韓秦

中國(guó)期貨市場(chǎng)監(jiān)控中心有限責(zé)任公司

一、引言

期貨市場(chǎng)在發(fā)展社會(huì)經(jīng)濟(jì)中占有舉足輕重的地位。穩(wěn)步推進(jìn)期貨市場(chǎng)的發(fā)展，對(duì)于保障期貨市場(chǎng)交易安全，控制期貨風(fēng)險(xiǎn)，保障企業(yè)穩(wěn)定高效運(yùn)行是經(jīng)濟(jì)繁榮的客觀要求，也是促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康運(yùn)行的必要條件。企業(yè)建立和完善期貨交易內(nèi)部控制制度，增強(qiáng)期貨交易抗風(fēng)險(xiǎn)的能力，提高期貨市場(chǎng)綜合競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力，已成為當(dāng)前亟待解決的問(wèn)題。因此，本文從期貨市場(chǎng)交易的形式、交易的主要風(fēng)險(xiǎn)、期貨內(nèi)控體系建設(shè)存在的問(wèn)題等不同角度研究期貨市場(chǎng)內(nèi)部控制的措施。

二、企業(yè)利用期貨市場(chǎng)進(jìn)行交易業(yè)務(wù)的方式

1.開(kāi)展金融衍生品業(yè)務(wù)。在非集中交易場(chǎng)所進(jìn)行非標(biāo)準(zhǔn)金融產(chǎn)品合約的交易。金融產(chǎn)品的衍生品業(yè)務(wù)發(fā)展具有特殊性，金融衍生品價(jià)格與實(shí)際物品的價(jià)格關(guān)聯(lián)緊密，交易雙方可以通過(guò)衍生品業(yè)務(wù)進(jìn)行交易，從而轉(zhuǎn)移實(shí)際物品因價(jià)格產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

2.提供現(xiàn)貨定價(jià)服務(wù)。為現(xiàn)貨企業(yè)提供專(zhuān)業(yè)的價(jià)格管理服務(wù)，以期貨交易的形式開(kāi)展平均價(jià)交易、遠(yuǎn)期交易、確定某一時(shí)間段的價(jià)格交易等服務(wù)。期貨市場(chǎng)主要面對(duì)買(mǎi)賣(mài)雙方企業(yè)。期貨企業(yè)承擔(dān)企業(yè)通過(guò)期貨市場(chǎng)運(yùn)作轉(zhuǎn)移的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)賺取收益，獲得一定的利潤(rùn)。

3.形成差異化交易服務(wù)。差異化通過(guò)交易市場(chǎng)、交易物品、交易時(shí)間、交易價(jià)格等方面的不同組合產(chǎn)生一定的差異，具有糾正市場(chǎng)不合理結(jié)構(gòu)的功能，利用這種差異有效規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，買(mǎi)賣(mài)雙方獲得滿意的市場(chǎng)收益。

4.提供合作對(duì)沖服務(wù)。對(duì)沖服務(wù)業(yè)務(wù)主要是根據(jù)企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)和發(fā)展需求，進(jìn)而為企業(yè)提供適合企業(yè)經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)的期貨服務(wù)管理。企業(yè)在用戶(hù)購(gòu)買(mǎi)套期保值服務(wù)后，簽訂期貨管理協(xié)議，約定期貨公司采取鎖定原材料的采購(gòu)成本并代為用戶(hù)支付保證金。期貨協(xié)議一經(jīng)生效，期貨公司應(yīng)當(dāng)通過(guò)期貨市場(chǎng)交易保障用戶(hù)權(quán)益，為用戶(hù)承擔(dān)期貨保證金，提供配套資金的擔(dān)保，在套期保值過(guò)程中，為用戶(hù)完成相關(guān)交付手續(xù)，提高合作共贏的滿意度。

5.為實(shí)體企業(yè)提供期貨管理。實(shí)體企業(yè)交易中必然存在購(gòu)買(mǎi)、回購(gòu)、質(zhì)押等專(zhuān)業(yè)環(huán)節(jié)。為實(shí)體企業(yè)提供期貨管理，可以有效解決資金需求，保證用戶(hù)的基本收入，并從價(jià)差中獲得一定的服務(wù)收入。

6.為交易激活流動(dòng)性市場(chǎng)服務(wù)。利用特定資金投入對(duì)期貨期權(quán)進(jìn)行長(zhǎng)期穩(wěn)定的詢(xún)價(jià)活動(dòng)服務(wù)，從而為實(shí)體和期貨創(chuàng)造交易市場(chǎng)上的流動(dòng)性，期貨公司從雙邊報(bào)價(jià)的買(mǎi)賣(mài)價(jià)差中獲得利潤(rùn)。

三、期貨市場(chǎng)企業(yè)交易風(fēng)險(xiǎn)因素分析

期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)包括以下幾種類(lèi)型：對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)、結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)、投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)。期貨公司產(chǎn)生交易風(fēng)險(xiǎn)的主要因素是指由于交易機(jī)構(gòu)設(shè)定程序不科學(xué)、交易流程不完善、市場(chǎng)操盤(pán)手對(duì)市場(chǎng)情況的判斷不準(zhǔn)確或者存在欺騙行為以及自然災(zāi)害等原因，從而導(dǎo)致市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，具體分析如下：

1.期貨公司的組織結(jié)構(gòu)不合理。期貨公司的組織機(jī)構(gòu)主要包括股東體系、董事體系、監(jiān)事體系和職能部門(mén)，各部門(mén)的工作安排必須有相互制約的組織機(jī)構(gòu)并有明確的分工。但是，在期貨公司中，財(cái)務(wù)結(jié)算部門(mén)、財(cái)務(wù)審計(jì)部門(mén)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)都與公司的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)，而只有唯一風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)負(fù)責(zé)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制，同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)控制控部門(mén)的職責(zé)僅限于風(fēng)險(xiǎn)通報(bào)、保證金等狹隘的范圍內(nèi)履行職責(zé)。由于風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)地位與其他管理部門(mén)沒(méi)有區(qū)別，這就導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)在交易風(fēng)險(xiǎn)真正出現(xiàn)時(shí)，難以與其他部門(mén)開(kāi)展協(xié)調(diào)工作，最終導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)控制效果不佳的現(xiàn)象。

2.期貨公司人員素質(zhì)與行業(yè)要求存在較大差距。期貨領(lǐng)域涉及面廣，有著很強(qiáng)的專(zhuān)業(yè)性，處于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的前沿，期貨交易是一種前瞻性的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)方式，要求期貨領(lǐng)域的從業(yè)人員具有專(zhuān)業(yè)素質(zhì)能力。但從實(shí)際情況來(lái)看，期貨行業(yè)發(fā)展緩慢，缺乏相應(yīng)的專(zhuān)業(yè)人才，期貨交易從業(yè)人員的能力素質(zhì)并不能滿足期貨業(yè)務(wù)要求，在很大程度上制約了期貨行業(yè)的發(fā)展，形成了期貨行業(yè)難以吸引尖端人才的加入，期貨效益水平較低的惡性循環(huán)。

3.缺乏培育期貨風(fēng)險(xiǎn)管理思維的企業(yè)文化。期貨公司的管理者普遍對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理任務(wù)重視不夠，只注重業(yè)績(jī)能力，期貨公司缺乏期貨風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，企業(yè)文化中沒(méi)有彰顯期貨風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性，期貨公司難在日常經(jīng)營(yíng)中形成培育風(fēng)險(xiǎn)管理思維的環(huán)境，在期貨交易過(guò)程中很難及時(shí)識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)與開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)防范，一旦發(fā)生了風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)很難協(xié)調(diào)其他部門(mén)參與風(fēng)險(xiǎn)控制工作。

4.期貨風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)能力水平不足。準(zhǔn)確衡量風(fēng)險(xiǎn)是期貨公司風(fēng)險(xiǎn)控制的基礎(chǔ)。但是，期貨公司的在風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)水平存在一定的不足。風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)技術(shù)在實(shí)際應(yīng)用中尚未得到落實(shí)，風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)主要依靠自身的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)來(lái)粗略估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)程度，風(fēng)險(xiǎn)防范短板問(wèn)題十分突出。當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)預(yù)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)過(guò)大時(shí)，購(gòu)買(mǎi)期貨的用戶(hù)需要提高保證金支付比例，從而導(dǎo)致用戶(hù)交易數(shù)量減少，從而影響期貨公司的利潤(rùn)。相反，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)控制部門(mén)預(yù)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)過(guò)小時(shí)，影響提高風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)能力，期貨市場(chǎng)同樣會(huì)出現(xiàn)頻繁發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)象。

5.期貨市場(chǎng)監(jiān)管權(quán)力尚未充分釋放。目前期貨市場(chǎng)監(jiān)管職能主要分布在國(guó)家證監(jiān)會(huì)、期貨交易所和行業(yè)協(xié)會(huì)，政府監(jiān)管處于靜態(tài)監(jiān)管，風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生之前難以落實(shí)的動(dòng)態(tài)管理風(fēng)險(xiǎn)，而期貨行業(yè)協(xié)會(huì)沒(méi)有約束期貨行業(yè)的科學(xué)發(fā)展的監(jiān)督權(quán)，期貨市場(chǎng)監(jiān)管權(quán)力尚未充分釋放導(dǎo)致期貨風(fēng)險(xiǎn)頻發(fā)。

四、期貨行業(yè)內(nèi)部控制的背景和崗位設(shè)置要求

1.期貨行業(yè)內(nèi)部控制的背景。期貨行業(yè)內(nèi)部控制是指期貨行業(yè)內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)及其結(jié)構(gòu)相互協(xié)調(diào)和制約之間的關(guān)系。期貨行業(yè)內(nèi)部控制制度是期貨公司為規(guī)范自身經(jīng)營(yíng)降低風(fēng)險(xiǎn)而設(shè)置的一系列操作流程和管理方法措施。內(nèi)部控制組織關(guān)系與內(nèi)部控制制度共同構(gòu)成了期貨行業(yè)的內(nèi)部控制環(huán)境。

2.期貨公司內(nèi)部控制的崗位設(shè)置要求。期貨行業(yè)內(nèi)部控制具有全面性、穩(wěn)定合理性和相互制約性的特點(diǎn)。內(nèi)部控制制度要深入到期貨公司業(yè)務(wù)所有經(jīng)營(yíng)活動(dòng)環(huán)節(jié)和業(yè)務(wù)流程，公司各個(gè)職能部門(mén)和相應(yīng)崗位的全體人員都必須參與內(nèi)部控制制度建設(shè)。企業(yè)任何戰(zhàn)略決策都應(yīng)符合內(nèi)部控制制度要求；期貨公司應(yīng)當(dāng)按照公司法要求設(shè)立決策部門(mén)、執(zhí)行部門(mén)和監(jiān)督部門(mén)，并根據(jù)公司經(jīng)營(yíng)需要設(shè)置相應(yīng)的崗位，盡量簡(jiǎn)化機(jī)構(gòu)，降低企業(yè)成本；部門(mén)崗位設(shè)置應(yīng)遵循相互制約的原則，最大限度地降低各個(gè)職能部門(mén)和崗位環(huán)節(jié)的產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

五、期貨公司內(nèi)部控制制度建設(shè)中存在的問(wèn)題

期貨公司內(nèi)部控制制度的建立，可以確保職能崗位既相對(duì)獨(dú)立又相互制約。期貨市場(chǎng)起步較晚，期貨行業(yè)的內(nèi)部控制制度建設(shè)有待加強(qiáng)，期貨公司的內(nèi)部控制能力相對(duì)較弱，內(nèi)部控制效果與期貨市場(chǎng)要求存在較大差距。

1.期貨風(fēng)險(xiǎn)管理層內(nèi)部控制理念模糊。一些期貨公司管理層對(duì)期貨內(nèi)部控制制度的認(rèn)識(shí)模糊，誤以為公司有了規(guī)章制度就等同有了內(nèi)部控制制度，有了企業(yè)的經(jīng)營(yíng)規(guī)則就等于有了內(nèi)部控制管理辦法，忽略了期貨內(nèi)部控制必須貫穿整個(gè)期貨交易業(yè)務(wù)過(guò)程，對(duì)期貨市場(chǎng)交易實(shí)行動(dòng)態(tài)監(jiān)督與控制，更沒(méi)有認(rèn)識(shí)到管理層和相關(guān)職能部門(mén)在期貨交易中應(yīng)該承擔(dān)內(nèi)部控制的責(zé)任，因而期貨公司高層管理者只是把建立了內(nèi)部控制制度，就完成了管理任務(wù)，將內(nèi)部控制制度視為管理形式，在期貨交易運(yùn)作過(guò)程中并沒(méi)有充分發(fā)揮內(nèi)部控制的作用。在對(duì)內(nèi)部控制認(rèn)識(shí)模糊的狀態(tài)下，業(yè)務(wù)部門(mén)在期貨交易過(guò)程忽視了優(yōu)化風(fēng)險(xiǎn)控制流程，動(dòng)態(tài)管理風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)機(jī)制，一味地追求期貨交易量，甚至有個(gè)別期貨公司無(wú)視內(nèi)部控制的約束，以集體會(huì)議的形式設(shè)定交易標(biāo)準(zhǔn)擴(kuò)張交易量。

2.期貨公司內(nèi)部控制組織結(jié)構(gòu)缺乏崗位制約。期貨公司必須具有健全的組織機(jī)構(gòu)才能更好地推動(dòng)內(nèi)部控制制度的實(shí)施。目前，期貨公司完善的組織結(jié)構(gòu)應(yīng)具備股東大會(huì)機(jī)構(gòu)、監(jiān)督事務(wù)機(jī)構(gòu)、董事局和高級(jí)管理人員。有些期貨公司的公司治理結(jié)構(gòu)雖然形式上比較完善，但在具體操作過(guò)程中，很多期貨公司的真實(shí)治理情況并非如此清晰地行使職能治理，而是內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題非常明顯。董事會(huì)成員由股東選舉產(chǎn)生。董事會(huì)期貨公司的決策機(jī)構(gòu)，董事會(huì)成員缺乏專(zhuān)業(yè)知識(shí)經(jīng)驗(yàn)，監(jiān)事會(huì)成員由期貨公司的股東或非管理人員擔(dān)任，而監(jiān)事會(huì)成員在重大投資項(xiàng)目中并沒(méi)有行使監(jiān)督的職權(quán)，內(nèi)部控制的決策難以得到有效發(fā)揮；一些期貨公司的股權(quán)過(guò)于集中，在期貨經(jīng)營(yíng)中不能形成有效的崗位制約，在股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理的狀態(tài)下，期貨公司的實(shí)際決策權(quán)仍然集中在以董事長(zhǎng)或總經(jīng)理為代表的大股東或高管手中，經(jīng)營(yíng)決策缺乏科學(xué)民主，導(dǎo)致期貨公司決策經(jīng)營(yíng)信息不透明，運(yùn)作中經(jīng)常出現(xiàn)不規(guī)范的現(xiàn)象。

3.期貨行業(yè)的內(nèi)部控制制度建設(shè)自身存在問(wèn)題。期貨行業(yè)內(nèi)部控制制度缺乏指導(dǎo)作用。期貨業(yè)內(nèi)部控制機(jī)制無(wú)法與期貨行業(yè)相關(guān)的部門(mén)形成相互合作相互制約的制度體系。目前，證券行業(yè)有證券法支持，銀行業(yè)有金融法律支持。而期貨行業(yè)沒(méi)有形成獨(dú)立的法律支持。期貨行業(yè)作為金融業(yè)的重要組成部分，應(yīng)有相對(duì)完善的期貨法律支持。鑒于當(dāng)前期貨行業(yè)缺乏完善的法律體系，缺乏完善的法律約束制度，期貨行業(yè)的法律監(jiān)管問(wèn)題只能遵循類(lèi)似的法律法規(guī)。因此，期貨公司的內(nèi)部控制機(jī)制難以實(shí)現(xiàn)對(duì)各項(xiàng)期貨業(yè)務(wù)活動(dòng)的全面控制；期貨公司內(nèi)部控制作用缺乏快速響應(yīng)能力。對(duì)相應(yīng)國(guó)家政策法規(guī)變化反應(yīng)遲鈍，無(wú)法及時(shí)有效地修改期貨公司的內(nèi)部控制制度，不能快速為新業(yè)務(wù)的發(fā)展制定相應(yīng)的內(nèi)部控制方案，相關(guān)部門(mén)實(shí)時(shí)準(zhǔn)確掌握期貨交易的實(shí)時(shí)動(dòng)態(tài)，造成不必要的損失；每個(gè)期貨交易機(jī)構(gòu)的信息系統(tǒng)不統(tǒng)一，造成期貨信息系統(tǒng)重復(fù)建設(shè)，浪費(fèi)企業(yè)的成本資源；期貨業(yè)務(wù)同質(zhì)化非常嚴(yán)重，在實(shí)際經(jīng)營(yíng)中交易形式單一，在期貨交易過(guò)程中難以提高自身的競(jìng)爭(zhēng)力。具體表現(xiàn)在：期貨公司保證金交易，保證自有資金安全的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制集中在財(cái)務(wù)結(jié)算部門(mén)，而財(cái)務(wù)結(jié)算部門(mén)的風(fēng)險(xiǎn)控制職能在內(nèi)部控制中沒(méi)有明確的職能授權(quán)制度；另外，期貨市場(chǎng)交易的內(nèi)部控制中缺乏專(zhuān)職部門(mén)行使內(nèi)控制度權(quán)威性的維護(hù)，對(duì)內(nèi)控隊(duì)伍建設(shè)和內(nèi)控監(jiān)督機(jī)構(gòu)的設(shè)立管理制度中缺乏違反內(nèi)控制度的懲罰制度。因此，加強(qiáng)期貨市場(chǎng)交易建立和完善期貨公司的內(nèi)控制度在長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)仍然存在很艱難的路要走。

六、完善期貨企業(yè)市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制制度建設(shè)的措施

1.強(qiáng)化期貨風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制理念，提高內(nèi)部控制制度的約束力。期貨公司高管層必須不斷學(xué)習(xí)法律知識(shí)，做到依法經(jīng)營(yíng)期貨交易，重視風(fēng)險(xiǎn)控制，掌握各類(lèi)期貨交易風(fēng)險(xiǎn)信息，提高風(fēng)險(xiǎn)信息分析判斷能力，不斷提高風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制的決策能力。理念上重視期貨風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制，全面認(rèn)識(shí)期貨風(fēng)險(xiǎn)，強(qiáng)化通過(guò)內(nèi)部控制管理期貨風(fēng)險(xiǎn)的管理思想。期貨企業(yè)應(yīng)充分認(rèn)識(shí)到內(nèi)部控制制度建設(shè)的重要性，通過(guò)內(nèi)部控制制度建設(shè)認(rèn)識(shí)期貨風(fēng)險(xiǎn)管理的必要性，不斷完善期貨公司內(nèi)部控制制度內(nèi)容建設(shè)，避免權(quán)力失控和任意擴(kuò)張的亂象，期貨企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制的權(quán)力行使應(yīng)重點(diǎn)開(kāi)展內(nèi)部控制監(jiān)督活動(dòng)，建立有效的崗位相互制約的機(jī)制。期貨公司各部門(mén)要及時(shí)學(xué)習(xí)與掌握企業(yè)內(nèi)部控制制度的新要求，不斷學(xué)習(xí)期貨交易新的知識(shí)技能，在期貨市場(chǎng)的實(shí)際交易中強(qiáng)化崗位執(zhí)行能力，組織各部門(mén)的職員執(zhí)行實(shí)施；加強(qiáng)期貨公司部門(mén)與部門(mén)的溝通，定期組織履行職能情況進(jìn)行交流，重視提高反饋效率。細(xì)化期貨公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制流程對(duì)接的及時(shí)性，明確崗位責(zé)任制，避免相互推諉責(zé)任，強(qiáng)化責(zé)任意識(shí)，通過(guò)各部門(mén)的共同努力，不斷增強(qiáng)期貨公司風(fēng)險(xiǎn)抵抗與防范能力。

2. 健全期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制監(jiān)督評(píng)價(jià)體系建設(shè)。部門(mén)設(shè)置方面，設(shè)立獨(dú)立的內(nèi)部控制部門(mén)、監(jiān)督管理部門(mén)和專(zhuān)業(yè)考核評(píng)估部門(mén)。各部門(mén)具體負(fù)責(zé)本部門(mén)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制制度建設(shè)。根據(jù)國(guó)家新頒布的期貨市場(chǎng)交易政策法規(guī)及時(shí)修訂內(nèi)部相應(yīng)的控制制度內(nèi)容，組織本部門(mén)全體職員推廣執(zhí)行新的內(nèi)部控制制度內(nèi)容；動(dòng)態(tài)執(zhí)行檢查方面。組織檢查期貨公司各部門(mén)內(nèi)部控制制度實(shí)施情況，從實(shí)施的有效性、及時(shí)性和發(fā)現(xiàn)問(wèn)題整改問(wèn)題三方面綜合衡量實(shí)施動(dòng)態(tài)管理效果；建立內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制報(bào)告制度，落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)信息反饋機(jī)制，及時(shí)發(fā)現(xiàn)內(nèi)部控制存在的問(wèn)題缺陷，按照內(nèi)部控制制度如實(shí)報(bào)告上級(jí)主管部門(mén)；各相關(guān)部門(mén)定期自查，各部門(mén)自查風(fēng)險(xiǎn)控制流程是否規(guī)范，并及時(shí)將自查結(jié)果反饋到內(nèi)控監(jiān)督考核部門(mén)，內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制監(jiān)督考核部門(mén)應(yīng)客觀公正，不掩蓋存在的任何風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，應(yīng)立即采用現(xiàn)場(chǎng)檢查核實(shí)等方式，對(duì)違規(guī)者提出整改處理意見(jiàn)，期貨公司管理層應(yīng)對(duì)內(nèi)部控制整改處理實(shí)施情況進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)復(fù)查考核，并將考核結(jié)果納入績(jī)效考核體系，期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)具有長(zhǎng)期性，應(yīng)建立期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制制度缺陷糾正機(jī)制，實(shí)行長(zhǎng)期跟進(jìn)監(jiān)督落實(shí)到位。

3.重視期貨市場(chǎng)交易中資金風(fēng)險(xiǎn)管理。在期貨市場(chǎng)交易中必然涉及保證金等資金管理問(wèn)題。在交易過(guò)程中要實(shí)行合理的交易，真正落實(shí)好保證金風(fēng)險(xiǎn)控制任務(wù)。嚴(yán)格管理保證金，防止出現(xiàn)部門(mén)違規(guī)或個(gè)人私自占用保證金的現(xiàn)象，應(yīng)加強(qiáng)保證金的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)。在一定時(shí)間內(nèi)當(dāng)出現(xiàn)交易可用資金不足時(shí)，期貨公司需要快速及時(shí)采取補(bǔ)救策略，防止擴(kuò)大資金風(fēng)險(xiǎn)。期貨公司要加強(qiáng)對(duì)自有資金數(shù)據(jù)收集、分析、監(jiān)督管理，將保證金賬戶(hù)相關(guān)資金信息如實(shí)通報(bào)監(jiān)督管理部門(mén)，做好提前防范工作，避免發(fā)生交易風(fēng)險(xiǎn)，提高期貨市場(chǎng)交易資金風(fēng)險(xiǎn)管理水平。

4.重視對(duì)期貨交易經(jīng)營(yíng)狀況的全面監(jiān)督檢查。期貨公司市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)隨時(shí)存在。加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)防范管理，可設(shè)立單獨(dú)的部門(mén)專(zhuān)門(mén)負(fù)責(zé)進(jìn)行定期或不定期對(duì)期貨市場(chǎng)交易狀況檢查。專(zhuān)項(xiàng)檢查任務(wù)包括期貨公司的資金狀況是否存在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、期貨公司的經(jīng)營(yíng)管理是否符合期貨市場(chǎng)交易規(guī)則、整體風(fēng)險(xiǎn)管理內(nèi)部控制制度是否落實(shí)到位、期貨公司對(duì)各部門(mén)崗位是否采取責(zé)任到人等內(nèi)容，專(zhuān)項(xiàng)檢查可定期也可不固定時(shí)間任意抽查，目的是強(qiáng)化期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制作用，督促期貨公司遵守國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)，并形成書(shū)面檢查報(bào)告，最大化提高期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制制度對(duì)期貨交易風(fēng)險(xiǎn)的控制水平。

七、結(jié)語(yǔ)

期貨行業(yè)是社會(huì)經(jīng)濟(jì)的重要分支。我國(guó)期貨行業(yè)發(fā)展歷程短，經(jīng)驗(yàn)不足，需要在不斷探索中摸索前行。期貨市場(chǎng)交易必然存在一定的風(fēng)險(xiǎn)并且期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)高于其他行業(yè)。內(nèi)部控制制度具有長(zhǎng)期性全面覆蓋性等特點(diǎn)，對(duì)于全面保障期貨市場(chǎng)交易的日常經(jīng)營(yíng)管理是比較專(zhuān)業(yè)的管理制度。期貨公司內(nèi)部控制制度的不斷完善既可以有效降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，也有利于改善期貨行業(yè)內(nèi)部控制制度控制風(fēng)險(xiǎn)的形象。隨著期貨市場(chǎng)的不斷發(fā)展和完善，相應(yīng)的期貨衍生品業(yè)務(wù)也在日益增加。加強(qiáng)內(nèi)部控制制度建設(shè)，增強(qiáng)期貨企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力具有重要作用，期貨市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)的有效控制可以提高期貨企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，降低期貨企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，最終促進(jìn)企業(yè)的良性循環(huán)發(fā)展。