摘要：吉林省的民營經(jīng)濟(jì)從1978年開始起步，經(jīng)歷了發(fā)展期和全面提高期的發(fā)展階段。現(xiàn)已經(jīng)成為吉林省經(jīng)濟(jì)增長的重要力量和地方稅收的重要來源、城鄉(xiāng)就業(yè)的主渠道。在吉林省民營經(jīng)濟(jì)的發(fā)展過程中遇到了各種各樣的問題，其中缺少資金成為制約吉林省民營經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重大因素。迫切需要對(duì)吉林省民營經(jīng)濟(jì)的發(fā)展給予金融支持。

關(guān)鍵詞：吉林??；民營經(jīng)濟(jì)；金融支持

中圖分類號(hào)：F83 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)：1673－291X(2008)03－0140－02

一、金融支持吉林省民營經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必要性

吉林省民營經(jīng)濟(jì)對(duì)全省經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)度不斷增強(qiáng)，顯示了對(duì)其進(jìn)行金融支持的必要性：

(一)增加就業(yè)，穩(wěn)定社會(huì)的功能不斷增強(qiáng)

截至2006年，吉林省全省從業(yè)人員1250.5萬人，其中民營經(jīng)濟(jì)從業(yè)人員323萬人，占就業(yè)總量的25.82％。民營經(jīng)濟(jì)在增加就業(yè)方面的貢獻(xiàn)還表現(xiàn)在提供就業(yè)的速度遠(yuǎn)大于全社會(huì)平均水平。2006年，民營經(jīng)濟(jì)從業(yè)人員同比增加2.82％，而同期全社會(huì)從業(yè)人員增加僅為0.9％。民營經(jīng)濟(jì)已成為縣域經(jīng)濟(jì)的主體，為農(nóng)村富余勞動(dòng)力和下崗職工提供了大量就業(yè)崗位。

(二)推動(dòng)全省經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展

2001－2006年，吉林省民營經(jīng)濟(jì)總量占全省經(jīng)濟(jì)總量的比重從2001年的22.8％提高到2006年的40％，五年內(nèi)提高了17.2個(gè)百分點(diǎn)。2006年，吉林省民營企業(yè)出口超過11億美元，增速為128.3％，出口額占吉林省出口總額的比重達(dá)到28.6％，改變了過去吉林省外貿(mào)出口國有企業(yè)獨(dú)占主體的局面。

(三)對(duì)財(cái)政收入增長的貢獻(xiàn)不斷提高

2006年，吉林省民營經(jīng)濟(jì)上繳利稅125.3億元，占全省財(cái)政收入的加％左右，是2004年的1.81倍。有的地區(qū)民營經(jīng)濟(jì)已占當(dāng)?shù)氐貐^(qū)生產(chǎn)總值、財(cái)政收入的絕對(duì)比重。

二、當(dāng)前吉林省對(duì)民營經(jīng)濟(jì)金融支持中存在的問題

(一)金融機(jī)構(gòu)信貸對(duì)民營經(jīng)濟(jì)的“歧視性”待遇

吉林省的金融貸款主要面向國有企業(yè)、大型企業(yè)、工業(yè)企業(yè)、城市企業(yè)等，而民營企業(yè)、中小企業(yè)獲得貸款非常難。金融機(jī)構(gòu)關(guān)注的只是少數(shù)優(yōu)良客戶，如花旗銀行主動(dòng)找一汽進(jìn)行融資服務(wù)，而實(shí)力不強(qiáng)的民營企業(yè)卻無人關(guān)注。制約吉林省金融機(jī)構(gòu)對(duì)民營經(jīng)濟(jì)提供信貸的因素主要表現(xiàn)在以下幾點(diǎn)：一是成本收益不對(duì)稱，銀行對(duì)大客戶的貸款相當(dāng)于批發(fā)業(yè)務(wù)，對(duì)民營企業(yè)的貸款由于金額小，則相當(dāng)于零售業(yè)務(wù)。即使放貸，隨后的監(jiān)督成本也高于給大客戶的貸款。二是風(fēng)險(xiǎn)收益不對(duì)稱，同樣一筆不良貸款發(fā)生在國有企業(yè)和民營企業(yè)往往導(dǎo)致不同的責(zé)任后果，這種不同的風(fēng)險(xiǎn)效應(yīng)導(dǎo)致了國有銀行對(duì)國有企業(yè)的信貸偏好。三是銀行經(jīng)營管理日益制度化、規(guī)范化。為提高資本充足率，降低不良貸款額和不良貸款率；銀行對(duì)民營企業(yè)，尤其是處于初創(chuàng)階段，急需扶持的民營企業(yè)，很少提供貸款支持。

(二)民間非正規(guī)金融風(fēng)險(xiǎn)大、成本高

民間非正規(guī)金融依靠的是某種民間的約束機(jī)制，其信息獲取也依賴于其與借款人之間的地緣、人緣關(guān)系。一旦超出這種范圍后，就會(huì)導(dǎo)致一系列問題。首先，范圍和規(guī)模的狹小使得小范圍的經(jīng)濟(jì)主體面臨的風(fēng)險(xiǎn)無法通過多樣化進(jìn)行有效分散，導(dǎo)致了較高的關(guān)聯(lián)風(fēng)險(xiǎn)。其次，非正規(guī)金融活動(dòng)范圍狹小，因此資金的轉(zhuǎn)移只能在小范圍內(nèi)實(shí)現(xiàn)，不利于資金在更廣闊的空間進(jìn)行有效配置，造成了效率的損失。再次，作為一個(gè)特別追求規(guī)模效益的行業(yè)，非正規(guī)金融的小規(guī)模經(jīng)營會(huì)使得單筆金融業(yè)務(wù)的運(yùn)作成本無法通過規(guī)模的擴(kuò)大分?jǐn)?，因此金融業(yè)務(wù)的平均成本往往比較高。民間非正規(guī)金融的這種高風(fēng)險(xiǎn)、高成本，必然會(huì)大大影響民間投資的穩(wěn)定性與可持續(xù)性。

(三)債券或股票發(fā)行等直接融資方式門檻過高

《證券法》第16條規(guī)定，公開發(fā)行公司債券，應(yīng)當(dāng)符合股份有限公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣3000萬元，有限責(zé)任公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣6000萬元；累計(jì)債券余額不超過公司凈資產(chǎn)的40％；最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息等條件。因此，對(duì)大多數(shù)民營企業(yè)而言，發(fā)行公司債券還只是一個(gè)夢(mèng)想。再者，我國的股票市場(chǎng)事實(shí)上被政府作為一種解決國有企業(yè)投資體制和管理體制的工具，在眾多企業(yè)排隊(duì)的情況下，首先優(yōu)先考慮的是各個(gè)地方的國有企業(yè)、大型企業(yè)，民營企業(yè)往往處于被遺忘的角落。

(四)信用擔(dān)保體系還不完善，企業(yè)“尋保難”

截至2007年上半年，吉林省設(shè)有各類中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)68家，全省擔(dān)保機(jī)構(gòu)注冊(cè)資本金超過40億元，貨幣資金超過30億元。在信用擔(dān)保體系建設(shè)方面，與江蘇、浙江、廣東、山東相比較，吉林省的措施比較具體，反映出對(duì)這一問題的高度重視。但還存在一些問題：一是政策性擔(dān)保公司既有政策性業(yè)務(wù)，又有商業(yè)性業(yè)務(wù)，容易導(dǎo)致無序競(jìng)爭(zhēng)。二是資金規(guī)模小且資金來源單一，缺乏資金補(bǔ)償機(jī)制。三是缺乏有效的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，貸款風(fēng)險(xiǎn)集中于擔(dān)保機(jī)構(gòu)。四是缺乏商業(yè)銀行的有力協(xié)作，擔(dān)保業(yè)務(wù)不能有效快速發(fā)展。五是缺乏寬松的外部環(huán)境，制約了信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的良性發(fā)展。

(五)缺乏信用評(píng)估體系，金融機(jī)構(gòu)對(duì)民營企業(yè)“惜貸”現(xiàn)象

2005年8月，經(jīng)省工商行政管理局批準(zhǔn)的吉林省信用評(píng)價(jià)認(rèn)證中心正式籌備成立，經(jīng)過幾年的實(shí)踐，吉林省的信用評(píng)估行業(yè)雖然取得了相當(dāng)大的發(fā)展，但與信用評(píng)估行業(yè)相配套的有關(guān)政策體系、法律法規(guī)體系、管理體系、監(jiān)督體系等完善的信用管理體系，特別是對(duì)企業(yè)的信用管理體系一直沒有建立起來。省里對(duì)信用評(píng)估機(jī)構(gòu)的監(jiān)督和管理還處于初級(jí)階段。信用評(píng)估機(jī)構(gòu)的評(píng)價(jià)結(jié)果缺乏權(quán)威性、客觀性和中立性。失去了信用評(píng)估的公示和監(jiān)督作用。

三、強(qiáng)化吉林省民營經(jīng)濟(jì)金融支持的主要對(duì)策

(一)推動(dòng)國有商業(yè)銀行調(diào)整客戶結(jié)構(gòu)，加快金融創(chuàng)新步伐

1、調(diào)整服務(wù)對(duì)象結(jié)構(gòu)，改變金融服務(wù)以大中企業(yè)為主的傾向，將金融服務(wù)的主要對(duì)象由大中企業(yè)向中小企業(yè)傾斜，由國有企業(yè)向民營企業(yè)傾斜，由注重大型工業(yè)項(xiàng)目向兼顧商業(yè)項(xiàng)目和中小農(nóng)業(yè)項(xiàng)目轉(zhuǎn)變，尤其是要注重兼顧縣級(jí)企業(yè)項(xiàng)目。

2、針對(duì)中小民營企業(yè)，進(jìn)行金融創(chuàng)新。目前國有商業(yè)銀行的金融服務(wù)程序不是很適應(yīng)吉林省中小民營企業(yè)發(fā)展的需要。比如貸款要求企業(yè)有嚴(yán)格的財(cái)務(wù)制度，足夠的抵押物等。而吉林省正在發(fā)展中的民營企業(yè)和中小企業(yè)，財(cái)務(wù)制度不完善，抵押物不充分，作為國有商業(yè)銀行，針對(duì)這樣的客戶進(jìn)行金融創(chuàng)新，只要有好項(xiàng)目，企業(yè)法人素質(zhì)高、信用好，就可以通過金融創(chuàng)新使其得到銀行的資金支持。通過金融創(chuàng)新服務(wù)，解決企業(yè)困難。

(二)整合本地金融資源，發(fā)展本地金融服務(wù)機(jī)構(gòu)

近年來，吉林省本地金融機(jī)構(gòu)發(fā)展迅速，已經(jīng)形成包括省農(nóng)村信用社、吉林銀行(以長春市商業(yè)銀行、吉林市商業(yè)銀行和遼源城市信用社為基礎(chǔ)組建的)、信托投資公司、證券公司、保險(xiǎn)公司、財(cái)務(wù)公司、城市信用社等在內(nèi)的多樣化的金融機(jī)構(gòu)結(jié)構(gòu)體系。然而，在吉林省本地金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展中，獨(dú)立分割的經(jīng)營模式，不利于形成金融資源的集中使用。在面對(duì)大型優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目時(shí)往往力不從心。從國內(nèi)外金融機(jī)構(gòu)發(fā)展的趨勢(shì)看。統(tǒng)一整合本地金融資源，形成金融資源的規(guī)模利用將是未來的發(fā)展趨勢(shì)。為此，應(yīng)加快本地金融機(jī)構(gòu)的重組整合，培育地方品牌的大型金融機(jī)構(gòu)。

(三)大力發(fā)展區(qū)域性私人權(quán)益市場(chǎng)

所謂私人權(quán)益市場(chǎng)，是指為那些高風(fēng)險(xiǎn)、并潛在高收益的項(xiàng)目提供資本的市場(chǎng)，市場(chǎng)投資主體在投資決策前執(zhí)行審慎調(diào)查并在投資后保留強(qiáng)有力的影響來保護(hù)自己的權(quán)益價(jià)值。之所以被稱為私人權(quán)益市場(chǎng)，是因?yàn)檫@些融資工具不是通過公開發(fā)行的方式完成的，屬于典型的私募市場(chǎng)。發(fā)展區(qū)域性私人權(quán)益市場(chǎng)，就吉林省來說可以實(shí)現(xiàn)以下目標(biāo)：一是為眾多沒有孵化資本、難以破繭企業(yè)的發(fā)育成長提供資本支持。二是增強(qiáng)對(duì)本地金融資源的吸引，切實(shí)緩解本地金融資源外流問題。三是為不同發(fā)展階段的民營企業(yè)提供更多的獲得發(fā)展資金的機(jī)會(huì)和渠道。

(四)加快區(qū)域性債券市場(chǎng)發(fā)展

第一，建立全省統(tǒng)一的債券市場(chǎng)體系，改變現(xiàn)有的分散狀態(tài)。吉林省當(dāng)前的債券，一般是通過證券公司或信托投資公司發(fā)行和兌付的。沒有形成統(tǒng)一高效的債券市場(chǎng)體系，沒有建立統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，沒有形成合理的債券定價(jià)規(guī)則，沒有充分發(fā)揮債券市場(chǎng)的資源優(yōu)化配置功能。第二，創(chuàng)新多樣化的債券品種?？梢赃x擇一些有代表性的企業(yè)，發(fā)行系列債券、收益?zhèn)蛥⑴c債券等。第三，借助專業(yè)中介機(jī)構(gòu)，比如會(huì)計(jì)師事務(wù)所等，加快本地資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)建設(shè)，培育專門人才，為企業(yè)發(fā)行債券和投資者選擇債券提供評(píng)級(jí)服務(wù)，提高信息對(duì)稱性，讓投資者和金融監(jiān)管者掌握更多的相關(guān)信息，降低投資風(fēng)險(xiǎn)。

(五)加快多元化信用擔(dān)保體系建設(shè)

一是加大對(duì)省市擔(dān)保公司的支持力度。積極爭(zhēng)取政策性銀行軟貸款，擴(kuò)大資本規(guī)模，使其做大做強(qiáng)。同時(shí)加快省擔(dān)保公司在市、縣設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。二是加快發(fā)展民營擔(dān)保機(jī)構(gòu)。鼓勵(lì)民間資本開辦互助性、商業(yè)性投資擔(dān)保機(jī)構(gòu)，支持同行業(yè)企業(yè)聯(lián)合出資成立擔(dān)保公司，為業(yè)內(nèi)企業(yè)提供貸款擔(dān)保服務(wù)。三是加快建立擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)救助機(jī)制。建立擔(dān)保代償與民營企業(yè)創(chuàng)業(yè)投資和風(fēng)險(xiǎn)投資聯(lián)動(dòng)機(jī)制，采取債轉(zhuǎn)股的辦法，化解風(fēng)險(xiǎn)。設(shè)立銀行貸款補(bǔ)償資金，按銀行、擔(dān)保機(jī)構(gòu)當(dāng)年為民營企業(yè)實(shí)際發(fā)生的貸款額給予各家銀行一定比例的補(bǔ)償。

(六)加快社會(huì)信用體系建設(shè)，改善金融生態(tài)環(huán)境

一是建立政府、金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)之間的協(xié)調(diào)溝通機(jī)制。向金融機(jī)構(gòu)推薦有市場(chǎng)、有前景、有效益的項(xiàng)目，為推進(jìn)銀企合作牽線搭橋。二是建設(shè)“信用吉林”，優(yōu)化社會(huì)信用環(huán)境。加強(qiáng)信用監(jiān)督和管理，提高企業(yè)和社會(huì)中介機(jī)構(gòu)的誠信水平，發(fā)揮社會(huì)公眾和媒體的輿論監(jiān)督作用，逐步建立一種合理的失信懲罰機(jī)制和守信獎(jiǎng)勵(lì)機(jī)制。三是加強(qiáng)誠信政府建設(shè)。把金融司法環(huán)境建設(shè)納入各級(jí)政府及主要負(fù)責(zé)人業(yè)績考核體系中，對(duì)幫助企業(yè)惡意逃廢銀行債務(wù)的干部進(jìn)行嚴(yán)肅處理。

[責(zé)任編輯 杜 娟]