近幾年，以資抵債已經(jīng)成為銀行盤活不良貸款，保全金融債權(quán)，減少資產(chǎn)損失，有效化解信貸風(fēng)險(xiǎn)的一種重要途徑與手段。銀行收取抵債資產(chǎn)是銀行經(jīng)營信貸資產(chǎn)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，不能全額收回現(xiàn)金資產(chǎn)時(shí)不得已而為之的一種變通方法，大部分情況下，銀行在選擇此種方式的同時(shí)，已確認(rèn)信貸資產(chǎn)價(jià)值貶值的存在，根據(jù)目前實(shí)施的《銀行抵債資產(chǎn)管理辦法》中賬務(wù)處理的規(guī)定，抵債資產(chǎn)入賬價(jià)值按照公允價(jià)值為入賬依據(jù)，即抵債資產(chǎn)入賬價(jià)值等于抵債資產(chǎn)公允價(jià)值加抵債資產(chǎn)收取費(fèi)用，這一核算辦法的規(guī)定明確鑒定了從信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)為抵債資產(chǎn)中價(jià)值的損失程度。外加抵債資產(chǎn)在保管及處置過程中的諸多價(jià)值影響因素，導(dǎo)致抵債資產(chǎn)最終變現(xiàn)價(jià)值的嚴(yán)重貶值。因此重視信貸資產(chǎn)物化為抵債資產(chǎn)過程及建立健全抵債資產(chǎn)收取、保管和處置流程對(duì)保全提升信貸資產(chǎn)價(jià)值意義重

大。

一、抵債資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)

１． 價(jià)值風(fēng)險(xiǎn)。近年來金融機(jī)構(gòu)收回的抵債資產(chǎn)種類復(fù)雜，名目繁多。涉及到生產(chǎn)和生活的各個(gè)方面，按抵債資產(chǎn)大類劃分主要為：待處理抵債房產(chǎn)、待處理抵債土地、待處理抵債交通工具、待處理機(jī)器設(shè)備、待處理權(quán)利憑證、待處理其他類資產(chǎn)。除少量手續(xù)證件齊全，完稅狀況較好的個(gè)別房產(chǎn)和土地外，大多數(shù)抵債資產(chǎn)均存在不同程度的暇疵問題、專業(yè)性能強(qiáng)使用功能狹窄、供需市場(chǎng)不建全，資產(chǎn)自然貶值速度快，管理成本增加，以上諸多因素導(dǎo)致資產(chǎn)變現(xiàn)價(jià)值嚴(yán)重縮水。

２． 評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)。目前中介市場(chǎng)發(fā)育不健全，市場(chǎng)鑒管約束力不強(qiáng)，個(gè)別權(quán)威部門的強(qiáng)權(quán)干預(yù)，一些評(píng)估機(jī)構(gòu)只注重收取費(fèi)用，人為高估抵債資產(chǎn)價(jià)值，致使低債資產(chǎn)評(píng)估價(jià)值遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于市場(chǎng)實(shí)際價(jià)值。例如個(gè)別抵債資產(chǎn)經(jīng)評(píng)估拍賣，雖三次降價(jià)，總降幅度已達(dá)原評(píng)估值的４５％，仍無法成交，銀行只能以最后一次拍賣底價(jià)的價(jià)值收取抵債資產(chǎn)，再在收取金額的基礎(chǔ)上適度下浮作為拍賣底價(jià)，以求在現(xiàn)變市場(chǎng)中得到認(rèn)可與成交。

３． 處置風(fēng)險(xiǎn)。銀行無論是在收取環(huán)節(jié)還是在后繼保管及處置環(huán)節(jié)，均會(huì)發(fā)生相應(yīng)的費(fèi)用支出。稅費(fèi)問題始終是制約金融機(jī)構(gòu)處置抵債資產(chǎn)的重要因素，亦是抵債資產(chǎn)變現(xiàn)價(jià)值最大抵減因素。抵債資產(chǎn)從收取到最終處置完畢涉及法院、稅務(wù)、工商、房管、土地等多個(gè)職能部門，需繳納執(zhí)行費(fèi)、保全費(fèi)、評(píng)估費(fèi)、契稅、過戶費(fèi)、營業(yè)稅、增值稅、土地出讓金等多項(xiàng)稅費(fèi)支出。為保障銀行收取抵債資產(chǎn)的合法性、有效性，避免資產(chǎn)的再度流失，絕大部分抵債資產(chǎn)需過戶到銀行名下，按照現(xiàn)行資產(chǎn)過戶管理辦法，銀行收取抵債資產(chǎn)辦理過戶手續(xù)不論該房產(chǎn)是商業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，還是一般性商品住宅均按網(wǎng)點(diǎn)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)征收交易契稅及手續(xù)費(fèi)，兩項(xiàng)費(fèi)用合計(jì)約為標(biāo)的金額的５％，如果按此標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算，一家銀行如果每年處置抵債資產(chǎn)(房產(chǎn))2億元，僅過戶費(fèi)用一項(xiàng)，銀行將支付費(fèi)用1000萬元#65377;

4. 制度風(fēng)險(xiǎn)#65377;現(xiàn)行的政策法規(guī)與銀行抵債資產(chǎn)管理的實(shí)際狀況存在許多沖突#65377;財(cái)政部#65380;國家稅務(wù)總局2003年1日下發(fā)了《關(guān)于營業(yè)稅若干政策問題的通知》(財(cái)稅[2003]16號(hào))，自2003年1月1日起執(zhí)行?！锻ㄖ分忻鞔_規(guī)定“單位和個(gè)人銷售或轉(zhuǎn)讓抵債所得的不動(dòng)產(chǎn)、土地使用權(quán)的，以全部收入減去抵債時(shí)該項(xiàng)不動(dòng)產(chǎn)或土地使用權(quán)作價(jià)后的余額為營業(yè)額”。這就意味如果抵債資產(chǎn)變現(xiàn)無溢價(jià)收入，銀行方將無需繳納營業(yè)稅。但個(gè)別地方稅務(wù)局卻另行出臺(tái)文件規(guī)定“扣除抵債時(shí)不動(dòng)產(chǎn)（土地使用權(quán)）應(yīng)出具相關(guān)部門評(píng)估或裁定的作價(jià)依據(jù)和抵債環(huán)節(jié)的完稅證明?！边@意味著銀行處置抵債資產(chǎn)時(shí)如果拍賣所得低于賬面價(jià)值且能提供抵債資產(chǎn)作價(jià)依據(jù)及抵債方完稅憑證，方可不收取營業(yè)稅，否則，銀行將面臨替抵債方代繳營業(yè)稅的情形。

二、防范措施

１． 完善金融環(huán)境建設(shè)。建立完善良好的金融經(jīng)營環(huán)境是銀行資產(chǎn)保值增值的根本保證。一是利用法律武器切實(shí)維護(hù)金融債權(quán)，嚴(yán)禁一切企業(yè)逃廢銀行債務(wù)的行為。二是加強(qiáng)行業(yè)管理與監(jiān)督，規(guī)范中介機(jī)構(gòu)服務(wù)行為，提高中介機(jī)構(gòu)的信譽(yù)度。三是建立健全的資產(chǎn)交易市場(chǎng)，擴(kuò)大資產(chǎn)信息宣傳推介能力，為抵債資產(chǎn)處置提供管理和交易信息平臺(tái)，在提高抵債資產(chǎn)處置力度的同時(shí)，力爭(zhēng)減少處置成本，謀求抵債資產(chǎn)變現(xiàn)價(jià)值最大化。

２． 嚴(yán)把抵債資產(chǎn)收取關(guān)。嚴(yán)格控制抵債資產(chǎn)的接收，做好提前介入工作，算好費(fèi)用成本與價(jià)值貢獻(xiàn)的經(jīng)濟(jì)賬，在確保能夠產(chǎn)生超值或快速等額價(jià)值轉(zhuǎn)變的前提下，確定收取方案。使抵債資產(chǎn)收取工作真正成為提升不良資產(chǎn)處置時(shí)效、轉(zhuǎn)變資產(chǎn)管理形態(tài)、實(shí)現(xiàn)價(jià)值保值增值的有效手段。

３． 切實(shí)加強(qiáng)對(duì)抵債資產(chǎn)的管理。首先，金融機(jī)構(gòu)在辦理抵押貸款時(shí)，要嚴(yán)格按照《貸款通則》、《擔(dān)保法》等法律法規(guī)辦理，特別是對(duì)抵押物品的選擇和規(guī)定，要充分考慮市場(chǎng)變化因素、抵押物品的變現(xiàn)難易程度及抵押物品的權(quán)屬關(guān)系等，超前防范信貸風(fēng)險(xiǎn)。貸款發(fā)放后要嚴(yán)格監(jiān)督貸款企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營狀況和財(cái)務(wù)變動(dòng)情況，對(duì)抵押物的變動(dòng)、變化等情況進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控，發(fā)現(xiàn)抵押物出現(xiàn)減值、毀損、轉(zhuǎn)移等情況，要及時(shí)采取應(yīng)對(duì)措施，必要時(shí)要重新設(shè)置新的抵押方案，防止企業(yè)經(jīng)營狀況惡化、擔(dān)保能力不足或轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，最大限度地維護(hù)銀行債權(quán)。其次，要成立專門的抵債資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)，全面負(fù)責(zé)抵債資產(chǎn)的日常管理工作。利用專業(yè)的抵債資產(chǎn)管理信息系統(tǒng)對(duì)抵債資產(chǎn)的日常管理、維護(hù)進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)，建立完善的審批機(jī)制，確保資產(chǎn)收取、保管及處置環(huán)節(jié)的合規(guī)性。

４． 對(duì)抵債資產(chǎn)處置給予相應(yīng)的政策支持。以資抵債是一項(xiàng)系統(tǒng)工程，涉及多個(gè)部門和機(jī)構(gòu)，僅靠金融機(jī)構(gòu)自身的努力，其操作的難度很大。銀監(jiān)會(huì)應(yīng)與法院、稅務(wù)、工商、房管、土地等部門溝通與協(xié)調(diào)，充分考慮銀行收取、處置抵債資產(chǎn)背景的特殊性，在資產(chǎn)評(píng)估、過戶、完稅等方面給予政策的支持與優(yōu)惠。讓銀行收取抵債資產(chǎn)成為一種降低信貸風(fēng)險(xiǎn)，有效實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)保值增值的手段與辦法。

（作者單位：中國建設(shè)銀行遼寧省分行）