李元一

（云南大學(xué) 云南昆明 650500）

2016年，國際會計準(zhǔn)則理事會（IASB）發(fā)布了新的租賃會計準(zhǔn)則IFRS 16。用國際會計準(zhǔn)則委員會的原話“租賃合同產(chǎn)生的權(quán)利和義務(wù)，滿足承租人角度的資產(chǎn)和負(fù)債的定義” 來說，承租人會計取消了融資租賃和經(jīng)營租賃的分類，但出租人會計仍然區(qū)分融資租賃和經(jīng)營租賃。2020年11月發(fā)布的《關(guān)于售后回租交易中的租賃負(fù)債》（征求意見稿）是對2016年1月13日發(fā)布的《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第16號：租賃》的補(bǔ)充完善。作為租賃的特殊組成部分，售后回租是會計處理的難點。一方面售后回租與抵押借款有相似之處，另一方面衡量售后回租交易中所產(chǎn)生的負(fù)債的不同意見可能導(dǎo)致賣方－承租人的財務(wù)報表存在重大差異。擬議的修正案將規(guī)定賣方－承租人在最初衡量售后回租交易中產(chǎn)生的使用權(quán)資產(chǎn)和負(fù)債時使用的方法，以及賣方－承租人隨后如何衡量該負(fù)債，這意味著售后回租的會計處理將進(jìn)一步得到規(guī)范。本文對以下方面進(jìn)行分析：征求意見稿中包含的修訂建議；修改后對售后回租的會計處理；準(zhǔn)則的修訂對國內(nèi)會計的影響。

一、對IASB有關(guān)使用權(quán)資產(chǎn)和租賃負(fù)債初始計量的準(zhǔn)則修改建議的分析

（一）使用權(quán)資產(chǎn)的初始計量

IASB修改建議。準(zhǔn)則修改建議增加了使用權(quán)資產(chǎn)的詳細(xì)計算方法，折現(xiàn)后的預(yù)期租賃負(fù)債與資產(chǎn)的公允價值之比為承租人資產(chǎn)留存比例，售前賬面價值余額乘留存比例等于使用權(quán)資產(chǎn)的價值（第100段）。

建議分析?！墩髑笠庖姼濉诽岢鲋皽?zhǔn)則對使用權(quán)資產(chǎn)的初始計量規(guī)定模糊，即使用權(quán)資產(chǎn)按賣方－承租人保留的資產(chǎn)價值與先前賬面價值的比例進(jìn)行計量。關(guān)于承租人保留的資產(chǎn)價值，由于沒有特殊規(guī)定，在進(jìn)行會計處理時無法確定是用歷史成本、可變現(xiàn)凈值還是重置成本來計量。2016年承租人會計的修改，準(zhǔn)則僅僅指出了售后回租的使用權(quán)資產(chǎn)就是重新轉(zhuǎn)回的資產(chǎn)部分的概念，具體哪一部分屬于轉(zhuǎn)回的資產(chǎn)沒有做出明確的規(guī)定。這就導(dǎo)致了公司在編制財務(wù)報表時可以對數(shù)額作出利于自己的解釋，例如有銀行貸款需求的公司可以夸大使用權(quán)資產(chǎn)，減小財務(wù)杠桿來使其滿足貸款的限制性條款。準(zhǔn)則修改建議提高了使用權(quán)資產(chǎn)初始計量的準(zhǔn)確性。

（二）租賃負(fù)債的初始計量

IASB修改建議。征求意見稿提出承租人應(yīng)根據(jù)在租賃開始日期未支付的預(yù)期應(yīng)付賬款的現(xiàn)值，使用第26段規(guī)定的折現(xiàn)率，初步衡量租賃負(fù)債。新加的段落明確了租賃負(fù)債的范圍，還規(guī)定了之前未明確的售后回租的租賃負(fù)債折現(xiàn)率。新增的IFRS 16 100A段作為對第100段中租賃負(fù)債初始計量的細(xì)化，規(guī)定了租賃負(fù)債的構(gòu)成：第一，固定付款（包括實質(zhì)性固定付款）減去任何租賃激勵（減免）；第二，可變租賃付款（不管它們是依賴于某指數(shù)還是利率）；第三，根據(jù)剩余價值擔(dān)保，賣方－承租人預(yù)計應(yīng)支付的金額；第四，如果租賃期反映出賣方－承租人行使終止租賃的選擇權(quán)，違約罰款也包含在內(nèi)。

建議分析。IFRS 16對租賃的會計處理規(guī)定比較完善，對售后回租并沒有單獨討論。售后回租業(yè)務(wù)在進(jìn)行會計處理時通常要參考普通租賃的準(zhǔn)則要求，但由于售后回租的特殊性，準(zhǔn)則模糊容易誤導(dǎo)財務(wù)人員。征求意見稿提出的關(guān)于租賃負(fù)債初始計量的修改建議除了100A段，其余部分均為對售后回租會計處理準(zhǔn)則的明確，規(guī)定售后回租可用的普通租賃準(zhǔn)則，與之前的慣例并沒有太大差別。例如征求意見稿發(fā)布前，沒有關(guān)于售后回租租賃負(fù)債折現(xiàn)率的特殊規(guī)定，但財務(wù)人員默認(rèn)使用租賃內(nèi)含報酬率或承租人的借貸利率作為折現(xiàn)率。準(zhǔn)則規(guī)定修改后，利用準(zhǔn)則缺失操縱報表的現(xiàn)象將減少。租賃負(fù)債的構(gòu)成是準(zhǔn)則新添部分，對于持有固定資產(chǎn)并傾向于采用售后回租方式融資的公司，租賃負(fù)債在其資產(chǎn)負(fù)債表中重要且廣泛，明確規(guī)定租賃負(fù)債的范圍尤為重要，一旦資產(chǎn)負(fù)債表與事實存在較大差異，會影響財報使用者作出判斷。

二、對IASB有關(guān)使用權(quán)資產(chǎn)和租賃負(fù)債后續(xù)計量的準(zhǔn)則修改建議的分析

（一）使用權(quán)資產(chǎn)的后續(xù)計量

1. IASB修改建議。新增IFRS 16 第102A段規(guī)定：售后回租產(chǎn)生的使用權(quán)資產(chǎn)的后續(xù)計量執(zhí)行準(zhǔn)則第29-35段內(nèi)容。

2. 建議分析。售后回租使用權(quán)資產(chǎn)后續(xù)計量的會計處理沒有變化，修改建議僅僅為其后續(xù)計量方法提供了出處，和前文提到的初始計量租賃負(fù)債折現(xiàn)率的修改相似。

使用權(quán)資產(chǎn)后續(xù)計量仍包括成本模型、公允價值模型和重估模型三種方法：第一，成本模型與《IAS 16 －固定資產(chǎn)》中類似，即后續(xù)計量為成本減累計折舊減資產(chǎn)減值。在折舊時間上與固定資產(chǎn)折舊略有不同：如果承租人在租賃結(jié)束時會行使買斷的權(quán)利，折舊時間為從開始日到資產(chǎn)使用壽命結(jié)束日。如果不購回，折舊時間按剩余使用壽命和租賃時長孰短計算；第二，若承租人對投資性資產(chǎn)的計量采用了IAS第40號準(zhǔn)則，售后回租的使用權(quán)資產(chǎn)后續(xù)計量也要采用公允價值模型；第三，若承租人對與使用權(quán)資產(chǎn)相近的一類資產(chǎn)計量采用IAS 16的重估模型，使用權(quán)資產(chǎn)也需要采用重估模型?，F(xiàn)有準(zhǔn)則對使用權(quán)資產(chǎn)的后續(xù)計量的規(guī)定存在漏洞，會導(dǎo)致企業(yè)從折舊費用上進(jìn)行“利潤操縱”。

（二）租賃負(fù)債的后續(xù)計量

IASB修改建議。102B段為新增租賃負(fù)債后續(xù)計量準(zhǔn)則。第一，增加賬面價值以反映租賃負(fù)債的利息，減少賬面金額以反映租賃期間的付款；第二，出現(xiàn)重新評估或租賃條款修改時需要調(diào)整賬面金額，但在42（b）段存在特殊情況，確定租賃負(fù)債使用的指數(shù)或比率未來會發(fā)生變化時，只有現(xiàn)金流量發(fā)生變化時，承租人才需要重新計算剩余租期的租賃負(fù)債；第三，當(dāng)租期發(fā)生改變（40（a）段）或未單獨核算的租賃合同變更（45段）發(fā)生時，修改后的租賃負(fù)債應(yīng)是在重新測量之日修訂的預(yù)期租賃應(yīng)付賬款。除了這兩種情況，承租人不需要重新計量租賃負(fù)債以反映未來可變租賃款項的變化；第四，確認(rèn)實際支付的租賃款項與第38段所述報告期內(nèi)預(yù)期支付的租賃款項之間的任何差額。如果實際支付的款項少于預(yù)期支付的款項，承租人還應(yīng)按照第38條的規(guī)定，調(diào)整租賃負(fù)債的賬面金額，作出相應(yīng)的調(diào)整。

建議分析。租賃負(fù)債的后續(xù)計量與計息債券類似，年初償還和年末償還結(jié)果不同。第一，售后回租沿用了39-46段出現(xiàn)重新評估或租賃條款修改時需要調(diào)整賬面金額的準(zhǔn)則，重估租賃負(fù)債的同時也要重估使用權(quán)資產(chǎn)。當(dāng)使用權(quán)資產(chǎn)為零但仍有租賃負(fù)債時，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)在損益表中；第二，規(guī)定在第39-46段出現(xiàn)的情況下才適合修改售后回租租賃負(fù)債余額；第三，反映了售后回租與普通租賃的差異，只有租期發(fā)生改變或未單獨核算的租賃合同變更才會導(dǎo)致承租人需要重新計量租賃負(fù)債，普通租賃一些需要重新計量的情況在售后回租這里并不需要，例如對未來是否購買標(biāo)的資產(chǎn)的評估發(fā)生改變，40（b）段要求承租人修改租賃負(fù)債，但售后回租不需要。實際支付的租賃款項與報告期內(nèi)預(yù)期支付的租賃款項之間存在差異，承租人應(yīng)當(dāng)調(diào)整租賃負(fù)債余額，并將差額計入損益；第四，將租賃負(fù)債后續(xù)計量中產(chǎn)生的收入和費用與前面關(guān)于普通租賃的準(zhǔn)則聯(lián)系起來，表明兩者標(biāo)準(zhǔn)、基礎(chǔ)相同，會計處理也相同。

三、對IASB有關(guān)準(zhǔn)則生效日和過渡期的修改建議的分析

IASB修改建議。承租人應(yīng)當(dāng)在生效日當(dāng)天或之后開始的會計年度執(zhí)行新準(zhǔn)則，允許提前申請使用新準(zhǔn)則（C1C）。根據(jù)國際會計第8號準(zhǔn)則，首次申請日后發(fā)生的售后回租交易都應(yīng)當(dāng)追溯調(diào)整。如果僅通過后見之明才能追溯包括可變租賃負(fù)債的售后回租交易，承租人需要在使用新準(zhǔn)則的第一個會計年度首日確定預(yù)期的租賃負(fù)債。第一，按最初使用修訂條款之日后剩余預(yù)期租賃款項的現(xiàn)值，用第37段所述的折現(xiàn)率計算租賃負(fù)債；第二，衡量售后回租產(chǎn)生的使用權(quán)資產(chǎn)的賬面金額，如同該修訂在交易開始日已經(jīng)適用，但是在最初申請應(yīng)用新準(zhǔn)則之日使用剩余預(yù)期租賃負(fù)債加上該日前實付的租賃負(fù)債來計量；第三，在初次使用新準(zhǔn)則之日確認(rèn)對執(zhí)行修改后的準(zhǔn)則的累積作用并作為對權(quán)益性科目期初余額的調(diào)整。

建議分析。售后回租新準(zhǔn)則的追溯調(diào)整是新內(nèi)容，IFRS 16 附錄C包括2019年實行租賃新準(zhǔn)則的追溯要求，特別是關(guān)于承租人修改之前融資租賃和經(jīng)營租賃的要求?，F(xiàn)有附錄C也包含了售后回租部分：C16段規(guī)定，企業(yè)不應(yīng)重新評估新準(zhǔn)則使用日前發(fā)生的售后回租交易是否滿足銷售條件；C17段規(guī)定，如果回租屬于融資租賃，承租人應(yīng)當(dāng)對該交易與其他融資租賃進(jìn)行相同處理，并繼續(xù)攤銷租期內(nèi)的銷售所得；C18段規(guī)定，如果回租屬于經(jīng)營租賃，承租人應(yīng)當(dāng)對該交易與其他經(jīng)營租賃進(jìn)行相同處理，并根據(jù)遞延損益調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的使用權(quán)資產(chǎn)數(shù)額。本征求意見稿增加了承租人對租賃負(fù)債的追溯調(diào)整，要求承租人在使用新準(zhǔn)則的第一個會計年度首日確定預(yù)期的租賃負(fù)債。

四、對IASB有關(guān)附帶性說明例子的修改建議的分析

（一）IASB修改建議

IASB新增案例25－包含可變租賃支付的銷售回租交易：

1.出售固定資產(chǎn)，并確認(rèn)和計量因回租產(chǎn)生的使用權(quán)資產(chǎn)和租賃負(fù)債

承租人將一棟建筑出售給出租人，售價180萬元等于房屋出售日的公允價值。交易日該建筑的賬面價值為100萬元，同時承租方與出租方簽訂了五年的租房合同，合同規(guī)定五年內(nèi)承租人每年按使用該建筑產(chǎn)生的收入的7%支付年度租金，每年最低支付金額為8.5萬元（按市場利率支付）。每年的預(yù)計收入和預(yù)期租金如表1所示。

表1 年度預(yù)計收入和預(yù)期租金（單位：元）

承租人建筑轉(zhuǎn)讓滿足了IFRS 15的要求，記為售后回租。租賃內(nèi)含報酬率不能輕易確定，承租人的借款利率為每年3.5%，預(yù)期租賃支付的現(xiàn)值是449642元。

交易開始日，承租人通過比較預(yù)期租賃付款的現(xiàn)值與該建筑的公允價值，衡量因該建筑的回租而產(chǎn)生的使用權(quán)資產(chǎn)。使用權(quán)資產(chǎn)為：1000000（賬面價值）×449642（五年預(yù)期租賃付款的現(xiàn)值）÷1800000（公允價值）=249801元。

出售建筑的收益為80萬元（售價－賬面價值）。承租人僅確認(rèn)與轉(zhuǎn)讓給出租人的權(quán)利相關(guān)的收益金額600159元。199841(800000×449642÷1,800,000）是指承租人保留的房屋使用權(quán)；600159(800000×(1800000-449642)÷1800000）是指轉(zhuǎn)讓給出租人的權(quán)利。交易開始日承租人的會計分錄見表2。

表2 交易開始日承租人的會計分錄（單位：元）

2.后續(xù)計量

承租人預(yù)期在租賃期內(nèi)平均消費使用權(quán)資產(chǎn)，對使用權(quán)資產(chǎn)進(jìn)行直線法折舊。

假設(shè)賣方－承租人在第1年支付了9.2萬元，第2年和第3年支付了9.6萬元，第4年和第5年支付了10.4萬元的租賃費用（按承租人使用該建筑產(chǎn)生收入的7%計算），使用權(quán)資產(chǎn)和租賃負(fù)債見表3、表4。

表3 租賃負(fù)債（單位：元）

表4 使用權(quán)資產(chǎn)（單位：元）

承租人在損益表中確認(rèn)實際支付的租賃款項與預(yù)期支付的租賃款項的差額見表5。

表5 損益表中實際與預(yù)期支付的租賃款項差額（單位：元）

3.包括租賃合同修改的后續(xù)計量

假設(shè)其他條件與前例中相同，除了第3年年初，承租人和出租人同意修改原租賃合同條款，規(guī)定在剩余的租賃期間內(nèi)（從第3年到第5年）租賃費占承租人每年使用該建筑物收入所得的6%，每年最低租賃付款85,000元不變；承租人第3年至第5年的預(yù)計收入保持不變；第3年開始時，賣方－承租人的借款利率是每年3%。承租人確定合同修訂后的預(yù)期租賃付款如表6所示。

表6 租賃合同修訂后預(yù)期租賃付款（單位：元）

承租人在第3年和第4年每年支付88000元；在第五年支付92000元（按承租人使用該建筑產(chǎn)生的收入的6%計算）。合同修改前的使用權(quán)資產(chǎn)余額為289483元，租賃負(fù)債余額為149881元。

在合同修訂的生效日期（第3年年初），承租人對租賃負(fù)債的重新計量基于：修訂后的第3年的預(yù)計租金87000元，第四年88800元，第五年90000元；承租人合同修訂后的借款利率為每年3%。承租人確認(rèn)變更后的租賃負(fù)債（250531元）與變更前的租賃負(fù)債（289483元）之間的差額38952元，作為對使用權(quán)資產(chǎn)的調(diào)整，分錄如表7所示。

表7 租賃合同修訂后使用權(quán)資產(chǎn)的調(diào)整（單位：元）

變更后的租賃負(fù)債和使用權(quán)資產(chǎn)見表8、表9。

表8 租賃負(fù)債（單位：元）

表9 使用權(quán)資產(chǎn)(單位：元)

承租人在損益表中確認(rèn)實際支付的租賃款項與預(yù)期支付的租賃款項之間的差額如表10所示。

表10 合同修訂后損益表中實際與預(yù)期支付的租賃款項差額（單位：元）

（二）建議分析

《例24－固定租賃付款的銷售回租交易》并沒有解釋如何處理包含可變租賃支付和租賃合同修改的交易，例25使案例進(jìn)一步貼近實務(wù)。以收入百分比作為租賃付款并規(guī)定最低租金的做法接近實務(wù)，固定租賃付款可能會因租金過高導(dǎo)致承租人拖欠租金，也可能因租金過低使出租人蒙受損失。本例根據(jù)征求意見稿新增加的IFRS 16第102B(d）段準(zhǔn)則，添加了實際支付后的會計處理，將預(yù)期負(fù)債與實際支付的差異以收入或費用的形式計入損益表。

由于市場利率和關(guān)于租賃負(fù)債的指數(shù)在不斷波動，租賃負(fù)債自交易開始日起不再受外界因素影響是不現(xiàn)實的。從案例25可以看出，租賃合同不發(fā)生變化，租賃負(fù)債繼續(xù)按照“期初余額+本期利息費用－本期付款=期末余額”的方法推算，使用權(quán)資產(chǎn)按“期初余額－折舊=期末余額”計算。只要合同不修改，即便一年后租賃內(nèi)含報酬率有變化，剩余租賃負(fù)債仍按交易開始日的折現(xiàn)率計算。一旦租賃合同發(fā)生變化，在修改日當(dāng)天剩余租賃負(fù)債要按照即期折現(xiàn)率重新計算，并在資產(chǎn)負(fù)債表中調(diào)節(jié)租賃負(fù)債和使用權(quán)資產(chǎn)的余額。

當(dāng)使用權(quán)資產(chǎn)發(fā)生重大減值損失時，如果沒有保險覆蓋或保險無法全部覆蓋，使用權(quán)資產(chǎn)減少，并新增費用科目記錄損失，該情況未在案例25中體現(xiàn)。

五、征求意見稿對國內(nèi)會計的影響

國際會計準(zhǔn)則理事會13個成員中的12個批準(zhǔn)該征求意見稿，未來征求意見稿會成為IFRS 16的一部分，最終由財政部會計準(zhǔn)則委員會引入國內(nèi)。

征求意見稿完善了售后回租會計處理的準(zhǔn)則依據(jù)，在修改后的準(zhǔn)則下，財務(wù)人員在記錄售后回租交易時不用再根據(jù)慣例或依靠普通租賃的準(zhǔn)則。本次修改明確規(guī)定了租賃負(fù)債折現(xiàn)率執(zhí)行IFRS 16第26段；售后回租使用權(quán)資產(chǎn)執(zhí)行第29-35段；租賃負(fù)債后續(xù)計量執(zhí)行第37段；重新計量租賃負(fù)債執(zhí)行第36 (c)、40(a）和45段（除了第42(b）段中的情況）；確認(rèn)實付租賃款項與預(yù)期租賃款項的差額執(zhí)行第38段；新準(zhǔn)則使用的追溯調(diào)整執(zhí)行《IAS 8－會計政策、會計估計與錯誤的更改》。除了現(xiàn)有準(zhǔn)則規(guī)定的和征求意見稿新增的適用于售后回租的普通租賃準(zhǔn)則，其他關(guān)于普通租賃的準(zhǔn)則不能應(yīng)用于售后回租交易。

本征求意見稿關(guān)于銷售實質(zhì)的內(nèi)容將進(jìn)一步減少把抵押借款充當(dāng)售后回租的現(xiàn)象發(fā)生；關(guān)于使用權(quán)資產(chǎn)、租賃負(fù)債的具體會計處理規(guī)定將避免企業(yè)利用準(zhǔn)則漏洞粉飾報表；為售后回租部分會計處理注明準(zhǔn)則出處將使售后回租準(zhǔn)則更加完善，與普通租賃準(zhǔn)則前后對應(yīng)。

我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則第21號—租賃》的出臺與順利實施，有效結(jié)合了國際財務(wù)準(zhǔn)則核心理念。本征求意見稿的內(nèi)容執(zhí)行后會使會計信息的相關(guān)性和公允陳述得到進(jìn)一步提升。售后回租對公司價值產(chǎn)生積極影響，且上市公司更青睞使用售后回租融資，未來售后回租業(yè)務(wù)會大幅增加。售后回租會計處理變化會對企業(yè)會計實務(wù)產(chǎn)生影響，相關(guān)企業(yè)應(yīng)組織會計人員提前了解準(zhǔn)則的修改方向，充分評估售后回租準(zhǔn)則的改變對企業(yè)的影響。