張煜婷

近年來，在我國(guó)的混合所有制改革進(jìn)程中，國(guó)內(nèi)有多家國(guó)有企業(yè)先后嘗試改革，并且取得良好的成效。例如，中石化和中石油兩大企業(yè)率先進(jìn)行了混合所有制的國(guó)有企業(yè)改革。其中，中石化引入民營(yíng)資本來帶動(dòng)銷售業(yè)務(wù)的發(fā)展。另外，國(guó)家電網(wǎng)和中國(guó)中冶集團(tuán)、中電投等企業(yè)都迅速展開了混合所有制的改革試驗(yàn)，尤其是中電投允許民營(yíng)資本參股管理，是我國(guó)電力行業(yè)中帶動(dòng)混合所有制改革的領(lǐng)頭羊。

國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理政策概況

首先，國(guó)有企業(yè)、國(guó)有獨(dú)資、全資公司以及國(guó)有控股或?qū)嶋H控制的有限責(zé)任公司或股份有限公司，必須按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定來進(jìn)行企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)的登記活動(dòng)。其次，縣級(jí)以上政府要按照分級(jí)管理的原則，對(duì)國(guó)有企業(yè)的資產(chǎn)管理工作進(jìn)行約束和規(guī)定。產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)要綜合考慮出資人的數(shù)量、構(gòu)成和持有的股份比例以及其他因素，嚴(yán)格落實(shí)分級(jí)管理和科學(xué)規(guī)范的管理原則，幫助出資人選擇并確定管轄機(jī)關(guān)。另外，按照國(guó)家相關(guān)規(guī)定中有關(guān)產(chǎn)權(quán)登記程序，國(guó)有企業(yè)在申辦產(chǎn)權(quán)登記的過程中應(yīng)該嚴(yán)格按照規(guī)定填寫相應(yīng)的產(chǎn)權(quán)登記表格，并且及時(shí)向產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)提交有關(guān)信息，經(jīng)由政府管理的企業(yè)或集團(tuán)公司來進(jìn)行審核意見的出具。

混合所有制經(jīng)濟(jì)中國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理問題及其成因

混合所有制經(jīng)濟(jì)中國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理問題 目前，在混合所有制背景下，國(guó)有企業(yè)進(jìn)行產(chǎn)權(quán)管理工作存在的問題主要有以下幾個(gè)方面：在產(chǎn)權(quán)管理工作中，股東之間缺乏相互制衡；同時(shí)，股東之間經(jīng)常出現(xiàn)不一致的意見甚至產(chǎn)生矛盾，影響管理效率；國(guó)有資產(chǎn)可能出現(xiàn)流失的情況，產(chǎn)生不必要的損失；在產(chǎn)權(quán)管理工作中缺乏相關(guān)保護(hù)條例和監(jiān)管制度的約束，管理工作秩序有待規(guī)范。

混合所有制經(jīng)濟(jì)中國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理問題的成因 第一，股權(quán)設(shè)計(jì)不合理，導(dǎo)致股東之間缺乏制衡作用。一方面，一些國(guó)有企業(yè)作為積極的改革領(lǐng)頭羊，在參與混合所有制改革的過程中，雖然能夠保證國(guó)有股份占據(jù)相對(duì)控制權(quán)，但是在實(shí)際過程中由于經(jīng)驗(yàn)不足而控制能力欠缺，容易產(chǎn)生所有權(quán)缺位的現(xiàn)象。另一方面，國(guó)有企業(yè)在參與混合所有制改革的過程中，沒有明確并兼顧各個(gè)股東之間的制衡關(guān)系，也沒有將企業(yè)的所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)相分離，股東在董事會(huì)上的話語權(quán)和參與權(quán)不明晰，從而容易出現(xiàn)大股東“一言堂”的現(xiàn)象。

第二，混合所有制企業(yè)的各方股東追求的目標(biāo)不一致，因而發(fā)生矛盾和沖突。當(dāng)前，在國(guó)有企業(yè)參與混合所有制改革的過程中，國(guó)有企業(yè)中仍然免不了較濃的行政色彩，這主要表現(xiàn)為企業(yè)在人員聘用、薪酬調(diào)配以及激勵(lì)制度等方面的市場(chǎng)化程度較低，缺乏以人為本的理念。同時(shí)，國(guó)有企業(yè)管理者往往會(huì)為了追求社會(huì)職能、承擔(dān)更多社會(huì)責(zé)任，在經(jīng)營(yíng)過程中偏離利潤(rùn)最大化的目標(biāo)，而追求以公共服務(wù)和公共利益為主的綜合性戰(zhàn)略目標(biāo)。而一些非國(guó)有股東的戰(zhàn)略目標(biāo)往往是以利潤(rùn)最大化為原則。這兩種不同的戰(zhàn)略目標(biāo)和追求往往會(huì)導(dǎo)致股東之間在產(chǎn)權(quán)管理和經(jīng)營(yíng)工作中出現(xiàn)分歧，影響國(guó)有企業(yè)產(chǎn)權(quán)管理工作的順利進(jìn)行。

第三，國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理的基礎(chǔ)性工作待改進(jìn)，國(guó)有資產(chǎn)出現(xiàn)流失。目前，在我國(guó)的產(chǎn)權(quán)管理工作中一些產(chǎn)權(quán)管理的基礎(chǔ)性工作還不夠到位，無法及時(shí)與企業(yè)改革需求相匹配。一般來說，國(guó)有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)登記活動(dòng)是進(jìn)行產(chǎn)權(quán)管理工作的重要前提，但是很多混合所有制企業(yè)提供的產(chǎn)權(quán)內(nèi)容、數(shù)據(jù)以及勾稽關(guān)系往往不夠及時(shí)、不夠精準(zhǔn)，造成國(guó)有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)的監(jiān)管范圍不夠準(zhǔn)確、激勵(lì)約束機(jī)制和權(quán)力責(zé)任追究缺失，產(chǎn)生國(guó)有資產(chǎn)管理缺口。

第四，國(guó)有產(chǎn)權(quán)的監(jiān)管體系待完善，急需公開透明的監(jiān)督與管理?xiàng)l例。當(dāng)前，部分案例企業(yè)中存在以混合所有制改革為理由，不規(guī)范地引進(jìn)一些戰(zhàn)略投資者或外部合作者的現(xiàn)象，使國(guó)有資產(chǎn)保值增值出現(xiàn)不穩(wěn)定因素。另外，即便是通過規(guī)范途徑來組建的混改企業(yè)，也會(huì)出現(xiàn)由于產(chǎn)權(quán)管理工作中監(jiān)管力度不足、深度不夠而導(dǎo)致的負(fù)面影響。同時(shí)，還有一些混合所有制企業(yè)存在著監(jiān)管制度不完善、責(zé)任主體不明確和流程不規(guī)范等情況，甚至還存在輕視或忽視風(fēng)險(xiǎn)性經(jīng)濟(jì)行為的問題，嚴(yán)重影響了正常的產(chǎn)權(quán)管理秩序。

混合所有制經(jīng)濟(jì)中國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理問題的解決策略

明確國(guó)有產(chǎn)權(quán)定界 一方面，國(guó)有企業(yè)要合理借鑒國(guó)外的管理制度，及時(shí)調(diào)整和改善當(dāng)前企業(yè)內(nèi)部的產(chǎn)權(quán)管理工作條例。例如，除了持股份額50%以上劃分為國(guó)有企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)，在一些發(fā)達(dá)國(guó)家或地區(qū)也能將國(guó)家參股未達(dá)到50%而國(guó)家可以實(shí)際控制的企業(yè)劃分為國(guó)有企業(yè)。另一方面，要運(yùn)用母子公司的理論來界定國(guó)有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)問題。母子公司理論，簡(jiǎn)單來說就是如果母公司是國(guó)有企業(yè)，那么其控制范圍內(nèi)的子公司也應(yīng)該是國(guó)有企業(yè)。而當(dāng)國(guó)有投資主體對(duì)其參與投資的企業(yè)組織的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行管控時(shí)，被投資的企業(yè)組織的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)接受并嚴(yán)格按照這一管控，那么我們就可以認(rèn)定二者之間存在著支配和附屬的關(guān)系，這種情況也符合母子公司關(guān)系的概念。這就需要從法人治理、股權(quán)控制力等方面進(jìn)一步細(xì)化國(guó)有企業(yè)的權(quán)屬。

加強(qiáng)審計(jì)和監(jiān)督 第一，審查企業(yè)的產(chǎn)權(quán)關(guān)系是否科學(xué)規(guī)范。一般來說，審查企業(yè)的產(chǎn)權(quán)關(guān)系要從以下方面來考慮：企業(yè)設(shè)立的合法性、規(guī)范性以及企業(yè)是否具有專業(yè)、科學(xué)的審查法律和合同手續(xù)，新設(shè)企業(yè)是否具有真實(shí)合理的資本構(gòu)成比例等。這些問題都應(yīng)該作為審查工作的重點(diǎn)，以明確分析并調(diào)查企業(yè)的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。同時(shí)，對(duì)于一些經(jīng)由國(guó)有企業(yè)改組為混合所有制企業(yè)的，應(yīng)該重點(diǎn)監(jiān)督并核實(shí)其是否進(jìn)行了明確的資本核查和盤點(diǎn)，是否對(duì)債務(wù)和債權(quán)內(nèi)容進(jìn)行了明確掌握和了解，是否存在國(guó)有資本與賬面價(jià)值不對(duì)應(yīng)，是否產(chǎn)生國(guó)有資產(chǎn)流失可能性。

第二，要加強(qiáng)對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)信息真實(shí)性和規(guī)范性的審計(jì)，加強(qiáng)對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)工作流程的審計(jì)和監(jiān)督力度，堅(jiān)決避免出現(xiàn)徇私舞弊和弄虛作假行為。

第三，要加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)效益和企業(yè)權(quán)益分配的審計(jì)力度。重點(diǎn)關(guān)注所有者權(quán)益的公平合理、權(quán)益分配的合理性和規(guī)范性、分配方案的可操作性和真實(shí)性以及其他相關(guān)產(chǎn)權(quán)問題。除此以外，政府的審計(jì)工作和社會(huì)審計(jì)工作要進(jìn)行有機(jī)結(jié)合，保證在對(duì)混合所有制企業(yè)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)審計(jì)的過程中，能夠調(diào)動(dòng)國(guó)家審計(jì)導(dǎo)向性和積極性，同時(shí)也要充分發(fā)揮社會(huì)審計(jì)的作用，二者相互配合、相互分工，實(shí)行多元化的有效審計(jì)方式。

有效運(yùn)用信息化建設(shè) 在混合所有制的國(guó)企產(chǎn)權(quán)管理工作中，管理人員可以有效運(yùn)用信息化手段來提升管理水平。產(chǎn)權(quán)管理工作中的信息化手段包括產(chǎn)權(quán)管理信息系統(tǒng)平臺(tái)的建設(shè)、基本產(chǎn)權(quán)信息錄入、數(shù)據(jù)遷移和數(shù)據(jù)回傳等技術(shù)。另外，國(guó)資中心還按照國(guó)資產(chǎn)權(quán)管理信息系統(tǒng)的要求，完成業(yè)務(wù)培訓(xùn)、工作部署和企業(yè)填報(bào)信息等工作，這也進(jìn)一步體現(xiàn)了信息化管理工作的優(yōu)越性。建立產(chǎn)權(quán)管理信息系統(tǒng)有助于清晰企業(yè)產(chǎn)權(quán)歸屬、厘清企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。

不斷完善相關(guān)法律法規(guī) 任何企業(yè)的生產(chǎn)和運(yùn)營(yíng)行為都需要有完善的法律制度做保障。當(dāng)前，我國(guó)已經(jīng)推出了企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理?xiàng)l例、物權(quán)法、公司法、民法通則等法律法規(guī)，明確了混合所有制企業(yè)進(jìn)行產(chǎn)權(quán)管理工作的職責(zé)，提出了嚴(yán)格審計(jì)和監(jiān)督產(chǎn)權(quán)管理的工作流程。接下來還應(yīng)不斷完善現(xiàn)有的產(chǎn)權(quán)管理政策，推動(dòng)混合所有制企業(yè)的國(guó)有產(chǎn)權(quán)管理工作有序進(jìn)行。

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