發(fā)行概覽：公司決定申請首次公開發(fā)行股票10000萬股。首次公開發(fā)行股票所募集的資金扣除發(fā)行費(fèi)用后，將投資于以下項(xiàng)目，具體情況如下：新建燦勤科技園項(xiàng)目、擴(kuò)建5G通信用陶瓷介質(zhì)波導(dǎo)濾波器項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金。

基本面介紹：公司主要從事微波介質(zhì)陶瓷元器件的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，產(chǎn)品包括介質(zhì)波導(dǎo)濾波器、TEM介質(zhì)濾波器、介質(zhì)諧振器、介質(zhì)天線等多種元器件，主要用于射頻信號的接收、發(fā)送和處理，在移動(dòng)通信、雷達(dá)和射頻電路、衛(wèi)星通訊導(dǎo)航與定位、航空航天與國防科工等領(lǐng)域得到廣泛應(yīng)用。

核心競爭力：公司一貫堅(jiān)持實(shí)施自主創(chuàng)新的發(fā)展戰(zhàn)略，自成立以來始終專注于微波介質(zhì)陶瓷元器件的研發(fā)及生產(chǎn)，堅(jiān)持以技術(shù)創(chuàng)新作為業(yè)務(wù)發(fā)展核心，緊密跟蹤通信行業(yè)發(fā)展趨勢，持續(xù)投入研發(fā)，不斷推動(dòng)微波介質(zhì)陶瓷元器件技術(shù)的創(chuàng)新和進(jìn)步。憑借長期的技術(shù)積累，公司的主要產(chǎn)品5G介質(zhì)波導(dǎo)濾波器在產(chǎn)品性能、穩(wěn)定性、成本控制能力以及量產(chǎn)交付規(guī)模方面得到了下游客戶的廣泛認(rèn)可。公司目前已掌握150余種介質(zhì)陶瓷粉體配方，其中60余種介質(zhì)陶瓷粉體已實(shí)現(xiàn)商業(yè)化批量應(yīng)用，粉體種類較為齊全，介電常數(shù)可以覆蓋9-130不等的范圍，且溫度系數(shù)?。?-10ppm），介電常數(shù)及溫漂可按實(shí)際需求進(jìn)行調(diào)整，能夠滿足頻率在18GHz以內(nèi)的各種介質(zhì)波導(dǎo)濾波器、介質(zhì)諧振器等產(chǎn)品的需要，使得發(fā)行人對客戶產(chǎn)品需求的理解更深刻，更貼合實(shí)際需要。

發(fā)行人的核心團(tuán)隊(duì)在陶瓷粉體材料燒結(jié)領(lǐng)域擁有超過20余年的技術(shù)積累和工藝沉淀。發(fā)行人的燒結(jié)工藝已經(jīng)相對成熟，對燒結(jié)工藝過程中的溫度、時(shí)間、氣氛等參數(shù)的控制已經(jīng)相對成熟，可以通過對這些參數(shù)的優(yōu)化，燒結(jié)得到可靠性高、電性能優(yōu)良、物理性能優(yōu)良的坯體，燒結(jié)工序的良品率最高可達(dá)到99.3%以上。

募投項(xiàng)目匹配性：公司募集資金投資項(xiàng)目“擴(kuò)建5G通信用陶瓷介質(zhì)波導(dǎo)濾波器項(xiàng)目”將新增介質(zhì)波導(dǎo)濾波器10，000萬只/年的產(chǎn)能。募集資金投資項(xiàng)目“新建燦勤科技園項(xiàng)目”將新增介質(zhì)波導(dǎo)濾波器產(chǎn)能15，000萬只/年，用于應(yīng)對5G基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)期市場需求的快速增長，同時(shí)用于應(yīng)對萬物互聯(lián)市場的未來需求。上述項(xiàng)目建成投產(chǎn)后，將有效提升公司產(chǎn)能，進(jìn)一步通過規(guī)模效應(yīng)降低成本，增強(qiáng)公司持續(xù)盈利能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，鞏固公司在行業(yè)中的地位。公司擬將部分募集的資金用于生產(chǎn)工藝的改進(jìn)，特別是各制造工序的自動(dòng)化、智能化改造。工藝改進(jìn)項(xiàng)目完成后，可大大減少公司的用工成本，改善生產(chǎn)效率，提升產(chǎn)品良率，實(shí)現(xiàn)制造成本的持續(xù)下降，使公司產(chǎn)品的市場競爭力得到鞏固。

風(fēng)險(xiǎn)因素：技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、管理和內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、發(fā)行失敗風(fēng)險(xiǎn)、募投項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)、其他風(fēng)險(xiǎn)。

（數(shù)據(jù)截至10月29日）