□文/賈徳眾

（河南財經政法大學工程管理與房地產學院 河南·鄭州）

［提要］如何創(chuàng)新金融體系、完善融資體系以及進一步深化農村金融體系改革是家庭農場融資研究的主要方向。由于當前國內金融市場發(fā)展不容樂觀，減輕家庭農場的融資困難需要一些時間，因此有必要根據(jù)家庭農場自身的融資需求改進模式和創(chuàng)新產品。根據(jù)家庭農場融資需求的特點，發(fā)展物流金融業(yè)務將有助于緩解銀行與家庭農場之間的信息不對稱，解決家庭農場自有抵押和擔保不足的問題，因此有可能成為解決家庭農場融資難題的一種新途徑。

一、引言

2013年，“家庭農場”一詞在中央一號文件中首次出現(xiàn)。它強調了新的農業(yè)生產經營組織的培育和擴大，并為大力支持和發(fā)展家庭農場經營提供了相關的政策支持，為現(xiàn)代農業(yè)家庭農場的創(chuàng)新與發(fā)展提供了有力的支撐。同時，這也是全面建設小康社會、建設現(xiàn)代農業(yè)、提高農民收入、繁榮農村經濟的重要任務，是實現(xiàn)包括9億農戶在內的中華民族偉大復興的重要途徑。金融是現(xiàn)代經濟的核心，物流是活躍農村經濟的關鍵，大力發(fā)展新型農場物流金融是化解“三農”問題的必然舉措之一。黨的十九大報告提出，實施鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略，要優(yōu)先發(fā)展農業(yè)、農村，加快農業(yè)農村現(xiàn)代化的推進。2021年中央一號文件指出，要加快完善縣鄉(xiāng)三級農村物流體系的構建，改善農村物流基礎設施建設，進一步推進電子商務向農村和農產品出口導向型發(fā)展。物流促進城鎮(zhèn)和鄉(xiāng)村的生產消費有效銜接，加快農村居民的耐用消費品更新?lián)Q代。對于農場融資難的問題，通過物流金融與其結合，可以有效緩解。

二、家庭農場物流金融概念以及物流金融的特點

資金短缺是目前家庭農場發(fā)展過程中遇到的最大瓶頸。引入物流金融，構筑家庭農場物流金融體系，是本文探尋的解決農場融資難問題的關鍵途徑，對于何為家庭農場物流金融，本文通過結合文獻研究總結出其概念以及物流金融的特點。

（一）家庭農場物流金融的概念。物流金融是指利用金融工具使物流在物流供應鏈中產生附加值的融資活動。它集物流、資金流、信息流于一體。家庭農場物流融資可以理解為在農產品物流企業(yè)的參與下，對家庭農場的存貨和應收賬款進行融資，以第三方物流企業(yè)物流信息系統(tǒng)為平臺，有效組織農產品物流領域的貨幣資金和信貸流動，為家庭農場提供物流融資結算等金融服務的運作模式。這一概念準確地揭示了家庭農場物流金融在提升物流企業(yè)價值鏈、實現(xiàn)銀行業(yè)物流金融利潤增長，特別是解決家庭農場融資障礙方面的重要作用。

（二）物流金融的特點

第一，完善的系統(tǒng)和規(guī)范的管理。物流企業(yè)按照銀行的要求和統(tǒng)一規(guī)范的質押程序，對涉及物流金融的動產質押進行管理，避免了銀行監(jiān)管和客戶自律的不規(guī)范行為，保證了質押的安全性和有效性。

第二，網絡信息傳遞更加及時準確。物流業(yè)覆蓋全國的信息網絡，具有方便快捷的明顯特點，借助現(xiàn)代信息化的網絡，從管理上進一步提升，金融機構可以通過物流信息系統(tǒng)更加全面地了解質押物資的實時真實信息。

第三，機動靈活，具有廣泛的區(qū)域性。物流金融質押材料的范圍很廣，涉及工業(yè)產品、生活材料、制成品、原材料等。需要融資的企業(yè)只要擁有合格的質押材料就可以開展這項業(yè)務，而且該業(yè)務依賴于物流企業(yè)、物流網絡，具有廣泛的區(qū)域特征，可以在具有廣泛區(qū)域特征的金融機構所在地進行，或者跨地區(qū)開展。

三、山東省家庭農場融資現(xiàn)狀

與普通小農戶相比，家庭農場的規(guī)模普遍較大，日常經營對流動資金的需求也較高。然而，家庭農場作為一種新型的農業(yè)經營方式，目前仍處于發(fā)展的初級階段，僅靠農民自身積累的資金難以維持家庭農場的長期和快速發(fā)展，因此需要大量的外部資金支持。

（一）融資需求大。在融資需求方面來看，家庭農場與普通個體農戶相比，具有較大的發(fā)展規(guī)模和經營規(guī)模，大規(guī)模連片土地需要支付較高的承包成本和流轉成本；集約化生產經營模式要求家庭農場購買更好的生產資料和更先進的農業(yè)機械設備；農忙季節(jié)，需要支付大量的勞動力成本，家庭農場的資金需求呈現(xiàn)持續(xù)上升的趨勢。目前，山東省家庭農場的日常生產活動還沒有完全機械化，農藥、采摘、再加工等農業(yè)活動還需要用工，而且經營規(guī)模越大，雇工越多。調查數(shù)據(jù)顯示，家庭農場長期工人的平均工資為2，500～3，000元/月，短期工人的平均工資為80～100元/天，融資需求不斷上升。

（二）融資渠道單一。在融資渠道上，山東省家庭農場主可以使用的融資渠道僅有國家財政資金、自有資金、信貸渠道和網絡平臺融資。近年來，隨著互聯(lián)網金融的發(fā)展，從中衍生出許多新的融資方式，為家庭農場融資提供了新的替代方式，但是這種融資方式并未在家庭農場中得到廣泛的應用。家庭農場的正規(guī)融資渠道相對單一，主要是農村信用社和農村商業(yè)銀行。農業(yè)生產的微利和高風險與商業(yè)銀行貸款的安全性和盈利性背道而馳。對于中國農業(yè)銀行以外的國有商業(yè)銀行來說，將資金轉移到城市更符合其盈利目的，這導致了家庭農場外部融資渠道單一的狀況。

四、山東省家庭農場融資困境

金融困境與信用困境是制約家庭農場融資的兩大因素，其中金融支持力度不足是普遍存在的現(xiàn)象，從根本上解決好這兩大因素對我國家庭農場的快速發(fā)展具有極大的推進作用。

（一）金融困境

1、資金供給主體不足。山東省家庭農場的資金供給主體是政府財政性資金、金融機構貸款和民間借貸。雖然融資渠道多樣化，但是能夠提供給家庭農場的資金支持主體有限。由于缺乏地方政府的財政補貼，金融機構需要去承擔家庭農場主在貸款中的巨大風險，這導致銀行追求利潤最大化和農業(yè)的高風險低收益特點之間存在的矛盾沖突愈發(fā)嚴重，家庭農場難以從正規(guī)渠道獲得貸款。據(jù)調查，山東省家庭農場融資渠道狹窄，主要由農村商業(yè)銀行等農業(yè)金融機構提供。正是因為缺乏競爭，農村商業(yè)銀行創(chuàng)新意識淡薄，在農村信貸產品實施之前并沒有去詳細地調查該家庭農場的實際需求，這使得融資效果很差，不能有效地滿足家庭農場真正的融資需求。由于正規(guī)金融機構難以滿足我國農村地區(qū)的金融需求，民間借貸、私人銀行、交易所等形式的民間借貸在一些農村地區(qū)廣泛存在。這些民間借貸形式為農民使用資金提供了極大的便利，使農民能夠及時開展農業(yè)生產，但增加了農民的還貸負擔。為了加快家庭農場的發(fā)展，滿足現(xiàn)代家庭農場的融資需求，必須加強現(xiàn)代家庭農場金融組織形式的創(chuàng)新，建立獨立、專業(yè)的家庭農場金融中心。

2、信貸供給功能弱化。中國農業(yè)發(fā)展銀行作為政策性銀行，僅以糧棉油為信貸對象，與家庭農場沒有直接的信貸關系，中國農業(yè)銀行的信貸供給功能較為弱化。從具體分工來看，中國農業(yè)銀行的主要職責是支持農業(yè)產業(yè)化的經營、農產品加工和縣級以下的小城鎮(zhèn)建設。但伴隨著國有控股銀行的商業(yè)化改革，中國農業(yè)銀行實施了“減農村、擴城市”的發(fā)展戰(zhàn)略，按照市場份額以及成本核算的原則，調整為以城市為信用中心的銀行網點布局。農村商業(yè)銀行作為面向農村和農民的正規(guī)金融機構，在農業(yè)信貸方面已經不能適應農村經濟發(fā)展的需要。

3、資金供給規(guī)模較小。山東省家庭農場經營面積主要集中在300～1，000畝，對應著巨大的生產資金。隨著生產經營規(guī)模的不斷擴大，家庭農場的融資需求正在逐步增加。然而，農村金融供給不足影響了家庭農場的融資規(guī)模。近年來，在農業(yè)貸款增量激勵政策的引導下，商業(yè)銀行加大了對“三農”的支持力度，但依靠農商行的根本狀況沒有改變。同時，農村信用社大量抽走農村資金，減少了對“三農”的信貸支持，加劇了農村信貸資金的供需矛盾。農村金融體系看似健全，實際信貸供給不足，家庭農場難以獲得滿足其農業(yè)生產需要的資金，融資不能迅速、充分到位。因此，山東省家庭農場融資額度普遍不足，銀行等金融機構存在貸款額度偏小的問題，只能部分彌補少數(shù)家庭農場的融資缺口。

4、資金供給周期不合理。山東省家庭農場在進行融資貸款時，貸款期限與實際養(yǎng)殖周期不一致的現(xiàn)象普遍存在，一些家庭農場由于還款日臨近，只能低價銷售產品，在價格高峰期無法盈利。因此，山東省家庭農場融資周期不合理。山東省家庭農場向金融機構申請貸款融資時，多數(shù)金融機構貸款手續(xù)復雜、審批周期長、時間成本高，無法保證家庭農場申請的及時性，再加上農業(yè)薄弱環(huán)節(jié)的限制，家庭農場無法取得良好的融資效果。

5、農村金融市場自身的缺陷。農村金融市場存在以下缺陷：一是由于缺乏通信、交通等基礎設施服務，加之輔助市場的整合程度較低，農村地區(qū)的信息處理成本往往比收入高；二是農產品生產的特殊性和對自然災害的敏感性增加了農村金融機構的風險和成本；三是家庭農場缺乏金融機構要求的傳統(tǒng)抵押品。

（二）信用困境

1、家庭農場與金融機構之間的信用風險。在家庭農場與金融機構之間的貸款中，家庭農戶對貸款動機、資金使用計劃和風險狀況的了解比貸款人更為詳細，銀行等金融機構處于信息劣勢，即很難掌握家庭農場的完整信息。對此，銀行將采取一些專項調查，剔除對銀行不利的貸款項目，并采取較高的利率來平衡貸款違約風險，這將導致許多低風險投資項目的損失。而且，目前家庭農場還沒有規(guī)范的財務管理制度，家庭農戶為了獲得貸款，可能會夸大自身實力，銀行很難分辨，很難掌握所提供信息的真實性，他們擔心提供貸款的風險過高，嚴重阻礙了家庭農戶的融資活動。此外，一些家庭農戶愿意承擔風險，喜歡高收益投資，為了讓銀行貸款給他們，他們往往要付出很大的代價，這樣一來，可能會使銀行處于更不利的虧損狀態(tài)。從銀行的角度看，“逆向選擇”行為會使銀行無法收回貸款，并使銀行處于更加不利的狀態(tài)，收入減少可能成為一種常態(tài)。對于家庭農戶來說，他們從銀行獲得貸款后，仍然對投資方向感到迷茫，因此往往急于建設貸款，而家庭農戶對建設項目的一系列風險意識不強，導致貸款上浮。

2、家庭農場與涉農企業(yè)之間的信用風險。在家庭農場與第三方物流企業(yè)的合作中，第三方物流企業(yè)一般會與家庭農場簽訂各種協(xié)議，比如飼料種子質量采購協(xié)議等，但由于環(huán)境的變化與市場價格波動等影響，協(xié)議會存在一定的違約風險。同時，第三方物流企業(yè)與家庭農場還需在加工、銷售等方面建立聯(lián)系，防止產業(yè)鏈的斷裂。一旦雙方存在信用不良等問題，對償還貸款方面都會產生不良影響，就有可能將這種風險轉移到金融機構。另外，在家庭農場的經營中，為了使自己在競爭中處于有利地位，家庭農場在經營決策中總是盡可能多地從合作伙伴那里獲取信息，而讓對方掌握盡可能少的信息，在這種動機下，合作伙伴更容易限制信息共享，使得本應公開的信息不可能公開，導致信息透明度低，容易產生道德信用風險。

五、對策建議

本文從金融困境和信用困境兩個方面分析了我國家庭農場融資困難的現(xiàn)狀，找出了家庭農場融資困難的原因，在明確了家庭農場融資難的原因后，提出一種新的融資模式——家庭農場物流金融模式。構建完善的物流金融模式，可以幫助家庭農場融資解決很大一方面的問題，物流作為一個中間產業(yè)，為家庭農場融資提供保障與支持。對于構建完善的物流金融模式提出以下建議：

（一）增加政府對家庭農場物流金融基礎設施的投資。從我國農村公路的現(xiàn)狀來看，情況不是很好，很多地方幾乎沒有公路，而且主要是土路，跟不上物流發(fā)展的步伐。因此，首先要繼續(xù)加大農村公路建設力度。公路是連接全國各地的捷徑，沒有足夠的公路里程作為保障，農產品很難運出，要盡快鋪開路網，提高路網通達性，確保農產品運輸暢通。其次，發(fā)展農產品加工配送中心，特別是連鎖超市。再次，完善產銷區(qū)農產品批發(fā)市場功能，推進農產品批發(fā)市場建設，把不同地區(qū)的農產品批發(fā)市場與物流聯(lián)系起來，在農產品批發(fā)市場規(guī)模較大時，不放松監(jiān)管，并且為了使農產品食用安全，有必要建立相關的檢疫機構。最后，發(fā)展農產品儲運設備，增加冷藏貨車產量，淘汰不符合食品衛(wèi)生標準的車輛，投資建設糧庫、保鮮庫、冷藏庫等。

（二）銀企共建家庭農場物流財務信息系統(tǒng)。加快構建家庭農場的物流財務信息系統(tǒng)以及實時信息采集系統(tǒng)，實時收集業(yè)務和財務數(shù)據(jù)；建立電子商務網站或利用信息系統(tǒng)建立虛擬客戶服務中心；建立第三方物流企業(yè)數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)。金融機構要創(chuàng)新服務，充分發(fā)揮農村物流金融服務的金融支持作用，促進家庭農場發(fā)展。金融機構需要根據(jù)家庭農場的信貸需求以及特點來創(chuàng)新物流金融產品，擴大對于家庭農場的信貸投入；創(chuàng)新信用模式下的聯(lián)合擔保模式，并試用對固定第三方物流企業(yè)的農場采用“農場+第三方物流企業(yè)+金融機構”的聯(lián)合擔保模式，鼓勵那些與家庭農場有日常業(yè)務關系的第三方物流企業(yè)為家庭農場的生產性融資提供保障。

（三）提高第三方物流企業(yè)和農村金融機構的創(chuàng)新管理能力。農產品供應商和分銷商需要物流金融服務，而第三方物流企業(yè)和金融機構正是物流金融服務的提供者。供給和需求連接著四個方面。從委托的角度看，第三方物流企業(yè)開展物流金融服務的對象包括金融機構和農產品供應商。第三方物流企業(yè)作為一個中間環(huán)節(jié)，給雙方帶來了便利，一方面他們接受銀行的委托，對庫存商品進行監(jiān)管；另一方面他們接受農產品供應商的委托，對庫存商品進行流通。對于金融機構而言，物流企業(yè)憑借一系列優(yōu)勢與金融機構建立良好的客戶關系，為供應商、物流企業(yè)攜手金融機構帶來便捷的金融服務。借助于標準化的信息平臺，第三方物流企業(yè)可以與銀行、農產品供應商和分銷商進行有效的溝通，降低信息不對稱的風險。

六、結論

解決家庭農場的融資問題是促進家庭農場發(fā)展的必要步驟，有助于改善我國農業(yè)長期以來生產效率低下的狀況，對實現(xiàn)社會主義新農村經濟建設具有重要意義。這一問題必須由政府主導，通過政府、金融機構和第三方物流企業(yè)的合作與支持，建立和完善家庭農場物流金融服務體系。同時，在信息時代，金融機構應完善信用評級和統(tǒng)一的信用體系，使家庭農場的發(fā)展不再受到資金流動困難的限制。