■ 中國農(nóng)業(yè)銀行江西省分行課題組

引言

《中共中央關(guān)于制定國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和二〇三五年遠(yuǎn)景目標(biāo)的建議》提出了“雙循環(huán)”新發(fā)展格局這一強(qiáng)國戰(zhàn)略，強(qiáng)調(diào)要加快形成以國內(nèi)大循環(huán)為主體、國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局。這意味著今后經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重心將調(diào)整為提高國內(nèi)全要素生產(chǎn)率以提升我國重要產(chǎn)業(yè)在全球價(jià)值鏈中的話語權(quán)、“以我為主”的國內(nèi)國際雙循環(huán)模式。在內(nèi)外部雙重壓力下，“雙循環(huán)”戰(zhàn)略將成為“十四五”的突破口，以滿足內(nèi)需為出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，通過深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革疏通國民經(jīng)濟(jì)的“經(jīng)絡(luò)”，國內(nèi)國際雙向循環(huán)相互促進(jìn)，以實(shí)現(xiàn)更高層次的對(duì)外開放，經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展的新時(shí)代。

“雙循環(huán)”的本質(zhì)是在國內(nèi)、國際兩個(gè)循環(huán)中，打通從生產(chǎn)環(huán)節(jié)到消費(fèi)環(huán)節(jié)的通道，再從消費(fèi)環(huán)節(jié)創(chuàng)造更多的生產(chǎn)，形成良性動(dòng)態(tài)的循環(huán)。金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的血脈，暢通“雙循環(huán)”要全面深化體制機(jī)制改革，打通金融要素與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的流動(dòng)循環(huán)通道，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入更大活力。推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，最主要的是金融業(yè)在政策扶持下做好普惠金融服務(wù)，推動(dòng)營商環(huán)境的優(yōu)化完善以持續(xù)改進(jìn)小微企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的“生態(tài)位”，更好地實(shí)現(xiàn)小微企業(yè)對(duì)拉升產(chǎn)業(yè)鏈水平及工業(yè)基礎(chǔ)能力的積極效能，進(jìn)而助力整個(gè)社會(huì)產(chǎn)業(yè)鏈水平的提高，進(jìn)一步夯實(shí)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)，解決“卡脖子”核心技術(shù)難題，聯(lián)通創(chuàng)新鏈及產(chǎn)業(yè)鏈。金融作為國民經(jīng)濟(jì)體系的樞紐，是服務(wù)“雙循環(huán)”高質(zhì)量形成的支撐力量，聚焦普惠金融重點(diǎn)領(lǐng)域，創(chuàng)新發(fā)展模式，優(yōu)化營商環(huán)境，是新時(shí)期商業(yè)銀行服務(wù)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的必然選擇。

一、“雙循環(huán)”新格局下推進(jìn)普惠金融發(fā)展面臨的形勢

（一）當(dāng)前我國經(jīng)貿(mào)發(fā)展的內(nèi)外部環(huán)境

改革開放以來，我國提出與當(dāng)時(shí)經(jīng)濟(jì)社會(huì)背景相適應(yīng)的外向型經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式，得益于參與國際貿(mào)易分工、引入新技術(shù)的帶動(dòng)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展乘上了全球化東風(fēng)步入快車道。但在國際經(jīng)貿(mào)環(huán)境嚴(yán)峻疊加疫情全球蔓延的大背景下，我國經(jīng)濟(jì)貿(mào)易發(fā)展面臨著嚴(yán)重的挑戰(zhàn)與沖擊。

在新的國際國內(nèi)大環(huán)境下，單純依靠外向型經(jīng)濟(jì)的模式已難以持續(xù)。通過其他大國的歷史經(jīng)驗(yàn)可知，超大規(guī)模的內(nèi)需潛力及內(nèi)部市場是拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的源泉，是贏得國際博弈競爭優(yōu)勢的底牌。打通國內(nèi)大循環(huán)，轉(zhuǎn)向國內(nèi)國際“雙循環(huán)”，改變過去“兩頭在外”和“大進(jìn)大出”的發(fā)展模式成為突破口?！笆奈濉睍r(shí)期是我國開啟全面建設(shè)社會(huì)主義現(xiàn)代化國家新征程、邁入第二個(gè)百年奮斗目標(biāo)的新起點(diǎn)，也是我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式轉(zhuǎn)型升級(jí)的重要時(shí)期，其規(guī)劃重心將更加注重保持供給與需求、產(chǎn)業(yè)之間、金融與實(shí)體、區(qū)域之間的比較平衡關(guān)系。

（二）“雙循環(huán)”格局形成的約束條件

1.外循環(huán)方面。全球經(jīng)濟(jì)的衰退、逆全球化以及貿(mào)易摩擦導(dǎo)致外需出現(xiàn)下降趨勢。截至2019年末，凈出口拉動(dòng)我國GDP累計(jì)同比增長僅0.7個(gè)百分點(diǎn)。疫情下全球經(jīng)濟(jì)很可能經(jīng)歷一段較長的收縮過程，對(duì)于出口市場份額全球領(lǐng)先的我國而言，出口下行壓力將持續(xù)存在。疫情以來，我國雖然憑借快速修復(fù)的生產(chǎn)能力，填補(bǔ)了海外供給缺口，短期進(jìn)出口維持了較好勢頭，截至2020年9月末，出口增速達(dá)到9.9%，其中，防疫物資出口對(duì)整體出口增速起到了重要的拉動(dòng)作用。但隨著各國工業(yè)產(chǎn)能的逐步恢復(fù)，從長期來看，防疫物資對(duì)出口的支撐可能減弱。

2.內(nèi)循環(huán)方面。近年來，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行持續(xù)穩(wěn)定恢復(fù)，穩(wěn)中加固，穩(wěn)中向好，但社會(huì)消費(fèi)品零售總額增速持續(xù)下滑，從2008年的22.7%下滑至2019年的8%。截至2020年9月末，社會(huì)消費(fèi)品零售總額比上年同期累計(jì)下降了7.2%，固定資產(chǎn)投資完成額比去年同期增長了0.8%，增速較2011年的23.8%下降了23個(gè)百分點(diǎn)。近年來投資增速主要依賴政府主導(dǎo)的基建和房地產(chǎn)投資支撐，民間固定資產(chǎn)投資增速除2018年外，其余年度均低于整體固定資產(chǎn)投資增速。制造業(yè)投資在三大投資中表現(xiàn)不佳。此外，伴隨我國社會(huì)人口老齡化，適齡勞動(dòng)人口持續(xù)下降、勞動(dòng)力成本上升，也會(huì)導(dǎo)致有效需求的持續(xù)萎縮，造成經(jīng)濟(jì)增長乏力。

圖1 近3年我國“消費(fèi)、投資和出口”三大需求增速

二、普惠金融促進(jìn)“雙循環(huán)”高質(zhì)量形成的內(nèi)在邏輯

普惠金融是服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的重要領(lǐng)域，可以通過提高生產(chǎn)率、增加投資、節(jié)約勞動(dòng)時(shí)間等促進(jìn)整個(gè)宏觀經(jīng)濟(jì)增長，能夠在整個(gè)經(jīng)濟(jì)循環(huán)中發(fā)揮重要作用?！半p循環(huán)”的高質(zhì)量形成離不開空間資源的布局優(yōu)化及有效配置，要注重產(chǎn)業(yè)供給的協(xié)調(diào)平衡，尋求消費(fèi)投資比例關(guān)系的優(yōu)化。普惠金融聚焦小微企業(yè)、“三農(nóng)”及低收入者等弱勢群體金融服務(wù)的可獲得性，有利于消除因外部性、壟斷、公共物品及信息不對(duì)稱等原因?qū)е碌摹笆袌鍪ъ`”，從收入分配效應(yīng)及經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)作用于“雙循環(huán)”，對(duì)縮小中低收入群體和欠發(fā)達(dá)區(qū)域居民收入分配差距、助力小微企業(yè)融資等起到關(guān)鍵作用。

（一）收入分配效應(yīng)

普惠金融有助于改善城鄉(xiāng)收入分配格局，提高貧困地區(qū)居民的收入水平，增加消費(fèi)，并通過多樣化的金融服務(wù)優(yōu)化消費(fèi)投資比例。首先，普惠金融可以滿足貧困落后地區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的金融資源需求，推動(dòng)交通、通信、衛(wèi)生及教育等事業(yè)的發(fā)展，帶動(dòng)貧困地區(qū)經(jīng)濟(jì)及居民個(gè)體收入的提升，從而促進(jìn)消費(fèi)升級(jí)。其次，普惠性的賬戶、場景和信貸服務(wù)可以滿足弱勢群體多樣化的需求，減少金融排斥，經(jīng)濟(jì)個(gè)體相關(guān)的資金進(jìn)入金融體系并轉(zhuǎn)化為投資，縮小城鄉(xiāng)收入差距，進(jìn)而優(yōu)化消費(fèi)和投資比例。

（二）經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)

普惠金融有助于匯聚市場儲(chǔ)蓄資源，跨主體、跨行業(yè)地進(jìn)行轉(zhuǎn)移，提高資金配置效率，緩解小微企業(yè)融資難題，促進(jìn)企業(yè)投資及產(chǎn)業(yè)升級(jí)。首先，普惠金融關(guān)注金融服務(wù)覆蓋面，往往深入偏遠(yuǎn)地區(qū)和弱勢群體，通過提供支付服務(wù)便利資金往來，節(jié)約交易時(shí)間，降低全社會(huì)的交易成本。普惠性的賬戶和存款服務(wù)，使金融資源更易于集中，從而提高儲(chǔ)蓄率和投資轉(zhuǎn)化率。其次，普惠金融注重實(shí)現(xiàn)金融資源融資成本的可負(fù)擔(dān)，可以緩解小微企業(yè)、輕資產(chǎn)行業(yè)及新興行業(yè)企業(yè)所出現(xiàn)的融資難融資貴的問題，增加其把握契合消費(fèi)新需求、高收益率的投資新機(jī)遇，提升資源配置運(yùn)行效率，為企業(yè)投資賦能。同時(shí)，普惠金融的發(fā)展有助于鼓勵(lì)創(chuàng)新，很多中小企業(yè)的創(chuàng)新需要通過普惠金融的支持來獲取。

圖2 普惠金融促進(jìn)消費(fèi)和投資的循環(huán)效應(yīng)

三、“雙循環(huán)”新格局下商業(yè)銀行發(fā)展普惠金融的必要性

商業(yè)銀行是發(fā)展普惠金融的重要參與者，直接或間接參與科學(xué)的普惠金融標(biāo)準(zhǔn)體系的建立。小微企業(yè)通常被稱為國民經(jīng)濟(jì)的“基本細(xì)胞”，是吸納就業(yè)的主要力量、創(chuàng)造稅收的重要增長點(diǎn)。新形勢下，商業(yè)銀行優(yōu)化普惠金融服務(wù)模式，是聚焦關(guān)鍵領(lǐng)域助力深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、暢通“雙循環(huán)”的突破口。

（一）發(fā)展普惠金融是中央部署的政治任務(wù)，責(zé)無旁貸

近年來，國家深入推進(jìn)政務(wù)信息資源共享，積極打通信息壁壘，發(fā)展普惠金融的政策紅利持續(xù)釋放。2020年5月，《政府工作報(bào)告》強(qiáng)調(diào)“六?！笔恰傲€(wěn)”工作的著力點(diǎn)，其中保居民就業(yè)、保市場主體、保產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈穩(wěn)定是經(jīng)濟(jì)的生命線，而小微企業(yè)作為“六?！钡年P(guān)鍵一環(huán)，是經(jīng)濟(jì)增長的動(dòng)力源、就業(yè)的“蓄水池”和社會(huì)的“穩(wěn)定器”，是普惠金融的重點(diǎn)服務(wù)對(duì)象。從近年來我國小微企業(yè)的運(yùn)行指數(shù)來看，小微企業(yè)整體運(yùn)行均低于50的臨界點(diǎn)。尤其是新冠肺炎疫情以來，逾60%的企業(yè)2020年前半年業(yè)績下滑，凈利潤同比下降明顯，逾三成的企業(yè)整年度預(yù)估營業(yè)額降幅高于50%。針對(duì)許多外貿(mào)企業(yè)的疫后困境，國務(wù)院發(fā)布了《關(guān)于支持出口產(chǎn)品轉(zhuǎn)內(nèi)銷的實(shí)施意見》，鼓勵(lì)商業(yè)銀行強(qiáng)化對(duì)出口產(chǎn)品轉(zhuǎn)內(nèi)銷的扶持，尤其要做好針對(duì)中小微外貿(mào)型企業(yè)的金融支持。因此，做好普惠金融服務(wù)是新格局下商業(yè)銀行必須承擔(dān)的政治責(zé)任，應(yīng)責(zé)無旁貸地自覺當(dāng)好“頭雁”。

圖3 近3年我國小微企業(yè)運(yùn)行指數(shù)

（二）發(fā)展普惠金融是商業(yè)銀行布局未來的戰(zhàn)略選擇，勢在必行

近年來，在各項(xiàng)政策支持下，小微企業(yè)貸款余額保持持續(xù)增長趨勢。目前，全國小微企業(yè)天眼數(shù)據(jù)逾8000萬家，約占企業(yè)總量的七成左右，融資需求缺口大，對(duì)其他綜合金融服務(wù)需求的帶動(dòng)作用顯著，具有較大的市場發(fā)展?jié)摿?。在?dāng)前市場環(huán)境下，商業(yè)銀行對(duì)大項(xiàng)目、大企業(yè)信貸的競爭日趨白熱化，而對(duì)普惠領(lǐng)域的金融供給有較大市場。抓住小微企業(yè)“圈鏈”可以極大地延伸服務(wù)觸角，向上拓展上游核心項(xiàng)目、龍頭企業(yè)，往下聚攬先富群體及高凈值私行客戶，成長價(jià)值高。精耕細(xì)作普惠小微金融市場，是商業(yè)銀行布局未來的必由之路。

表1 2010～2019年金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)貸款余額、小微貸款余額及占比

（三）發(fā)展普惠金融服務(wù)的環(huán)境條件日益改善，大有可為

伴隨著國家“雙創(chuàng)”、供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、“中國制造2025”等發(fā)展戰(zhàn)略的推進(jìn)，小微企業(yè)的發(fā)展迎來了重要戰(zhàn)略機(jī)遇，以小微為核心的普惠金融有望成為新的增長極。2020年2月以來，“創(chuàng)新直達(dá)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貨幣政策工具”成為新亮點(diǎn)，如人民銀行創(chuàng)設(shè)的普惠小微企業(yè)貸款延期支持工具和普惠小微企業(yè)信用貸款支持計(jì)劃、下調(diào)再貸款再貼現(xiàn)利率等，均有助于提升商業(yè)銀行支農(nóng)、支小的內(nèi)生動(dòng)力。此外，金融科技的廣泛運(yùn)用催生了大批互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)紛紛挖掘長尾市場，為破解普惠金融的信息不對(duì)稱，提供了技術(shù)支撐和實(shí)現(xiàn)路徑，商業(yè)銀行可通過互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)客戶精準(zhǔn)畫像、擴(kuò)展客戶規(guī)模、降低營運(yùn)成本、提升資源適配、提高風(fēng)控能力。

企業(yè)為了消除信息孤島這一問題，必須制定一個(gè)通用的、統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，不同系統(tǒng)與軟件可以真正實(shí)現(xiàn)交流信息、共享資源。企業(yè)在運(yùn)用系統(tǒng)的時(shí)候，盡量使用同一軟件公司的產(chǎn)品，從而提升不同企業(yè)之間的交流以及聯(lián)系。此外，我國企業(yè)有必要不斷完善、優(yōu)化基礎(chǔ)管理工作，盡量做到數(shù)據(jù)的及時(shí)、完備、準(zhǔn)確、客觀。在實(shí)施信息化管理的過程中，企業(yè)可以獲得充分的基礎(chǔ)支持。企業(yè)可以考慮到現(xiàn)實(shí)狀況，對(duì)已有的、大量的軟硬件資源進(jìn)行充分運(yùn)用，并對(duì)企業(yè)信息化系統(tǒng)進(jìn)行有效的集成，不斷提升企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益以及競爭力。

四、“雙循環(huán)”新格局下商業(yè)銀行發(fā)展普惠金融的路徑

新格局下商業(yè)銀行發(fā)展普惠金融，要積極把握重點(diǎn)領(lǐng)域，增強(qiáng)創(chuàng)新服務(wù)能力、支持?jǐn)U大內(nèi)需戰(zhàn)略、協(xié)同聯(lián)動(dòng)形成合力，促進(jìn)形成更多的增長點(diǎn)、增長極，助推實(shí)體經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。

（一）從微觀層面，聚焦普惠關(guān)鍵領(lǐng)域，鞏固產(chǎn)業(yè)循環(huán)

1.瞄準(zhǔn)市場“焦點(diǎn)”，加快形成有效的發(fā)展模式。在構(gòu)建“雙循環(huán)”新格局的過程中，科技創(chuàng)新要發(fā)揮核心作用，制造業(yè)創(chuàng)新往往是其中最活躍的領(lǐng)域。商業(yè)銀行應(yīng)瞄準(zhǔn)市場“焦點(diǎn)”著力增強(qiáng)創(chuàng)新服務(wù)能力。一是加大對(duì)科創(chuàng)型小微企業(yè)的扶持力度。提升對(duì)企業(yè)、市場及技術(shù)的投資研判能力，積極推廣投貸聯(lián)動(dòng)等，豐富科技創(chuàng)新多元化金融服務(wù)手段。二是增強(qiáng)對(duì)制造業(yè)小微企業(yè)的信貸扶持，信貸投放節(jié)奏要與經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇相匹配，更與制造業(yè)小微的實(shí)際需求保持一致，加大中長期融資規(guī)模，助力先進(jìn)制造業(yè)小微企業(yè)提升產(chǎn)業(yè)附加值，做長價(jià)值鏈。

2.疏通關(guān)鍵“堵點(diǎn)”，不斷完善相關(guān)配套機(jī)制。普惠領(lǐng)域中，小微企業(yè)融資難融資貴的問題由來已久。2020年疫情疊加經(jīng)濟(jì)下行壓力致使許多小微企業(yè)運(yùn)營舉步維艱，在此情況下，不僅要立足當(dāng)前更需著眼長遠(yuǎn)，完善配套機(jī)制打通融資關(guān)鍵“堵點(diǎn)”。一是立足當(dāng)下做好疫情期間的普惠金融服務(wù)。商業(yè)銀行應(yīng)在政策扶持下更好地推行普惠金融，對(duì)有發(fā)展前景、但受到疫情影響暫時(shí)遇到困難的小微企業(yè)、個(gè)私企業(yè)主“不抽貸、不斷貸、不壓貸”，滿足小微企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)的金融需求；強(qiáng)化多元化信貸扶持，加大首貸戶、信用貸款的投放力度，嚴(yán)格執(zhí)行收費(fèi)減免政策，落實(shí)好貸款延期還本付息政策。強(qiáng)化金融業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新，做優(yōu)出口產(chǎn)品轉(zhuǎn)內(nèi)銷服務(wù)，根據(jù)業(yè)務(wù)需求積極提供周轉(zhuǎn)類信貸產(chǎn)品和質(zhì)押融資業(yè)務(wù)，大力發(fā)展內(nèi)銷保險(xiǎn)項(xiàng)下的保單融資業(yè)務(wù)。二是著眼長遠(yuǎn)加快優(yōu)化普惠金融體制機(jī)制及流程。商業(yè)銀行應(yīng)著力加快構(gòu)建符合小微金融特點(diǎn)的制度體系，研究專項(xiàng)業(yè)務(wù)管理制度及政策，尤其應(yīng)把握“線上化、數(shù)字化”普惠金融服務(wù)發(fā)展方向，加快建立適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)化特點(diǎn)的小微金融業(yè)務(wù)制度體系；加快優(yōu)化小微金融業(yè)務(wù)流程，建立更加便捷高效的業(yè)務(wù)流程及服務(wù)體系，落實(shí)限時(shí)辦結(jié)制度，形成剛性約束；完善小微金融的差異化政策，因地制宜制定適合區(qū)域客戶特點(diǎn)的差異化落地措施，提升政策運(yùn)用效果。

3.破解營銷“難點(diǎn)”，切實(shí)提升經(jīng)營運(yùn)作效率。人工智能、云計(jì)算等數(shù)字技術(shù)的賦能，推進(jìn)了普惠金融業(yè)務(wù)向線上遷移，批量獲客也成為趨勢。商業(yè)銀行應(yīng)抓好科技賦能，推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，促進(jìn)金融資源通過技術(shù)手段普惠基層領(lǐng)域。一是強(qiáng)化線上模式創(chuàng)新能力。商業(yè)銀行應(yīng)加速布局線上普惠金融服務(wù)體系，夯實(shí)線上服務(wù)的技術(shù)基礎(chǔ)；加強(qiáng)市場分析研究，借鑒同業(yè)經(jīng)驗(yàn)，積極完善符合數(shù)字運(yùn)營特點(diǎn)的應(yīng)用場景，持續(xù)豐富線上服務(wù)內(nèi)容，打響品牌。二是加快發(fā)展供應(yīng)鏈融資模式。供應(yīng)鏈融資是當(dāng)前服務(wù)小微的主流模式，商業(yè)銀行應(yīng)加快建立小微金融在線供應(yīng)鏈融資系統(tǒng)，以更好地滿足客戶需求。在營銷大型集團(tuán)客戶的同時(shí)，圈鏈?zhǔn)綌U(kuò)展橫縱多向關(guān)聯(lián)的小微企業(yè)，以點(diǎn)帶面批量營銷。三是優(yōu)化完善線下作業(yè)模式。重點(diǎn)圍繞“一圈（商圈）、兩鏈（供應(yīng)鏈、產(chǎn)業(yè)鏈）、三區(qū)（開發(fā)區(qū)、工業(yè)園區(qū)、產(chǎn)業(yè)聚集區(qū)）”，加強(qiáng)與工商、稅務(wù)等政府部門以及各類協(xié)會(huì)、核心企業(yè)、科技公司、第三方支付平臺(tái)等合作，批量收集客戶信息，制定整體服務(wù)方案，實(shí)行批量營銷、主動(dòng)授信、便捷用信。推廣“信貸工廠”服務(wù)模式，實(shí)現(xiàn)后臺(tái)全業(yè)務(wù)流程的規(guī)范化、標(biāo)準(zhǔn)化操作，提升市場響應(yīng)能力及服務(wù)質(zhì)效。

4.培育產(chǎn)品“亮點(diǎn)”，打造多元金融服務(wù)體系。數(shù)字化轉(zhuǎn)型從供給側(cè)重塑了銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營模式，產(chǎn)品和服務(wù)向標(biāo)準(zhǔn)化、智能化、場景化、生態(tài)化轉(zhuǎn)變，這一變化趨勢契合了普惠金融特點(diǎn)，普惠金融成為轉(zhuǎn)型最快、受益最大的領(lǐng)域。一是打造有競爭力的產(chǎn)品體系。商業(yè)銀行應(yīng)加快研發(fā)針對(duì)小微、“三農(nóng)”等普惠領(lǐng)域客戶的線上拳頭產(chǎn)品，豐富產(chǎn)品籃子。加強(qiáng)產(chǎn)品功能組合管理，打造多個(gè)功能性產(chǎn)品業(yè)務(wù)模塊，形成功能性產(chǎn)品與基礎(chǔ)性產(chǎn)品多種組合，全面滿足客戶需求。二是優(yōu)化產(chǎn)品創(chuàng)新政策。商業(yè)銀行應(yīng)做好普惠金融產(chǎn)品的頂層設(shè)計(jì)，抓好通用型產(chǎn)品的研發(fā)和全生命周期管理，同時(shí)結(jié)合實(shí)際分類下放自主創(chuàng)新權(quán)限，鼓勵(lì)分支機(jī)構(gòu)持續(xù)開展“微創(chuàng)新”，設(shè)計(jì)競爭力強(qiáng)的區(qū)域特色產(chǎn)品，并緊跟市場需求加強(qiáng)產(chǎn)品迭代升級(jí)，激發(fā)創(chuàng)新活力。

5.把控經(jīng)營“風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)”，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別管控能力。面對(duì)新格局下國內(nèi)國際兩個(gè)市場的復(fù)雜環(huán)境，商業(yè)銀行要增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范力度，把握經(jīng)營“風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)”，提升抗風(fēng)險(xiǎn)能力，讓風(fēng)險(xiǎn)防控走在市場曲線前面。一是強(qiáng)化多方參與的風(fēng)險(xiǎn)保障機(jī)制。商業(yè)銀行應(yīng)積極強(qiáng)化與政府部門、金融同業(yè)及其他社會(huì)機(jī)構(gòu)等的聯(lián)系溝通，通過“銀政合作+商業(yè)運(yùn)作”“保險(xiǎn)+信貸+擔(dān)?！钡饶Ｊ?，爭取財(cái)政、保險(xiǎn)、擔(dān)保等風(fēng)險(xiǎn)保障類增信政策落地。與此同時(shí)，商業(yè)銀行還需研發(fā)本地化的“增信”類金融信貸產(chǎn)品，多渠道分散風(fēng)險(xiǎn)，為小微企業(yè)和“三農(nóng)”客戶融資解決抵押擔(dān)保難題。二是重視智慧風(fēng)控手段的運(yùn)用。有效借助系統(tǒng)在線監(jiān)控、智慧風(fēng)控等新科技手段，打造和優(yōu)化普惠金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域預(yù)警監(jiān)測平臺(tái)，同時(shí)推進(jìn)線上線下相結(jié)合的智慧風(fēng)控體系搭建，提高風(fēng)控的精準(zhǔn)度及時(shí)效性；積極整合內(nèi)部沉淀信息，強(qiáng)化與政府有關(guān)部門、第三方企業(yè)的跨界場景共建，嵌入普惠領(lǐng)域重點(diǎn)群體業(yè)務(wù)經(jīng)營、生產(chǎn)生活及多種交易場景，通過獲取場景大數(shù)據(jù)信息持續(xù)完善風(fēng)控模型。

（二）從中觀層面，支持?jǐn)U大內(nèi)需戰(zhàn)略，促進(jìn)市場循環(huán)

2.做強(qiáng)綜合服務(wù)，支持投資需求增長。在新格局下，商業(yè)銀行應(yīng)積極調(diào)整戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)，做強(qiáng)綜合金融服務(wù)，提升供給側(cè)服務(wù)質(zhì)效。一是做好“政府專項(xiàng)債券+”綜合金融服務(wù)。聚焦“兩新一重”相關(guān)領(lǐng)域，重點(diǎn)支持傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施轉(zhuǎn)型升級(jí)、綠色改造項(xiàng)目，以及交通、水利、高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田建設(shè)等項(xiàng)目。做好政府債發(fā)行和配套項(xiàng)目融資服務(wù)，制定“專項(xiàng)債+多場景”“專項(xiàng)債+承貸投”“專項(xiàng)債+產(chǎn)業(yè)鏈”等“政府債券+”綜合金融服務(wù)，充分滿足項(xiàng)目配套的融資需求。二是做好產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移金融服務(wù)。區(qū)域一體化形成的人口、資源、技術(shù)、資金和土地等要素的流動(dòng)是“雙循環(huán)”中的重要一環(huán)，伴隨著大規(guī)模產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移催生了產(chǎn)業(yè)承接地的大量投資需求。商業(yè)銀行應(yīng)強(qiáng)化信息收集，加強(qiáng)與地方政府溝通，準(zhǔn)確掌握企業(yè)及項(xiàng)目信息，圍繞產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移龍頭企業(yè)及上下游配套企業(yè)的業(yè)務(wù)需求，量身定制綜合金融服務(wù)方案，加強(qiáng)全產(chǎn)業(yè)鏈的金融服務(wù)支持力度。

（三）從宏觀層面，協(xié)同聯(lián)動(dòng)形成合力，融入經(jīng)濟(jì)社會(huì)循環(huán)

構(gòu)建新格局是既涉及國內(nèi)國際、又包含供給端和需求端的重要系統(tǒng)工程。堅(jiān)持?jǐn)U大內(nèi)需的戰(zhàn)略基點(diǎn)，要使生產(chǎn)、分配、流通和消費(fèi)環(huán)環(huán)依托國內(nèi)市場，此外要更有機(jī)地融入全球價(jià)值鏈和世界產(chǎn)業(yè)分工體系，大力拓展國內(nèi)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型增長的新空間，增強(qiáng)發(fā)展信心和底氣，為全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇增添活力。商業(yè)銀行應(yīng)充分運(yùn)用自身渠道優(yōu)勢，健全多方聯(lián)動(dòng)機(jī)制，主動(dòng)作為，服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展大循環(huán)，助力國內(nèi)市場主體更加主動(dòng)地參與全球價(jià)值鏈、經(jīng)貿(mào)體系和治理格局的重塑優(yōu)化。要積極強(qiáng)化與資本市場的對(duì)接，打造商行與投行相結(jié)合的服務(wù)發(fā)展模式；跨境經(jīng)營行應(yīng)通過集團(tuán)境內(nèi)外機(jī)構(gòu)協(xié)同，助力企業(yè)參與“一帶一路”及產(chǎn)能合作項(xiàng)目，助力人民幣國際化再提速。此外，商業(yè)銀行自貿(mào)區(qū)經(jīng)營行應(yīng)充分利用開放、便利的金融政策優(yōu)勢，發(fā)揮金融在穩(wěn)外貿(mào)、穩(wěn)外資方面的基礎(chǔ)性作用。