（中國人民銀行玉樹州中心支行 青海玉樹 815000）

自黨的十九大提出要堅(jiān)決打好防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)、精準(zhǔn)脫貧、污染防治三大攻堅(jiān)戰(zhàn)以來，防范化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)便被全國金融系統(tǒng)作為一項(xiàng)重要任務(wù)認(rèn)真踐行。對于地處偏遠(yuǎn)、經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展相對滯后的玉樹州來說，金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)創(chuàng)新力度相對不足，引發(fā)全國大面積系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的可能性較小，防范化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的主要任務(wù)集中在內(nèi)樹經(jīng)濟(jì)金融良性互動(dòng)、外防系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)輸入上。

一、玉樹州金融風(fēng)險(xiǎn)防控現(xiàn)狀

玉樹州位于青藏高原腹地，是全國30個(gè)少數(shù)民族自治州中主體民族比例最高、海拔最高、人均占有國土面積最大的一個(gè)自治州，也是集生態(tài)屏障區(qū)、自然環(huán)境惡劣區(qū)、深度貧困地區(qū)為一體的偏遠(yuǎn)地區(qū)。州內(nèi)小微企業(yè)發(fā)育不充分，普遍存在規(guī)模小、技術(shù)水平低、產(chǎn)品相似度高、市場開拓能力不足的問題，加之部分企業(yè)信用程度不佳，財(cái)務(wù)管理不規(guī)范，致使大量信貸資金外流。新冠肺炎疫情發(fā)生后，州內(nèi)小微企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營面臨著更大的壓力。即使人行玉樹中支充分發(fā)揮窗口指導(dǎo)作用，持續(xù)引導(dǎo)州內(nèi)金融機(jī)構(gòu)貫徹落實(shí)階段性延期還本付息、降低普惠小微企業(yè)綜合融資成本0.5個(gè)百分點(diǎn)等26項(xiàng)優(yōu)惠政策，支持企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)復(fù)市；積極向上級行爭取防疫再貸款、扶貧再貸款等優(yōu)惠利率再貸款限額，并充分利用再貸款、再貼現(xiàn)和差別存款準(zhǔn)備金等貨幣政策工具，增強(qiáng)地方法人金融機(jī)構(gòu)支持小微企業(yè)的資金實(shí)力；鼓勵(lì)、督促地方法人金融機(jī)構(gòu)有效執(zhí)行普惠小微企業(yè)延期還本政策，加大普惠小微企業(yè)信用貸款投放力度，提升普惠小微企業(yè)延期支持工具、普惠小微企業(yè)信用貸款支持計(jì)劃等兩個(gè)新型貨幣政策工具的貫徹執(zhí)行力；搭建政銀企對接平臺(tái)，消除銀政企信息不對稱問題，夯實(shí)金融支持“穩(wěn)企業(yè)保就業(yè)”的信息基礎(chǔ)。但是，由于州內(nèi)優(yōu)質(zhì)承貸主體不足，銀行信貸資金外流現(xiàn)象依然存在，一定程度上增加了系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的機(jī)率。截至2020年6月末，全州銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)各項(xiàng)貸款59.76億元，其中通過發(fā)放異地貸款、辦理票據(jù)貼現(xiàn)等方式流入州外的信貸資金高達(dá)24.14億元，占各項(xiàng)貸款余額的40.39%。這些域外業(yè)務(wù)主要集中于個(gè)別金融機(jī)構(gòu)，且州內(nèi)開辦業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)以辦理業(yè)務(wù)為主，較少參與風(fēng)險(xiǎn)管理，對資金運(yùn)用情況及交易對手的風(fēng)險(xiǎn)狀況等信息掌握不夠充分，蘊(yùn)藏著較大的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患和信用風(fēng)險(xiǎn)隱患。

二、金融風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的主要原因

（一）經(jīng)濟(jì)形勢下行增加了銀行機(jī)構(gòu)的生存壓力與經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)

全國、全省以及全州經(jīng)濟(jì)下行形勢導(dǎo)致玉樹州存款資源減少，金融機(jī)構(gòu)間的競爭壓力持續(xù)增大，對銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)“存款立行”的經(jīng)營理念和經(jīng)營模式帶來了較大地沖擊。截至2020年6月末，全州銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)累計(jì)創(chuàng)造利潤0.53億元，同比少盈0.11億元。另一方面，州內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢的低迷，疊加新冠肺炎疫情的沖擊與影響，給自身?xiàng)l件原本就不夠佳、市場競爭力原本就不夠強(qiáng)的州內(nèi)小微企業(yè)帶來了更大的沖擊，一些企業(yè)出現(xiàn)了資金緊缺、還款能力不足等問題，進(jìn)而造成銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)質(zhì)量下滑。截至2020年6月末，全州銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不良貸款余額1.33億元，同比增加0.39億元，不良貸款率2.22%，同比上升0.31個(gè)百分點(diǎn)。

（二）銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)盲目經(jīng)營增加了系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性

在金融創(chuàng)新與利潤創(chuàng)造動(dòng)機(jī)驅(qū)使下，部分銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)大量參與開展銀團(tuán)貸款、票據(jù)、代銷理財(cái)產(chǎn)品等業(yè)務(wù)，資金外流情況嚴(yán)重。多數(shù)流出域外資金的交易鏈條長、交易區(qū)域跨度大、參與銀行多，且風(fēng)險(xiǎn)管控工作主要由牽頭行負(fù)責(zé)，轄內(nèi)各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)作為參與行，對資金的用途、安全性等相關(guān)信息掌握的相對較少，加大了銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)發(fā)生信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等風(fēng)險(xiǎn)事件的可能性，進(jìn)而對全州金融業(yè)的穩(wěn)健運(yùn)行造成威脅。

特殊的自然人文環(huán)境增加了金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營難度與監(jiān)管部門的監(jiān)管難度。玉樹州地域廣、農(nóng)牧民居住分散，增加了金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營成本與縣域現(xiàn)金調(diào)運(yùn)等業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)度，也加大了非法集資、民間借貸、非法開辦金融業(yè)務(wù)等方面的監(jiān)管難度。同時(shí)，廣大農(nóng)牧民的金融知識(shí)素養(yǎng)普遍不高，存在金融不誠信行為擴(kuò)散蔓延、金融負(fù)面輿情不加甄別迅速傳播等現(xiàn)象，對金融機(jī)構(gòu)的合規(guī)經(jīng)營、金融服務(wù)提出了更高的要求，也給全州金融業(yè)穩(wěn)健運(yùn)行帶來了隱患。

（三）金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)、管理能力仍然不足

在十九大會(huì)議將防范化解重大風(fēng)險(xiǎn)作為“三大攻堅(jiān)戰(zhàn)”之首的大背景下，轄內(nèi)各金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)明顯提升。但是，受經(jīng)營管理模式和風(fēng)險(xiǎn)管理能力限制，仍存在全面風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)不足、對創(chuàng)新業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的認(rèn)識(shí)不到位、風(fēng)險(xiǎn)管理方式傳統(tǒng)落后、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警的科學(xué)性與深入性不足、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測的覆蓋領(lǐng)域不全面等問題，致使某些風(fēng)險(xiǎn)苗頭暴露后不能及時(shí)發(fā)現(xiàn)并采取合理措施防控，導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)隱患不斷積累，增加了玉樹州金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性。

三、系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)防控的困難與問題

（一）對系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)不足

雖然州內(nèi)金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)日漸增強(qiáng)，但是，對系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)存在偏差，普遍認(rèn)為系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)就是本機(jī)構(gòu)系統(tǒng)內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)，防控地區(qū)金融風(fēng)險(xiǎn)、維護(hù)地區(qū)金融穩(wěn)定的意識(shí)還有所欠缺。相比金融機(jī)構(gòu)，州內(nèi)其他相關(guān)單位防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)則更加薄弱，網(wǎng)絡(luò)媒體上出現(xiàn)金融負(fù)面消息時(shí)，部分人員不僅未及時(shí)采取合理措施處置，反而扮演起了“正義之士”，對負(fù)面消息的真實(shí)性不加甄別即隨意擴(kuò)散、妄加評論，導(dǎo)致事態(tài)越演越烈，加大了系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性。

（二）系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)防控經(jīng)驗(yàn)不足

多年來，玉樹州金融運(yùn)行一直較為穩(wěn)健，監(jiān)管部門、地方政府及金融機(jī)構(gòu)防范化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)驗(yàn)不足。大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)對地區(qū)金融風(fēng)險(xiǎn)防控的意識(shí)不足，導(dǎo)致本機(jī)構(gòu)出現(xiàn)重大金融風(fēng)險(xiǎn)時(shí)未及時(shí)向地方政府、金融監(jiān)管部門報(bào)告，甚至有個(gè)別金融機(jī)構(gòu)在監(jiān)管部門發(fā)現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)事件后，了解事件發(fā)生原因、事態(tài)發(fā)展情況、機(jī)構(gòu)已經(jīng)采取的防控處置措施及效果等詳細(xì)情況時(shí)仍然刻意隱瞞。類似做法可能導(dǎo)致錯(cuò)過金融風(fēng)險(xiǎn)防控處置的最佳時(shí)機(jī)，致使事態(tài)演變到難以控制的程度，進(jìn)而引發(fā)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。

（三）風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警機(jī)制不夠科學(xué)

截至目前，玉樹州內(nèi)各金融機(jī)構(gòu)尤其是中小金融機(jī)構(gòu)仍然主要依靠定期分析主要經(jīng)營監(jiān)管指標(biāo)來監(jiān)測經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，科技含量較高的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測分析計(jì)量模型使用率較低。傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測方式限制了金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測的前瞻性、深入性與客觀性，一定程度上也將影響金融風(fēng)險(xiǎn)處置的及時(shí)性以及風(fēng)險(xiǎn)處置措施的適當(dāng)性，增加了單個(gè)金融風(fēng)險(xiǎn)演變?yōu)閰^(qū)域性系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的可能性。另一方面，迫于監(jiān)管、考核等各方面的壓力，部分金融機(jī)構(gòu)存在以凈化報(bào)表等方式刻意隱瞞風(fēng)險(xiǎn)的行為。這就需要監(jiān)管部門通過穿透原則去分析判斷、全面掌握金融機(jī)構(gòu)的真實(shí)風(fēng)險(xiǎn)。但是，受業(yè)務(wù)素質(zhì)、監(jiān)管工具等限制，監(jiān)管部門的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警機(jī)制仍然存在一定程度的滯后性。

（四）金融風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制不夠健全

為了更好地分析研判、防范處置重大金融突發(fā)事件，玉樹州制定了全州金融突發(fā)事件應(yīng)急處置預(yù)案，但是全州金融運(yùn)行較為穩(wěn)健，自應(yīng)急預(yù)案制定以來未發(fā)生啟動(dòng)應(yīng)急預(yù)案事件，金融突發(fā)事件應(yīng)急處置能力提升主要依靠應(yīng)急演練。近幾年，雖然定期組織開展應(yīng)急演練，但迫于金融突發(fā)事件應(yīng)急演練的敏感性，演練僅在小范圍內(nèi)開展，應(yīng)急演練的檢驗(yàn)以及全州金融突發(fā)事件應(yīng)急處置能力的提升均存在局限性。另外，根據(jù)防范化解重大金融風(fēng)險(xiǎn)工作需要，成立了玉樹州防范化解重大金融風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)導(dǎo)小組，制定了《玉樹州防范化解重大金融風(fēng)險(xiǎn)攻堅(jiān)戰(zhàn)實(shí)施方案》，明確劃分了各成員單位的工作職責(zé)。但是，由于相關(guān)單位、相關(guān)人員對防范化解系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)不夠到位，導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)處置的地方政府主要責(zé)任、監(jiān)管部門監(jiān)管責(zé)任、金融機(jī)構(gòu)主體責(zé)任、人民銀行最后貸款人責(zé)任的四方責(zé)任難以壓實(shí)，金融風(fēng)險(xiǎn)處置合力難以充分發(fā)揮。

四、對策與建議

（一）健全金融監(jiān)管體系，防止監(jiān)管套利、監(jiān)管空白風(fēng)險(xiǎn)

系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)是單個(gè)金融事件引起整個(gè)金融體系的危機(jī)，并導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)和社會(huì)福利遭受重大損失的風(fēng)險(xiǎn)。與單個(gè)金融風(fēng)險(xiǎn)相比，系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的涉及面更廣，對經(jīng)濟(jì)金融的危害性也更大。因此，系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)需要系統(tǒng)性金融監(jiān)管，要加強(qiáng)貨幣政策和金融監(jiān)管之間的協(xié)調(diào)性，加強(qiáng)不同監(jiān)管部門之間的協(xié)調(diào)性。充分發(fā)揮中央和地方兩個(gè)監(jiān)管體系的積極性，明確地方維護(hù)金融穩(wěn)定的職責(zé)，確保中央金融監(jiān)管體系與地方金融監(jiān)管體系在分工明確的基礎(chǔ)上相互配合，防止監(jiān)管套利、監(jiān)管空白等引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）建立健全區(qū)域金融風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制體制，形成區(qū)域金融風(fēng)險(xiǎn)防控統(tǒng)一力量

持續(xù)建立健全防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)組織體系與制度體系，引導(dǎo)相關(guān)單位堅(jiān)持底線思維，把穩(wěn)定大局放在優(yōu)先位置，把維護(hù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)穩(wěn)定、不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)作為工作標(biāo)準(zhǔn)和最終目標(biāo)。抓住主要風(fēng)險(xiǎn)，合理確定風(fēng)險(xiǎn)處置順序，優(yōu)先處理可能威脅經(jīng)濟(jì)社會(huì)穩(wěn)定和引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)、突發(fā)性強(qiáng)的問題。厘清各方職責(zé)邊界，壓實(shí)監(jiān)管部門監(jiān)管責(zé)任、地方政府屬地風(fēng)險(xiǎn)處置責(zé)任和維穩(wěn)第一責(zé)任、金融機(jī)構(gòu)的主體責(zé)任和人民銀行最后貸款人責(zé)任。

（三）健全風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警處置體系，提升區(qū)域金融風(fēng)險(xiǎn)防控能力

建立嚴(yán)格完善的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測報(bào)表報(bào)送制度和數(shù)據(jù)采集報(bào)送考核制度，確保監(jiān)測數(shù)據(jù)的真實(shí)性與完整性。根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展情況，運(yùn)用金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測分析預(yù)警模型，有效發(fā)現(xiàn)潛在的金融風(fēng)險(xiǎn)，提高金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警的準(zhǔn)確性、科學(xué)性和有效性。建立地區(qū)金融風(fēng)險(xiǎn)分析預(yù)警聯(lián)席機(jī)制，疏通政府、監(jiān)管部門、金融機(jī)構(gòu)以及其他相關(guān)單位之間的信息交流渠道，及時(shí)掌握區(qū)域金融運(yùn)行中出現(xiàn)的重大事件及可能發(fā)生的金融風(fēng)險(xiǎn)。

（四）密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)金融政策與國內(nèi)外重大經(jīng)濟(jì)金融事件，防止外部風(fēng)險(xiǎn)傳入

不斷提高政策敏感度，密切關(guān)注國內(nèi)外宏觀經(jīng)濟(jì)金融政策，強(qiáng)化宏觀政策的貫徹執(zhí)行力度，緊抓政策機(jī)遇，積極應(yīng)對挑戰(zhàn)，不斷提升經(jīng)營穩(wěn)健性與市場競爭力。強(qiáng)化系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別防控意識(shí)，充分發(fā)揮全州金融風(fēng)險(xiǎn)防范化解領(lǐng)導(dǎo)機(jī)制等有關(guān)聯(lián)席機(jī)制的作用，定期召開會(huì)議通報(bào)國內(nèi)外重大經(jīng)濟(jì)金融事件、玉樹州金融運(yùn)行狀況等，分析研判可能造成玉樹州金融運(yùn)行中存在的重大風(fēng)險(xiǎn)隱患，討論決定積極的應(yīng)對策略，及早將風(fēng)險(xiǎn)隱患消除在萌芽狀態(tài)或?qū)p失降低到最小。