的授予滿足受信者追求更大的利潤，并進(jìn)而活躍交易市場；當(dāng)授信人授信失當(dāng)或受信人回避自己的償付責(zé)任時(shí)，信用風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生。一是信用缺失加劇了企業(yè)之間的相互猜疑，極大地削弱了信用作為支持手段的功能。

商品交易和經(jīng)濟(jì)往來愈來愈倚重現(xiàn)金和實(shí)物資產(chǎn)，縮小了交易對(duì)象的選擇范圍，降低了資源配置效果。同時(shí)由于交易的效率降低，促使交易費(fèi)用上升或交易周期延長，從而降低了經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的速度和效率，最終阻礙經(jīng)濟(jì)增長。二是信用缺失破壞了銀企之間正常的信用交易，增加了銀行經(jīng)營成本。

銀行投入大量時(shí)間對(duì)企業(yè)信用進(jìn)行調(diào)查評(píng)估，加大了貸款成本，有時(shí)甚至因此而失去與優(yōu)勢(shì)企業(yè)合作的機(jī)會(huì)：一旦企業(yè)違約，勢(shì)必增加銀行訴訟成本、拍賣費(fèi)、資產(chǎn)評(píng)估費(fèi)用等用于處置資產(chǎn)的成本。

2.信用缺失危害資金供給與需求的規(guī)模

信用缺失使政府宏觀調(diào)控政策難以發(fā)揮作用，造成政府啟動(dòng)投資擴(kuò)大內(nèi)需的政策效用大打折扣。一是中小企業(yè)由于經(jīng)營規(guī)模的限制，所需資金主要依賴于銀行貸款。中小企業(yè)因經(jīng)營不穩(wěn)定、企業(yè)負(fù)債率高、財(cái)務(wù)制度不健全等原因造成信用較差；適合作抵押、質(zhì)押的資產(chǎn)少，也很難取得擔(dān)保；同時(shí)中小企業(yè)貸款經(jīng)營成本高收益少，這使銀行很難給予貸款；二是企業(yè)的信用缺失使商業(yè)票據(jù)承兌、貼現(xiàn)和再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的門檻難以降低，企業(yè)的信用證、打包貸款、出口押匯等信用工具及當(dāng)前國際上流行的商業(yè)信用保險(xiǎn)和國際保理業(yè)務(wù)，也難以應(yīng)用；三是從現(xiàn)行的企業(yè)債券發(fā)行和股票發(fā)行的有關(guān)規(guī)定與辦法來看，企業(yè)通過股票、債券市場融資的難度很大；借助產(chǎn)業(yè)投資基金或創(chuàng)業(yè)投資基金等信用工具獲得融資的可能性也小。企業(yè)信用缺失，導(dǎo)致一些銀行有充足的資金也不敢放貸，與此同時(shí)，不少有希望搞活的企業(yè)又因告貸無門、資金缺乏而白白錯(cuò)過一些市場機(jī)會(huì)，形成惡性循環(huán)，影響了銀企雙方的發(fā)展。

3.信用缺失危害地方信用環(huán)境

信用秩序混亂、信用關(guān)系惡化嚴(yán)重影響了社會(huì)信用環(huán)境和地方投資環(huán)境。一是銀行與企業(yè)的發(fā)展是相互聯(lián)系、榮辱與共的，靠破銀行之產(chǎn)來解脫國有企業(yè)，必將進(jìn)一步破壞銀企信用關(guān)系以及正常的金融秩序，也使企業(yè)難以得到銀行全方位服務(wù)和貸款支持，從而影響企業(yè)的發(fā)展；二是外地企業(yè)減少與當(dāng)?shù)仄髽I(yè)的交易行為，撤回或減少投資；當(dāng)?shù)仄髽I(yè)向外尋找投資安全、資金回報(bào)率高的地方去投資，資金大量外流，從而影響地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展；三是社會(huì)信用環(huán)境的好壞是國際投資者衡量投資環(huán)境優(yōu)劣的重要尺度。目前我國這種社會(huì)信用缺失的現(xiàn)狀必將加大引進(jìn)外資的難度，提高吸引外資的成本，同時(shí)還會(huì)增加當(dāng)?shù)仄髽I(yè)參與國際競爭的成本。

三、加強(qiáng)和完善信用建設(shè)的對(duì)策及建議

1.轉(zhuǎn)變政府職能，建立健全市場信用秩序

加入WTO后的競爭對(duì)政府來說首先是環(huán)境的競爭，沒有適宜的環(huán)境在未來的競爭中就會(huì)落伍。一是政府的基本定位應(yīng)是維護(hù)市場秩序，建立信用平臺(tái)，制訂實(shí)施有力的法律制度，強(qiáng)化整個(gè)社會(huì)的信用基礎(chǔ)，創(chuàng)造良好的宏觀大環(huán)境；二是政府管理經(jīng)濟(jì)的職能應(yīng)從直接操作物質(zhì)生產(chǎn)轉(zhuǎn)到建設(shè)和維護(hù)一個(gè)有效率的市場、確保金融生態(tài)環(huán)境上；三是建立政府部門與金

融部門的協(xié)調(diào)機(jī)制。要協(xié)商解決好政府隱性貸款問題，政府應(yīng)組織落實(shí)還貸資金，盤活逾期貸款；四是強(qiáng)化政府責(zé)任，建立政府失信責(zé)任追究和賠償制度。對(duì)于因政府失信造成的損失，由政府依法予以賠償。

2.樹立社會(huì)主義信用價(jià)值觀

古人云，無信不立。守信用、講信譽(yù)、重信義是中華民族的傳統(tǒng)美德。一個(gè)民族不能缺乏信用觀念，一個(gè)國家不能缺乏信用制度，一個(gè)社會(huì)不能缺乏信用體系。社會(huì)主義信用價(jià)值觀的核心是相互尊重和誠實(shí)守信，它要求人們能夠根據(jù)道德默契和道德情感體制制定交易契約和履行應(yīng)有義務(wù)，交易雙方不僅有法律約束，還有道德約束。一是提高社會(huì)信用水平，應(yīng)首

先著眼于信用意識(shí)的培養(yǎng)，建立財(cái)產(chǎn)關(guān)系神圣不可侵犯意識(shí)。營造“講信用為榮，不守信用為恥”的輿論環(huán)境，喚起全民信用意識(shí)；二是企業(yè)要在激烈的市場競爭中立足，要取得金融機(jī)構(gòu)的支持和信任，必須牢固樹立良好的信用意識(shí)，依法開展生產(chǎn)經(jīng)營及融資活動(dòng)。信用作為企業(yè)最重要的無形資產(chǎn)，將幫助企業(yè)獲得銀行資金的支持以化解經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，重獲生存和發(fā)

展的機(jī)會(huì)。

3.加快社會(huì)信用制度的法制建設(shè)

我國的一些基本經(jīng)濟(jì)法律對(duì)信用關(guān)系規(guī)定的整體系統(tǒng)性還不強(qiáng)，一些已經(jīng)實(shí)施的法律，存在某些條款界定含混，法律界限不清，針對(duì)性與可操作性不強(qiáng)的問題。因此要加快社會(huì)信用制度的立法，建立健全法律法規(guī)維護(hù)社會(huì)信用制度。一是進(jìn)一步完善我國民法及相關(guān)法律法規(guī)中有關(guān)債權(quán)保護(hù)的法律規(guī)定，在所有涉及銀行債權(quán)人利益的債務(wù)重組中，堅(jiān)持債權(quán)人主導(dǎo)原則，以確保銀行債權(quán)人的權(quán)益不受侵犯；二是明確失信法律責(zé)任，對(duì)債務(wù)人的違約行為制定更加嚴(yán)厲的賠償和懲罰規(guī)定。即不但要對(duì)違約逃債的企業(yè)進(jìn)行處罰，還要對(duì)惡意逃廢債務(wù)的企業(yè)高層管理人員和直接責(zé)任人員追究行政法律責(zé)任；三是推進(jìn)司法制度改革，努力實(shí)現(xiàn)司法的公正和效率。對(duì)司法機(jī)關(guān)在案件受理立案上不作為和違法辦案的問題，各級(jí)人大和人民法院要完善有關(guān)監(jiān)督機(jī)制，加強(qiáng)監(jiān)督和查糾，以維護(hù)當(dāng)事人的合法權(quán)益。

4.建立健全中小企業(yè)信用擔(dān)保體系

對(duì)于中小企業(yè)貸款難、融資難這一難題，許多西方國家的成功經(jīng)驗(yàn)是建立“政策性的資金、法人化的管理、市場化的運(yùn)作”的政策性擔(dān)保體系以解決其發(fā)展道路上的資金“瓶頸”問題。①由于我國中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)分布不合理、生產(chǎn)技術(shù)水平和企業(yè)管理水平低，故我國應(yīng)明確鼓勵(lì)和扶持中小企業(yè)發(fā)展的主要政策措施，設(shè)立專門的中小企業(yè)政策性銀行，為中小企業(yè)提供政策性貸款；設(shè)立由政府部門出資的中小企業(yè)貸款擔(dān)?；穑瑸樯虡I(yè)銀行對(duì)中小企業(yè)的貸款提供信用擔(dān)保。政府除了應(yīng)給予一定的稅收優(yōu)惠政策外，還應(yīng)在財(cái)政預(yù)算中安排補(bǔ)償資金，建立緊急補(bǔ)償機(jī)制。②加大政策扶持力度，促進(jìn)商業(yè)擔(dān)保公司的發(fā)展。商業(yè)擔(dān)保是指具有雄厚資本金、專業(yè)化管理隊(duì)伍和水平的商業(yè)擔(dān)保公司為申請(qǐng)貸款的企業(yè)向銀行提供還款保證，使沒有保證能力或保證不足的中小企業(yè)獲得信貸支持。③發(fā)展民間中小企業(yè)互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)。互助性擔(dān)保指由一些中小企業(yè)自愿組成一個(gè)擔(dān)保協(xié)會(huì)，每個(gè)企業(yè)拿出一定的資金，形成類似于基金的互助金。這有利于將眾多的中小企業(yè)中的優(yōu)秀群體組建成聯(lián)合擔(dān)保共同體，以互助金作為保證，為其成員提供及時(shí)有效的信用擔(dān)保。④建立信用輔助體系，設(shè)立由政府出資的中小企業(yè)貸款擔(dān)保保險(xiǎn)公司，對(duì)貸款擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行再保險(xiǎn)，以分散中介機(jī)構(gòu)的擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)；設(shè)立信用保險(xiǎn)機(jī)制，為給中小企業(yè)提供支持的金融機(jī)構(gòu)提供保險(xiǎn)，以保障銀行信貸資金的安全，解除銀行的后顧之憂。

5.加快評(píng)估機(jī)制的建設(shè)

目前我國缺乏專門的權(quán)威性的大型信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，已有的企業(yè)信用評(píng)估機(jī)構(gòu)資質(zhì)參差不齊，信用評(píng)估的可信度較低，因此，必須加快評(píng)估機(jī)制的建設(shè)。①應(yīng)在法律框架內(nèi)，充分發(fā)揮人民銀行信貸登記咨詢系統(tǒng)和工商、稅務(wù)部門年檢系統(tǒng)的作用，建立一個(gè)直屬中國人民銀行的專門職能機(jī)構(gòu)，或由國家主要金融機(jī)構(gòu)參加的、非盈利性的會(huì)員機(jī)構(gòu)，全面負(fù)責(zé)全國企業(yè)

征信管理，具體實(shí)施征信采集、信息加工、提供征信產(chǎn)品等工作，以信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)為載體即時(shí)對(duì)企業(yè)信用狀況進(jìn)行公示，實(shí)現(xiàn)企業(yè)信用資料查詢、交流及共享的社會(huì)化。②政府出臺(tái)優(yōu)惠政策鼓勵(lì)和扶持建立能與國際接軌的全國性或區(qū)域性的、具有一定權(quán)威性的商業(yè)化信用評(píng)估機(jī)構(gòu)。政府可通過立法為信用中介機(jī)構(gòu)在市場上進(jìn)行信用信息的收集、評(píng)級(jí)、服務(wù)等活動(dòng)

提供法律支持，并制定行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和行為規(guī)范，避免違規(guī)現(xiàn)象的發(fā)生，凈化企業(yè)評(píng)信環(huán)境。⑧要建立一套適合我國現(xiàn)狀且符合國際慣例的信用評(píng)級(jí)理論和方法，形成科學(xué)、統(tǒng)一的信用評(píng)估指標(biāo)體系。

6.加大銀行部門監(jiān)督力度，促進(jìn)企業(yè)的信用建設(shè)良好的信用是銀企合作的前提，也是企業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)。銀行部門要加強(qiáng)對(duì)貸款企業(yè)的監(jiān)督，及時(shí)掌握企業(yè)的經(jīng)營狀況和重要信息，分析企業(yè)的信用發(fā)展?fàn)顩r，并針對(duì)企業(yè)在信用建設(shè)方面的缺陷，協(xié)助企業(yè)加強(qiáng)管理、改善經(jīng)營、完善信用結(jié)構(gòu)、提高償債能力，杜絕逃廢金融債務(wù)和騙貸等行為發(fā)生，從而增強(qiáng)銀企間的信任度，建立新型的銀企誠信關(guān)系，為長期合作奠定良好的基礎(chǔ)。

(作者單位：武漢體育學(xué)院)