張書琛

電池廠商轉(zhuǎn)換主戰(zhàn)場

動力電池行業(yè)最近有兩個值得關(guān)注的消息：一個是眾多頭部電池廠商拿出了十分的熱情，在剛剛結(jié)束的SNEC 第十六屆國際太陽能光伏與智慧能源大會上大力宣傳自家的儲能產(chǎn)品；第二件事則是在二級市場，以動力電池龍頭寧德時代為代表的新能源板塊，已經(jīng)震蕩下行了月余，還沒有企穩(wěn)的態(tài)勢。

兩件事釋放著同一個信號：來勢迅猛的供需關(guān)系調(diào)整已經(jīng)在動力電池行業(yè)蔓延。

動力電池廠商的焦慮是行業(yè)過熱擴(kuò)產(chǎn)的后遺癥，只不過來得實在太快。上游原材料碳酸鋰價格今年以來走勢如同過山車，從春節(jié)前每噸40 萬元以上的價格一路掉頭向下，4 月底跌破20 萬元的行業(yè)預(yù)期線，最近一個月才剛剛反彈至30 萬元左右。

上游原材料的價格一直與市場預(yù)期息息相關(guān)，新能源車的銷量變化更是其中的主要推力。2022 年上半年，伴隨著新能源車銷量猛增，過于樂觀的市場預(yù)期讓上游動力電池全行業(yè)都處于供不應(yīng)求的狀態(tài)。電池廠商一邊招工擴(kuò)產(chǎn)，一邊忙著全球找礦，碳酸鋰的價格去年11 月一度逼近60 萬元/ 噸的最高點。要知道在兩年前，這個數(shù)字不過是10 萬元/ 噸左右。

去年年底，億緯鋰能董事長劉金成在一次業(yè)內(nèi)會議上表示，預(yù)計最晚后年，全產(chǎn)業(yè)鏈都將出現(xiàn)產(chǎn)能過剩。然而轉(zhuǎn)折點比業(yè)內(nèi)人士預(yù)估來得更早，從去年下半年開始，新能源汽車銷量增速就已經(jīng)在不斷走低，電池行業(yè)整體擴(kuò)大的產(chǎn)能和放緩的需求之間不斷拉大差距。

今年4 月， 我國動力電池產(chǎn)量和裝車量分別為47.0GWh、25.1GWh， 第一季度兩者分別為130.0GWh、65.9GWh，行業(yè)去庫存壓力大增，上游廠商們需要一個更大的市場來消化自己的產(chǎn)能。具有大體量、高增長空間的新型儲能市場引來更多關(guān)注。

混戰(zhàn)儲能市場

新型儲能一般指除抽水蓄能之外的電儲能技術(shù)，包括電化學(xué)儲能、壓縮空氣儲能、熔融鹽儲能等。鋰電池作為電化學(xué)儲能，技術(shù)路線相對成熟，是當(dāng)下新型儲能最主流的技術(shù)。

儲能并不是剛剛進(jìn)入電池廠商視野，相反，在政策和需求的推動下，儲能市場早在兩年前就是行業(yè)除新能源汽車之外的另一目標(biāo)市場，只不過在鋰電池成本過高的背景下，很多儲能項目被延遲投入運(yùn)行。

今年4 月，國家能源局發(fā)布的《2023 年能源工作指導(dǎo)意見》提出，2023 年非化石能源發(fā)電裝機(jī)占比計劃提高到51.9% 左右。而新能源發(fā)電具有高波動性，電力系統(tǒng)想要做到穩(wěn)定供能必須要依靠儲能電站。政策驅(qū)動下，有產(chǎn)能消納需求的動力電池廠商蜂擁至儲能市場。

據(jù)高工產(chǎn)研公布的數(shù)據(jù)顯示，2022 年儲能出貨量排名前十的榜單中，僅有海辰儲能、鵬輝能源是專注儲能業(yè)務(wù)的企業(yè)，其余的玩家均為當(dāng)前主攻動力電池的電池廠商。

“儲能理論上是個很大的市場，有很多‘講故事的機(jī)會?！庇心茉葱袠I(yè)人士分析，新能源汽車本身只是交通運(yùn)輸業(yè)，而儲能市場可以覆蓋工業(yè)、建筑業(yè)等等，只要用電，就是儲能市場的潛在用戶。

也正是因此，抱著“進(jìn)入儲能領(lǐng)域開拓新市場”想法的跨界玩家也多了起來。據(jù)中電聯(lián)統(tǒng)計，去年國內(nèi)新成立了3.8 萬家儲能全產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)企業(yè)，這一新增數(shù)量是2021 年的5.8 倍，包括五糧液、美的、黑芝麻在內(nèi)的消費、科技甚至教育類企業(yè)，也都從各方入手切入儲能賽道。

跨不過盈利那座山

不過在市場火熱的對立面，還有一個困擾新型儲能玩家的老難題——盈利。

鋰電池儲能產(chǎn)業(yè)鏈一般有三個環(huán)節(jié)，從上游設(shè)備商、中游系統(tǒng)集成商再到下游應(yīng)用端。重慶一家電池廠商解釋，儲能項目的建設(shè)流程一般是應(yīng)用端對儲能項目進(jìn)行招標(biāo)，系統(tǒng)集成商去競標(biāo)，電池企業(yè)再向集成商提供儲能電池。

“但是目前儲能電池行業(yè)仍在發(fā)展初期，商業(yè)路徑都在探索中。作為一個項目導(dǎo)向型行業(yè)，項目數(shù)量受當(dāng)期終端需求、成本等多種因素影響，因此儲能項目對電池的需求很多時候存在不確定性?！痹谒磥?，盲目增加新能源配儲能很容易增加了成本，又浪費了資源，最終拉低整個項目的收益率。

另一方面，中國當(dāng)前充足的電池制造產(chǎn)能，導(dǎo)致儲能行業(yè)已開打價格戰(zhàn)。據(jù)中關(guān)村儲能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟統(tǒng)計，今年第一季度儲能系統(tǒng)中標(biāo)均價為1.47 元/ 瓦時，環(huán)比下降4%，其中3 月中標(biāo)均價降至1.37 元/瓦時。

動力電池廠商在尚未達(dá)到高集中度的儲能領(lǐng)域所面臨的挑戰(zhàn)，目前來看，并不亞于新能源汽車行業(yè)。