楊 重 王 嵐 張紹成

（中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行遼寧省分行，遼寧沈陽(yáng) 110013； 邯鄲學(xué)院經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院，河北邯鄲 056002；遼寧大學(xué)國(guó)際經(jīng)濟(jì)政治學(xué)院，遼寧沈陽(yáng) 110136）

實(shí)體經(jīng)濟(jì)是我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的根基。近年來(lái)，國(guó)家出臺(tái)多項(xiàng)政策敦促以銀行為代表的金融機(jī)構(gòu)以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)為工作重點(diǎn)。中國(guó)銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)要求商業(yè)銀行創(chuàng)新、控制風(fēng)險(xiǎn)、加大改革力度，集中精力開(kāi)展傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)。新時(shí)期，金融科技已經(jīng)將大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等技術(shù)運(yùn)用到金融領(lǐng)域，提高了金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的效率。然而，以銀行為代表的金融機(jī)構(gòu)在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)過(guò)程中依然面臨諸多問(wèn)題。因此，分析以銀行為代表的金融機(jī)構(gòu)在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)時(shí)面臨的問(wèn)題，探索構(gòu)建銀企相互契合的新型金融工具，對(duì)提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的質(zhì)效具有重要意義。

一、金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀

近年來(lái)，我國(guó)部分地區(qū)出現(xiàn)產(chǎn)業(yè)空心化趨勢(shì)。產(chǎn)業(yè)空心化往往與虛擬經(jīng)濟(jì)的過(guò)度擴(kuò)張有關(guān)，實(shí)體經(jīng)濟(jì)與虛擬經(jīng)濟(jì)之間巨大的投資回報(bào)差距導(dǎo)致大量資金從制造業(yè)流失。一方面，隨著原材料價(jià)格上漲和企業(yè)運(yùn)營(yíng)成本的不斷提高，特別是人工成本的提高，企業(yè)利潤(rùn)受到擠壓，制造業(yè)的投資回報(bào)率不斷下降，整體營(yíng)商環(huán)境對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)中的企業(yè)越來(lái)越不利。另一方面，服務(wù)于實(shí)體生產(chǎn)或者銷售環(huán)節(jié)的虛擬經(jīng)濟(jì)，例如共享經(jīng)濟(jì)、直播產(chǎn)業(yè)、電子支付、網(wǎng)貸平臺(tái)等新興事物吸引百姓眼球，投資回報(bào)率較高，許多企業(yè)在虛擬經(jīng)濟(jì)中投入了大量資金。隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的日趨激烈，實(shí)體經(jīng)濟(jì)中的一些傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)無(wú)法滿足市場(chǎng)需求，無(wú)法與新興產(chǎn)業(yè)有效對(duì)接，導(dǎo)致許多企業(yè)放棄經(jīng)營(yíng)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，產(chǎn)業(yè)空心化進(jìn)一步加劇。

從2008年全球金融危機(jī)至今，金融與一些實(shí)體經(jīng)濟(jì)逐漸脫節(jié)成為各國(guó)面臨的問(wèn)題。在寬松的貨幣政策下，日益增加的貨幣投放量，并未有效地流入實(shí)體經(jīng)濟(jì)，而是在金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部“空轉(zhuǎn)”。投機(jī)者通過(guò)一系列的排列組合、包裝、銷售等手段，提高金融資產(chǎn)的估值，很輕松地實(shí)現(xiàn)盈利。而這一過(guò)程，并未產(chǎn)出實(shí)際的商品和服務(wù)，僅僅是玩“數(shù)字游戲”。在金融投資日益受到青睞的同時(shí)，實(shí)體經(jīng)濟(jì)的投資卻在減少。金融業(yè)創(chuàng)造的增加值占一國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）的比重，是衡量一國(guó)金融業(yè)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)是否協(xié)調(diào)、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)是否合理的重要晴雨表。

當(dāng)前我國(guó)金融業(yè)增加值在GDP中比重較高。近20年來(lái)，金融業(yè)在我國(guó)GDP中的占比整體呈上升趨勢(shì)（如圖1所示），2014年以來(lái)金融業(yè)增加值在GDP中占比平均超過(guò)7%，達(dá)到8%左右，而在英國(guó)和美國(guó)這類金融強(qiáng)國(guó)，占比也僅為7%左右，甚至還不到7%。在中國(guó)金融業(yè)不是特別發(fā)達(dá)的情況下，金融業(yè)增加值占GDP比重如此之高，這說(shuō)明金融業(yè)的繁榮一定程度上擠占了實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展資源。

圖1 金融業(yè)在我國(guó)GDP中占比（2001-2021年）

目前，金融業(yè)關(guān)注的盈利點(diǎn)逐步偏離實(shí)體經(jīng)濟(jì)。金融資源向政府、大型企業(yè)傾斜，金融機(jī)構(gòu)更關(guān)注地方政府貸款，更傾向于購(gòu)買“城投債”。自2015年地方政府專項(xiàng)債券正式發(fā)行以來(lái)，發(fā)行額度增長(zhǎng)較快（如圖2所示）。2018年9月，中國(guó)人民銀行首次將“地方政府專項(xiàng)債券”納入社會(huì)融資規(guī)模統(tǒng)計(jì)。2018年地方政府專項(xiàng)債券增量達(dá)到17852億元，而當(dāng)年社會(huì)融資規(guī)模增量為192584億元，地方政府專項(xiàng)融資債券的增量占當(dāng)年社會(huì)融資規(guī)模增量的9.27%。自2020年，地方政府專項(xiàng)債券超過(guò)了3萬(wàn)億元。

圖2 地方政府專項(xiàng)債券擬發(fā)行額度（2015-2019年）（單位：萬(wàn)億元）

金融機(jī)構(gòu)更偏好地方政府專項(xiàng)債券這種有政府背書的可靠投資渠道，所以將資源配置向該領(lǐng)域傾斜。金融機(jī)構(gòu)對(duì)央企、國(guó)企以等于甚至低于基準(zhǔn)利率提供信用貸款，對(duì)民營(yíng)企業(yè)、小微企業(yè)的授信條件嚴(yán)苛，要求全體股東提供個(gè)人擔(dān)保，抵押物多為住宅、廠房、辦公樓，且抵押率為40%-70%不等。金融機(jī)構(gòu)多將資金用于同業(yè)業(yè)務(wù)，在金融圈內(nèi)流轉(zhuǎn)，熱衷于票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)、同業(yè)拆借、同業(yè)資產(chǎn)買賣等。

經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)越來(lái)越依賴貸款和債務(wù)杠桿，經(jīng)濟(jì)活動(dòng)變得不穩(wěn)定和不可預(yù)測(cè)。經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的同時(shí)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)上升，過(guò)高的債務(wù)和利息負(fù)擔(dān)由實(shí)體經(jīng)濟(jì)部門來(lái)承擔(dān)。如果企業(yè)盈利能力減弱，債務(wù)杠桿率上升，泡沫不斷形成，經(jīng)濟(jì)將面臨巨大風(fēng)險(xiǎn)。因此，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)把重點(diǎn)放在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的核心業(yè)務(wù)上，防止資金過(guò)度流向金融領(lǐng)域。

二、金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的影響因素

1.金融機(jī)構(gòu)與擬貸款企業(yè)的信息不對(duì)稱。信息不對(duì)稱是指在交易中交易雙方對(duì)信息的掌握沒(méi)有處于同等的地位。出售商品或服務(wù)的一方，對(duì)交易對(duì)象信息的掌握比較全面，在交易中處于更加有優(yōu)勢(shì)的地位，而購(gòu)買方往往對(duì)各方面信息掌握不足，在交易中處于劣勢(shì)。在金融市場(chǎng)上，資金提供者和資金需求者之間往往存在著信息不對(duì)稱現(xiàn)象。一般而言，資金需求者對(duì)自身的經(jīng)營(yíng)情況有著更為清楚的了解和判斷，而以銀行為主的金融機(jī)構(gòu)無(wú)法全面掌握資金使用者的經(jīng)營(yíng)狀況，有時(shí)，資金需求者為了得到金融機(jī)構(gòu)的資金支持，還會(huì)有意隱瞞自身的負(fù)面信息，不同程度地夸大自己的盈利能力，從而導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)與資金需求者之間的信息不對(duì)稱。

資源稟賦、環(huán)境規(guī)制會(huì)促進(jìn)制造業(yè)綠色發(fā)展？..................................................................................................................張 峰 薛惠鋒 史志偉（60）

例如，中小企業(yè)在我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中貢獻(xiàn)巨大，是社會(huì)穩(wěn)定和經(jīng)濟(jì)發(fā)展不可或缺的組成部分。但是，中小企業(yè)規(guī)模小、競(jìng)爭(zhēng)能力較差、整體收益率較低、留存盈余較少。如果中小企業(yè)計(jì)劃擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新，向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)資金支持是大多數(shù)中小企業(yè)的選擇。而部分中小企業(yè)存在財(cái)務(wù)管理不正規(guī)等特點(diǎn)，影響金融機(jī)構(gòu)對(duì)其經(jīng)營(yíng)能力的正確判斷，特別是以家庭式管理為主的中小企業(yè)，其發(fā)展受到企業(yè)主個(gè)人意志的影響較大，發(fā)展前景具有很大的不確定性，造成銀企之間的信息不對(duì)稱。同時(shí)，也不排除交易達(dá)成之后的信息不對(duì)稱問(wèn)題，即一些企業(yè)管理者存在道德風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)管理者將其所獲取的金融機(jī)構(gòu)的資金挪用至股票、房地產(chǎn)等高收益、高風(fēng)險(xiǎn)的投資市場(chǎng)，而非用在企業(yè)經(jīng)營(yíng)中，一旦投資失敗，企業(yè)無(wú)法償還貸款，最終將造成金融機(jī)構(gòu)的損失。而金融機(jī)構(gòu)無(wú)法對(duì)企業(yè)管理者的活動(dòng)進(jìn)行有效監(jiān)督，從而使得金融機(jī)構(gòu)最終承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)和代價(jià)。這種社會(huì)現(xiàn)象也影響了金融機(jī)構(gòu)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的決心和信心。

在金融機(jī)構(gòu)的績(jī)效考評(píng)體系內(nèi)，若因未能全面了解貸款客戶而產(chǎn)生資產(chǎn)質(zhì)量下降，金融機(jī)構(gòu)勢(shì)必追究與業(yè)務(wù)相關(guān)聯(lián)的人員，包括前臺(tái)操作人員、中臺(tái)審查人員、后臺(tái)監(jiān)督人員的責(zé)任。如果金融機(jī)構(gòu)對(duì)資產(chǎn)質(zhì)量問(wèn)題的容忍程度較低，對(duì)參與業(yè)務(wù)人員的責(zé)任認(rèn)定較重，將提高金融機(jī)構(gòu)內(nèi)授信審查審批部門對(duì)授信對(duì)象的審核標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)于信用狀況及經(jīng)營(yíng)狀況有瑕疵的資金需求者，即使其有良好的還款能力及還款意愿，金融機(jī)構(gòu)寧可錯(cuò)失客戶，也不愿承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)為其提供資金支持。

2.征信系統(tǒng)不完善。目前，中國(guó)人民銀行的企業(yè)征信系統(tǒng)和個(gè)人征信系統(tǒng)是我國(guó)防范信用風(fēng)險(xiǎn)、改善信用環(huán)境的重要金融基礎(chǔ)平臺(tái)，在提高金融機(jī)構(gòu)審貸效率、降低授信成本、方便企業(yè)和個(gè)人申請(qǐng)貸款、輔助銀行信貸決策、確定利率水平等方面發(fā)揮了重要作用。隨著社會(huì)融資方式的多元化，征信系統(tǒng)逐步出現(xiàn)不適應(yīng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展進(jìn)程的問(wèn)題。某些金融機(jī)構(gòu)完全依照制度，根據(jù)信用等級(jí)確定對(duì)貸款客戶的業(yè)務(wù)評(píng)價(jià)，有時(shí)不能完全反應(yīng)客戶的信用現(xiàn)狀，從而出現(xiàn)錯(cuò)失守信客戶或接納失信客戶的情況。中國(guó)人民銀行征信系統(tǒng)存在以下不足之處：一是數(shù)據(jù)質(zhì)量不高。金融機(jī)構(gòu)是中國(guó)人民銀行征信系統(tǒng)的數(shù)據(jù)來(lái)源，當(dāng)前金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部管理不完善，數(shù)據(jù)接口程序設(shè)計(jì)存在缺陷，數(shù)據(jù)接口程序維護(hù)不及時(shí)，都影響了信用數(shù)據(jù)質(zhì)量。二是企業(yè)和個(gè)人征信兩大數(shù)據(jù)庫(kù)之間的信息未實(shí)現(xiàn)共享，企業(yè)征信系統(tǒng)中無(wú)法查詢自然人為企業(yè)提供的擔(dān)保信息，個(gè)人征信系統(tǒng)中也不能查詢個(gè)人為企業(yè)提供擔(dān)保的信息。三是系統(tǒng)功能不完善，當(dāng)前還存在數(shù)據(jù)更新不及時(shí)、信用記錄不全面、個(gè)人不良信用記錄無(wú)法查詢等問(wèn)題，個(gè)人征信系統(tǒng)數(shù)據(jù)更新需要一個(gè)月時(shí)間，更新時(shí)間的滯后造成金融機(jī)構(gòu)對(duì)客戶判斷的偏差。

中國(guó)人民銀行征信系統(tǒng)的統(tǒng)計(jì)基于在商業(yè)銀行辦理業(yè)務(wù)的客戶的金融行為，但企業(yè)和個(gè)人在社會(huì)中的行為表現(xiàn)無(wú)法體現(xiàn)在征信系統(tǒng)中。信用考核的片面性會(huì)影響金融機(jī)構(gòu)對(duì)客戶的正確判斷，從而不利于金融機(jī)構(gòu)向經(jīng)營(yíng)良好的企業(yè)提供授信支持。

3.企業(yè)違約成本低。對(duì)于企業(yè)經(jīng)營(yíng)者而言，經(jīng)營(yíng)時(shí)間越長(zhǎng)、經(jīng)營(yíng)所在地年限越長(zhǎng)、固定客戶越多、變更經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所越難、變更經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所對(duì)生意的負(fù)面影響越大、盈利狀況越好，則企業(yè)的違約成本越高。從這些角度分析來(lái)看，相對(duì)于大型企業(yè)，中小企業(yè)的違約成本較低，而中小企業(yè)作為最具有潛力的經(jīng)濟(jì)主體，是區(qū)域性金融機(jī)構(gòu)的主要借貸對(duì)象。另外，從信貸機(jī)構(gòu)管理角度來(lái)看，信貸是銀行等金融機(jī)構(gòu)為借款人提供的一種服務(wù)，信貸的實(shí)質(zhì)就是金融機(jī)構(gòu)承擔(dān)貸款資金損失的風(fēng)險(xiǎn)，并以此獲取收益。具體到信貸過(guò)程的每一個(gè)環(huán)節(jié)，因其職責(zé)和利益不同又會(huì)導(dǎo)致工作人員思考和思維方式有所差異，再加上融資機(jī)構(gòu)尚未找到有效的追償責(zé)任機(jī)制，導(dǎo)致企業(yè)違約成本低。當(dāng)借款人發(fā)現(xiàn)違約成本較低，特別是違約的總成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于其借款金額的時(shí)候，就可能會(huì)選擇違約。

國(guó)家政策中對(duì)于失信人的懲戒不足以震懾道德風(fēng)險(xiǎn)行為，信用體系的不完善導(dǎo)致貸款違約成本較低，某些地區(qū)的企業(yè)和個(gè)人不注重信用，隨意違約，甚至帶動(dòng)區(qū)域內(nèi)出現(xiàn)成規(guī)模的貸款違約，甚至出現(xiàn)一些借款人寧愿被起訴、判刑，也故意選擇不償還貸款的惡劣違約事件。

4.金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新服務(wù)能力不足。金融機(jī)構(gòu)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的途徑單一，金融產(chǎn)品和金融服務(wù)模式創(chuàng)新不足。一方面，研發(fā)管理體制落后。目前，大部分金融機(jī)構(gòu)信貸產(chǎn)品研發(fā)權(quán)主要集中在總行，對(duì)基層機(jī)構(gòu)并沒(méi)有給予授權(quán)，基層機(jī)構(gòu)只能對(duì)上級(jí)研發(fā)的信貸產(chǎn)品進(jìn)行推廣。上級(jí)機(jī)構(gòu)在研發(fā)信貸產(chǎn)品時(shí)，往往缺乏對(duì)基層需求的實(shí)際調(diào)查，其研發(fā)的有些產(chǎn)品與基層需求不相符，無(wú)法得到推廣。

另一方面，創(chuàng)新的信貸產(chǎn)品服務(wù)性較差，沒(méi)有跟上市場(chǎng)和客戶需求。部分金融機(jī)構(gòu)沒(méi)有充分考慮市場(chǎng)和客戶的真正需求，新的信貸產(chǎn)品推出少，且產(chǎn)品準(zhǔn)入門檻高、貸款條件嚴(yán)，難以被客戶所接受。比如在對(duì)文化產(chǎn)業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新、共享經(jīng)濟(jì)、網(wǎng)絡(luò)直播、線上教育等輕資產(chǎn)行業(yè)的信貸支持上，金融機(jī)構(gòu)沒(méi)有在客戶篩選、資質(zhì)評(píng)估、抵質(zhì)押擔(dān)保等信貸要素上進(jìn)行針對(duì)性創(chuàng)新。金融機(jī)構(gòu)在推出金融信貸創(chuàng)新產(chǎn)品過(guò)程中，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和效益考慮過(guò)多，總是以自身的效益為中心，忽視了客戶和市場(chǎng)的實(shí)際需求，忽視了服務(wù)社會(huì)的宗旨。個(gè)別金融機(jī)構(gòu)（如農(nóng)村信用合作社）的縣域機(jī)構(gòu)有自主調(diào)整貸款要素的權(quán)限，貸款政策相對(duì)靈活，但貸款利率高。一部分資質(zhì)較差的客戶，在國(guó)有和股份制銀行無(wú)法獲得貸款，卻可以在農(nóng)村信用合作社獲得貸款，代價(jià)是支付更高的貸款利率。貸款利率高、客戶篩選條件放寬等因素，使金融機(jī)構(gòu)面臨不良貸款率攀高的壓力。金融機(jī)構(gòu)仍需進(jìn)一步調(diào)整貸款期限、額度、利率、抵質(zhì)押方式、還款方式，探索研發(fā)出更加符合實(shí)體經(jīng)濟(jì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)的金融產(chǎn)品。

三、提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效的對(duì)策

針對(duì)上述問(wèn)題，以銀行為代表的金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該大膽改革，著力提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力。改革創(chuàng)新的目的應(yīng)是鼓勵(lì)利潤(rùn)投資，降低信貸雙方對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的擔(dān)心程度，使金融系統(tǒng)更傾向于將貸款分配給生產(chǎn)性企業(yè)，從而創(chuàng)造就業(yè)機(jī)會(huì)，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng)。

1.提高銀行和客戶的關(guān)聯(lián)度。金融機(jī)構(gòu)要?jiǎng)?chuàng)新?tīng)I(yíng)銷支撐平臺(tái)，讓客戶與金融機(jī)構(gòu)保持更加緊密的聯(lián)系，達(dá)到全面了解客戶經(jīng)營(yíng)狀況的目的。營(yíng)銷支撐平臺(tái)是依托信息技術(shù)，以互聯(lián)網(wǎng)為載體，進(jìn)行宣傳推廣、權(quán)益服務(wù)、數(shù)據(jù)采集、貸前審查、業(yè)務(wù)受理、系統(tǒng)開(kāi)發(fā)、線下活動(dòng)支撐等活動(dòng)的綜合信息系統(tǒng)。營(yíng)銷支撐平臺(tái)可以以第三方合作方的身份出現(xiàn)，即可利用金融機(jī)構(gòu)體系之外的網(wǎng)站來(lái)宣傳推廣某項(xiàng)特定業(yè)務(wù)。營(yíng)銷支撐平臺(tái)可以解決三個(gè)問(wèn)題，一是彌補(bǔ)金融機(jī)構(gòu)各類營(yíng)銷系統(tǒng)相互割裂、信息不通的缺陷。在營(yíng)銷支撐平臺(tái)上，不以業(yè)務(wù)條線來(lái)劃分客戶，只以客戶在金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)總體貢獻(xiàn)度來(lái)區(qū)分客戶級(jí)別，這為綜合營(yíng)銷和客戶提檔升級(jí)提供了先決條件，讓客戶能夠有機(jī)會(huì)接受全方位的金融服務(wù)。二是順利將人海營(yíng)銷轉(zhuǎn)變?yōu)榫珳?zhǔn)營(yíng)銷。過(guò)去的大零售業(yè)務(wù)依靠人海戰(zhàn)術(shù)，金融機(jī)構(gòu)的員工掃樓掃街、走千訪萬(wàn)，投入產(chǎn)出比并不高，造成金融機(jī)構(gòu)成本的巨大浪費(fèi)。銀行客戶信息數(shù)據(jù)庫(kù)運(yùn)用大數(shù)據(jù)分析結(jié)果，實(shí)現(xiàn)在線靶向式的精準(zhǔn)營(yíng)銷，以技術(shù)替代人工，提高成功率，可獲得人工營(yíng)銷無(wú)法比擬的客戶量。三是為各類金融業(yè)務(wù)提供咨詢服務(wù)。營(yíng)銷支撐平臺(tái)可建設(shè)不同規(guī)模的多個(gè)系統(tǒng)，包括為客戶提供權(quán)益系統(tǒng)、自用平臺(tái)系統(tǒng)、線上拓客系統(tǒng)、外部合作系統(tǒng)等，實(shí)現(xiàn)客戶對(duì)金融機(jī)構(gòu)的認(rèn)知與依賴，提高金融機(jī)構(gòu)對(duì)客戶的了解程度，便于提供更優(yōu)質(zhì)的金融服務(wù)。

2.通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)信用平臺(tái)識(shí)別客戶?；ヂ?lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)可以補(bǔ)充人民銀行征信系統(tǒng)的不足。傳統(tǒng)的征信系統(tǒng)無(wú)法準(zhǔn)確反映日益變化的個(gè)人及企業(yè)金融特征。當(dāng)前大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)基于中國(guó)人民銀行征信系統(tǒng)對(duì)擬授信的企業(yè)及個(gè)人的信用程度進(jìn)行評(píng)估。中國(guó)人民銀行征信系統(tǒng)包括企業(yè)信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)和個(gè)人信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)。由于客戶的非主觀因素產(chǎn)生的逾期，也將計(jì)入央行的征信系統(tǒng)，從而影響金融機(jī)構(gòu)對(duì)客戶信用的準(zhǔn)確判斷。

目前，互聯(lián)網(wǎng)征信系統(tǒng)已被金融機(jī)構(gòu)重視并接納?；ヂ?lián)網(wǎng)信用評(píng)分是對(duì)海量信息數(shù)據(jù)的綜合處理和評(píng)估，主要包含了用戶信用歷史、行為偏好、履約能力、身份特質(zhì)、人脈關(guān)系五個(gè)維度?；ヂ?lián)網(wǎng)征信系統(tǒng)基于電商交易數(shù)據(jù)和互聯(lián)網(wǎng)金融數(shù)據(jù)，并與公安網(wǎng)等公共機(jī)構(gòu)以及合作伙伴進(jìn)行數(shù)據(jù)合作。與傳統(tǒng)征信數(shù)據(jù)不同，互聯(lián)網(wǎng)征信數(shù)據(jù)涵蓋了信用卡還款、網(wǎng)購(gòu)、轉(zhuǎn)賬、理財(cái)、水電煤繳費(fèi)、租房信息、住址搬遷歷史、社交關(guān)系等等。目前，已有金融機(jī)構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)征信系統(tǒng)合作，開(kāi)展信用卡、貸款等多個(gè)業(yè)務(wù)。對(duì)于金融機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)征信系統(tǒng)，能夠幫助其更好地甄別客戶、降低風(fēng)險(xiǎn)，為消費(fèi)者提供更為便捷的授信、現(xiàn)金分期等金融服務(wù)。

3.提升還款意愿和還款能力。借款人正常還款的兩大前提條件是還款意愿和還款能力。金融機(jī)構(gòu)在發(fā)放貸款之前，要確?？蛻艟哂羞€款意愿，在發(fā)放貸款后，要關(guān)注客戶的經(jīng)營(yíng)狀況，確?？蛻舻倪€款能力。

要嚴(yán)格實(shí)施、廣泛宣傳失信人被執(zhí)行制度。針對(duì)我國(guó)部分地區(qū)信用環(huán)境較差的情況，政府和金融機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步加大對(duì)企業(yè)和個(gè)人信用的宣傳，同時(shí)嚴(yán)格執(zhí)行對(duì)失信人的約束制度，讓信用意識(shí)深植于每個(gè)人的心里。政府應(yīng)整頓和規(guī)范市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序，加強(qiáng)誠(chéng)信教育，引導(dǎo)市場(chǎng)主體在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中誠(chéng)信守法，全面提升企業(yè)的誠(chéng)信意識(shí)。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)向客戶闡明失信的嚴(yán)重后果，消除其“借款不還”的投機(jī)想法。

要引入擔(dān)保公司，提升企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力。2018年以來(lái)，我國(guó)經(jīng)歷非洲豬瘟、新型冠狀病毒肺炎等重大疫情風(fēng)險(xiǎn)。在這種不可抗力的作用下，部分實(shí)體經(jīng)濟(jì)企業(yè)面臨巨大的還款壓力，金融機(jī)構(gòu)也面臨資產(chǎn)質(zhì)量惡化的局面。如果任由這種情況發(fā)展，將出現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)不敢發(fā)放貸款，企業(yè)不敢申請(qǐng)貸款的問(wèn)題。在貸款過(guò)程中引入擔(dān)保公司是解決此類問(wèn)題的有效手段。如，遼寧省先后成立遼寧省農(nóng)業(yè)信貸擔(dān)保有限責(zé)任公司、遼寧省擔(dān)保集團(tuán)有限公司，主流銀行通過(guò)和擔(dān)保公司合作發(fā)放“銀擔(dān)貸”，可以解決貸款人無(wú)法提供有效擔(dān)保的問(wèn)題，也可消除金融機(jī)構(gòu)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的后顧之憂。

4.創(chuàng)新信貸流程。為了提升對(duì)市場(chǎng)的響應(yīng)速度和對(duì)實(shí)質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)的控制能力，金融機(jī)構(gòu)可依托營(yíng)銷支撐平臺(tái)和外部大數(shù)據(jù)平臺(tái)，進(jìn)行信貸流程的再造。

傳統(tǒng)的信貸審查流程是客戶到網(wǎng)點(diǎn)申請(qǐng)辦理業(yè)務(wù)，客戶經(jīng)理進(jìn)行貸前調(diào)查、確定額度，審查審批過(guò)后簽合同放款。其特點(diǎn)是流程長(zhǎng)、耗時(shí)多，各個(gè)環(huán)節(jié)存在反復(fù)的可能，客戶體驗(yàn)不夠理想。創(chuàng)新的貸審及風(fēng)控電子化流程，即通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)實(shí)現(xiàn)信貸業(yè)務(wù)的審查-受理-追蹤。審查被設(shè)置在業(yè)務(wù)受理的前端，客戶事前在手機(jī)端填寫有關(guān)信息，由支撐平臺(tái)系統(tǒng)初審識(shí)別，并實(shí)時(shí)反饋授信額度給客戶。來(lái)到網(wǎng)點(diǎn)辦理面簽的客戶幾乎百分百是事實(shí)性客戶，客戶經(jīng)理只需核對(duì)材料的真實(shí)性即可，減少了很多工作量，同時(shí)客戶再也沒(méi)有“白跑一趟”的經(jīng)歷。線上審查系統(tǒng)還對(duì)接了房產(chǎn)評(píng)估系統(tǒng)、征信系統(tǒng)等外部信息系統(tǒng)，多維度的數(shù)據(jù)整合使得機(jī)器審查更加精準(zhǔn)、嚴(yán)格、快速。追蹤環(huán)節(jié)，指的是貸后管理不再僅僅依靠漫灌式走訪，而是利用互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)實(shí)現(xiàn)24小時(shí)的定向追蹤，涉及貸款企業(yè)的工商變更、動(dòng)產(chǎn)抵押、股權(quán)處置、欠稅信息、開(kāi)庭公告、判決公告、司法拍賣、商標(biāo)信息、專利信息、新聞動(dòng)態(tài)、輿情信息等全方位信息時(shí)由機(jī)器推送給貸后管理人員，可以使金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)更加有效地風(fēng)險(xiǎn)控制，從而更有效地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。