胡笑蓉

合理評(píng)估貸款需求

中小企業(yè)在申請(qǐng)貸款過程中，最容易犯的三個(gè)錯(cuò)誤就是少用多貸、短用長貸和長用短貸。

在當(dāng)前銀根緊縮的背景下，中小企業(yè)往往是少用多貸。例如一個(gè)項(xiàng)目的完成明明只需要100萬元的資金，中小企業(yè)向銀行一開口就是300萬元。企業(yè)主的理由也相當(dāng)充分：“現(xiàn)在申請(qǐng)貸款這么不容易，而且還很麻煩，我還不一次多申請(qǐng)點(diǎn)，這個(gè)項(xiàng)目用不完，萬一下個(gè)項(xiàng)目有需要還可以再用?！钡牵J款是需要支付利息成本的，一旦下個(gè)項(xiàng)目間隔時(shí)間很長，那么就會(huì)白白支出不菲的利息。

短用長貸和長用短貸則是中小企業(yè)不能準(zhǔn)確判斷自己對(duì)資金的使用周期。一般而言，大多中小企業(yè)完成一個(gè)生產(chǎn)結(jié)算的周期是一年，也就是說一年期的貸款足以應(yīng)付這些中小企業(yè)對(duì)流動(dòng)資金的需求。但是很多企業(yè)主一申請(qǐng)貸款就貸個(gè)三五年，為此還支付了很多不必要的利息。

房地產(chǎn)企業(yè)的情況剛剛好相反。一般完成一個(gè)房地產(chǎn)項(xiàng)上海銀行為中小企業(yè)貸款提供多種支持目至少需要三年時(shí)間周轉(zhuǎn)，而企業(yè)主求貸心切，向銀行提出貸款要求時(shí)表態(tài)，只要借六個(gè)月就好。然后六個(gè)月之后，資金根本尚未周轉(zhuǎn)到還給銀行。于是企業(yè)就需要通過其他更高利息的途徑籌款來還給銀行，無形之中增加了貸款成本。

巧妙減免中介費(fèi)

在銀行借貸，中小企業(yè)除了支付利息之外，一些中介費(fèi)用也是其貸款成本的一個(gè)組成部分。從原則上講，這部分費(fèi)用是中小企業(yè)必不可省的一筆支出。但是，現(xiàn)在已經(jīng)有銀行開始通過團(tuán)購的方式為中小企業(yè)貸款的中介費(fèi)用買單。

上海銀行在“金洽會(huì)”期間特別推出了成長金規(guī)劃的無憂服務(wù)方案，其中的“省貸無憂”主要針對(duì)中小企業(yè)在融資過程中所需支出的各類費(fèi)用，如評(píng)估費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)等等，通過銀行與中介機(jī)構(gòu)合作，將費(fèi)用大幅降低。據(jù)悉，這種由銀行為中小企業(yè)買單的方案尚屬首創(chuàng)。

據(jù)上海銀行相關(guān)人士介紹，通過這種措施，中小企業(yè)在貸款過程中的相關(guān)費(fèi)用降幅最大可達(dá)80％。此外，對(duì)于部分能滿足一定條件的優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)客戶還將享有全額減免貸款保險(xiǎn)費(fèi)的優(yōu)惠。以抵押貸款為例，中小企業(yè)在此期間需要繳納的中介費(fèi)用有評(píng)估費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、公證費(fèi)以及抵押物的登記費(fèi)，這四項(xiàng)中介費(fèi)用加起來將占到整個(gè)貸款金額的1％左右。也就是說，如果貸一筆500萬元的款項(xiàng)，中小企業(yè)除需要支付利息外，還要支出5萬元的中介費(fèi)。

尋找匹配的優(yōu)惠政策

目前的信貸緊縮是政策性的經(jīng)濟(jì)調(diào)控措施，從這一角度來講，政府為了扶持中小企業(yè)或者扶持某一部分行業(yè)，會(huì)相應(yīng)地制定一些優(yōu)惠政策。中小企業(yè)根據(jù)自身?xiàng)l件尋找匹配的優(yōu)惠政策，勢必會(huì)節(jié)約不少信貸成本。

尋找政府政策性擔(dān)保目前市面上的擔(dān)保公司有100多家，而政府的擔(dān)保公司不超過10家。政策性擔(dān)保在費(fèi)率上有著非常可觀的優(yōu)惠，一般而言，政策性擔(dān)保的費(fèi)率在0.6％～1.8％，平均在1.2％。也就是說，一筆100萬元的貸款，擔(dān)保費(fèi)在12000元左右。而商業(yè)擔(dān)保的費(fèi)率在2％～3.6％之間，甚至有的民營擔(dān)保公司要求更高，以100萬元貸款為例，除擔(dān)保費(fèi)用之外，還要拿出其中的20萬元作為抵押，中小企業(yè)100萬元的借貸，實(shí)際能夠使用的只有80萬元。

尋找政策性銀行貸款作為三大政策性銀行之一的進(jìn)出口銀行，隨著國家支持中小企業(yè)的導(dǎo)向，也開始致力于服務(wù)中小企業(yè)。政策性銀行的政策性主要體現(xiàn)在利率上，對(duì)很多產(chǎn)品的貸款利率上，國家有特別的規(guī)定，一般較基準(zhǔn)利率低2～3個(gè)百分點(diǎn)。但是，進(jìn)出口銀行的優(yōu)惠有較強(qiáng)的針對(duì)，一是體現(xiàn)在范圍上。進(jìn)出口銀行服務(wù)的企業(yè)主要有三類：第一類是出口企業(yè)，出口企業(yè)主要為高新技術(shù)產(chǎn)品出口、機(jī)電產(chǎn)品出口、大型成套設(shè)備出口和船舶出口等；第二類是“走出去”貸款，“走出去”貸款包括境外投資貸款和海外工程承包貸款；第三類就是進(jìn)口信貸。另一個(gè)針對(duì)性體現(xiàn)在門檻上，門檻與企業(yè)出口產(chǎn)品的性質(zhì)有關(guān)，以機(jī)電產(chǎn)品為例，出口量100萬美元以上企業(yè)就可以享受優(yōu)惠利率。如果有更小規(guī)模的企業(yè)也可以利用平臺(tái)轉(zhuǎn)貸、統(tǒng)借統(tǒng)還的方式來實(shí)現(xiàn)，但是在利率上可能會(huì)有一些浮動(dòng)。

另外，科技型中小企業(yè)可申請(qǐng)貼息貸款。據(jù)了解，上海對(duì)科技型中小企業(yè)有36條政策，其中貼息貸款是最有吸引力的優(yōu)惠之一。只要是擁有自主產(chǎn)權(quán)且被評(píng)上“上海市科技型企業(yè)”的中小企業(yè)都可以申請(qǐng)貼息貸款。貸款貼息一般按貸款額年利息的50％～100％給予補(bǔ)貼，貼息總額一股最高不超過200萬元。值得一提的是，政府的貼息是免稅的，可視作是企業(yè)的凈利收入。

票據(jù)貼現(xiàn)也能生錢

事實(shí)上，中小企業(yè)在向銀行融資過程中，并非只有貸款這華山一條道，更多的可以采取票據(jù)貼現(xiàn)的方式。票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是賣方在銷售商品后，持買方交付的商業(yè)匯票(銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票)，在匯票到期日前，為取得一定的資金，貼付一定的利息將票據(jù)權(quán)利轉(zhuǎn)讓給銀行。

向銀行借貸，往往會(huì)被強(qiáng)調(diào)中小企業(yè)剛好比較薄弱的財(cái)務(wù)報(bào)表和現(xiàn)金流，而票據(jù)貼現(xiàn)則為中小企業(yè)開辟了一條新的融資渠道。一來它可以滿足中小企業(yè)對(duì)于資金來得“急”的要求，因?yàn)槠睋?jù)貼現(xiàn)不需要評(píng)估、不需要抵押，到款非常迅速；二來據(jù)介紹，這種融資方式是不占銀行信貸規(guī)模的，因此在目前信貸緊縮的背景下，票據(jù)貼現(xiàn)不失為一條捷徑；三來票據(jù)貼現(xiàn)在為減少企業(yè)應(yīng)收票據(jù)，增加企業(yè)現(xiàn)金流的同時(shí)，它的費(fèi)用也是相對(duì)低廉的，它的費(fèi)率采取波動(dòng)的指導(dǎo)價(jià)，一股利息為融資金額的1％～2％，這樣不僅可以大大提高企業(yè)資金周轉(zhuǎn)速度，也可以有效地提高企業(yè)資金使用效率。