唐德祥，何佩霖

（重慶理工大學(xué) 經(jīng)濟(jì)金融學(xué)院，重慶 400054）

一、引言

2021 年中央“一號(hào)文件”①《中共中央國(guó)務(wù)院關(guān)于全面推進(jìn)鄉(xiāng)村振興加快農(nóng)業(yè)農(nóng)村現(xiàn)代化的意見(jiàn)》。明確提出要“突出抓好家庭農(nóng)場(chǎng)和農(nóng)民合作社兩類(lèi)經(jīng)營(yíng)主體，實(shí)施家庭農(nóng)場(chǎng)培育計(jì)劃，把農(nóng)業(yè)規(guī)模經(jīng)營(yíng)戶培育成有活力的家庭農(nóng)場(chǎng)”。作為國(guó)家重點(diǎn)培育和發(fā)展的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體，家庭農(nóng)場(chǎng)是促進(jìn)農(nóng)業(yè)農(nóng)村高質(zhì)量發(fā)展和鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興的有生力量，在保障國(guó)家糧食供給安全、構(gòu)建現(xiàn)代農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)體系、推動(dòng)農(nóng)業(yè)農(nóng)村現(xiàn)代化中發(fā)揮了重要作用。與傳統(tǒng)小農(nóng)戶不同，家庭農(nóng)場(chǎng)是適度規(guī)模經(jīng)營(yíng)主體，在購(gòu)置農(nóng)機(jī)、土地租賃、地塊整理、購(gòu)買(mǎi)農(nóng)資、臨時(shí)雇工等方面都需要大量資金。然而，家庭農(nóng)場(chǎng)具有經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)高、生產(chǎn)周期長(zhǎng)、抵押物缺乏等特征，較難從涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)獲得信貸支持。與此同時(shí)，因?yàn)榇嬖诮鹑诋a(chǎn)品不夠豐富、借貸手續(xù)較多、風(fēng)險(xiǎn)分散體系不健全等問(wèn)題，農(nóng)村信用合作社（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“農(nóng)村信用社”）等涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)也難以滿足家庭農(nóng)場(chǎng)的資金需求。

當(dāng)前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)進(jìn)入了高質(zhì)量發(fā)展新階段，數(shù)字金融為解決家庭農(nóng)場(chǎng)融資難、融資貴的現(xiàn)實(shí)問(wèn)題提供了新機(jī)遇。在此背景下，憑借數(shù)字化、低成本、高效率等優(yōu)勢(shì)，電子商務(wù)為農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融（徐鵬等，2018）[1]提供了創(chuàng)新思路。涉農(nóng)電商平臺(tái)運(yùn)用大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等技術(shù)，能夠推動(dòng)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融與電子商務(wù)進(jìn)一步融合，有助于家庭農(nóng)場(chǎng)等新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體破解融資難題，促使其良性發(fā)展。因此，本文將電商平臺(tái)植入到農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融中，深入研究其助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的賦能機(jī)制，對(duì)于拓展“電商平臺(tái)+農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融”形態(tài)和完善生產(chǎn)、供銷(xiāo)、信用“三位一體”的綜合合作關(guān)系具有一定的理論意義和實(shí)踐價(jià)值。

二、文獻(xiàn)述評(píng)

家庭農(nóng)場(chǎng)是一種實(shí)現(xiàn)農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)形式（張琛等，2017）[2]。我國(guó)家庭農(nóng)場(chǎng)主要是指以集約生產(chǎn)和家庭經(jīng)營(yíng)為主體特征，并將農(nóng)業(yè)收入作為家庭主要收入來(lái)源的新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體（王馨和陳穎，2019）[3]?！吨袊?guó)家庭農(nóng)場(chǎng)發(fā)展報(bào)告（2018 年）》顯示：貸款難是家庭農(nóng)場(chǎng)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)面臨的最主要因素之一，其成因主要是抵押物缺乏、融資風(fēng)險(xiǎn)高、融資渠道單一等（農(nóng)業(yè)農(nóng)村部政策與改革司和中國(guó)社會(huì)科學(xué)院農(nóng)村發(fā)展研究所，2018）[4]。金融機(jī)構(gòu)貸款擔(dān)保體系不完善以及金融服務(wù)有效供給的減少也進(jìn)一步抑制了家庭農(nóng)場(chǎng)的迅速發(fā)展（王吉鵬等，2018；姚麗娟和馬躍進(jìn)，2022）[5-6]。因此，創(chuàng)新融資模式對(duì)發(fā)展壯大家庭農(nóng)場(chǎng)等新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體有非常重要的作用（戎愛(ài)萍，2020）[7]。

通過(guò)梳理文獻(xiàn)，國(guó)內(nèi)外學(xué)者對(duì)電商平臺(tái)助力農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體融資賦能的相關(guān)研究主要集中在以下幾方面。

關(guān)于電商平臺(tái)助力農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體融資的可行性研究。隨著電子商務(wù)的快速發(fā)展，越來(lái)越多的電商開(kāi)始涉足金融領(lǐng)域，我國(guó)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融也與電商平臺(tái)相結(jié)合，逐步形成了包括銀行、電商平臺(tái)、涉農(nóng)企業(yè)等多個(gè)主體參與的線上農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融新業(yè)務(wù)形態(tài)（徐鵬等，2021）[8]。電商平臺(tái)利用歷史交易數(shù)據(jù)和云計(jì)算技術(shù)構(gòu)建數(shù)字化信用評(píng)價(jià)體系，對(duì)與其有訂單關(guān)系的農(nóng)戶提供融資業(yè)務(wù)（Francis 等，2017；許玉韞和張龍耀，2020）[9-10]。作為核心企業(yè)，電商平臺(tái)還能有效掌握企業(yè)的商流、物流、信息流等多維信息，并通過(guò)物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等數(shù)字技術(shù)與金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行共享，實(shí)現(xiàn)信息的互聯(lián)互通，從而降低金融機(jī)構(gòu)與融資企業(yè)之間的信息不對(duì)稱(chēng)風(fēng)險(xiǎn)（于輝等，2017；李志鵬等，2019）[11-12]。

關(guān)于電商平臺(tái)助力農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體融資的模式研究。電商平臺(tái)助力模式有基于電商平臺(tái)獨(dú)立開(kāi)展的供應(yīng)鏈融資模式，劉迅等（2014）[13]在分析電商平臺(tái)供應(yīng)鏈融資模式的構(gòu)成要素和基本架構(gòu)的基礎(chǔ)上，提出了基于電商平臺(tái)的信用型和預(yù)付型的融資模式；楊磊（2015）[14]提出了基于B2B、B2C 電商平臺(tái)的存貨質(zhì)押型融資模式。電商平臺(tái)助力模式還有基于電商平臺(tái)與銀行合作開(kāi)展的供應(yīng)鏈金融模式（史金召和郭菊娥，2015）[15]，李更（2014）[16]總結(jié)分析了基于B2C 電商平臺(tái)的三種銀行供應(yīng)鏈金融模式；雷蕾和史金召（2014）[17]梳理了基于B2B 電商平臺(tái)的銀行供應(yīng)鏈金融模式，并對(duì)模式的演進(jìn)過(guò)程和風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行了研究。

關(guān)于電商平臺(tái)助力農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體融資的賦能機(jī)制研究。該類(lèi)成果主要是對(duì)電商供應(yīng)鏈金融個(gè)案的運(yùn)行機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)控制進(jìn)行分析。常玉棟（2019）[18]以京東商城為例分析了“互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)+產(chǎn)業(yè)鏈整合”的融資機(jī)制，王剛貞和江光輝（2017）[19]深入研究了“農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈+‘三農(nóng)’服務(wù)商”的互聯(lián)網(wǎng)金融運(yùn)行機(jī)制，彭路（2015）[20]、徐鵬（2016）[21]則著重分析了農(nóng)產(chǎn)品電商供應(yīng)鏈金融中的風(fēng)險(xiǎn)防范問(wèn)題。

現(xiàn)有成果對(duì)本文研究提供了一定的參考，但仍有以下不足：第一，現(xiàn)有成果主要聚焦在農(nóng)產(chǎn)品電商供應(yīng)鏈金融運(yùn)營(yíng)模式的設(shè)計(jì)上，而對(duì)電商平臺(tái)助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的賦能機(jī)制研究較少；第二，現(xiàn)有成果主要對(duì)個(gè)體實(shí)踐案例進(jìn)行了定性分析，而缺乏深入的定量研究；第三，在少有的定量研究中，現(xiàn)有成果僅考慮金融機(jī)構(gòu)、農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體、電商平臺(tái)三個(gè)主體中的兩方博弈關(guān)系，而對(duì)涉及農(nóng)產(chǎn)品電商供應(yīng)鏈金融的三方博弈關(guān)系的研究較為匱乏。因此，本文從農(nóng)產(chǎn)品電商供應(yīng)鏈金融的核心構(gòu)成要素入手，構(gòu)建“電商平臺(tái)—家庭農(nóng)場(chǎng)—農(nóng)村信用社”的三方演化博弈模型，深入研究家庭農(nóng)場(chǎng)融資賦能機(jī)制，以破解家庭農(nóng)場(chǎng)的融資困境，推動(dòng)家庭農(nóng)場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展。

三、電商平臺(tái)助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的賦能機(jī)制

（一）電商供應(yīng)鏈金融賦能家庭農(nóng)場(chǎng)融資的機(jī)制設(shè)計(jì)

首先，構(gòu)建農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融體系。該體系以電商平臺(tái)為核心主體，依托農(nóng)業(yè)生產(chǎn)資料和農(nóng)產(chǎn)品供銷(xiāo)的業(yè)務(wù)關(guān)系，使得電商平臺(tái)與眾多家庭農(nóng)場(chǎng)形成農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈。在綜合分析家庭農(nóng)場(chǎng)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)信息后，電商平臺(tái)為其向農(nóng)村信用社申請(qǐng)貸款提供擔(dān)保。在此基礎(chǔ)上，農(nóng)村信用社以電子訂單作為質(zhì)押對(duì)象為家庭農(nóng)場(chǎng)提供金融服務(wù)，從而充分發(fā)揮家庭農(nóng)場(chǎng)的生產(chǎn)作用、電商平臺(tái)的供銷(xiāo)作用和農(nóng)村信用社的信用作用，實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)、供銷(xiāo)、信用“三位一體”綜合合作。

其次，解決家庭農(nóng)場(chǎng)與農(nóng)村信用社之間的信息不對(duì)稱(chēng)問(wèn)題。電商平臺(tái)利用物聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)等新技術(shù)建立家庭農(nóng)場(chǎng)的信息數(shù)據(jù)庫(kù)，并通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)與農(nóng)村信用社實(shí)現(xiàn)信息的共享，從而有效解決農(nóng)村信用社與家庭農(nóng)場(chǎng)之間的信息不對(duì)稱(chēng)問(wèn)題。

再次，降低農(nóng)村信用社貸款業(yè)務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)。農(nóng)村信用社與電商平臺(tái)通過(guò)合作，能夠?qū)崟r(shí)掌握家庭農(nóng)場(chǎng)的資金流、物流、信息流，從而實(shí)現(xiàn)對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)農(nóng)產(chǎn)品交易的全程追蹤，據(jù)此聯(lián)合制定針對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)違約的懲罰措施，以有效降低農(nóng)村信用社開(kāi)展貸款業(yè)務(wù)的違約風(fēng)險(xiǎn)。

以上電商供應(yīng)鏈金融賦能家庭農(nóng)場(chǎng)融資的機(jī)制設(shè)計(jì)，可以實(shí)現(xiàn)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融各參與主體的協(xié)同發(fā)展。

一是家庭農(nóng)場(chǎng)融資難問(wèn)題得到緩解，促進(jìn)其經(jīng)營(yíng)效率和組織化程度進(jìn)一步提高；

二是電商平臺(tái)在助力家庭農(nóng)場(chǎng)銷(xiāo)售農(nóng)產(chǎn)品和獲得貸款的同時(shí)，拓展了平臺(tái)的業(yè)務(wù)范圍和利潤(rùn)空間；

三是農(nóng)村信用社為家庭農(nóng)場(chǎng)等新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體提供金融服務(wù)，能夠更好地服務(wù)“三農(nóng)”和落實(shí)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略，同時(shí)擴(kuò)大了經(jīng)營(yíng)范圍。

（二）電商平臺(tái)助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的流程

電商平臺(tái)是聯(lián)結(jié)家庭農(nóng)場(chǎng)與消費(fèi)者的交易服務(wù)平臺(tái)；消費(fèi)者作為電子訂單的買(mǎi)方，以農(nóng)產(chǎn)品公示價(jià)格在電商平臺(tái)下單，并支付一定比例的預(yù)付金；家庭農(nóng)場(chǎng)根據(jù)電子訂單確定農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)規(guī)模，然后向農(nóng)村信用社提出貸款申請(qǐng)。在此過(guò)程中，電商平臺(tái)一方面作為農(nóng)產(chǎn)品銷(xiāo)售渠道向家庭農(nóng)場(chǎng)收取入駐費(fèi)、傭金，另一方面作為融資擔(dān)保者向家庭農(nóng)場(chǎng)收取擔(dān)保費(fèi)。家庭農(nóng)場(chǎng)利用電子訂單質(zhì)押和電商平臺(tái)擔(dān)保向農(nóng)村信用社提出貸款申請(qǐng)?；陔娚唐脚_(tái)擁有的家庭農(nóng)場(chǎng)銷(xiāo)售數(shù)據(jù)和技術(shù)優(yōu)勢(shì)，農(nóng)村信用社采取委托授信的模式（即支付給電商平臺(tái)審核、服務(wù)等費(fèi)用，全權(quán)委托電商平臺(tái)對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)的電子信用信息、電子訂單真?zhèn)魏彤a(chǎn)品質(zhì)量?jī)?yōu)劣進(jìn)行審核），依據(jù)電商平臺(tái)的審核結(jié)果及其信用等級(jí)決定質(zhì)押率，然后發(fā)放貸款。電子訂單實(shí)現(xiàn)后，消費(fèi)者在收到農(nóng)產(chǎn)品時(shí)將余下貨款直接劃至農(nóng)村信用社開(kāi)設(shè)的專(zhuān)項(xiàng)還款賬戶。農(nóng)村信用社提取本金和利息之后，將剩余貨款劃撥給家庭農(nóng)場(chǎng)。

在以上流程中，只要家庭農(nóng)場(chǎng)遵守電子訂單約定，采取“合作”策略，農(nóng)村信用社就不會(huì)面臨信用風(fēng)險(xiǎn)。而一旦家庭農(nóng)場(chǎng)出現(xiàn)違約，在到期日直接將訂單農(nóng)產(chǎn)品銷(xiāo)往其他市場(chǎng)，消費(fèi)者將會(huì)拒絕將貨款打入其在農(nóng)村信用社所建立的專(zhuān)項(xiàng)賬戶，從而導(dǎo)致農(nóng)村信用社面臨信用風(fēng)險(xiǎn)敞口，此時(shí)家庭農(nóng)場(chǎng)如果不主動(dòng)還款，農(nóng)村信用社就會(huì)遭受貸款本金及利息損失。為了降低農(nóng)村信用社的損失，電商平臺(tái)和政府會(huì)向其提供風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金，在一定程度上能夠使其風(fēng)險(xiǎn)敞口得到緩釋?zhuān)瑥亩ぐl(fā)農(nóng)村信用社放貸積極性。在該賦能機(jī)制驅(qū)動(dòng)下，最終會(huì)形成家庭農(nóng)場(chǎng)“合作”、電商平臺(tái)“擔(dān)?！薄⑥r(nóng)村信用社“貸款”的三方博弈均衡。

根據(jù)上述分析，電商平臺(tái)助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的流程如圖1所示：

①家庭農(nóng)場(chǎng)和消費(fèi)者在電商平臺(tái)上注冊(cè)成為會(huì)員；

②家庭農(nóng)場(chǎng)和消費(fèi)者在電商平臺(tái)上開(kāi)展真實(shí)交易，生成電子訂單并進(jìn)行電子簽章；

③家庭農(nóng)場(chǎng)向農(nóng)村信用社在線申請(qǐng)授信，農(nóng)村信用社在線進(jìn)行授信；

④電商平臺(tái)利用大數(shù)據(jù)技術(shù)對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)的生產(chǎn)情況、信用情況、歷史交易記錄以及電子訂單真實(shí)性進(jìn)行審核，然后將審核結(jié)果傳送給農(nóng)村信用社；

⑤農(nóng)村信用社依據(jù)審核結(jié)果來(lái)確定家庭農(nóng)場(chǎng)的信用等級(jí)，并將貸款打入其專(zhuān)項(xiàng)賬戶；

⑥專(zhuān)項(xiàng)賬戶向家庭農(nóng)場(chǎng)發(fā)放貸款；

⑦家庭農(nóng)場(chǎng)收到貸款后購(gòu)買(mǎi)生產(chǎn)資料組織生產(chǎn)，然后通過(guò)電商平臺(tái)將農(nóng)產(chǎn)品交付給消費(fèi)者；

⑧消費(fèi)者收到農(nóng)產(chǎn)品后，向?qū)ｍ?xiàng)賬戶支付貨款；

⑨專(zhuān)項(xiàng)賬戶向農(nóng)村信用社支付貸款本金和利息；

⑩專(zhuān)項(xiàng)賬戶將扣除相應(yīng)本金和利息后的剩余貨款劃撥給家庭農(nóng)場(chǎng)。

圖1 電商平臺(tái)助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資流程

四、電商平臺(tái)助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的演化博弈分析

（一）博弈主體及模型假設(shè)

電商平臺(tái)助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的演化博弈主體包含家庭農(nóng)場(chǎng)、電商平臺(tái)和農(nóng)村信用社三個(gè)參與主體（吳潔等，2019）[22]，其策略選擇分別為（合作，不合作）（擔(dān)保、不擔(dān)保）（貸款，不貸款）。

假設(shè)1：家庭農(nóng)場(chǎng)的行為策略集為F(x)，家庭農(nóng)場(chǎng)選擇“合作”策略（家庭農(nóng)場(chǎng)在電子訂單合同到期時(shí)將農(nóng)產(chǎn)品交付給電商平臺(tái)銷(xiāo)售）的概率為x（x∈[0,1]）；選擇“不合作”策略（電子訂單合同到期時(shí)，家庭農(nóng)場(chǎng)不向電商平臺(tái)交付農(nóng)產(chǎn)品，選擇其他渠道進(jìn)行銷(xiāo)售）的概率為1-x。電商平臺(tái)的行為策略集為F(y)，電商平臺(tái)選擇“擔(dān)?！辈呗裕娚唐脚_(tái)通過(guò)旗下的擔(dān)保公司為家庭農(nóng)場(chǎng)的融資提供擔(dān)保，擔(dān)保費(fèi)率依據(jù)家庭農(nóng)場(chǎng)的信用狀況進(jìn)行調(diào)整）的概率為y（y∈[0,1]）；選擇“不擔(dān)?！辈呗缘母怕蕿?-y，當(dāng)電商平臺(tái)不擔(dān)保時(shí)，其他金融機(jī)構(gòu)不會(huì)對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)提供融資安排，此時(shí)家庭農(nóng)場(chǎng)難以進(jìn)行正常生產(chǎn)。農(nóng)村信用社的策略集為F(z)，農(nóng)村信用社選擇“貸款”策略的概率為z（z∈[0,1]），若家庭農(nóng)場(chǎng)在獲得貸款后不履行電子訂單合同且不對(duì)農(nóng)村信用社主動(dòng)還款時(shí)，此時(shí)農(nóng)村信用社會(huì)得到電商平臺(tái)和政府提供的違約金和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金；選擇“不貸款”策略的概率為1-z，此時(shí)農(nóng)村信用社將等額的貸款資金投資于其他渠道獲得正常收益。

假設(shè)2：由于農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)較大，加之大多數(shù)農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)周期小于1年，因此假定貸款周期為1年。

假設(shè)3：暫不考慮自然災(zāi)害等不可抗因素和消費(fèi)者收到貨物后不支付貨款的非正常風(fēng)險(xiǎn)。

（二）模型參數(shù)設(shè)置

基于以上假設(shè)，并結(jié)合現(xiàn)實(shí)情況，博弈模型的相關(guān)參數(shù)設(shè)置如下。

P：市場(chǎng)價(jià)格。P1表示家庭農(nóng)場(chǎng)在電商平臺(tái)出售農(nóng)產(chǎn)品的價(jià)格；P2表示家庭農(nóng)場(chǎng)通過(guò)其他渠道出售農(nóng)產(chǎn)品的價(jià)格（P1＜P2）。

Q：表示家庭農(nóng)場(chǎng)依據(jù)電子訂單所確定的農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)數(shù)量。

A：表示電商平臺(tái)收取家庭農(nóng)場(chǎng)的入駐費(fèi)用。

R：表示電商平臺(tái)從每筆電子訂單中收取的傭金費(fèi)率。

N：N1、N2表示電商平臺(tái)分別選擇“擔(dān)?！焙汀安粨?dān)保”策略時(shí)，農(nóng)村信用社選擇“不貸款”策略時(shí)，利用選擇“貸款”策略能提供的同等額度貸款在進(jìn)行其他投資時(shí)所獲得的正常收益。

D：表示家庭農(nóng)場(chǎng)通過(guò)入駐電商平臺(tái)所形成的“品牌效應(yīng)”而獲得的隱形收益（如口碑、流量等），違約時(shí)其隱形收益為零。

α：表示家庭農(nóng)場(chǎng)對(duì)農(nóng)村信用社或其他金融機(jī)構(gòu)守信的概率。

K：K1表示在違約時(shí)，家庭農(nóng)場(chǎng)支付給電商平臺(tái)的基于電子訂單質(zhì)押貸款金額的違約金比率；K2表示當(dāng)電商平臺(tái)選擇“擔(dān)?！辈呗詴r(shí)，如果家庭農(nóng)場(chǎng)違約且不主動(dòng)對(duì)農(nóng)村信用社或其他金融機(jī)構(gòu)還款時(shí)，電商平臺(tái)支付給農(nóng)村信用社或其他金融機(jī)構(gòu)的基于電子訂單質(zhì)押金額的損失賠付金比率；K3表示家庭農(nóng)場(chǎng)不主動(dòng)對(duì)農(nóng)村信用社還款時(shí)，政府支付給農(nóng)村信用社的基于電子訂單質(zhì)押金額的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償費(fèi)比率。

T：質(zhì)押率。T1表示當(dāng)電商平臺(tái)提供擔(dān)保時(shí)，農(nóng)村信用社根據(jù)家庭農(nóng)場(chǎng)信用等級(jí)確定的質(zhì)押率；T2表示電商平臺(tái)不提供擔(dān)保時(shí)，農(nóng)村信用社根據(jù)家庭農(nóng)場(chǎng)信用等級(jí)確定的質(zhì)押率；T3表示其他金融機(jī)構(gòu)根據(jù)家庭農(nóng)場(chǎng)信用等級(jí)確定的質(zhì)押率（T1＞T2＞T3）。

λ：λ1、λ2表示當(dāng)農(nóng)村信用社和其他金融機(jī)構(gòu)分別提供貸款時(shí)，電商平臺(tái)向家庭農(nóng)場(chǎng)收取的擔(dān)保費(fèi)率（λ1＜λ2）。

r：利率。r1表示在電商平臺(tái)提供擔(dān)保的情況下，農(nóng)村信用社為家庭農(nóng)場(chǎng)發(fā)放貸款的利率；r2表示當(dāng)電商平臺(tái)不提供擔(dān)保時(shí)，農(nóng)村信用社為家庭農(nóng)場(chǎng)發(fā)放貸款的利率；r3表示其他金融機(jī)構(gòu)為家庭農(nóng)場(chǎng)發(fā)放貸款的利率（r1＞r2＞r3）。

C：其他成本。C1表示家庭農(nóng)場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)生產(chǎn)資料的單位成本；C2表示電商平臺(tái)正常運(yùn)營(yíng)所支付的員工工資、技術(shù)更新、平臺(tái)維護(hù)等費(fèi)用；C3表示農(nóng)村信用社支付給電商平臺(tái)因?qū)徍思彝マr(nóng)場(chǎng)相關(guān)信息所產(chǎn)生的費(fèi)用；C4表示農(nóng)村信用社不通過(guò)電商平臺(tái)對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)相關(guān)信息進(jìn)行審核所產(chǎn)生的費(fèi)用（C3＜C4）；C5表示家庭農(nóng)場(chǎng)不通過(guò)電商平臺(tái)而通過(guò)其他渠道銷(xiāo)售農(nóng)產(chǎn)品的單位成本。

（三）博弈支付矩陣的構(gòu)建

根據(jù)以上模型假設(shè)和參數(shù)設(shè)置，構(gòu)建家庭農(nóng)場(chǎng)、電商平臺(tái)、農(nóng)村信用社三個(gè)行為主體的博弈支付矩陣，如表1所示。

（四）復(fù)制動(dòng)態(tài)方程的構(gòu)建及求解

EA1和EA2分別是家庭農(nóng)場(chǎng)選擇“合作”和“不合作”策略的期望收益為家庭農(nóng)場(chǎng)的總體期望收益，則：

聯(lián)立式（1）—式（3）可得家庭農(nóng)場(chǎng)的復(fù)制動(dòng)態(tài)方程：

表1 家庭農(nóng)場(chǎng)、電商平臺(tái)、農(nóng)村信用社的三方博弈支付矩陣

（五）演化穩(wěn)定策略均衡點(diǎn)求解

由dx/dt=0，dy/dt=0 和dz/dt=0 可知，演化博弈動(dòng)態(tài)過(guò)程的均衡點(diǎn)為：E1(0,0,0)，E2(1,0,0)，E3(1,1,0)，E4(1,0,1)，E5(0,1,0)，E6(0,1,1)，E7(0,0,1)，E8(1,1,1)，E9(x*,y*,z*)。

（六）演化穩(wěn)定策略均衡點(diǎn)分析

在非對(duì)稱(chēng)博弈中，混合策略均衡一定不是演化穩(wěn)定均衡，因此只需要討論純策略均衡的漸近穩(wěn)定性即可（Klaus，2003）[23]。以上均衡點(diǎn)中E9為混合策略點(diǎn)，所以不需要考慮它的均衡穩(wěn)定情況，只需要分析E1—E8的穩(wěn)定性即可。均衡點(diǎn)的穩(wěn)定性可以通過(guò)分析系統(tǒng)的Jacobi矩陣得出（Friedman，1991）[24]。根據(jù)李雅普諾夫第一法則，在多群體演化博弈的動(dòng)態(tài)系統(tǒng)中，若策略達(dá)到漸進(jìn)穩(wěn)定，則其對(duì)應(yīng)的Jacobi 矩陣特征值必小于0。為此，將E1—E8均衡點(diǎn)帶入特征值，得到如表2所示的特征值。

如果E8(1,1,1)點(diǎn)是漸進(jìn)穩(wěn)定點(diǎn)，則有D+P1Q-P2Q+C5Q-2P1QT1+K1P1QT1+2P1QT1α-P1QT1r1+P1QT1αr1＞0、C3+P1QT1λ1＞0、P1QT1r1-N1-C3＞0，而其他均衡點(diǎn)的穩(wěn)定性根據(jù)現(xiàn)有條件無(wú)法確定，需進(jìn)一步通過(guò)數(shù)值仿真分析判斷該融資機(jī)制均衡點(diǎn)的穩(wěn)定性，以及相關(guān)重要參數(shù)對(duì)演化結(jié)果產(chǎn)生的影響。

五、數(shù)值仿真及現(xiàn)實(shí)討論

通過(guò)Matlab 工具對(duì)演化過(guò)程進(jìn)行仿真分析，此處以家庭農(nóng)場(chǎng)生產(chǎn)蘋(píng)果為例。結(jié)合現(xiàn)實(shí)情況，該分析相關(guān)參數(shù)數(shù)值設(shè)定如下。P1為6.5 元/斤，P2為6.8元/斤，Q 為4 萬(wàn)公斤，A 為2 萬(wàn)元，R 為5%，N1為1 萬(wàn)元，N2為0.8 萬(wàn)元，D 為0.5 萬(wàn)元，K1為25%，K2為25%，K3為25%，T1為75%，T2為70%，T3為60%，λ1為2%，λ2為3%，r1為6%，r2為8%，r3為10%，C1為2.2元/斤，C2為2萬(wàn)元，C3為1.1萬(wàn)元，C4為1.2萬(wàn)元，C5為2.8元/斤，α為0.65。

表2 純策略均衡點(diǎn)Jacobi矩陣的特征值

（一）數(shù)值仿真

1.不同初始概率值對(duì)應(yīng)的演化結(jié)果

三方主體概率的初始值分別取(0.05,0.05,0.05)、(0.5,0.5,0.5)、(0.8,0.8,0.8)時(shí)，演化博弈三方主體演化過(guò)程的三維散點(diǎn)圖如圖2所示。由圖2可知，初始概率的變化會(huì)對(duì)最終演化結(jié)果產(chǎn)生重要影響；當(dāng)初始概率值逐漸增大時(shí)，演化結(jié)果會(huì)逐漸趨向于（1,1,1），且隨著初始概率值的增大，演化結(jié)果會(huì)越快趨向于(1,1,1)。在融資過(guò)程中，對(duì)于家庭農(nóng)場(chǎng)而言，一方面會(huì)通過(guò)電商平臺(tái)銷(xiāo)售而帶來(lái)收益，另一方面也會(huì)受到電商供應(yīng)鏈金融的違約金機(jī)制約束，所以家庭農(nóng)場(chǎng)演化的最終結(jié)果是選擇“合作”策略；電商平臺(tái)作為農(nóng)產(chǎn)品銷(xiāo)售平臺(tái)，能夠獲得入駐費(fèi)用、傭金等收入，而且在選擇擔(dān)保的情況下，還能獲得農(nóng)村信用社的服務(wù)費(fèi)，所以電商平臺(tái)演化的最終結(jié)果是選擇“擔(dān)?！辈呗?；在風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制下，只有當(dāng)初始概率值非常小時(shí)，農(nóng)村信用社演化的最終結(jié)果才會(huì)選擇“不貸款”策略，而在其他概率情況下，農(nóng)村信用社演化的最終結(jié)果是選擇“貸款”策略。因此，下文在概率初始值取（0.05,0.05,0.05）的情形下，考察重要參數(shù)變化對(duì)三方主體演化到均衡結(jié)果的影響。

圖2 不同初始概率值的演化過(guò)程三維散點(diǎn)圖

2.電子訂單產(chǎn)量變化對(duì)演化結(jié)果的影響

電子訂單產(chǎn)量變化會(huì)同時(shí)影響到家庭農(nóng)場(chǎng)、農(nóng)村信用社的策略選擇。由圖3（a）、圖3（b）、圖3（c）可知，隨著電子訂單產(chǎn)量的增加，家庭農(nóng)場(chǎng)演化到“合作”策略的速度將小幅加快，農(nóng)村信用社會(huì)從“不貸款”策略逐漸向“貸款”策略逼近。電子訂單產(chǎn)量越大，家庭農(nóng)場(chǎng)入駐電商平臺(tái)所獲得的收益越大，因此演化到“合作”策略的時(shí)間就會(huì)減少。同時(shí)，電子訂單產(chǎn)量增加，也會(huì)使農(nóng)村信用社放貸收益增加，加之有電商平臺(tái)違約金和政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金的“兜底”，農(nóng)村信用社也會(huì)從“不貸款”策略逐漸向“貸款”策略趨近。

3.家庭農(nóng)場(chǎng)貸款質(zhì)押率對(duì)演化結(jié)果的影響

由圖4 可知，當(dāng)電商平臺(tái)選擇“不擔(dān)?！辈呗詴r(shí)，農(nóng)村信用社放貸缺乏保障，即使質(zhì)押率大幅提高，農(nóng)村信用社也不會(huì)選擇“貸款”策略，所以質(zhì)押率對(duì)演化結(jié)果沒(méi)有影響。由圖5（a）、圖5（b）、圖5（c）可知，當(dāng)電商平臺(tái)選擇“擔(dān)?！辈呗詴r(shí)，農(nóng)村信用社放貸保障性提高，質(zhì)押率提高會(huì)使農(nóng)村信用社從每筆貸款中獲得更高收益，使得農(nóng)村信用社由最初的“不貸款”策略向“貸款”策略進(jìn)行演化，質(zhì)押率的提高對(duì)演化結(jié)果產(chǎn)生了顯著影響。

圖3 電子訂單產(chǎn)量對(duì)演化結(jié)果的影響

圖4 電商平臺(tái)不擔(dān)保時(shí)質(zhì)押率對(duì)演化結(jié)果的影響

圖5 電商平臺(tái)擔(dān)保時(shí)質(zhì)押率對(duì)演化結(jié)果的影響

4.農(nóng)村信用社貸款利率對(duì)演化結(jié)果的影響

由圖6（a）、圖6（b）、圖6（c）可知，當(dāng)電商平臺(tái)選擇“擔(dān)?！辈呗詴r(shí)，隨著貸款利率的提高，農(nóng)村信用社選擇“貸款”策略的演化速度會(huì)越來(lái)越快。由圖7 可知，當(dāng)電商平臺(tái)選擇“不擔(dān)保”策略時(shí)，由于缺乏擔(dān)保保障，利率提高也不會(huì)促使農(nóng)村信用社選擇“貸款”策略。

由圖6、圖7 可知，家庭農(nóng)場(chǎng)的演化策略幾乎沒(méi)有受到貸款利率的影響。這是因?yàn)榧彝マr(nóng)場(chǎng)入駐電商平臺(tái)可以獲得相當(dāng)可觀的收益，即使需要承擔(dān)更高的融資成本，家庭農(nóng)場(chǎng)也會(huì)遵守電子訂單合約，選擇“合作”策略。

圖6 電商平臺(tái)擔(dān)保時(shí)利率對(duì)演化結(jié)果的影響

圖7 電商平臺(tái)不擔(dān)保時(shí)利率對(duì)演化結(jié)果的影響

5.政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償費(fèi)率對(duì)演化結(jié)果的影響

由圖8（a）、圖8（b）、圖8（c）可知，政府對(duì)貸款損失補(bǔ)償比例的提升會(huì)讓農(nóng)村信用社選擇“貸款”策略的概率有小幅提高，但效果并不明顯。政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金能在一定程度上降低農(nóng)村信用社所面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)，但是農(nóng)村信用社是以盈利為目的的市場(chǎng)主體，考慮到農(nóng)村信用社貸款規(guī)模較大時(shí)，政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償在一定程度上存在較大的不確定性，所以政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償費(fèi)率的變化對(duì)農(nóng)村信用社選擇“貸款”策略的影響不夠顯著。

圖8 政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償費(fèi)率對(duì)演化結(jié)果的影響

6.家庭農(nóng)場(chǎng)守信概率對(duì)演化結(jié)果的影響

家庭農(nóng)場(chǎng)守信概率變化會(huì)同時(shí)影響到家庭農(nóng)場(chǎng)和農(nóng)村信用社的策略選擇。由圖9（a）、圖9（b）、圖9（c）可知，隨著家庭農(nóng)場(chǎng)對(duì)農(nóng)村信用社守信概率的提高，其演化到“合作”策略的時(shí)間將小幅縮小，農(nóng)村信用社選擇“貸款”策略的概率將顯著提高。農(nóng)村信用社所面臨的風(fēng)險(xiǎn)與家庭農(nóng)場(chǎng)的自主還款概率呈反向關(guān)系。家庭農(nóng)場(chǎng)守信概率越大，農(nóng)村信用社所面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)敞口就越小，農(nóng)村信用社就越傾向于選擇“貸款”策略。家庭農(nóng)場(chǎng)守信概率越大，其誠(chéng)信意識(shí)越強(qiáng)，違約的可能性越小，家庭農(nóng)場(chǎng)演化到“合作”策略的速度將加快。

7.其他渠道銷(xiāo)售成本變化對(duì)演化結(jié)果的影響

由如圖10（a）、圖10（b）、圖10（c）可知，當(dāng)其他銷(xiāo)售渠道成本逐漸降低時(shí)，家庭農(nóng)場(chǎng)的策略不會(huì)發(fā)生顯著變化，但當(dāng)其他銷(xiāo)售渠道成本低于某一個(gè)臨界點(diǎn)時(shí)，家庭農(nóng)場(chǎng)會(huì)從“合作”策略演化為“不合作”策略。導(dǎo)致這一結(jié)果的主要原因可能是電商供應(yīng)鏈金融的穩(wěn)定性能夠有效防范家庭農(nóng)場(chǎng)生產(chǎn)、銷(xiāo)售和融資的不確定性，基于未來(lái)發(fā)展考慮，當(dāng)其他銷(xiāo)售渠道成本高于某一個(gè)臨界點(diǎn)時(shí)，家庭農(nóng)場(chǎng)總會(huì)選擇“合作”策略。

圖9 守信概率對(duì)演化結(jié)果的影響

圖10 其他渠道銷(xiāo)售成本對(duì)演化結(jié)果的影響

（二）現(xiàn)實(shí)討論

為了進(jìn)一步說(shuō)明由家庭農(nóng)場(chǎng)、電商平臺(tái)、農(nóng)村信用社構(gòu)建的融資賦能機(jī)制的現(xiàn)實(shí)應(yīng)用性，此處以某農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)為例，深入分析其助力家庭農(nóng)場(chǎng)融資的賦能機(jī)制。

1.從參與主體來(lái)看

該模式包括以下三個(gè)參與主體，與前面融資機(jī)制所涉及的參與主體十分契合。

（1）農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)。該平臺(tái)在模式運(yùn)行中處于核心管理的位置，發(fā)揮著三方面作用：一是整合數(shù)據(jù)（包括對(duì)接農(nóng)產(chǎn)品需求訂單數(shù)據(jù)以及收集和整理家庭農(nóng)場(chǎng)的生產(chǎn)情況、土地面積等生產(chǎn)信息數(shù)據(jù)）；二是為合作的涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)提供信用良好的家庭農(nóng)場(chǎng)“白名單”；三是對(duì)雙方的履約情況進(jìn)行監(jiān)督。

（2）家庭農(nóng)場(chǎng)。按照訂單要求負(fù)責(zé)具體的種植或養(yǎng)殖生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)。

（3）涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)。為供應(yīng)鏈各主體提供融資、結(jié)算、賬戶管理等金融服務(wù)。

2.從機(jī)制設(shè)計(jì)來(lái)看

（1）針對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)與農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)的“合作”與“不合作”策略問(wèn)題。一方面，訂單農(nóng)業(yè)的“雙保險(xiǎn)”（涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)提供的低息授信貸款和“保底價(jià)+市場(chǎng)浮動(dòng)價(jià)”的訂單收購(gòu)方式），降低了家庭農(nóng)場(chǎng)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，提高了家庭農(nóng)場(chǎng)與平臺(tái)合作的積極性；另一方面，農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)的監(jiān)督以及涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)與平臺(tái)約定的違約措施（如涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)將違約的家庭農(nóng)場(chǎng)納入信用“黑名單”、平臺(tái)對(duì)其收取違約金等方式），降低了家庭農(nóng)場(chǎng)違約概率，解決了“訂單農(nóng)業(yè)”中存在的履約難問(wèn)題。

（2）針對(duì)農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)的“擔(dān)?！焙汀安粨?dān)?！辈呗詥?wèn)題。在扶農(nóng)助農(nóng)政策支持下，農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)與多個(gè)政府部門(mén)通力合作，打通了獲取家庭農(nóng)場(chǎng)各類(lèi)真實(shí)數(shù)據(jù)的通道，為擔(dān)保提供了數(shù)據(jù)支持。同時(shí)，農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)擁有的大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等新一代信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)也為擔(dān)保提供了技術(shù)支撐。因此，該平臺(tái)會(huì)積極打造涵蓋農(nóng)業(yè)自然資源、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)為一體的數(shù)據(jù)資源庫(kù)，為家庭農(nóng)場(chǎng)提供擔(dān)保服務(wù)。

（3）針對(duì)涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)的“貸款”和“不貸款”策略問(wèn)題。在建立合作關(guān)系條件下，涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)能夠使用農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)的家庭農(nóng)場(chǎng)相關(guān)數(shù)據(jù)，有效解決農(nóng)村普惠金融數(shù)據(jù)來(lái)源難問(wèn)題，有利于降低信息不對(duì)稱(chēng)而引發(fā)的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)的“擔(dān)?！庇欣谛庞眠`約風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步降低，促使涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)加大各類(lèi)金融產(chǎn)品創(chuàng)新力度，為家庭農(nóng)場(chǎng)提供更豐富的金融服務(wù)。

根據(jù)以上融資機(jī)制，某農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)的實(shí)際運(yùn)行模式如圖11所示：

①農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)實(shí)行以銷(xiāo)定產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)模式，平臺(tái)精準(zhǔn)對(duì)接各類(lèi)農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)、銷(xiāo)售企業(yè)，獲取農(nóng)產(chǎn)品需求訂單；

②獲得訂單后，平臺(tái)以“保底價(jià)+市場(chǎng)浮動(dòng)價(jià)”的方式將訂單分配給在其平臺(tái)注冊(cè)的家庭農(nóng)場(chǎng)；

③平臺(tái)向建立合作關(guān)系的涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)提供家庭農(nóng)場(chǎng)的信用等級(jí)名單；

④涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)進(jìn)行綜合評(píng)估后，通過(guò)訂單質(zhì)押方式給家庭農(nóng)場(chǎng)貸款；

⑤家庭農(nóng)場(chǎng)組織農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)，生產(chǎn)結(jié)束后向農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)提供標(biāo)準(zhǔn)化的農(nóng)產(chǎn)品，從而履行合約；

⑥農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)向農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)和銷(xiāo)售企業(yè)交付農(nóng)產(chǎn)品；

⑦各類(lèi)農(nóng)產(chǎn)品加工、銷(xiāo)售企業(yè)將貨款打入與農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)建立合作關(guān)系的涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)的專(zhuān)項(xiàng)賬戶；

⑧涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)扣除貸款和利息后將剩余資金劃撥至家庭農(nóng)場(chǎng)賬戶。

圖11 某農(nóng)村電商綜合服務(wù)平臺(tái)實(shí)際運(yùn)行模式

六、研究結(jié)論及對(duì)策建議

基于電商供應(yīng)鏈金融視角，本文構(gòu)建了家庭農(nóng)場(chǎng)、電商平臺(tái)、農(nóng)村信用社之間的融資機(jī)制演化博弈模型，同時(shí)運(yùn)用模擬仿真對(duì)其進(jìn)行了穩(wěn)定性分析，并深入考察了達(dá)到（合作，擔(dān)保，貸款）均衡狀態(tài)的影響因素，由此得出以下研究結(jié)論。

（1）電商平臺(tái)入駐成本對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)的策略選擇會(huì)產(chǎn)生顯著影響。

（2）農(nóng)村信用社貸款利率、家庭農(nóng)場(chǎng)守信概率、電子訂單質(zhì)押率是影響貸款發(fā)放的關(guān)鍵因素。

（3）電子訂單銷(xiāo)售規(guī)模是農(nóng)村信用社選擇“貸款”策略和家庭農(nóng)場(chǎng)選擇“合作”策略的重要影響因素。

基于此，本文得出以下對(duì)策建議。

第一，降低電商平臺(tái)的準(zhǔn)入門(mén)檻，積極探索“電商平臺(tái)+家庭農(nóng)場(chǎng)”的發(fā)展模式。首先，電商平臺(tái)要加強(qiáng)大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等現(xiàn)代信息技術(shù)在農(nóng)產(chǎn)品線上銷(xiāo)售中的應(yīng)用，實(shí)現(xiàn)降本增效。其次，電商平臺(tái)要完善獎(jiǎng)懲機(jī)制。與信用資質(zhì)良好、按期還款的家庭農(nóng)場(chǎng)簽訂長(zhǎng)期戰(zhàn)略合作協(xié)議，并采取更加優(yōu)惠的政策（如降低入駐費(fèi)、傭金和平臺(tái)推廣費(fèi)等），而對(duì)違約的家庭農(nóng)場(chǎng)采取列入黑名單或者提高保證金等約束措施。再次，電商平臺(tái)要充分收集和挖掘生產(chǎn)、銷(xiāo)售、消費(fèi)等數(shù)據(jù)，構(gòu)建農(nóng)產(chǎn)品電商供應(yīng)鏈金融的信息共享機(jī)制，以更好滿足農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)供求對(duì)接，實(shí)現(xiàn)家庭農(nóng)場(chǎng)智慧管理和農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新。

第二，完善家庭農(nóng)場(chǎng)金融服務(wù)體系，增強(qiáng)家庭農(nóng)場(chǎng)信用意識(shí)。建議央行不斷優(yōu)化和靈活運(yùn)用再貸款、再貼現(xiàn)等貨幣政策工具，鼓勵(lì)農(nóng)村信用社等涉農(nóng)金融機(jī)構(gòu)為家庭農(nóng)場(chǎng)量身定制專(zhuān)屬的信貸產(chǎn)品，滿足不同新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體對(duì)貸款額度、期限及用途等方面的需求。同時(shí)，為了營(yíng)造良好的信用環(huán)境，相關(guān)部門(mén)應(yīng)加大對(duì)家庭農(nóng)場(chǎng)的金融教育培訓(xùn)力度，增強(qiáng)其信用意識(shí)。另外，還要建立科學(xué)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，合理監(jiān)測(cè)家庭農(nóng)場(chǎng)的資金使用和履約情況，加強(qiáng)貸前、貸中、貸后管理，強(qiáng)化農(nóng)村信用風(fēng)險(xiǎn)防控。

第三，科學(xué)推進(jìn)信用評(píng)估體系建設(shè)，提高農(nóng)村信用社放貸積極性。農(nóng)村信用社可以嘗試在電商平臺(tái)設(shè)立農(nóng)村金融創(chuàng)新服務(wù)版塊，與電商平臺(tái)積極合作開(kāi)展信用評(píng)估體系建設(shè)，完善農(nóng)產(chǎn)品電子訂單質(zhì)押物價(jià)值評(píng)估的操作流程和制度規(guī)則，合理界定電子信用的權(quán)利與義務(wù)，科學(xué)制定電子訂單質(zhì)押率。同時(shí)，要健全農(nóng)村信用社的激勵(lì)約束機(jī)制，通過(guò)目標(biāo)考核激勵(lì)農(nóng)村信用社發(fā)展農(nóng)村數(shù)字普惠金融，降低家庭農(nóng)場(chǎng)融資成本，更好服務(wù)新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體融資需求。

第四，持續(xù)優(yōu)化電商平臺(tái)營(yíng)商環(huán)境，助力家庭農(nóng)場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展。電商平臺(tái)一方面要加大宣傳力度，不斷豐富和提高線上農(nóng)產(chǎn)品交易的品種和質(zhì)量；另一方面要持續(xù)優(yōu)化線上銷(xiāo)售和線上支付環(huán)境，提高家庭農(nóng)場(chǎng)與消費(fèi)者在電商平臺(tái)進(jìn)行交易的便捷性，擴(kuò)大農(nóng)產(chǎn)品電商銷(xiāo)售規(guī)模。同時(shí)，要完善農(nóng)產(chǎn)品電商平臺(tái)建設(shè)的法律法規(guī)，提高治理能力，充分保障參與主體合法權(quán)益。另外，還要充分利用區(qū)塊鏈、人工智能等現(xiàn)代信息技術(shù)，進(jìn)一步完善農(nóng)產(chǎn)品電商供應(yīng)鏈金融和物流配送體系，實(shí)現(xiàn)農(nóng)產(chǎn)品銷(xiāo)售的數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化和智能化，助推鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略。