張婧，陳佳睿，劉子悅

（中國國際石油化工聯(lián)合有限責(zé)任公司，北京 100728）

一、百年未有之大變局

當(dāng)前，我國面臨百年未有之大變局。2020年以來，全球產(chǎn)品供應(yīng)鏈?zhǔn)茏?，大量企業(yè)原材料供應(yīng)中斷、跨境運(yùn)輸阻斷，暴露了全球化生產(chǎn)的脆弱性。據(jù)聯(lián)合國貿(mào)易和發(fā)展會(huì)議評(píng)估，歐盟因供應(yīng)鏈中斷導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)規(guī)模受損達(dá)到156億美元，美國達(dá)到58億美元，各國政府重新意識(shí)到過去被忽略的風(fēng)險(xiǎn)，產(chǎn)業(yè)本土化、外包回流、重建國內(nèi)制造業(yè)、縮短產(chǎn)業(yè)鏈等逆全球化的生產(chǎn)模式將不斷加速發(fā)展。

與此同時(shí)，以人工智能和物聯(lián)網(wǎng)機(jī)器人的使用為標(biāo)志的第四次科技革命悄然到來，各國更加強(qiáng)調(diào)知識(shí)產(chǎn)權(quán)和國家安全，正在逐步抬高技術(shù)交流門檻。當(dāng)使用機(jī)器人的成本低于勞動(dòng)力成本時(shí)，發(fā)達(dá)國家將具有除了自然資源以外的其他絕對(duì)優(yōu)勢(shì)，大大減少不必要的資本和商品貿(mào)易。國際貿(mào)易發(fā)展的一種結(jié)局或只剩資源貿(mào)易和夕陽或高污染產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)移，南非、拉美等發(fā)展中國家也無法通過承接勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移實(shí)現(xiàn)工業(yè)化。

在大變局下，美國對(duì)華政策轉(zhuǎn)為全面競(jìng)爭(zhēng)。當(dāng)前在金融領(lǐng)域，我國基礎(chǔ)相對(duì)薄弱，國內(nèi)房地產(chǎn)市場(chǎng)泡沫不斷累積、地方債務(wù)水平較高，國外金融服務(wù)的布局速度遠(yuǎn)慢于貿(mào)易、投資、產(chǎn)業(yè)的擴(kuò)張，人民幣回流機(jī)制還不順暢，還不是國際化的貨幣。美國可能發(fā)起金融戰(zhàn)，削弱中國出口產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，達(dá)到爭(zhēng)奪產(chǎn)業(yè)鏈、推動(dòng)制造業(yè)回流的目的。綜合來說，“十四五”期間，美國拉攏歐盟、日本，通過“金融泡沫國家”間的抱團(tuán)合作，壓制中國發(fā)展，逆全球化趨勢(shì)更加顯著，世界經(jīng)濟(jì)政治格局將走向多極化。

二、“十四五”期間能源戰(zhàn)略方向

面對(duì)大變局，2020年中央經(jīng)濟(jì)會(huì)議提出了“五個(gè)根本”作為中國“答卷”。綜合理解，就是仍然以國內(nèi)經(jīng)濟(jì)建設(shè)為重心，在黨的領(lǐng)導(dǎo)下“走自己的路”，調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，嚴(yán)格治理環(huán)境，收縮貧富差距釋放潛在內(nèi)需，增強(qiáng)科技競(jìng)爭(zhēng)力刺激新需求，乘勢(shì)而上開啟全面建設(shè)社會(huì)主義現(xiàn)代化國家新征程、向第二個(gè)百年奮斗目標(biāo)進(jìn)軍的第一個(gè)五年。

中國外交戰(zhàn)略也發(fā)生轉(zhuǎn)型，“人類命運(yùn)共同體”概念的提出指明了大的方向，我國對(duì)外戰(zhàn)略既要富有主動(dòng)性，又不能重蹈西方國家殖民侵略的覆轍，要在關(guān)系切身利益的關(guān)鍵領(lǐng)域、關(guān)鍵地區(qū)有可信賴的威懾力和存在感，獲得互相信任的堅(jiān)定伙伴。

從能源產(chǎn)業(yè)來說，我國在全球化和工業(yè)化的后期，基礎(chǔ)化工產(chǎn)品過剩嚴(yán)重，制造業(yè)投資增速達(dá)到拐點(diǎn)，能源消耗強(qiáng)度和碳排放水平居高不下。對(duì)內(nèi)要實(shí)現(xiàn)“高質(zhì)量供給引領(lǐng)”，同時(shí)“擴(kuò)大內(nèi)需、培育完整內(nèi)需體系”，對(duì)外要體現(xiàn)“中國擔(dān)當(dāng)”，提高全球話語權(quán)，鞏固中國與歐美在氣候問題上達(dá)成的共識(shí)，必須對(duì)傳統(tǒng)煤炭、石油等化石能源進(jìn)行替代，啟動(dòng)全社會(huì)、系統(tǒng)性的能源革命。“雙碳”目標(biāo)的提出，就是自上而下地提出解決內(nèi)憂外患困局的方案，再通過自下而上的市場(chǎng)行為，激發(fā)風(fēng)、光、核、氫等清潔能源的運(yùn)用。在實(shí)現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)過程中，能源結(jié)構(gòu)變革可以提供更多的、可持續(xù)發(fā)展的電氣化生產(chǎn)模式和就業(yè)機(jī)會(huì)；改變終端消費(fèi)行為及交通方式，挖掘新型能源帶來的內(nèi)需增長(zhǎng)；“一業(yè)帶百業(yè)”，支持新能源基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和新技術(shù)的推廣，打造新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換關(guān)鍵時(shí)刻的關(guān)鍵引擎。

三、短期應(yīng)對(duì)措施密集出臺(tái)

2021年以來，我國短期經(jīng)濟(jì)形勢(shì)中最突出的矛盾，就是大宗商品價(jià)格上漲向中下游傳導(dǎo)不暢通，PPI（生產(chǎn)價(jià)格指數(shù)）與CPI（消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)）“剪刀差”不斷拉大，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)環(huán)境持續(xù)惡化。主要原因：一是美國“大放水”行為的外溢效應(yīng)，美元承壓，主要大宗商品價(jià)格上漲，全球通脹水平提高，我國資源進(jìn)口成本上升，輸入型通脹壓力增大；二是我國消費(fèi)復(fù)蘇陷于停滯，老齡化導(dǎo)致消費(fèi)傾向較低，而年輕人因房?jī)r(jià)高企造成可支配收入下降，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的內(nèi)生動(dòng)能尚未完全修復(fù)；三是出口方面除了醫(yī)療和汽車外，其他下游消費(fèi)品產(chǎn)業(yè)拉動(dòng)較弱，下游產(chǎn)業(yè)普遍呈現(xiàn)高庫存、低利潤(rùn)的格局，對(duì)于投資信心非常不利。在堅(jiān)持基本發(fā)展路線的背景下，為緩解輸入通脹壓力，我國出臺(tái)多舉措“組合拳”，對(duì)內(nèi)控價(jià)控量，對(duì)外推動(dòng)人民幣國際化進(jìn)程。

第一，控制原料價(jià)格上漲。包括嚴(yán)厲整頓投機(jī)炒作，要求評(píng)估機(jī)構(gòu)合理反映重要商品價(jià)格指數(shù)，主要涉及國內(nèi)定價(jià)的煤炭、鋼鐵以及有色金屬價(jià)格等。5月以來，國務(wù)院常務(wù)會(huì)議連續(xù)3次聚焦相關(guān)問題，高度重視大宗商品價(jià)格攀升帶來的不利影響，加強(qiáng)大宗商品期貨和現(xiàn)貨市場(chǎng)聯(lián)動(dòng)監(jiān)管。國內(nèi)定價(jià)的煤炭、鋼鐵價(jià)格沖高之后出現(xiàn)大幅回調(diào)，而國際定價(jià)的工業(yè)品，如原油、銅等，價(jià)格出現(xiàn)短暫下降后，仍處于較高水平。

第二，減少資源進(jìn)口。石化行業(yè)領(lǐng)域，4月發(fā)改委開展專項(xiàng)核查，包括申報(bào)進(jìn)口原油使用資質(zhì)過程中落后產(chǎn)能淘汰有無造假，有無落后產(chǎn)能重復(fù)計(jì)算、重復(fù)淘汰；對(duì)于2020年淘汰的17家地?zé)捚髽I(yè)是否真關(guān)停以及是否違反進(jìn)口原油使用管理規(guī)定擅自倒賣原油等情況。5月發(fā)改委核查中石化、中海油、中國兵器工業(yè)集團(tuán)等5家企業(yè)進(jìn)口原油使用情況，遏制配額“倒手”。

第三，通過對(duì)進(jìn)口稀釋瀝青、輕循環(huán)油等加征消費(fèi)稅，提高不合規(guī)民營(yíng)煉廠的加工成本，降低煉廠加工量和原料需求。并通過減少和限制成品油出口，增加內(nèi)銷，倒逼落后產(chǎn)能淘汰，加速行業(yè)洗牌。

第四，提高消費(fèi)市場(chǎng)的規(guī)范透明度，促進(jìn)行業(yè)合理競(jìng)爭(zhēng)，平衡整體利潤(rùn)水平，提高市場(chǎng)透明度。2021年，各地開展了成品油市場(chǎng)專項(xiàng)整治、徹查民營(yíng)煉廠偷漏稅等一系列行動(dòng)，徹查地方煉廠供應(yīng)不開票資源的行為。

第五，對(duì)外推動(dòng)人民幣國際化。我國進(jìn)口資源都是以美元計(jì)價(jià)，是大宗商品價(jià)格的被動(dòng)接受者，允許人民幣在市場(chǎng)化定價(jià)機(jī)制下出現(xiàn)一定幅度的升值，在一定程度上緩解了進(jìn)口原料價(jià)格較高的壓力，使企業(yè)更具競(jìng)爭(zhēng)力，有利于構(gòu)建“以國內(nèi)大循環(huán)為主體、國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進(jìn)”的新發(fā)展格局。

四、政策影響分析

當(dāng)前，市場(chǎng)規(guī)范效果顯著，調(diào)和油資源面臨萎縮，國內(nèi)正規(guī)資源的市場(chǎng)份額有望擴(kuò)大，內(nèi)銷壓力降低，不合規(guī)收入明顯減少，地方小煉廠短期停產(chǎn)甚至關(guān)停的概率加大，原油加工量將下降，加速了煉化產(chǎn)業(yè)的格局調(diào)整。從原油進(jìn)口來看，我國短期原油進(jìn)口有望回落。但隨著煉油利潤(rùn)在透明合規(guī)的市場(chǎng)環(huán)境中提升，盛虹石化、浙江石化等新增煉能以及主營(yíng)煉廠將提高開工率補(bǔ)充國內(nèi)成品油供應(yīng)。另外，對(duì)部分成品油征收進(jìn)口環(huán)節(jié)消費(fèi)稅，對(duì)瀝青影響最大。地?zé)捒焖贉p少瀝青產(chǎn)量，煉廠需要增加重質(zhì)油種采購和加工，用如卡斯等收率較高的油種作為替代，原油現(xiàn)貨市場(chǎng)“貼水”將出現(xiàn)較大變化。

從成品油出口來看，受出口配額下調(diào)影響，短期主營(yíng)煉廠將減少成品油出口供應(yīng)國內(nèi)市場(chǎng)，新加坡煉油毛利有望得到提振，區(qū)內(nèi)其他國家將補(bǔ)充中國成品油出口下降帶來的空缺，改變?nèi)虺善酚唾Q(mào)易流向。從中期來說，我國大型煉能的投產(chǎn)使國內(nèi)資源保供能力較強(qiáng)，新能源替代汽柴油消費(fèi)，整體市場(chǎng)供應(yīng)相對(duì)寬裕，預(yù)計(jì)成品油出口量仍然維持穩(wěn)定上升趨勢(shì)。

從匯率風(fēng)險(xiǎn)來看，人民幣匯率升至6.3，創(chuàng)三年來新高，對(duì)原油進(jìn)口相對(duì)利好，但不利于下游產(chǎn)品出口。從中期來看，匯率反映了國家經(jīng)濟(jì)的相對(duì)強(qiáng)弱，中國經(jīng)濟(jì)穩(wěn)步崛起，人民幣國際化進(jìn)程中，人民幣匯率波動(dòng)增加，有利于推動(dòng)低附加值的初級(jí)化工品減少生產(chǎn)，倒逼產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。

五、結(jié)語

從短期來看，我國政府將加速政策出臺(tái)，預(yù)計(jì)包括合理調(diào)控油氣進(jìn)口和成品油出口、規(guī)范成品油市場(chǎng)運(yùn)行、加強(qiáng)財(cái)政稅收政策引導(dǎo)等措施，從原料端加速化工及油品產(chǎn)業(yè)的格局調(diào)整，穩(wěn)定原油進(jìn)口量，驅(qū)動(dòng)國內(nèi)資源消費(fèi)轉(zhuǎn)型，達(dá)到出清落后產(chǎn)能、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化的效果。長(zhǎng)期來看，政策的出臺(tái)也是應(yīng)對(duì)大變局帶來的挑戰(zhàn)，特別是美國基本實(shí)現(xiàn)了油氣資源的自給自足并擴(kuò)大出口，在能源市場(chǎng)的話語權(quán)仍然較大，隨著中美關(guān)系走向全面競(jìng)爭(zhēng)，我國能源安全面臨沖擊和挑戰(zhàn)。

當(dāng)前，我國石油進(jìn)口依存度占比70%以上，且經(jīng)歷了一批大煉化項(xiàng)目的集中建設(shè)、集中投產(chǎn)，國內(nèi)煉油成品油產(chǎn)出能力處于上升趨勢(shì)，我國仍將面臨油氣進(jìn)口攀升、大宗基礎(chǔ)石化產(chǎn)品過剩、煉化行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)盈利分化的情況?！笆奈濉逼陂g，我國結(jié)合“雙碳”目標(biāo)，堅(jiān)持深化能源改革，守住內(nèi)循環(huán)，慢慢重塑外部市場(chǎng)，從加速能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型、高質(zhì)量推動(dòng)“一帶一路”能源國際合作、出清行業(yè)過剩產(chǎn)能等多個(gè)角度優(yōu)化布局，避免過度依賴進(jìn)口，不斷提升自我供給能力，保障我國能源行業(yè)有序發(fā)展。在“雙碳”目標(biāo)下，建議各石化企業(yè)大力發(fā)展清潔能源，推進(jìn)科技創(chuàng)新、提升能源利用效率，實(shí)現(xiàn)石化行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，助力國家實(shí)現(xiàn)能源戰(zhàn)略。