劉小莉

建筑施工企業(yè)所處行業(yè)較為特殊，其工程項(xiàng)目的開展涉及金額大，施工周期長(zhǎng)，這會(huì)導(dǎo)致其可能面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)更為多變且復(fù)雜。因此建筑施工企業(yè)需要進(jìn)一步加強(qiáng)自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范能力，才能夠更好地保障企業(yè)穩(wěn)定經(jīng)營(yíng)。

一、建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)理論

（一）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)概念

通常來講，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)概念的定義，可從廣義與狹義兩個(gè)角度來看。廣義角度認(rèn)為，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是發(fā)生或潛藏在各類不同的財(cái)務(wù)活動(dòng)中，是由諸多無法控制的因素與內(nèi)外環(huán)境變化所引發(fā)的。企業(yè)在經(jīng)營(yíng)發(fā)展過程中，如果實(shí)際的財(cái)務(wù)收益與預(yù)期不相符或是發(fā)生偏離，則可能導(dǎo)致企業(yè)產(chǎn)生損失，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)則概指各類風(fēng)險(xiǎn)在財(cái)務(wù)方面的集中體現(xiàn)。而狹義角度的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指的是企業(yè)難以按照約定時(shí)間償還所擔(dān)負(fù)的債務(wù)。企業(yè)的各項(xiàng)資金如果不是債務(wù)或借款，僅依靠自有資金發(fā)展，那么財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可認(rèn)為是不存在的。筆者將在文中從廣義的角度來探討建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范。

（二）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)類型

其一，籌資風(fēng)險(xiǎn)?；I資風(fēng)險(xiǎn)一般是分為兩種形式，即為權(quán)益性籌資以及債務(wù)性籌資。權(quán)益性籌資無需償還本金與利息，且具備較廣的籌資范圍。而其缺點(diǎn)則是需要將企業(yè)利潤(rùn)進(jìn)行分配。債務(wù)籌資能夠達(dá)成通過財(cái)務(wù)杠桿進(jìn)行節(jié)稅的目的。但其缺點(diǎn)則是籌措的資金與范圍有限，且需要擔(dān)負(fù)償還利息及本金的壓力，可能會(huì)加大企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。其二，投資風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)在將一定數(shù)額的資金投放于某個(gè)項(xiàng)目時(shí)，其實(shí)際所得與預(yù)期收益產(chǎn)生偏差，這就可能會(huì)導(dǎo)致投資風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。投資風(fēng)險(xiǎn)一般包含內(nèi)外部投資兩種類型。內(nèi)部投資不會(huì)影響到企業(yè)的所有權(quán)變動(dòng)，而外部投資則是獨(dú)立法人之間所開展的交易行為，因此在進(jìn)行外部投資時(shí)，要制定更為謹(jǐn)慎的投資決策。其三，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是由于企業(yè)所處的市場(chǎng)環(huán)境或自身的經(jīng)營(yíng)方式改變，造成未來經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流量發(fā)生變動(dòng)，這一過程可能會(huì)影響到企業(yè)的市場(chǎng)價(jià)值。如果企業(yè)在經(jīng)營(yíng)發(fā)展過程中決策制定不合理，則可能會(huì)直接導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)變大，嚴(yán)重時(shí)甚至于會(huì)造成企業(yè)破產(chǎn)。

（三）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的過程

其一，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別。對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別是開展風(fēng)險(xiǎn)防范工作的第一步。由于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)呈現(xiàn)出復(fù)雜多樣的態(tài)勢(shì)，因此如何精準(zhǔn)地找尋出財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并明確相關(guān)影響因素，在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理與防范過程中是極為重要的。唯有將風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)確地識(shí)別，并找出影響風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的根源，才能為財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范工作提供依據(jù)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)在識(shí)別過程中，一般可通過定量與定性兩種方法進(jìn)行。其二，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指的是在對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)完成識(shí)別工作之后，對(duì)各類造成或影響風(fēng)險(xiǎn)的諸多因素進(jìn)行全面的分析，進(jìn)而判斷財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率以及其造成的損失程度，確定有效的防范策略。其是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理與防范工作中極為關(guān)鍵的環(huán)節(jié)。而對(duì)于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)的方法一般為層次分析法、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值度量法以及主成分分析法。其三，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制開展的目的是消除風(fēng)險(xiǎn)或是將風(fēng)險(xiǎn)給企業(yè)所帶來的損失降至最低，使企業(yè)能夠得以持續(xù)、穩(wěn)定的經(jīng)營(yíng)發(fā)展。而對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的控制應(yīng)當(dāng)結(jié)合企業(yè)自身實(shí)際狀況，其在不同環(huán)境或不同狀況下所采取的風(fēng)險(xiǎn)控制方法也是各不相同。而對(duì)于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與評(píng)價(jià)，均是為風(fēng)險(xiǎn)的控制打好基礎(chǔ)。例如在建筑施工企業(yè)中，其財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的存在是多樣且復(fù)雜的，因此風(fēng)險(xiǎn)防范的手段也呈現(xiàn)出了多樣化。

二、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理與防范的影響因素

（一）管理模式相對(duì)滯后

當(dāng)前，部分建筑施工企業(yè)發(fā)展速度較為迅猛，不同的工程項(xiàng)目遍布于不同的區(qū)域。在不同地區(qū)之中，其可能面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也均有各自的特點(diǎn)。在企業(yè)快速發(fā)展的過程中，如果自身對(duì)于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)及相關(guān)防范決策未能夠與時(shí)俱進(jìn)地得以更新，那么其局限性則會(huì)日漸凸顯。財(cái)務(wù)決策合理與否，對(duì)于企業(yè)在實(shí)際經(jīng)營(yíng)發(fā)展過程中所面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)高低有著直接的關(guān)聯(lián)，如果企業(yè)自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范模式仍舊以管理者的主觀判斷為主，未能夠進(jìn)行充分的論證，缺乏科學(xué)的依據(jù)，那么其決策機(jī)制則相對(duì)滯后。如果企業(yè)的管理人員僅一味地追求企業(yè)的規(guī)模擴(kuò)大，對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)關(guān)注度不足，那么則會(huì)對(duì)企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展帶來諸多的不利影響。

（二）信息不對(duì)稱

在建筑施工企業(yè)中，不同層級(jí)對(duì)于各項(xiàng)信息的掌握程度是存有較大差別的，這就有可能直接導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)部產(chǎn)生信息不對(duì)稱的現(xiàn)象。內(nèi)部信息是由建筑施工企業(yè)自身的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的，在諸多的建筑施工企業(yè)中，內(nèi)部信息不對(duì)稱是阻礙財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范的主要因素之一。信息在傳遞過程中存在數(shù)據(jù)增多或減少及信息不可靠等問題，這會(huì)直接影響到企業(yè)的各項(xiàng)決策，甚至造成相關(guān)管理者的判斷失誤。此外，如果信息傳達(dá)時(shí)效性不足，或者信息相關(guān)性不足，抑或?qū)τ谛畔⒌氖褂煤侠硇圆蛔?，都有可能造成決策失誤，這會(huì)給企業(yè)帶來不必要的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（三）防范意識(shí)淡薄

在部分建筑施工企業(yè)中，管理者對(duì)于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范不夠重視，管理意識(shí)較為淡薄，管理人員更為注重的是企業(yè)相關(guān)利潤(rùn)指標(biāo)的完成。同時(shí)由于企業(yè)中不具備相應(yīng)的約束機(jī)制，風(fēng)險(xiǎn)管理與部分管理人員的薪資并不掛鉤，使得工程項(xiàng)目在開展中諸多風(fēng)險(xiǎn)不被重視，對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的事前預(yù)測(cè)等工作更是開展效果甚微。

（四）內(nèi)部監(jiān)督體系不夠健全

在部分建筑施工企業(yè)中，其監(jiān)督體系已經(jīng)難以滿足企業(yè)當(dāng)前所處的市場(chǎng)環(huán)境，無法有效地應(yīng)對(duì)各類財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。與此同時(shí)，由于企業(yè)自身的風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制不夠完善，對(duì)內(nèi)部控制等工作重視性不足，使得企業(yè)中存在不相容崗位未做好分離，監(jiān)督控制工作不到位等問題，使得企業(yè)的內(nèi)部監(jiān)督體系形同虛設(shè)。

三、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理與防范的對(duì)策

（一）籌資風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策

1.拓寬投資渠道

建筑施工企業(yè)首先要保持與銀行之間的平穩(wěn)合作，雙方要深化彼此之間的業(yè)務(wù)交流，在銀行貸款等基礎(chǔ)融資渠道外，嘗試使用更為創(chuàng)新的金融產(chǎn)品，包含貿(mào)易鏈或者是大型項(xiàng)目融資等。其次，建筑施工企業(yè)還應(yīng)當(dāng)采取融資租賃等方式，以此來降低付款壓力，通過支付利息或使用費(fèi)等，來降低企業(yè)可能發(fā)生的資金短缺或資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。最后則是建筑施工企業(yè)要積極地關(guān)注國(guó)家方面的扶持政策，或與政府共同開展相關(guān)的公共項(xiàng)目，以此來拓寬融資渠道，降低融資難度。

2.改善資金籌措的方式

建筑施工企業(yè)在制定籌資決策時(shí)要進(jìn)行全方位多層次的調(diào)研，要充分將企業(yè)所需資金規(guī)模、用途及資金循環(huán)周期等進(jìn)行論證，以科學(xué)的預(yù)測(cè)來保障決策的有效性。要明確籌資成本及所可能面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，關(guān)注決策制定對(duì)企業(yè)發(fā)展及整體資金結(jié)構(gòu)的影響，要考量企業(yè)的財(cái)務(wù)杠桿對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展所造成的具體影響。企業(yè)可制定不同的籌資方案，通過對(duì)比分析找出最優(yōu)選擇，使資金使用成本控制在合適的范圍內(nèi)。另外一方面，企業(yè)在進(jìn)行籌資時(shí)，要做好時(shí)間方面的配比，對(duì)籌資時(shí)機(jī)精準(zhǔn)把握，以此來提升籌資效益，且降低籌資風(fēng)險(xiǎn)，籌資時(shí)機(jī)的選擇要考量以下三方面：一是要把企業(yè)自身的財(cái)務(wù)狀況與經(jīng)濟(jì)周期進(jìn)行匹配。二是要與建筑施工企業(yè)自身的股票形式匹配。三則是要與企業(yè)未來的現(xiàn)金流量進(jìn)行匹配。

（二）投資風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策

1.優(yōu)化投資流程

建筑施工企業(yè)在開展投資業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)以對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的全面分析與論證作為投資計(jì)劃的前提，要確保企業(yè)的投資管理流程是合理且高效的。首先，企業(yè)應(yīng)當(dāng)建立專門的投資管理部門，要引進(jìn)專業(yè)的投資人才，以及具備財(cái)務(wù)管理與工程建設(shè)等方面知識(shí)技能的復(fù)合型人才，進(jìn)而使用先進(jìn)的投資管理思想來強(qiáng)化對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范力度。其次則是建筑施工企業(yè)要通過內(nèi)部審計(jì)的方式驗(yàn)證投資計(jì)劃是否與企業(yè)的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)相契合，對(duì)投資項(xiàng)目的可行性要通過審計(jì)的方式進(jìn)行評(píng)估，并結(jié)合其他部門對(duì)投資活動(dòng)所涉及的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面的防控與監(jiān)測(cè)。

2.轉(zhuǎn)移投資風(fēng)險(xiǎn)

建筑施工企業(yè)對(duì)于投資活動(dòng)可以通過一些合法且合規(guī)的手段，將部分財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)或整體風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效的轉(zhuǎn)移。一般來說其包含了兩種方式，也就是非保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移與保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。對(duì)于工程項(xiàng)目中一些特定的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)容，其是難以通過有效的措施進(jìn)行防范與管控的。此時(shí)則可以通過投保行為將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。而例如一些投資行為等，可以通過聯(lián)合投資的方式，將投資業(yè)務(wù)所涉及的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行合理的分?jǐn)偂?/p>

（三）經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策

1.加強(qiáng)工程款項(xiàng)的清算與回收

對(duì)于建筑施工企業(yè)來說，工程款項(xiàng)是其主要的利潤(rùn)來源，一旦工程結(jié)款難以按時(shí)收回，則有可能造成企業(yè)資金鏈短缺，這可能會(huì)引發(fā)較為嚴(yán)重的財(cái)務(wù)危機(jī)。因此企業(yè)需要將工程款的清算工作置于關(guān)鍵的管理位置。要構(gòu)建完善且明確的清算回收制度，加強(qiáng)相關(guān)責(zé)任的劃分，控制好收款的時(shí)間點(diǎn)。與此同時(shí)，企業(yè)要做好與甲方的溝通交流工作，要明確雙方合作共贏的關(guān)系，使其能夠在約定時(shí)間內(nèi)支付工程款項(xiàng)。同時(shí)要對(duì)負(fù)責(zé)清欠工作的人員制定合理的獎(jiǎng)懲機(jī)制，使其能夠具備更高的積極性去完成相關(guān)工作。此外，要合理地控制企業(yè)的應(yīng)收賬款及存貨規(guī)模，要盡可能避免或較少開展墊資類項(xiàng)目，將建筑施工企業(yè)的存貨規(guī)模控制在合理范圍內(nèi)，使得建筑施工企業(yè)的“兩金”能夠得以降低。

2.加大成本費(fèi)用的控制力度

部分建筑施工企業(yè)對(duì)于自身的成本費(fèi)用控制能力較差，而過高的成本無疑會(huì)影響到企業(yè)的整體收益，這有可能會(huì)造成財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。因此要著重加大成本費(fèi)用的管控力度。在此過程中，建筑施工企業(yè)首先要構(gòu)建科學(xué)的成本動(dòng)態(tài)管理制度，在工程項(xiàng)目開展中，要嚴(yán)格按照目標(biāo)成本來開展相關(guān)工作，并在施工進(jìn)程中，通過動(dòng)態(tài)成本管理制度來對(duì)工程方案進(jìn)行不斷研究調(diào)整，將目標(biāo)成本進(jìn)行細(xì)化，并落實(shí)到實(shí)際工作中。其次，建筑施工企業(yè)應(yīng)當(dāng)構(gòu)建成本責(zé)任制度，要對(duì)工程項(xiàng)目中發(fā)生的各項(xiàng)成本進(jìn)行權(quán)責(zé)的劃分，通過權(quán)責(zé)分離以及審批授權(quán)制度，對(duì)各項(xiàng)成本費(fèi)用進(jìn)行嚴(yán)格的管理，減少不必要的支出。最后則是要進(jìn)一步提高人工及原材物資等方面的管控。要提高施工效率，對(duì)設(shè)備等進(jìn)行定期的維護(hù)與保養(yǎng)。物資的采購(gòu)方面，要制定合理的采購(gòu)流程，在通過與多家供應(yīng)商對(duì)比之后，擇優(yōu)而選。

（四）建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范的完善措施

1.建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范的企業(yè)文化

建筑施工企業(yè)在構(gòu)建企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管控文化時(shí)，首先需要管理層樹立明確的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，將企業(yè)中的財(cái)務(wù)關(guān)系理順，使相應(yīng)責(zé)任落實(shí)到具體崗位中，使風(fēng)險(xiǎn)管控工作切實(shí)融入到日常工作中。其次，全體員工也應(yīng)當(dāng)重視風(fēng)險(xiǎn)管控，并了解與學(xué)習(xí)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的相關(guān)知識(shí)。要在企業(yè)上下構(gòu)建起良好的風(fēng)險(xiǎn)管理氛圍，使員工能夠在潛移默化中自發(fā)地參與到企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管控工作。最后則是財(cái)務(wù)人員要參加并學(xué)習(xí)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)管理知識(shí)，掌握先進(jìn)的管理思想，提高個(gè)人綜合素質(zhì)，以此來更好地完成企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理與防范要求。

2.加強(qiáng)資金管理與合同管理制度的建設(shè)

在建筑施工企業(yè)中，往往存在資金管理狀態(tài)較為分散，而這無疑會(huì)產(chǎn)生較多的弊端。因此企業(yè)要向著資金集中化管理的模式發(fā)展，如此一來才能夠更好地控制資金的整體流量、盤活存量、優(yōu)化增量。在實(shí)踐過程中，建筑施工企業(yè)應(yīng)當(dāng)通過統(tǒng)一的賬戶集中辦理各項(xiàng)核算、貸款、存款等業(yè)務(wù)。此外則是要對(duì)工程項(xiàng)目中的專項(xiàng)費(fèi)用在成本內(nèi)提取完成之后，應(yīng)當(dāng)交由企業(yè)總部統(tǒng)籌管理，杜絕資金的浪費(fèi)與閑置。而合同管理同樣是建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范的重要一環(huán)。企業(yè)要制定合同跟蹤管理機(jī)制，其需要包含工程變更、計(jì)量支付、費(fèi)用索賠等程序，確保合同能夠按照約定有效執(zhí)行。合同在簽訂之前，應(yīng)當(dāng)交由企業(yè)中的法務(wù)及成本管控部門進(jìn)行審驗(yàn)，避免存在不合理?xiàng)l款。另外一方面則是在合同執(zhí)行過程中，一旦出現(xiàn)了特殊或重大事項(xiàng)，要與業(yè)主進(jìn)行及時(shí)的協(xié)調(diào)，防控風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

3.加強(qiáng)監(jiān)督控制

首先，建筑施工企業(yè)應(yīng)當(dāng)對(duì)監(jiān)督資源進(jìn)行有效的整合，企業(yè)自身除了要設(shè)立財(cái)務(wù)監(jiān)督之外，還需要將內(nèi)部控制以及內(nèi)部審計(jì)等各類監(jiān)督方式緊密地聯(lián)系在一起，使得不同的部門之間在監(jiān)督信息方面能夠保持順暢的交流與溝通。要通過信息手段建立資源共享平臺(tái)，使得企業(yè)與不同工程項(xiàng)目之間的審計(jì)部門、財(cái)務(wù)部門等建立密切的交流關(guān)系，充分發(fā)揮企業(yè)各項(xiàng)監(jiān)督資源的作用，形成多層次、全方位的監(jiān)督體系。其次則是要進(jìn)一步開創(chuàng)新的監(jiān)督方式。在此過程中，企業(yè)可采取參與式的監(jiān)督，例如企業(yè)在招標(biāo)、物資采購(gòu)等重要工作環(huán)節(jié)中，監(jiān)督機(jī)構(gòu)要親身參與到相關(guān)活動(dòng)中，將監(jiān)督職能涵蓋到業(yè)務(wù)的全過程中，或是通過暗訪式監(jiān)督，不定期地對(duì)企業(yè)不同區(qū)域的工程項(xiàng)目進(jìn)行暗訪暗查，使不同區(qū)域的工程項(xiàng)目時(shí)刻處于高度集中的風(fēng)險(xiǎn)管理狀態(tài)，避免其僅做表面文章。

結(jié)語(yǔ)：

建筑施工企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范是一項(xiàng)系統(tǒng)且復(fù)雜的工程，其各項(xiàng)工作的開展并非一蹴而就的，因此要在實(shí)踐過程中進(jìn)行持續(xù)性的完善，以此來為建筑施工企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展與穩(wěn)定運(yùn)營(yíng)保駕護(hù)航。

（作者單位：中鐵十五局集團(tuán)第三工程有限公司）