鄧暉

【摘? 要】金融科技的工作效能通過利用各類科技手段，創(chuàng)新傳統(tǒng)金融行業(yè)的產品與服務模式來體現(xiàn)。因此，為明確金融科技對商業(yè)銀行盈利能力的實際影響，論文以理論分析與實證分析為切入點。在理論分析中，論文介紹了金融科技對商業(yè)銀行盈利能力的積極影響和消極影響。在實證分析中，論文提出了金融科技可以提高商業(yè)銀行盈利能力的假設，并選取2013-2022年我國60家不同類型的商業(yè)銀行作為研究樣本，通過建立GMM數(shù)據模型進行實驗分析。研究結果表明，金融科技可以提高商業(yè)銀行的盈利能力，我國商業(yè)銀行在發(fā)展后期應利用金融科技增強自身投資優(yōu)勢，以切實提高自身盈利能力，促進銀行持續(xù)發(fā)展。

【關鍵詞】金融科技；商業(yè)銀行；盈利能力；GMM模型

【中圖分類號】F832.33；F830.42【文獻標志碼】A【文章編號】1673-1069（2023）05-0176-03

1 引言

根據金融穩(wěn)定理事會的定義，金融科技是基于大數(shù)據、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈的一系列技術創(chuàng)新，可全面應用于支付清算、借貸融資、財富管理、零售銀行、保險、交易結算等六大金融領域，現(xiàn)已成為金融業(yè)發(fā)展的主流趨勢[1]。近年來，我國各類商業(yè)銀行均參與了發(fā)展金融科技的相關工作，以期通過合理應用金融科技的方式，助力銀行利潤的高效提升。從大型商業(yè)銀行的角度來看，2020年初，我國大型商業(yè)銀行均增加了對金融科技的投資，尤其是中國工商銀行和中國建設銀行，投資資本超過200億元，占年度營業(yè)收入的3%。從股份制銀行的角度來看，我國各類股份制銀行均將金融科技的運用作為銀行發(fā)展的首要任務，豐富了金融科技在銀行運營中的應用手段。例如，平安銀行通過推出數(shù)字銀行、平臺銀行的轉型策略，實現(xiàn)了對金融科技的高效應用。從中小型商業(yè)銀行的角度來看，我國中小型商業(yè)銀行的金融科技能力分化明顯，民營銀行在金融科技的應用上所取得的成就要顯著高于城商銀行和農商銀行，截至2022年底，已有超過80%的中小銀行設立了金融科技的一級部門，可見金融科技在其發(fā)展中的重要地位[2]。因此，基于金融科技高效應用的背景，本文以理論分析與實證分析為切入點，研究金融科技對商業(yè)銀行盈利能力的影響，為支持我國商業(yè)銀行的轉型和現(xiàn)代化進程提供數(shù)據，推動金融科技高效利用。

2 金融科技對商業(yè)銀行盈利能力影響的理論分析

2.1 積極影響

金融科技對商業(yè)銀行盈利能力的積極影響主要體現(xiàn)在以下3個方面：

第一，金融科技的應用可提高商業(yè)銀行的風險控制能力，有效防止各種業(yè)務風險的發(fā)生，促進商業(yè)銀行更好地開展相關業(yè)務工作，以此提高盈利能力。由于商業(yè)銀行是我國最為主要的金融機構，其在運營時匯聚了大量的風險，如市場風險、信用風險、操作風險等[3]。通過金融科技的加入，一方面，可憑借大數(shù)據技術大量性、高速性的特點，對業(yè)務客戶進行精準分析，準確辨別出每位用戶所具有的交易特征和信用水平，降低了商業(yè)銀行的信用風險；另一方面，可借助區(qū)域鏈技術透明化、不可篡改和偽造的特點，使銀行內部各項交易信息向著透明化的方向發(fā)展，業(yè)務數(shù)據也更具真實性，有效降低了商業(yè)銀行的操作風險。例如，通過大數(shù)據技術開展數(shù)據調研，商業(yè)銀行可在授信評審初期自動校驗受審客戶是否存在經營納稅等不良記錄，判斷其是否可以進入授信評審的下一階段，并通過稅務系統(tǒng)端口收集企業(yè)的經營納稅數(shù)據，從而自動匹配對應的授信額度[4]。

第二，商業(yè)銀行通過應用金融科技，可切實降低自身的經營成本，實現(xiàn)盈利能力的間接提升。在商業(yè)銀行的日常工作中，其業(yè)務推進是以客戶為中心構建業(yè)務管理架構，通過確定各部門的工作職責，以此形成合理的業(yè)務流程，為客戶提供更為快捷、優(yōu)質的服務。但在實際實施中，傳統(tǒng)的業(yè)務流程較為繁雜，極易浪費客戶大量的時間，不利于銀行經營效率的提升。但在金融科技的支持下，商業(yè)銀行通過引入智能機器人、智能客服、智能發(fā)卡機、智能業(yè)務終端等設備，使人工核算轉變?yōu)橹悄芎怂悖诮档腿斯げ僮麇e誤率的同時，節(jié)省了客戶辦理業(yè)務的時間，直接提高了商業(yè)銀行的經營效率，降低了實際運營成本，達到了盈利能力穩(wěn)步提升的目標[5]。

第三，金融科技在商業(yè)銀行業(yè)務實踐中的綜合應用，可切實提高商業(yè)銀行的業(yè)務效率，保障商業(yè)銀行業(yè)務開展的精準度，實現(xiàn)經濟效益的最大化。例如，金融科技的應用突破了商業(yè)銀行金融服務中的地域限制和時間限制，不再依賴物理網點開展實際業(yè)務，可充分借助互聯(lián)網技術，使更多的產品和服務實現(xiàn)“一點對全國”的跨區(qū)域服務，并能隨時提供在線服務，使商業(yè)銀行的金融業(yè)務開啟“無所不在、無時不在”的工作模式，切實提高商業(yè)銀行的業(yè)務效率，助推商業(yè)銀行盈利能力的提升[6]。

2.2 消極影響

金融科技對商業(yè)銀行盈利能力的消極影響主要體現(xiàn)在以下兩點：第一，金融科技的應用雖拓寬了商業(yè)銀行的獲客渠道，但增加了獲客成本。隨著數(shù)字化轉型的深入，互聯(lián)網中公域流量的紅利正在逐漸消退，商業(yè)銀行與金融科技公司的市場競爭逐漸加劇，使得銀行的獲客成本逐年上升，對于傳統(tǒng)金融模式帶來的沖擊，切實降低了商業(yè)銀行自身的獲利能力[7]。2022年的銀行財報顯示，多家主流銀行的信用卡發(fā)卡量、信貸余額、交易規(guī)模等核心指標僅有個位數(shù)增長，大多數(shù)信用卡業(yè)務已停滯不前，甚至出現(xiàn)負增長。造成此現(xiàn)象的原因多為金融科技公司通過開設多種靈活化的信貸業(yè)務，如支付寶平臺的花唄、抖音平臺的抖音月付等線上消費金融服務，造成了商業(yè)銀行大部分信貸用戶的流失。為保證銀行信貸業(yè)務的正常開展，商業(yè)銀行則需再次進行用戶引流，由此增加了銀行的獲客成本，使得商業(yè)銀行的盈利能力間接下降。第二，金融科技的應用盡管提高了商業(yè)銀行貸款的效率，但對于信貸數(shù)據的獲取，商業(yè)銀行則需付出大量成本，而由于數(shù)據獲取成本的增加，對商業(yè)銀行的盈利能力造成了消極影響[8]。例如，商業(yè)銀行通過網絡平臺獲取交易數(shù)據時，只有獲得多維度、全面的數(shù)據，才能準確評估和分析信貸業(yè)務中的潛在風險，所以高質量的數(shù)據通常是從各種來源獲得的，并且存在大量的非結構化數(shù)據，這導致商業(yè)銀行在數(shù)據收集過程中花費了大量的人力資源，尤其是對數(shù)據的清理和集成造成數(shù)據收集成本的再次增加，不利于商業(yè)銀行盈利能力的提升。

3 金融科技對商業(yè)銀行盈利能力影響的實證分析

3.1 假設提出

金融科技對商業(yè)銀行盈利能力影響的理論分析表明，金融科技的使用對商業(yè)銀行的盈利能力既有積極影響，也有消極影響。通過結合我國商業(yè)銀行金融科技應用逐漸普及化的發(fā)展趨勢，本文提出金融科技可提高商業(yè)銀行的盈利能力這一假設[9]。

3.2 樣本與變量選取

本次實證分析選取我國60家不同類型商業(yè)銀行2013-2022年的年度數(shù)據作為研究樣本，包括大型銀行8家、股份制商業(yè)銀行14家、中小型商業(yè)銀行38家。研究數(shù)據來源于國家統(tǒng)計局官方網站、國泰安數(shù)據庫與商業(yè)銀行年報。變量匯總如表1所示。

3.3 實證方法

本次實證分析利用2013-2022年我國60家不同類型商業(yè)銀行的年度數(shù)據，通過建立GMM模型的實證方法驗證金融科技可提高商業(yè)銀行盈利能力的假設是否成立。本文結合表1的實際變量，構建如下模型：

ROAi_t=α₀+β₁FINTECH_it+β₂NIM_it+β₃NPL_it+β₄LD_it+β₅CTL_it+β₆lnTD_it+β₇lnTL_it+β₈lnTA_it+β₉GDP_it+β₁₀M2_it+β₁₁CPI_it+φ_i+ε_it

式中，α₀為常數(shù)項；ε_it為隨機擾動項；φ_i為個體效應；其余變量含義見表1。

3.4 實證結果分析

3.4.1 描述性統(tǒng)計分析

本文依照GMM模型，對我國60家不同類型商業(yè)銀行2013-2022年的年度數(shù)據進行描述性統(tǒng)計分析，分析結果如表2所示。

從表2可以看出，第一，總資產收益率（ROA）的最小值為0.111，最大值為2.595，表示不同類型商業(yè)銀行的盈利能力具有相對區(qū)別。第二，金融科技指數(shù)（FINTECH）的平均值為0.692，標準差為0.464，最大值與最小值的相差值為1，表示隨著金融科技水平的提升，金融科技指數(shù)也在發(fā)生變化。因此，通過變量的描述性統(tǒng)計分析結果可知，對于不同類型的商業(yè)銀行來說，各銀行的年度數(shù)據存在較大區(qū)別，例如，不良貸款率（NPL）的最大值與最小值相差14.07%，表示不同銀行貸款業(yè)務的質量存在較大差異。由此可知，不同類型的商業(yè)銀行存在異質性，本次實證研究的結果具有較高的借鑒價值。

3.4.2 回歸分析結果

為驗證金融科技可提高商業(yè)銀行的盈利能力的假設是否成立，本文采取分組回歸的形式驗證金融科技的影響效果，分析結果如表3所示。

從表3可以看出，第一，金融科技指數(shù)（FINTECH）的系數(shù)為0.396，顯著為正，表示金融科技可切實提高商業(yè)銀行的盈利能力，符合本次實證猜想。第二，在控制變量層面，凈利差（NIM）在1%顯著性水平下顯著，系數(shù)同樣為正，表示凈利差也與商業(yè)銀行的盈利能力正相關。當生息率-付息率的值越大時，商業(yè)銀行的盈利能力也就越強。第三，不良貸款率（NPL）的系數(shù)為-0.092，說明不良貸款率（NPL）與總資產收益率（ROA）呈顯著負相關，即當不良貸款率數(shù)值不斷升高時，商業(yè)銀行承擔的業(yè)務風險也就越大，直接造成了商業(yè)銀行盈利能力的明顯下降。

4 結語

綜上所述，本文以理論分析與實證分析為切入點，探析金融科技對商業(yè)銀行盈利能力的影響，可得出結論：金融科技可提高商業(yè)銀行的盈利能力。即使當前金融科技的推廣應用會為商業(yè)銀行日常業(yè)務的開展帶來一定的消極影響，但在后期發(fā)展中，我國商業(yè)銀行也應借助金融科技的技術優(yōu)勢，從加大對金融科技的投資力度入手，將金融科技作為推進商業(yè)銀行轉型升級的重要手段，將技術更新作為激發(fā)商業(yè)銀行工作者前進的動力，建立完善的金融科技風險防控體系，以此有效降低商業(yè)銀行所面臨的信用風險與操作風險，保證金融科技的應用在可控范圍之內，促進商業(yè)銀行健康持久發(fā)展。

【參考文獻】

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