文/張明 編輯/韓英彤

根據(jù)不同交易背景的需要或各當事方的要求，實務(wù)中保函和備用信用證的有效期條款復雜多樣，擔保人需要按照報文的使用規(guī)則并結(jié)合具體擔保條款來填寫相關(guān)欄位。

為適應(yīng)世界貿(mào)易和銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展變化并滿足監(jiān)管合規(guī)要求，環(huán)球同業(yè)銀行金融電訊協(xié)會（SWIFT）自2013年起啟動了針對MT7系列報文（信用證、保函和備用信用證）的升級改造工作。2021年11月22日新的保函和備用信用證報文標準正式上線。這是多年來保函類報文變化最大的一次，除增加七種專用報文外，還對原有的四種報文標準進行了優(yōu)化。其中，用于開立保函和備用信用證的MT760報文標準發(fā)生了根本性改變，總欄位個數(shù)由目前的7個增加為70個。這一重大變革具有結(jié)構(gòu)化、標準化的鮮明導向，將對跨境保函的發(fā)展產(chǎn)生深遠影響。

有效期作為保函和備用信用證重要要素之一，既規(guī)定了擔保人責任的期限，也限定了受益人行使權(quán)利的時間。MT760報文標準升級后，與有效期相關(guān)的欄位有14個。合理擬定有效期條款并恰當填寫報文中的相關(guān)欄位，對保函和備用信用證的各當事方都至關(guān)重要。本文將解讀MT760報文標準升級后與有效期相關(guān)的各欄位內(nèi)容及規(guī)則，并結(jié)合實務(wù)分析不同情形下可行的操作模式。

欄位內(nèi)容及規(guī)則介紹

升級后的MT760報文將分為三大部分：A部分為一般性信息，如報文目的、報文頁數(shù)等；B部分為擔保的具體信息，為必有內(nèi)容；C部分為轉(zhuǎn)開項下主擔保的具體信息。實務(wù)中，如果保函或備用信用證由擔保人直接開出并發(fā)送給通知行或受益人時以及由通知行發(fā)送給第二通知行或受益人時，報文應(yīng)包括A部分和B部分；保函或備用信用證的開立方式為轉(zhuǎn)開或轉(zhuǎn)開再轉(zhuǎn)開時，報文應(yīng)包括A部分、B部分和C部分，其中B部分為反擔保的內(nèi)容，C部分為最終開立給受益人的主擔保條款。

B部分和C部分均有7個與有效期有關(guān)的欄位：23B（EXPIRY TYPE，失效類型）、3 1 E（D A T E O F EXPIRY，失效日）、35G（EXPIRY CONDITION/EVENT，失效條件或事件）、23F（AUTOMATIC EXTENSION PERIOD，自動展期周期）、7 8（A U T O M A T I C EXTENSION NON-EXTENSION NOTIFICATION，自動展期的不展期通知）、26E（AUTOMATIC EXTENSION NOTIFICATION PERIOD，自動展期通知期限）以及31S（AUTOMATIC EXTENSION FINAL EXPIRY DATE，自動展期的最終失效日）。

擔保人在報文中填寫與有效期相關(guān)的欄位時，需要首先判斷失效類型并填寫至23B中，以表明擔保是否含有具體失效日期、是否含有單據(jù)化失效條件或事件。無論擔保人在開出擔保時采取“能拆則拆”還是“必要拆分”的策略，根據(jù)MT760報文規(guī)則，23B必須填寫。該欄位共有FIXD、COND、OPEN三個選項，其中：FIXD代表擔保依據(jù)所約定的具體日期失效；COND代表擔保憑借單據(jù)化條件失效（包括含有具體失效日期的情形）；OPEN代表擔保既無具體失效日也無單據(jù)化失效條件或事件。如保函或備用信用證僅憑具體日期失效，應(yīng)選擇FIXD，并將該失效日期填寫至31E；如保函或備用信用證含有單據(jù)化的失效事件，應(yīng)選擇COND，并將該失效事件填寫至35G；如兩者均無，應(yīng)選擇OPEN。當保函或備用信用證含有自動展期條款時，則相應(yīng)填寫23F、78、26E及31S。以上各個場次的內(nèi)容相互補充，共同構(gòu)成了保函或備用信用證的有效期條款。

實務(wù)應(yīng)用

根據(jù)不同交易背景的需要或各當事方的要求，實務(wù)中保函和備用信用證的有效期條款復雜多樣，擔保人需要按照報文的使用規(guī)則并結(jié)合具體擔保條款來填寫相關(guān)欄位。

多個失效條件并存

實務(wù)中，常常遇到多個失效條件并存的情況，例如同時約定了失效日期和單據(jù)化失效條件，甚至是非單據(jù)化失效條件。根據(jù)23B失效類型中COND代碼的定義，其指擔保可憑借單據(jù)化條件失效，包括擔保中含有具體失效日的情況。據(jù)此，如果保函或備用信用證條款中存在多個失效條件，擔保人可首先判斷是否含有單據(jù)化的失效事件。如存在單據(jù)化的失效事件，擔保人應(yīng)在23B中填寫COND，并將單據(jù)化失效條件填寫至35G。如果除此之外還有具體失效日期，應(yīng)將該日期填寫至31E。值得注意的是，報文標準并沒有指明35G與31E二者之間的關(guān)系。如果報文同時出現(xiàn)35G和31E，擔保能否憑借這兩個場次所述事件及日期中較早者確定失效，還是有待二者均滿足后方可失效，報文規(guī)則對此并沒有明確的約定。為避免擔保人與受益人針對此問題產(chǎn)生理解上的分歧，擔保人應(yīng)在77U（UNDERTAKING TERMS AND CONDITIONS，擔保條款）或77L（REQUESTED LOCAL UNDERTAKING TERMS AND CONDITIONS，本地擔保條款）中闡明失效日期與單據(jù)化失效條件的關(guān)系。

非單據(jù)化失效條件

35G場次中應(yīng)填寫單據(jù)化的失效事件。筆者認為，這符合URDG758的精神，即除日期之外，擔保人不應(yīng)約定一項條件卻未規(guī)定滿足該條件所要求的單據(jù)。然而，不同國際慣例和法律對非單據(jù)化條款的認定不盡相同。實務(wù)中，為避免產(chǎn)生爭議和法律風險，通常在條款審核階段擔保人就會建議將非單據(jù)化條件修改為單據(jù)化條件，或刪除非單據(jù)化條款。但部分申請人或受益人對條款要求較為嚴格，不接受改動，因此此類條款仍會保留。新版MT760報文上線后，如何填寫保留的非單據(jù)化失效條件，會有不同的處理方式。筆者認為，35G場次僅用于填寫單據(jù)化的失效條件，非單據(jù)化失效條件不應(yīng)填寫至該場次。如果申請人或受益人堅持保留該條件，建議將其體現(xiàn)在77U或77L場次中。

索賠期

部分國家的受益人除了要求保函和備用信用證約定具體失效日期之外，還要求明確提交索賠的最遲期限，即索賠期。索賠期往往是保函或備用信用證失效日后的一段時間，例如1個月或1年等。但這便出現(xiàn)了失效日和最遲交單日兩個日期。升級后的MT760報文中僅設(shè)有31E失效日期一個欄位，沒有填寫索賠期的場次。因此，兩個日期應(yīng)如何體現(xiàn)，31E場次應(yīng)該填寫哪個日期，便成為了擔保人需要考慮的問題。一種觀點認為，無論是擔保人還是受益人，均更注重最遲交單日，在31E場次中填寫計入索賠期的最遲交單日，可以讓各方更直觀地了解到受益人可以行使索賠權(quán)的具體期限，對于有關(guān)失效日的描述，可以體現(xiàn)在77U或77L場次中。另一種觀點則認為，31E場次應(yīng)填寫擔保本身的失效日期，關(guān)于交單時限的約定可將其體現(xiàn)在45C（PRESENTATION INSTRUCTION，交單指示）中。兩種處理模式各有利弊，還需在未來的實踐中繼續(xù)觀察總結(jié)。

自動展期條款

自動展期條款是指保函或備用信用證設(shè)有初始失效日期，該日期可以在無需擔保人另行做出修改的情況下自動延長，直至擔保人在某個特定時間前向受益人發(fā)出通知，告知保函或備用信用證的效期不再自動延長。例如“本保函于XX年XX月XX日失效；該失效日將自動以一年為周期連續(xù)延展，除非在當前或未來的失效日前至少30天以前，開立人向受益人發(fā)送出書面通知，向其告知開立人選擇將不再對失效日進行延展。”

由于擔保人在開出含有自動展期條款的保函或備用信用證時，無法確定自動展期將于何時終止，通常將此類擔保按照有效期敞口來管理，但這與23B中OPEN的概念并不相同。23B選擇OPEN意味著擔保中既未約定失效日期也沒有單據(jù)化失效條件，但含有自動展期條款的保函或備用信用證中，一定設(shè)有具體失效日期。因此，使用新版MT760報文開立這類擔保時，23B失效類型應(yīng)選擇FIXED，并將初始失效日填寫至31E，同時在各個自動展期欄位中填寫相應(yīng)內(nèi)容。以上文所引用的條款為例，拆分至各欄位后可呈現(xiàn)為：

23F：ONEY（一年）

78：WRITTEN NOTICE TO BENEFICIARY INFORMING THAT ISSUER ELECTS NOT TO EXTEND THE EXPIRATION DATE FOR ANY ADDITIONAL PERIOD（向受益人發(fā)送出書面通知，向其告知開立人選擇不再對失效日進行延展）

26E：30（30天）

如果擔保人希望鎖定最長擔保期間，可以擬定一個最終失效日，即自動展期至此后將不再延展，最終失效日填寫至31S。上述六個場次共同構(gòu)成一個完整的自動展期條款。

在實務(wù)中，除上文所述的常見失效條件外，還有更多豐富的有效期條款，例如不延期即付款承諾、附條件的展期條款等。根據(jù)新版MT760的報文規(guī)則，這些內(nèi)容應(yīng)填寫至77L或77U場次中，作為有效期欄位的補充，共同構(gòu)成擔保的有效期條款。擔保人應(yīng)就不同情況進行梳理和分析，應(yīng)多與申請人、受益人、代理行等各當事方交換意見，擬定清晰合理、具有操作性的有效期條款，避免非單據(jù)化條件和前后不一致的約定，并準確填寫報文各欄位。擔保銀行可借此次MT760報文標準升級的契機，共同促進保函及備用信用證條款的單據(jù)化、簡潔化，推動報文自動化處理以及擔保業(yè)務(wù)數(shù)字化發(fā)展。