薛 晗 江 山

（1.江南影視藝術(shù)職業(yè)學(xué)院,江蘇 無錫 214000；2.北京理工大學(xué),北京 100081）

0 引言

普通高等學(xué)校是一個具有學(xué)科、專業(yè)和行政事業(yè)單位雙重權(quán)力矩陣式結(jié)構(gòu)的特殊組織，因此，與企業(yè)的現(xiàn)金流優(yōu)化管理不同，普通高等學(xué)校的資金管理[1]具有獨(dú)特的特點(diǎn)和目標(biāo)。為了滿足普通高等學(xué)校不斷開拓發(fā)展的需要，普通高等學(xué)校的財務(wù)管理也應(yīng)與時俱進(jìn)，為學(xué)校發(fā)展提供更加堅(jiān)實(shí)的資金保障。因此，進(jìn)一步提高資金管理水平，提高資金管理的效益，已經(jīng)成為擺在普通高等學(xué)校面前的新課題[2-3]。

本文以某雙一流大學(xué)為例，利用SPSS軟件對其活期存款進(jìn)行分析，并試圖找出優(yōu)化方案。

1 活期存款余額調(diào)控的可行性分析

1.1 2019年活期存款余額基本情況分析

在研究對象的選取上，考慮到高校資金賬和銀行資金賬之間是一直存在時差的，相對于單位的賬面金額，銀行的資金余額是真正的硬約束條件，因此，研究采用銀行活期賬作為基本分析對象。圖1反映了2019年某高校的每日銀行活期賬戶余額變動情況。從圖1可以看出，銀行活期余額的波動較為明顯，2019年年初高達(dá)8.64億元，2019年年中最低為1.08億元，2019年年末又增至6.42億元，總體而言，資金沉淀金額較高。為了能進(jìn)一步直觀地表達(dá)每日活期余額的類型，將其做成直方圖，如圖2所示，大部分的營業(yè)活動都發(fā)生在小金額范圍，因此，如果可以找到資金變動規(guī)律，同時控制大額支出，即可達(dá)到利用小額資金維持財務(wù)平穩(wěn)運(yùn)行的目標(biāo)。

圖1 2019年某高校每日銀行活期余額變動折線圖

圖2 2019年某高校每日銀行活期余額直方圖

1.2 大額支出分析

通過篩選發(fā)現(xiàn)，除去倒戶和轉(zhuǎn)存定期的情況，支出額大于或等于100萬的支出僅有128筆，平均約2個工作日才出現(xiàn)一筆，合計7.95億元。其中，一些支出屬于每月約1 000萬元的酬金發(fā)放、年度績效津貼等可以大致預(yù)知支出時間和支出金額的，屬于可控范疇，共計5.78億元；還有一些合同款支出，支出時間和金額相對較難預(yù)知，屬于不可控范圍，共計2.17億元。如圖3所示。

圖3 2019年某高校大額支出直方圖

由圖3可以直觀地看出，這是一個厚尾分布，而且呈現(xiàn)出高頻低值和低頻高值的特征。將閾值選取為500萬元和2000萬元，可以很直觀地將其劃分為100萬～500萬元，500萬～2 000萬元和2 000萬元以上三個區(qū)間。其中，大頻率的支出主要集中在100萬～500萬元，這些支出基本上不屬于財務(wù)部門能預(yù)知時間和金額的項(xiàng)目經(jīng)費(fèi)支出，支出數(shù)目卻占到了總數(shù)的80%。這些應(yīng)當(dāng)成為進(jìn)行事先控制的重點(diǎn)。

500萬元以上（含500萬元）的支出，基本都有規(guī)律，或者辦理周期較長，具有較長的預(yù)警時間，可以事先做好規(guī)劃，完全納入預(yù)控管理。因此，不應(yīng)當(dāng)將其作為隨機(jī)波動因素。

同樣，在我們考察了該高校2020年的支出情況后，發(fā)現(xiàn)其規(guī)律相同，在此不再贅述。

1.3 每日支出規(guī)模分析

一般地，假設(shè)所有100萬元以上的支出都是可以預(yù)支和可控的，將其全部剔除后，將這些每日支出按金額做出直方圖，如圖4所示。除出現(xiàn)一次當(dāng)日支出為931萬元（2019-11-26）的情況外，其他單日最大支出均小于630萬元。也就是說，只要每日保持1 000萬元的余額，就可以滿足所有的日常支出的需要（100萬元以下）。

圖4 2019年理想狀態(tài)下的每日支出金額

同樣，在剔除2020年100萬元以上的支出后，可以得到圖5。除出現(xiàn)一次當(dāng)日支出為701萬元（2020-2-14），其他單日最大支出均小于700萬元。也就是說，根據(jù)2019年的結(jié)論，只要每日保持1 000萬元的余額，就可以滿足2020年所有日常支出的需要（100萬元以下）。

圖5 2020年理想狀態(tài)下的每日支出金額

2 控制的第一階段——對大額支出進(jìn)行控制

要達(dá)到上述理想狀態(tài)，首先要對大額支出（指100萬元及以上的所有支出）進(jìn)行有效控制。

2.1 提前預(yù)約、延遲支付及定期支付

根據(jù)對歷史情況的分析，很多大額支出都處于財務(wù)部門的可控范圍，因此，我們可以通過內(nèi)部控制，預(yù)先確定支出時間和金額，在支出發(fā)生前，就通過日常收支盈余準(zhǔn)備好相應(yīng)資金。除此之外的不定期、不定額的經(jīng)費(fèi)支出，主要集中在500萬元以內(nèi)，可以采用提前預(yù)約或延遲支付的方法來處理。

相比之下，定期支付的方法更為便捷。其好處在于，可以將一些零散的大額支出進(jìn)行集中，也省卻了反復(fù)向銀行提取定期資金的煩瑣事務(wù)，同時基本避免了低息的通知存款。其唯一的劣勢在于，相對延長了支付時間。

2.2 大額資金的準(zhǔn)備

（1）不可控大額支出資金的準(zhǔn)備

我們將不可預(yù)知的大額支出按月匯總，如圖6所示。

圖6 不可控大額支出月度匯總圖

由圖6可以看出，2019年和2020年的數(shù)據(jù)波動具有一定相似性，每年初有一個付款高峰。2019年是在3月份，2020年由于在1月份就進(jìn)行了大量支付，到3月份時付款金額就不再高了。更進(jìn)一步，我們對2019年和2020年的月度數(shù)據(jù)進(jìn)行相關(guān)性分析，SPSS軟件的計算表明，2019年和2020年的月度大額支出在0.05水平上顯著相關(guān)，由此可見確有一定規(guī)律可循。我們可以依此來按月安排七日通知存款來應(yīng)對每月用于不可控的大額支出的資金。在年初大約需要5 000萬元，年中則降至2 000萬元以內(nèi)，到年末準(zhǔn)備4 000萬元即可大致滿足這部分的需要。

（2）可控的大額支出資金的準(zhǔn)備

其他的大額支出，比如崗位津貼、獎金和基礎(chǔ)建設(shè)資金等，因?yàn)榛緦儆诿磕甑墓潭ㄖС?，所以可以提前幾個月甚至一年就逐筆準(zhǔn)備，安排相應(yīng)款項(xiàng)。

3 控制的第二階段——對賬面余額的每日控制

除了對超過100萬元的大額支付進(jìn)行控制外，還需要采用一定的策略來保證賬面余額的相對充足，滿足日常頻繁的小額支出的需要。因此，考慮對銀行活期存款余額逐日進(jìn)行監(jiān)控，發(fā)現(xiàn)不足就進(jìn)行補(bǔ)充，即每日控制策略。

3.1 每日控制策略

我們可以將控制策略設(shè)為：每日終了，根據(jù)當(dāng)日銀行活期余額進(jìn)行調(diào)整，余額在1 000萬元以下，取出一日通知存款補(bǔ)足1 000萬元，每筆通知存款的資金量為100萬元。如果大于1 000萬元，則支取。首先保證一定量的通知存款余額（后文給出具體數(shù)額），超出部分可以轉(zhuǎn)作高息存款。

3.2 模擬測試

按這個思路，分別對2019年和2020年的情況進(jìn)行模擬。

（1）2019年模擬結(jié)果如圖7所示?？梢钥闯?，經(jīng)過每日調(diào)整后的銀行沉淀資金為0.17億元。

圖7 2019年每日銀行活期余額模擬圖

由圖8可以看出，我們需要準(zhǔn)備至少2 300萬元的通知存款作為備用，即常備23筆金額為100萬元的一天通知存款。

圖8 2019年通知存款投入極值直方圖

2019年實(shí)際資金沉淀量為2.79億元，按定期存款利率2.75%，一天通知存款利率0.55%計算，可以增加的利息收入應(yīng)當(dāng)在657.3萬元至669.9萬元之間。

（2）2020年模擬結(jié)果如圖9所示。由圖9可以看出，經(jīng)過每日調(diào)整后的銀行沉淀資金為0.21億元。

圖9 2020年每日銀行活期余額模擬圖

由圖10可以看出，如果按2019年的2 300萬元通知存款準(zhǔn)備，那么在2020-2-5會出現(xiàn)300萬元的資金缺口。而按照2020年的實(shí)際情況，應(yīng)當(dāng)準(zhǔn)備至少2 700萬元的通知存款作為備用。因?yàn)樵?020年年初對于2020年的情況不能準(zhǔn)確預(yù)知，所以準(zhǔn)備3 000萬元的一天通知存款是有必要的。如果按此計算，由于2020年的實(shí)際資金沉淀為1.83億元，按定期存款利率2.75%，一天通知存款利率0.55%計算，可以增加的利息收入應(yīng)當(dāng)在363萬元至379.5萬元之間。應(yīng)當(dāng)說，這樣的方案已經(jīng)達(dá)到了研究預(yù)期。

圖10 2020年通知存款投入極值直方圖

4 結(jié)論

本研究結(jié)合某高校的收支預(yù)算，通過對該高校歷年的基礎(chǔ)賬戶的收支進(jìn)行詳盡分析，對數(shù)據(jù)進(jìn)行分類、歸納和整理，從中找出資金變動的規(guī)律。在此基礎(chǔ)上，在保證資金余額滿足及時支付的前提下，制定有效的削減銀行活期儲蓄余額的應(yīng)對策略，從而達(dá)到減少活期資金沉淀，增加利息收入的能力。

從理論上看，本研究對于加強(qiáng)普通高等學(xué)校的現(xiàn)金流管理，制定一定風(fēng)險水平上的現(xiàn)金支付預(yù)算規(guī)劃，改善高校內(nèi)部財務(wù)管理水平，提升財務(wù)收益，可起到開拓性的作用。

從實(shí)踐上看，本研究對于該高校的活期資金沉淀，提升利息收入，會起到直接的指導(dǎo)作用。同時，本研究對于其他高校的資金管理也可起到一定的借鑒作用。